Реферат Курсовая Конспект
Практические занятия - раздел Философия, КОМПЛЕКСНЫЙ ЭКОНОМИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ Задание: Рассчитать Состав И Структуру Капитала И Источников Его Формирования...
|
Задание: рассчитать состав и структуру капитала и источников его формирования, основные показатели, характеризующие финансовое состояние предприятия. Выполняется на основе применения программного продукта «Audit Expert».
Таблица 11.1 Анализ баланса организации
Наименование статей | Сумма, тыс. руб. | Структура, % | Отклонение | |||||
на начало периода | на конец периода | на начало периода | на конец периода | тыс. руб. | в структуре, п.п. | в % к величине на начало, % | в % к изменению итога баланса, % | |
6=3-2 | 7=5-4 | 8=6/2* 100 | ||||||
Актив Основные средства | ||||||||
Незавершенное строительство | ||||||||
Долгосрочные финансовые вложения | ||||||||
Запасы | ||||||||
Краткосрочная дебиторская задолженность | ||||||||
Денежные средства | ||||||||
Баланс | ||||||||
Пассив Уставный капитал | ||||||||
Добавочный капитал | ||||||||
Нераспределенная прибыль | ||||||||
Долгосрочные обязательства | ||||||||
Краткосрочные кредит и займы | ||||||||
Кредиторская задолженность | ||||||||
Баланс |
Таблица 11.2 Анализ состава и структуры имущества
Группировка статей актива баланса | Наличие средств, тыс.руб. | Структура имущества, % | ||||
на начало периода | на конец периода | изменение | на начало периода | на конец периода | изменение | |
1. Имущество предприятия (валюта баланса) | ||||||
1.1 Иммобилизованные средства (внеоборотные активы) | ||||||
1.2 Мобильные средства (оборотные текущие активы) | ||||||
1.2.1 Запасы и затраты | ||||||
1.2.2 Дебиторская задолженность | ||||||
1.2.3 Денежные средства и краткосрочные ценные бумаги |
Таблица 11.3 Анализ источников формирования имущества
Группировка статей пассива баланса | Наличие источников, тыс. руб. | Структура источников формирования, % | ||||
на начало периода | на конец периода | изменение | на начало периода | на конец периода | изменение | |
1. Собственный капитал | ||||||
2. Заемный капитал | ||||||
2.1 Долгосрочные пассивы (кредиты и займы) | ||||||
2.2 Краткосрочные пассивы (кредиты и займы) | ||||||
2.3 Кредиторская задолженность | ||||||
Всего источников |
}) ~AEMacro(If(B,1,first,<>,B,1,last){Таблица 11.4 Динамика и структура текущих активов
Группы текущих активов | Степень риска | Величина активов | Отклонение | ||||
на начало периода | на конец периода | ||||||
тыс. руб. | % | тыс. руб. | % | тыс. руб. | % | ||
Наличные денежные средства и краткосрочные финансовые вложения | Минимальная | ||||||
Дебиторская задолженность (до года), незалежалые запасы, в т.ч. готовая продукция | Малая | ||||||
Незавершенное производство, расходы будущих периодов | Средняя | ||||||
Дебиторская задолженность (более года), залежалые запасы, готовая продукция, не пользующаяся спросом | Высокая | ||||||
Итого текущие активы |
Различают четыре типа финансовой устойчивости предприятия.
