Задача привлечения инвестиций для развития бизнеса может стать актуальной для каждого предпринимателя. Выбор способов привлечения инвестиций при этом будет зависеть от многих факторов: и от опыта работы компании на рынке, и от ее текущего финансового положения, от умения подготовить необходимые документы и представить их потенциальным инвесторам.
Разумеется, привлечение инвестиций в компанию возможно лишь на тех условиях, на каких они предоставляются аналогичным фирмам, действующим на рынке, и лишь из тех источников, которые заинтересованы в инвестировании.
Привлечение инвестиций: источники
На какие же источники средств следует обратить внимание при привлечении инвестиций? Существует несколько источников инвестиций, из которых бизнес может получить деньги:
· инвестиционные фонды;
· независимые потенциальные инвесторы.
Способы привлечения инвестиций
Поиск инвесторов - серьезная задача для представителей бизнес-структур. Для привлечения инвестиций они должны найти потенциального инвестора и сделать ему инвестиционное предложение, которое его заинтересует.
Разработаем бизнес-план
Для потенциальных инвесторов можно подготовить специальный инвестиционный бизнес-план, в котором максимально подробно будут описаны выгоды от инвестирования в вашу компанию. Для эффективного привлечения инвестиций этот бизнес-план должен указывать на потенциальные выгоды и преимущества инвестирования в развитие вашей компании.
Для разработки такого бизнес-плана, цель которого - привлечение инвестиций, необходимо провести тщательный анализ экономических условий, изучить бизнес-идею, рассмотреть пути ее реализации, предусмотреть возможные опасности и риски и сформулировать способы реагирования на них.
Инвестиционный меморандум
Инвестиционный меморандум также является одним из способов привлечения инвестиций и представляет собой инвестиционное предложение конкретному инвестору. Из инвестиционного меморандума инвестору должно стать понятно, выгодно ли ему сейчас инвестирование в конкретную компанию, сколько средств в нее необходимо вложить и на каких условиях будет происходить это инвестирование.
Инвестиционный меморандум можно направить и российскому инвестору, и зарубежному. При написании инвестиционного меморандума для привлечения инвестиций необходимо обязательно рассказать о самой компании - о ее репутации, уровне квалификации персонала, текущем финансовом состоянии, спрогнозировать уровень доходности проекта, его рискованность, определить экономические показатели эффективности.
Если бизнес-план представляет собой объективное описание проекта, то инвестиционный меморандум - это попытка взглянуть на проект глазами инвестора, полнее представить его опасения и ожидания от инвестиций в бизнес.
Привлечение инвестиций является одним из важнейших факторов успешного развития бизнеса. Нехватка финансовых ресурсов может не только затруднить развитие компании, но и полностью парализовать её работу. Одним из способов привлечения инвестиций может стать проектное финансирование. Перед тем, как начать заниматься привлечением инвестиций, нужно подготовить качественный бизнес-план. По бизнес-плану инвестор оценит, стоит ли осуществлять вложение денег в ваш проект. Поэтому без хорошего бизнес-плана привлечь инвестиции будет довольно сложно. Бизнес план поможет вам понять и определить наиболее оптимальные методы и способы привлечения инвестиций. Но не только хороший бизнес-план поможет вам привлечь инвестиции - для инвестора будет важно то, как вы будете вести переговоры и насколько ваш план будет интересен и убедителен.
Привлечение инвестиций осуществляется в основном двумя способами: либо через покупку доли в уставном капитале, либо через оформление долга. В первом случае инвестор становится акционером и совладельцем компании, во втором - кредитором. Иногда просто используют договор займа, что позволяет избежать лицензирования и не попадает под трактовку банковской деятельности. Финансовые и стратегические инвесторы осуществляют инвестиции первым способом - через покупку доли или акций предприятия. Финансовые инвесторы осуществляют вложение денег на определенный промежуток времени, обычно 4-5 лет, и рассматривают уже состоявшиеся компании. Основная цель финансового инвестора - минимизировать риски при определенном уровне доходности, а по прошествии периода финансирования - продать свою долю, но уже за другие деньги. Размер доли в уставном капитале не имеет решающего значения для финансового инвестора. Стратегический инвестор, напротив стремиться получить максимальную долю в бизнесе. Как правило стратегические инвесторы стремятся активно участвовать в управлении компанией и срок их участия ничем не ограничивается. Стратегические инвесторы выступают партнерами в бизнесе и зачастую компания, привлекающая инвестиции и компания стратегического инвестора тесно связаны.
Привлечение инвестиций через долговое финансирование происходит путем получения долгосрочных кредитов и выпуска облигаций. Рынок облигаций пока не слишком развит, а долгосрочные кредиты в банке не так уж и просто получить, особенно начинающему бизнесу. Банки предпочитают финансировать стабильные и предсказуемые компании, сложившиеся на рынке и не занимаются венчурным финансированием. Поэтому на начальном этапе больше подходит привлечение инвестиций с долевым участием в капитале компании. А когда компания встанет на ноги, можно выпустить акции или облигации.
Венчурные инвестиции представляют собой способ привлечения инвестиций на большой срок без поручителей и залога. Венчурными инвестициями занимаются частные инвесторы, готовые вложить собственные деньги в понравившийся им проект. Многие крупные компании начинали свой бизнес с венчурных инвестиций. Венчурные инвесторы любят рисковать, но и отдача от венчурных инвестиций должна быть огромная. Поэтому венчурные инвесторы активно участвуют в управлении бизнесом.