КОНСПЕКТ ЛЕКЦИЙ ПО ДИСЦИПЛИНЕ «Антикризисное управление»

ЧОУ ВПО «Институт экономики, управления и права (г. Казань)»

Экономический факультет

 

 

Кафедра

 

Финансового менеджмента

КОНСПЕКТ ЛЕКЦИЙ ПО ДИСЦИПЛИНЕ

 

 

«Антикризисное управление»

 

 

Казань - 2012

Глава 1. Общие основы антикризисного управления.

Понятие кризиса и его классификация.

Кризис – это крайнее обострение противоречий в социально-экономической системе (организации), угрожающее ее жизнедеятельности в окружающей среде.

Кризисы неодинаковы не только по своим причинам и последствиям, но и по своей сути. Существует следующая классификация кризисов:

1) По масштабам проявления выделяют общие и локальные кризисы. Общие кризисы охватывают всю социально-экономическую систему, а локальные – только часть ее.

2) По проблематике можно выделить макро- и микрокризисы. Макрокризису присущи большие объемы и масштабы проблематики, а микрокризис охватывает только отдельную проблему или группу проблем. Особенностью кризиса является то, что он, будучи локальным, может распространиться на всю систему, т.к. существует органическое взаимодействие всех элементов, и проблемы не решаются по отдельности. Но это возникает тогда, когда кризисной ситуацией не управляют.

3) По структуре отношений в социально-экономической системе можно выделить отдельные группы социальных (политических), экономических, организационных, психологических и технологических кризисов.

4) По причинам возникновения выделяют природные, общественные и экологические кризисы.

Природные кризисы вызваны природными условиями жизни и деятельности человека. К причинам таких кризисов относятся землетрясения, ураганы, пожары, климатические изменения, наводнения и т.п. Все это не может не отражаться на экономике, психологии человека, социальных и политических процессах. При определенных масштабах такие явления природы рождают кризисы.

В современных условиях большое значение имеет понимание и распознавание кризисов взаимоотношения человека с природой – экологических. Это кризисы, возникающие при изменении природных условий, вызванных деятельностью человека, - истощение ресурсов, загрязнение окружающей среды, возникновение опасных технологий.

По структуре отношений в социально-экономической системе (общественные кризисы) можно выделить отдельные группы экономических, социальных, организационных, психологических, технологических кризисов.

Экономические кризисы отражают острые противоречия в экономике страны или экономическом состоянии отдельного предприятия. Это кризисы производства и реализации товара, взаимоотношений экономических агентов, кризисы неплатежей, потери конкурентных преимуществ, банкротства и т.п. Экономический кризис проявляется в перепроизводстве товарного капитала (рост нереализованной продукции), перенакоплении производственного капитала (увеличение недогрузки производственных мощностей, рост безработицы), перенакоплении денежного капитала (увеличение количества денег, не вложенных в производство). Общим результатом экономического кризиса первоначально является рост издержек производства, падение цен и прибыли, снижение заработной платы, понижение жизненного уровня широких слоев населения.

Первый экономический кризис произошел в Англии в 1825 году. Следующий кризис в 1836 году охватил Англию и США. Первый мировой экономический кризис относится к 1857 году, который был самым глубоким со времени начала капиталистического развития.

В группе экономических кризисов отдельно можно выделить следующие специфические кризисы:

1) денежный;

2) валютный;

3) кредитно-банковский;

4) спекулятивный фондовый;

5) финансовый бюджетный;

6) внешнеэкономический;

7) кризис международных экономических отношений;

8) ценовый (инфляционный);

9) инвестиционный.

Социальные кризисы возникают при обострении противоречий или столкновении интересов различных социальных групп или образований: работников и работодателей, профсоюзов и предпринимателей, работников различных профессий, персонала и менеджеров и др. Часто социальные кризисы являются продолжением и дополнением кризисов экономических, хотя могут возникать и сами по себе, например, по поводу стиля управления, недовольства условиями труда, отношений к экологическим проблемам, по патриотическим чувствам.

