Консоль - это интерфейс, используемый программой, работающей в текстовом режиме. Программа имеет входной и выходной буферы. Входной буфер связан с клавиатурой, выходной с экраном. Каждая программа, работающая в текстовом режиме, взаимодействует с Windows через консоль. Для консоли Windows автоматически создает окно, которое имеет практически те же свойства, что и обычное окно Windows. Соответственно консольное приложение - это приложение, работающее в текстовом режиме и не создающее собственных окон.