Роль денег в экономике

Роль денег в экономике. Роль денег определяется их сущностью как всеобщего эквивалента, поскольку выделение специфического товара особого рода на эту роль является законом любого товарного производства.

Деньги как таковые влияют на экономику согласно правилам, которыми руководствуются банки, создавая деньги.

Роль денег проявляется в том, что денежно-кредитная система обеспечивает мобилизацию финансовых ресурсов и их наиболее эффективное применение, снижение издержек в экономическом обороте, беспрепятственное осуществление сделок, жесткую финансовую дисциплину, которой вынуждены подчиняться все участники процесса воспроизводства.

Деньги являются неотъемлемой частью развитого товарного хозяйства, оказывающей существенное и постоянное воздействие на состояние хозяйственной жизни и все экономические процессы. Деньги опосредствуют движение огромных масс товаров, через кредитную и финансовую системы стимулируют развитие производительных сил общества.

В то же время деньги могут отрицательно влиять на развитие производства, служить причиной серьезных нарушений в воспроизводственном процессе, ведущих к опасным последствиям в области социальных отношений. Роль денег состоит также в создании и расширении механизмов образования денежных сбережений и передаче ресурсов от сберегателей к инвесторам, способным использовать эти ресурсы наиболее эффективно. Дело в том, что значительная часть сбережений вкладывается в физические активы товары, золото или направляется на потребление, фактически не давая прибыли с точки зрения экономического роста.

В лучшем случае временно свободные денежные средства предоставляются в кредит на неорганизованном рынке или используются в целях самофинансирования. При низком уровне и преимущественно физической форме сбережений страдают инвестиции. Стимулирование денежных сбережений и повышение эффективности их использования достигаются путем развития денежно-кредитной инфраструктуры.

Замещение прямых связей между сберегателями и инвесторами банковским посредничеством увеличивает отношение суммы денег в обращении к национальному доходу, что предполагает высвобождение реальных ресурсов, сопровождающееся повышением норм сбережений и инвестиций, сведение воедино рассеянных разбросанных прежде сберегателей и инвесторов посредством различных денежно-кредитных учреждений институтов, возрастание степени организованности, широты охвата и интегрированности национального финансового рынка, поскольку он в большей степени начинает подчиняться ценовому механизму. Указанные выше процессы получили название монетизации экономики возрастание доли денежного оборота в масштабах всей экономики, в отличие от натурального обмена и финансового углубления возрастание доли денежных сделок, опосредуемых финансовыми учреждениями. В данном случае фактически приходится иметь дело с денежным рынком, на котором спрос представлен предполагаемым объемом инвестиций, предложение - возможным размером сбережений, а цена - величиной процентной ставки. На денежном рынке в денежной экономике происходит обращение денег, обслуживающее процесс воспроизводства и не оказывающее на него существенного влияния.

Если в реальной экономике осуществляется воспроизводственный процесс, происходит движение реальных потоков товаров и услуг, то в денежной экономике деньги лишь обслуживают движение данных потоков, выступая сугубо техническим средством.

В реальной экономике устанавливаются относительные уровни цен, а в денежной - абсолютный уровень цен. В соответствии с исходными положениями денежной экономики, основанной на так называемой грубой количественной теории денег, общий уровень цен меняется пропорционально изменению количества обращающихся денег.

Эта теория денег математически выражается двумя уравнениями, одно из которых называется уравнением обмена или уравнением Фишера и имеет следующий вид M-V PY, 3.1 где М - равновесное количество находящихся в обращении денег V - скорость обращения денежной единицы Р уровень цен средневзвешенное значение цен товаров и услуг, выраженное относительно базового годового показателя, равного единице Y - объем произведенной и реализованной обществом продукции за год. Второе или кембриджское уравнение записывается следующим образом M KPY, 3.2 где К - часть своего номинального дохода, которую отдельные лица и фирмы намерены хранить в виде денежных остатков.

Кембриджское уравнение выражает основную идею количественной теории денег следующим образом при условии, что в данном уравнении величины KmY являются постоянными, то изменение номинального количества денег М должно приводить к пропорциональному изменению абсолютного уровня цен Р . Поэтому для сохранения равновесия одной переменной необходимо, чтобы, например, ее удвоение приводило к удвоению другой, т.е. фактически количественная теория денег представляет собой теорию равновесного абсолютного уровня цен. Кембриджское уравнение представляет собой равенство сокращенной формы, выведенное из системы трех уравнений, первое из которых представляет собой уравнение спроса на номинальные денежные остатки Mc K-P-Y, 3.3 где М спрос на деньги.

Второе уравнение представляет собой функцию предложения денег Мп М, 3.4 где Мп - предложение денег.

Третье уравнение выражает условие равновесия, в соответствии с которым прогнозируемый спрос на деньги равен их прогнозируемому предложению в состоянии равновесия М М. 3.5 Из системы данных трех уравнений видно, что кембриджское уравнение, выраженное формулой 3.2, выводится путем подстановки функции спроса на деньги в правую часть и функции предложения на деньги в левую часть уравнения 3.5, выражающего условия равновесия.

Совокупный спрос на деньги в классической макроэкономической модели представляет собой функцию реального денежного дохода Y , умноженного на общий уровень цен Р . Поэтому под спросом на деньги понимается та часть портфеля активов экономического агента, которую он хотел бы хранить в виде денег, а не в форме, например, ценных бумаг, орудий труда, недвижимого имущества и т.д. Фактически спрос на деньги представляет собой спрос на запас денег в какой-либо фиксированный момент времени.

Кембриджское уравнение выражает основную идею количественной теории денег следующим образом при условии, что в данном уравнении величины KmY являются постоянными, то изменение номинального количества денег М должно приводить к пропорциональному изменению абсолютного уровня цен Р . Поэтому для сохранения равновесия одной переменной необходимо, чтобы, например, ее удвоение приводило к удвоению другой, т.е. фактически количественная теория денег представляет собой теорию равновесного абсолютного уровня цен. Кембриджское уравнение представляет собой равенство сокращенной формы, выведенное из системы трех уравнений, первое из которых представляет собой уравнение спроса на номинальные денежные остатки Mc K-P-Y, 3.3 где М спрос на деньги.

Второе уравнение представляет собой функцию предложения денег Мп М, 3.4 где Мп - предложение денег.

Третье уравнение выражает условие равновесия, в соответствии с которым прогнозируемый спрос на деньги равен их прогнозируемому предложению в состоянии равновесия М М. 3.5 Из системы данных трех уравнений видно, что кембриджское уравнение, выраженное формулой 3.2, выводится путем подстановки функции спроса на деньги в правую часть и функции предложения на деньги в левую часть уравнения 3.5, выражающего условия равновесия.

Совокупный спрос на деньги в классической макроэкономической модели представляет собой функцию реального денежного дохода Y , умноженного на общий уровень цен Р . Поэтому под спросом на деньги понимается та часть портфеля активов экономического агента, которую он хотел бы хранить в виде денег, а не в форме, например, ценных бумаг, орудий труда, недвижимого имущества и т.д. Фактически спрос на деньги представляет собой спрос на запас денег в какой-либо фиксированный момент времени. 3.3