Особое положение в группе социальных кризисов занимают политический кризис. Это – кризис в политическом устройстве общества, кризис власти, кризис реализации интересов различных социальных групп, классов, в управлении общества. Политические кризисы затрагивают все стороны развития общества и переходят в кризисы экономические.

Организационные кризисы проявляются как кризисы разделения и интеграции деятельности, распределения функций, регламентации деятельности отдельных подразделений, как отделение административных единиц, регионов, филиалов или дочерних фирм.

Психологические кризисы также нередки в современных условиях социально-экономического развития. Это кризисы психологического состояния человека. Они проявляются в виде стресса, приобретающего массовый характер, в возникновении чувства неуверенности, паники, неудовлетворенности своей работой, правовой защищенностью и социальным положением.

Технологический кризис возникает как кризис новых технологических идей в условиях явно выраженной потребности в новых технологиях. Это может быть кризис технологической несовместимости изделий или кризис отторжения новых технологических решений. В более обобщенном плане такие кризисы могут выглядеть кризисами научно-технического прогресса – обострение противоречий между его тенденциями, возможностями и последствиями. Например, в настоящее время переживает явный кризис идея мирного использования атомной энергии, строительства атомных электростанций и кораблей.

Таким образом, кризис — важнейший элемент механизма саморегулирования рыночной экономики. Он дает импульс развитию экономики, выполняя стимулирующую («очистительную») функцию, и выводит тем самым социально-экономическую систему на новый уровень развития.

Итак, кризисы необходимы социально-экономической системе, а потому целью антикризисной политики стала не столько борьба с уже наступившими кризисами, сколько создание условий для того, чтобы возможные кризисы были мягче, проходили спокойнее, не вызывали большого риска.

 

Причины возникновения кризисов.

К внутренним причинам кризиса организации можно отнести следующие: 1) экономические (высокая себестоимость продукции из-за завышенной… 2) финансовые (незначительный удельный вес денежных средств; высокая доля взаимозачетов; большие оттоки денежных…

Жизненный цикл предприятия.

Практика показывает, что предприятия развиваются по аналогичному циклу. В целях обеспечения возможности дальнейшего анализа внесем некоторые уточнения… Итак, построим кривую жизненного цикла предприятия в виде кривой распределения прибыли—убытков предприятия во времени…

Появление первых кризисных явлений на предприятии и их диагностика.

Внешние факторы – это факторы, на которые само предприятие влиять не может или его влияние незначительно. Внутренние – проявляются в зависимости от… Банкротство предприятия является результатом одновременного совместного… Кризисная ситуация на любом предприятии схожа с заболеванием (см. рис. 1.4.1.).

Понятие антикризисного управления.

• прогнозирование кризиса (банкротства); • профилактика кризиса (банкротства); • непосредственно кризис;

Кризис как базисный фактор банкротства предприятий.

Различают следующие виды банкротства. Реальное банкротство – характеризуется неспособностью предприятия восстановить… Временное (условное) банкротство – характеризуется таким состоянием неплатежеспособности организации, которое вызвано…

Глава 2. Особенности кризисов в России на разных этапах развития экономики.

Системный кризис российской экономики.

1. Полный отказ от государственной собственности. В связи с этим был взят курс на сплошную приватизацию всех предприятий. 2. Уход государства от финансирования производственных и научных программ.… 3. Либерализация цен.

Причины неплатежеспособности российских предприятий.

Причинами неплатежеспособности являются: 1) снижение или недостаточный рост выручки; 2) опережающий прирост обязательств.

Механизм государственного антикризисного регулирования.

Существуют следующие виды государственного регулирования кризисных ситуаций: 1. Нормативно-законодательная деятельность. 2. Денежно-кредитная политика.

Глава 3. Реорганизационные и ликвидационные процедуры.

Порядок рассмотрения дел о банкротстве.

