Тюркское, ранее феодальное государство, на территории Восточного Туркестана. Главным занятием экстенсивное кочевое и полукочевое скотоводство. В XI-XII веках в Семиречье и Южном Казахстане часть населения переходит к земледелию и приобщается к городской культуре. Родоначальником династии караханидов принято считать Сатуг Богра-хана (915-955 гг). пользуясь поддержкой Саманидов, он выступил против своего дяди Огулчака и подчинил Кашгар и Тараз. В 942 году Сатуг сверг правителя Баласагуна и объявил себя верховным каганом.
В 955 году у власти Муса Богра-хан. В 960 году – ислам – государственная религия. Столицей стал город Кашгар.
После Мусы титул верховного кагана переходит к Али Арслан-хану (960-990гг). с этого времени титул верховного правителя, попеременно переходит от Богра-ханов к Арслан-ханам и наоборот. В 992 году Караханиды завоевали на востоке Хотан, а на Западе – Бухару. В 999 году Наср ибн Али и правитель династии Газнивидов окончательно сокрушили Саманидов в Средней Азии. В конце 30-х годов XIX века при Ибрагиме ибн Насре государство распалось на две части: западное ханство с центром в Бухаре (Маверонахр), и восточное с центром в Баласагуне (Тараз, Исфиджаб, Шаш, Фергана, Семиречье, Кашгар). Традиционно восточная часть считалась основной и все должны были подчиняться ему, но этого не происходило. Это соперничество ослабляло государство. В 1089 году Сельджукский султан Малик-шах подчинил себе западное ханство. После разгрома в 1141 году Караханидо-Сельджукской армии Каракитаи стали полностью контролировать территорию Караханидского государства. В 1210 году в борьбе с Найманами пресеклась восточная династия Караханидов, а в 1212 году Хорум-шах Мухамед-шах Текеш казнил западного кагана Османа, и вскоре исчезла Ферганская ветвь.