Анализ финансовых результатов деятельности предприятия и его финансового состояния. Задача 7 Провести анализ динамики состояния финансовых результатов. Рассчитать темп роста показателей относительно начала отчетного года. Провести структурно-динамический анализ основных элементов формирования финансовых результатов, определив структуру элементов формирования чистой прибыли к выручке от продаж в процентном отношении.
Сделать вывод.
Показатель На начало года На конец года Изменение (+ ) Темп роста, % (гр.3:гр.2х100%) 1 2 3 4 5 1. Выручка от продаж 473754 112706 -361048 23,8 2.Себестоимость проданных товаров (работ, услуг) 312771 68894 -243877 22,0 3. Коммерческие расходы 138927 25251 -113676 18,2 4. Управленческие расходы 3398 2444 -954 71,9 5.Прибыль (убыток) от продаж (п.1-п.2-п.3-п.4) 18658 16117 -2541 86,4 6. Проценты к получению 250 67 -183 26,8 7. Проценты к уплате - - - - 8. Доходы от участия в другой организации - - - - 9.Прочие операционные доходы 499 115 -384 23,0 10.Прочие операционные расходы 7601 5305 -2296 69,8 11. Внереализационные доходы 2709 3092 383 114,1 12. Внереализационные расходы 3289 4498 1209 136,8 13.Прибыль до налогообложения (п.5+п.6-п.7+п.8+п.9-п.10+п.11-п.12) 11226 9588 -1638 85,4 14. Налог на прибыль 3199 2876 -323 89,9 15.Прибыль от обычной деятельности (п.13-п.14) 8027 6712 -1315 83,6 16. Чрезвычайные доходы 79 57 -22 72,2 17. Чрезвычайные расходы 26 62 36 238,5 18. Чистая прибыль (п.15+п.16-п.17) 8080 6707 -1373 83,0 19. Чистая прибыль на 1 рубль прибыли от продаж (п.18:п.5х100%) 43,3 41,6 -1,7 96,1 На конец отчетного года выручка от продаж уменьшилась на 76%, себестоимость на 78%. А чистая прибыль на 3,9% Причинами может быть спад продаж, так как себестоимость продукции снизилась пропорционально.
Величина получаемой прибыли изменилась незначительно. Далее проведем структурно-динамический анализ основных элементов формирования финансового результата.
Показатель Структура элементов формирования чистой прибыли в выручке от продаж, % Изменение (+, -) На начало года На конец года 1 2 3 4 1. Выручка от продаж 100 100 - 2. Себестоимость 66 61,1 -4,9 3. Коммерческие расходы 29,3 22,4 -6,9 4.Управл. расходы 0,72 2,2 1,48 5. Прибыль от продаж 3,9 14,3 10,4 6. Операционные доходы 0,16 0,16 0 7. Операционные расходы 1,6 4,7 3,1 8. Внереализационные доходы 0,57 2,74 2,17 9. Внереализационные расходы 0,69 3,99 3,3 10. Прибыль до налогообложения 2,37 8,51 6,14 11. Налог на прибыль 0,675 2,55 1,875 12.Прибыль от обычной деятельности 1,69 5,96 4,27 13. Чистая прибыль 1,71 5,95 4,24 Структурно-динамический анализ показывает, что несмотря на некоторые ухудшения финансовых показателей, наблюдается улучшение в показателях структурных элементов формирующих результат.
Большую долю стала иметь прибыль и доход от деятельности, к тому же сократилась доля себестоимости и затрат.
Задача 8 Используя данные Приложения 1 провести детальный анализ состава и структуры запасов предприятия и дебиторской задолженности.
Сделать вывод Показатель На начало года На конец года Изменение, (+ ) Структура, % на начало года на конец года изменение, (+ ) Сырье и материалы Запасы в незавершенное производство Готовая продукция и товары для перепродажи Расходы будущих периодов Прочие запасы и затраты Итого запасов Покупатели и заказчики Авансы выданные Прочие дебиторы Итого дебиторской задолженности РЕШЕНИЕ Показатель Начало года Конец года Изменение, (+/-) Структура, % Начало года Конец года изменение 1. Сырье и материалы 6868 8170 1302 8,2 30,3 22,1 3. Затраты в НЗП 2658 3202 544 3,2 11,9 8,7 4. Готовая продукция и товары для перепродажи 74153 14212 -59941 88,3 52,7 -35,6 5. Расходы будущих периодов 259 1220 961 0,2 4,5 4,3 6. Прочие запасы и затраты 23 149 126 0,1 0,6 0,5 ИТОГО: 83961 26953 -57008 100% 100% - 1. Покупатели и заказчики 12447 7144 -5303 59,8 44,2 -15,6 2. Авансы выданные 2866 3289 423 13,7 20,4 6,7 3. Прочие дебиторы 5517 5713 196 26,5 35,4 8,9 ИТОГО: 20830 16146 -4684 100% 100% - Доля готовой продукции уменьшилась на 35,6% - вероятность возрастания спроса – так как выросло количество закупаемого сырья и материалов на 22% и затрат в НП стало больше на 11,9%. Кроме того рассчитались по долгам многие из кредиторов и доля задолженности покупателей и заказчиков уменьшилась.