Закон устанавливает основания для признания должника несостоятельным (банкротом), регулирует порядок и условия осуществления мер по предупреждению… Действие закона распространяется на все юридические лица, которые могут быть… Дело о банкротстве возбуждается в том случае, если должник обладает следующими признаками банкротства:

Наблюдение за деятельностью предприятия-должника.

Введение наблюдения не является основанием для отстранения руководителя должника и иных органов управления должника, которые продолжают осуществлять… · руководитель не может самостоятельно заключать сделки, связанные с… · руководитель не может самостоятельно заключать сделки, связанные с получением и выдачей займов (кредитов), выдачей…

Финансовое оздоровление деятельности предприятия.

· план финансового оздоровления; · график погашения задолженности; · протокол общего собрания учредителей (участников) должника или решение органа, уполномоченного собственником…

Внешнее управление имуществом предприятия-должника.

Введение внешнего управления является основанием для прекращения полномочий руководителя должника, которые возлагается на внешнего управляющего,… На внешнего управляющего возлагаются следующие обязанности: · управление имущество должника и проведение его инвентаризации;

Порядок объявления должника банкротом и открытие конкурсного производства.

С даты принятия арбитражным судом решения о признании должника банкротом и об открытии конкурсного производства срок погашения просроченных денежных… В ходе конкурсного производства требования к должнику об уплате обязательных… С момента введения конкурсного производства арбитражным судом назначается конкурсный управляющий, который обязан:

Мировое соглашение.

Решение о заключении мирового соглашения со стороны конкурсных кредиторов и уполномоченных органов принимается собранием кредиторов. Решение… Мировое соглашение заключается в письменной форме, которое является договором… Мировое соглашение должно содержать положения о порядке и сроках исполнения обязательств должника в денежной форме. С…

Глава 4. Диагностика финансового состояния предприятия.

Мониторинг предприятия и прогнозирование кризиса.

Реализация политики стабильного финансового управления включает в себя осуществление постоянного мониторинга финансового состояния предприятия с… Основной информационной базой и источником финансовой информации для… Бухгалтерская отчетность представляет собой систему показателей, отражающих имущественное и финансовое положение…

Анализ финансового состояния предприятия.

В мировой и отечественной учетно-аналитической практике разработана целая система экономических показателей, характеризующих финансовое состояние… 1 группа. Коэффициенты ликвидности и платежеспособности. Одним из важнейших критериев финансового положения предприятия является оценка его платежеспособности, под которой…

Определение типа финансовой устойчивости.

Для характеристики источников формирования запасов и затрат используется несколько показателей, отражающих различную степень охвата различных видов… Первый источник – величина собственных оборотных средств (СобС). СобС = СК – ВНА, (4.3.1.)

Оценка вероятности банкротства.

Наиболее распространенной моделью оценки вероятности банкротства является индекс Альтмана (Z-счет, индекс кредитоспособности). Индекс Альтмана представляет собой функцию от некоторых показателей,… Е. Альтман исследовал 22 финансовых коэффициента, выбрал из них 5 и построил линейную функцию Z, значение которой…

Глава 5. Выведение предприятия из кризиса.

Порядок разработки антикризисной стратегии.

По своему существу стратегия представляет собой многомерную экономическую категорию, описывающую технологию функционирования организации в… Выделяют следующие группы правил, определяющих стратегию организации: 1) правила оценки результатов деятельности (они определяют курс и формируют план);

Таблица 5.1.1.

Антикризисные стратегии промышленного предприятия.

Одной из постоянных функций антикризисной стратегии промышленного предприятия является оценка и прогнозирование возможности ее вхождения в кризисное… В кризисном предприятии присутствуют внешние и внутренние причины кризисности.… Точная и своевременная диагностика состояния предприятия – это первый этап в разработке стратегии антикризисного…

Выбор восстановительной стратегии.