1. Абсолютная устойчивость - крайне редкое для сельскохозяйственных предприятий положение, которое выражается соотношением
З < Особ + К (10.1)
2. Нормальная устойчивость, гарантирующая платежеспособность, соответствует условию: З = Особ + К (10.2)
3. Неустойчивое финансовое состояние, характеризующееся нарушением платежеспособности, при котором сохраняется возможность восстановления равновесия за счет пополнения источников собственных средств и увеличения Особ: З = Особ + К + Иосл (10.3)
Финансовая неустойчивость считается нормальной (допустимой), если величина Иосл в виде краткосрочных кредитов и других заемных средств не превышает суммарной стоимости сырья, материалов и готовой продукции, то есть выполняются условия: Зс + Зт.п ≥К (10.4)
Зн.п + Зб.п ≤ Сд (10.5)
4. Кризисное финансовое состояние, при котором предприятие находится на грани банкротства, так как денежные средства, краткосрочные ценные бумаги и дебиторская задолженность не покрывают его кредиторской задолженности и просроченных ссуд: З > 0соб+К. (10.6)
Таблица 11.5 Оценка финансовой устойчивости предприятия, тыс. руб.
Показатели | 20__ г. | 20__ г. | Отклонение, (+,-) |
1. Собственные источники формирования имущества | |||
2. Внеоборотные активы | |||
3. Наличие собственных источников формирования оборотных средств (1-2) | |||
4. Долгосрочные пассивы | |||
5. Наличие собственных и долгосрочных заемных источников формирования средств (3+4) | |||
6. Краткосрочные кредиты и займы | |||
7. Общая сумма основных источников средств для формирования запасов (5+6) | |||
8. Общая величина запасов и затрат | |||
9. Излишек (+) /недостаток (-)/ собственных источников формирования оборотных средств (3-8) | |||
10. Итого собственных оборотных и долгосрочных заемных источников средств (5-8) | |||
11. Источники средств для формирования запасов и затрат (7-8) |
Таблица 11.6 Показатели финансовой устойчивости
Показатели | 20_г. | 20_г. | Изменение (+,-) | Допустимые значения |
Коэффициент финансовой независимости (автономия) | ≥ 0,5 | |||
Коэффициент финансовой зависимости | ≤ 0,5 | |||
Коэффициент финансовой устойчивости | ≥ 0,7 | |||
Коэффициент финансового рычага | < 1 | |||
Коэффициент финансирования | > 1 | |||
Коэффициент инвестирования | ||||
Коэффициент маневренности собственного капитала | > 0,1 | |||
Коэффициент постоянного актива | ||||
Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами | = 0,1 |
Алгоритмы расчетов показателей:
Расчет показателей проводится по следующим формулам: | |||
Коэффициент финансовой независимости (автономии) | К авт = СК / ВБ = (стр. 490+640+650) / стр. 700 | ||
Коэффициент финансовой зависимости | К ф.зав = ЗК / ВБ = (стр. 590+610+620+630+660) / стр. 700 | ||
Коэффициент финансовой устойчивости | К ф. уст =(СК+ДО)/ВБ = (стр.490+640+650+590) / стр. 700) | ||
Коэффициент финансового рычага | К фин = ЗК / СК = (590+610+620+630+660) / (490+640+650) | ||
Коэффициент финансирования | К фин = СК / ЗК = (490+640+650) / (590+610+620+630+660) | ||
Коэффициент инвестирования | К инв = СК / ВА = (490+640+650) / 190 | ||
Коэффициент маневренности собственного капитала | К ман = (СК-ВА) / СК = (490+640+650-190) / (490+640+650) | ||
Коэффициент постоянного актива | К пост акт = ВА / СК = 190 / (490+640+650) | ||
Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными средствами | КОСС=(СК - ВА)/ОА = (490+640+650-190)/290 | ||
Обозначения: СК – собственный капитал; ВБ – валюта баланса; ЗК – заемный капитал; ДО – долгосрочные обязательства; ВА – внеоборотные активы; ОА – оборотные активы.
Таблица 11.7 Группировка активов по уровню ликвидности и обязательств по срочности оплаты, тыс. руб.