Приятно, что выросли выданные авансы – значит есть нужда в выпускаемой продукции.
Состояние благоприятное и немного радует.
Задача 9 Используя данные Приложений 1 и 2 рассчитать показатель чистых активов, чистых оборотных активов и рентабельность чистых активов.
Результаты занести в таблицу.
Сделать вывод об эффективности использования реального собственного капитала и о степени обеспеченности предприятия чистыми оборотными активами.
Показатель На начало года На конец года Изменение, (+ ) Нематериальные активы Основные средства Незавершенное строительство Долгосрочные финансовые вложения Прочие внеоборотные активы Запасы Дебиторская задолженность Денежные средства Прочие оборотные активы Итого активов для расчета ЧА Целевое финансирование Долгосрочные заемные средства Краткосрочные заемные средства Кредиторская задолженность Расчеты по дивидендам Резервы предстоящих расходов и платежей Прочие пассивы Итого пассивов для расчета ЧА Чистые активы Прибыль от реализации Рентабельность чистых активов РЕШЕНИЕ Показатель Начало года Конец года Изменение, (+ ) 1. Нематериальные активы 132 368 +236 2. Основные средства 264480 264604 +124 3. Незавершенное строительство 65937 69812 +3875 4. Долгосрочные финансовые вложения 6 958 +952 5. Прочие внеоборотные активы 1658 2192 +534 6. Запасы 85845 30435 -55410 7. Дебиторская задолженность 20830 16146 -4684 8. Денежные средства 7076 10341 +3265 9. Прочие оборотные активы - - - 10. Итого активов для расчета ЧА (п.1п.9) 445964 394856 -51108 11. Целевое финансирование 3782 8279 +4497 12. Долгосрочные заемные средства 1000 1200 +200 13. Краткосрочные заемные средства 2000 - -2000 14. Кредиторская задолженность 134095 80525 -53570 15. Расчеты по дивидендам 5847 3100 -2747 16. Резервы предстоящих расходов и платежей - - - 17. Прочие пассивы - - - 18. Итого пассивов для расчета ЧА (п.11п.17) 146724 93104 -53620 19. Чистые активы (п.10-п.18) 299240 301752 +2512 20. Прибыль от реализации (ф. № 2 стр. 050) 18658 16117 +2541 Расчет рентабельности чистых активов = На начало года = 8080 / 299240 = 0,027 На конец года = 6707 / 301752 = 0,022 Следовательно, использование чистых активов, активов свободных от обязательств, осталось на прежнем уровне.
Учитывая стабильность в показателях, можно сделать вывод о правильной финансово-хозяйственной политике предприятия.
Оборотные активы дают стабильный результат и соответственно прибыль, а именно 2 копейки прибыли на рубль чистых (собственных) активов.
Расчет чистых активов.
Чистые оборотные активы – это оборотные активы, сформированные за счет собственных средств Показатель Код строки Начало года Конец года Изменение, (+ ) 1. Оборотные активы 290 126298 58022 -68276 2. НДС по приобретенным ценностям 220 12055 786 -11269 3. Задолженность участником по взносам в уставный капитал 244 4. Собственные акции, выкупленные у акционеров 252 5. Непокрытый убыток прошлых лет 465 6. Непокрытый убыток отчетного года 475 7. Краткосрочные кредиты и займы 610 2000 -2000 8. Кредиторская задолженность 620 134095 80525 -53570 9. Задолженность участникам по выплате доходов 630 5847 3100 -2747 10. Прочие краткосрочные обязательства 660 11. Чистые оборотные активы (п.1–(п.2п.10)) -27699 -26389 +1310 Как видно большая часть оборотных активов сформирована за счет кредиторской задолженности.
Из-за этого можно сделать вывод, что у организации нет свободных средств для приобретения оборотных активов.
Это минус и не радует.
Тема 7.