Для решения проблем на кризисном предприятии можно выбрать одну из следующих стратегий: 1) защитная стратегия (используется при наступлении кризиса): - сокращение расходов,

Механизм финансовой стабилизации предприятия.

Выделяют следующие этапы финансовой стабилизации предприятия: 1) устранение неплатежеспособности (оперативный механизм), 2) восстановление финансовой устойчивости (финансового равновесия) (тактический механизм),

Глава 6. Планирование и организация оздоровления деятельности кризисного предприятия.

План финансового оздоровления предприятия-должника: сущность и методика его разработки.

Целью ПФО является: 1) восстановление платежеспособности; 2) погашение кредиторской задолженности;

Глава 7. Реструктурирование предприятий в процессе антикризисного управления.

Необходимость и сущность реструктурирования.

Перед реформированием предприятие целесообразно отнести к одной из следующих групп: 1) предприятия, работающие прибыльно, не имеющие задолженности по налогам,… 2) предприятия, для которых для выхода из кризисного состояния достаточно произвести корректировки в менеджменте;

Направления и мероприятия стратегического реструктурирования предприятия.

К основным направлениям реструктурирования предприятия относятся изменения: · масштаба (сферы деятельности) предприятия; · внутренней структуры предприятия;

Основные формы реструктурирования кредиторской задолженности.

· прямая санация; · новация; · отступное;

Методы реструктурирования кредиторской задолженности между предприятиями.

· новация; · взаимозачет (зачет взаимной задолженности); · взаимозачет с использованием уступки прав требований;

Глава 8. Антикризисный характер управления основным, оборотным капиталом и ассортиментом продукции.

Своевременное обновление основного капитала как фактор устойчивости фирмы.

Основной капитал как производительный капитал в своем движении проходит стадии снашивания, амортизации и возмещения или обновления. Отсутствие или несвоевременное наступление последней стадии возмещения… В случае несвоевременного обновления средств труда как элементов основного капитала, при прочих равных условиях…

Порядок движения оборотного капитала и эффективность его использования.

Потребность предприятия в оборотном капитале устанавливается в процессе нормирования, т.е. определения норматива оборотного капитала. Цель… Все источники финансирования оборотного капитала подразделяются на… Эффективность использования оборотного капитала характеризуется его оборачиваемостью. Зависит эффективность…

Антикризисная направленность амортизационной политики.

Налогоплательщики вправе выбрать один из следующих методов начисления амортизации с учетом особенностей, предусмотренных настоящей главой: 1) линейный метод; 2) нелинейный метод.

Антикризисная направленность налоговой политики.

Предоставление налоговых льгот учитывается инвесторами при расчете эффективности капитальных вложений. Классическая формула эффективности инвестиций… Rа = , (8.4.1.) где Rа — рентабельность общих активов;

Ассортиментная политика в условиях оздоровления предприятия.

При формировании ассортиментного предложения предприятия проектируются параметры ширины, глубины, устойчивости и высоты ассортимента. Ширина… В целях обеспечения жизнеспособности предприятия необходимо постоянное… 1) тип производства (профиль, потенциал, кадровые возможности и т п.);

Глава 11. Кадровая политика кризисного предприятия.

Кадровый потенциал кризисного предприятия.

Управление персоналом — это совокупность целенаправленных действий руководящего состава организации, а также руководителей и специалистов… Антикризисное управление персоналом предполагает не только формальную… Структура системы управления персоналом зависит от масштабов организации, ее территориального расположения, характера…

Принципы и методы управления персоналом кризисного предприятия.

Принципы управления персоналом целесообразно разделить на общие и частные. К группе общих принципов антикризисного управления персоналом можно отнести… Принцип системности. Управление персоналом предполагает, что линейные руководители, специалисты, работники кадровых…

Социальное партнерство в антикризисном управлении.

Опыт подтверждает, что механизм социального партнерства помогает обеспечить: · взаимную заинтересованность наемных работников и предпринимателей в… · рост трудовой и социальной активности, оздоровление процесса конкуренции;