Группа активов | Строки баланса | 20__г. | 20__г. | Группа пассивов | Строки баланса | 20__г. | 20__г. |
Наиболее ликвидные активы (А1) | 260+250 | Наиболее срочные обязательства (П1) | |||||
Быстро реализуемые активы (А2) | Краткосрочные обязательства (П2) | 610+630+ 660 | |||||
Медленно реализуемые активы (А3) | 210+220+230+ 270 | Долгосрочные обязательства (П3) | |||||
Трудно реализуемые активы (А4) | Собственный капитал (П4) | 490+640+650 | |||||
Валюта баланса | Валюта баланса |
Таблица 11.8 Соотношение активов и пассивов баланса, тыс. руб.
Соотношение активов и пассивов баланса | 20__г. | ||
активы | пассивы | излишек или недостаток | |
А1 ≥ П1 | |||
А2 ≥ П2 | |||
А3 ≥ П3 | |||
А4 ≤ П4 |
Таблица 11.9 Показатели ликвидности оборотных активов предприятия
Показатели | Нормативное значение | 20__г | 20__г | Изменение (+,-) | Оценка тенденции ('+' – желательная; '-' - нежелательная) |
Коэффициент абсолютной ликвидности | 0,2 | ||||
Коэффициент средней ликвидности | 0,8 – 1,0 | ||||
Коэффициент текущей ликвидности | 2,0 | ||||
Коэффициент восстановления платежеспособности (Квп) | 1,0 | ||||
Коэффициент утраты платежеспособности (Куп) |
(11.7)
(11.8)
где Ктл1 и Ктл0 – коэффициенты текущей ликвидности в конце и начале отчетного периода;
Ктл (норм) – нормативное значение коэффициента текущей ликвидности;
6 – период восстановления платежеспособности;
Т – отчетный период, мес.
Таблица 11.10 Показатели оборачиваемости оборотных активов
Показатели | 20__г. | 20__г. | Отклонение, (+,-) |
Среднегодовые остатки оборотных активов, тыс. руб. | |||
в том числе: | |||
запасов, включая НДС | |||
дебиторской задолженности | |||
из них: просроченной | |||
краткосрочные финансовые вложения | |||
денежных средств | |||
Выручка от продаж, тыс. руб. | |||
Коэффициент оборачиваемости оборотных активов | |||
в том числе: | |||
запасов включая НДС | |||
дебиторской задолженности | |||
из них: просроченной | |||
краткосрочных финансовых вложений | |||
денежных средств | |||
Продолжительность одного оборота всех оборотных активов, дней | |||
в том числе: | |||
запасов включая НДС | |||
дебиторской задолженности | |||
из них: просроченной | |||
краткосрочных финансовых вложений | |||
денежных средств |
Таблица 11.11 Диагностика риска банкротства предприятия
Показатели | 20__г. | 20__г | Отклонение, (+,-) |
Доля собственного капитала в формировании оборотных активов (х1) | |||
Соотношение оборотного и основного капитала, руб. (х2) | |||
Коэффициент оборачиваемости совокупного капитала (х3) | |||
Рентабельность активов предприятия (х4) | |||
Коэффициент финансовой независимости (доля собственного капитала в общей валюте баланса) (х5) |
Выполнить диагностику риска банкротства сельскохозяйственного предприятия по многомерной дискриминантной факторной модели Альтмана. Она имеет следующий вид:
Z= 0,111 x1 + 13,239 x2 + 1, 676 x3 + 0,515 x4 + 3, 80 x5 (11.9)
Константа сравнения равна 8.
Если величина Z-счета больше 8, то риск банкротства малый или отсутствует. При значении Z-счета меньше 8 риск банкротства присутствует: от 8 до 5 – небольшой, от 5 до 3 – средний, от 3 до 1 – большой, ниже 1 – стопроцентная несостоятельность.
– Конец работы –
Эта тема принадлежит разделу:
Кафедра бухгалтерского учета и анализа...
Если Вам нужно дополнительный материал на эту тему, или Вы не нашли то, что искали, рекомендуем воспользоваться поиском по нашей базе работ: Практические занятия
Если этот материал оказался полезным ля Вас, Вы можете сохранить его на свою страничку в социальных сетях:
Твитнуть |
Новости и инфо для студентов