Как уже отмечалось выше, кредит является платным. За пользование денежными средствами заемщик обязан уплачивать кредитору процент от непогашенной суммы кредита. Процент по кредиту также выполняет определенные функции в экономике страны:
- обеспечивает эффективное перераспределение денежных средств – деньги могут взять только те заемщики, которые готовы заплатить проценты, на уровне рыночной ставки. Если предприятие работает неэффективно, то взять деньги и расплатиться по кредиту оно не сможет. Здесь же возникает эффект финансового рычага: считается, что использовать заемные средства выгодно, если рентабельность активов выше уровня процентной ставки по кредиту, и не выгодно – если ниже.
- ограничивает объемы кредитования экономики и объем платежеспособного спроса – чем выше процент – тем ниже кредитоспособность заемщиков и ниже спрос на кредиты. Регулирование процентной ставки по кредитам важный инструмент денежно-кредитной политики государства.
- определяет склонность населения к сбережению и потреблению – низкие проценты по кредитам предполагают и низкие проценты по вкладам, что стимулирует потребление. Напротив, высокие проценты стимулируют сбережения и накопление денег.
Величина процентной ставки не является постоянной и различается по странам, в зависимости от стадии экономического цикла и от денежно-кредитной политики государства. В таблице 2 с учетом российской специфики приведены основные факторы, влияющие на величину банковской процентной ставки.
Таблица 9.
Факторы, влияющие на величину процентной ставки
по кредиту
| Факторы | Механизм воздействия |
| Общеэкономические факторы | |
| 1. Ставка рефинансирования центрального банка | Чем выше ставка рефинансирования, тем выше проценты по кредитам |
| 2. Доступ к дешевым кредитным ресурсам (международные финансовые рынки) | Наличие доступа снижает процентные ставки, так как за рубежом ставки ниже, чем в России |
| 3. Стадия экономического цикла | Подъем – снижение ставок, спад – рост ставок в связи с большими рисками банков |
| 4. Ставки по вкладам на соответствующий срок | Чем ниже ставки по вкладам, тем ниже они будут и по кредитам |
| 5. Уровень развития банковской системы | Конкуренция между банками и наличие больших объемов привлеченных средств ведет к снижению процентных ставок |
| Факторы, влияющие на установление процентной ставки по конкретному кредиту | |
| 1. Надежность заемщика и достаточность обеспечения | У первоклассных заемщиков процентные ставки ниже |
| 2. Размер банка и кредита | Чем крупнее банк и крупнее кредит, тем процентная ставка ниже. Однако предъявляются более жесткие условия к выдаче кредита |
| 3. Срок кредита | Чем больше срок, тем процентная ставка выше, поскольку и вклады на длительный срок оказываются для банка дороже |
| 4. Готовность заемщика к сотрудничеству с банком | Ставка может быть снижена, если заемщик перейдет на обслуживание в банк-кредитор и будет кроме кредитования использовать и другие условия |
| 5. Валюта кредитования | Процентные ставки ниже по кредитам в иностранной валюте, но здесь существуют валютные риски (рост курса инвалюту к рублю) |