Пример использования системы Excel для оценки финансового состояния предприятия

Пример использования системы Excel для оценки финансового состояния предприятия. Оценка ликвидности предприятия Финансовое состояние предприятия характеризуется составом и размещение средств, структурой их источников, скоростью оборота капитала, способностью предприятия погашать свои обязательства в срок и в полном объёме, а также другими факторами.

Однако финансовое состояние предприятия операция неоднозначная. Вместе с тем достоверная и объективная оценка финансового состояния предприятия нужна многим пользователям. Чтобы получить её на основе первичных документов, данных текущего учёта, показателей бизнес – плана, баланса и других финансовых отчётов, необходимы определённые показатели, правила и методы их оценки. Теория и практика для целей оценки финансового состояния предприятия в основном выделяет четыре уровня показателей. 1.Рентабельность. 2.Рыночная устойчивость. 3.Ликвидность баланса. 4.Платёжеспособность.

Финансовое состояние предприятия можно оценивать с токи зрения краткосрочной и долгосрочной перспективы. В первом случае критерий оценки финансового состояния – ликвидность предприятия, то есть способность своевременно и в полном объёме произвести расчёты по краткосрочным обязательствам.

Примеры – расчёты с работниками по оплате труда, с поставщиками за полученные товарно-материальные ценности и оказанные услуги, с банком по ссудам и т.п. Коэффициент покрытия даёт общую оценку платёжеспособности предприятия, показывая, в какой мере текущие кредиторские обязательства обеспечиваются материальными оборотными средствами. Определяется на начало и конец отчётного периода как отношение величины оборотного капитала к величине краткосрочных обязательств, то есть к краткосрочным кредитам и займам и кредиторской задолженности.

Коэффициент быстрой ликвидности исчисляется по более узкому кругу текущих активов, когда из расчёта исключается наименее ликвидная их часть – материально – производственные запасы. Коэффициент абсолютной ликвидности показывает какая часть краткосрочных заёмных обязательств может быть погашена немедленно. Определяется на начало и на конец отчётного периода как отношение величины денежных средств, в том числе краткосрочных ценных бумаг, к величине краткосрочных обязательств, то есть к краткосрочным кредитам и займам и кредиторской задолженности.

Оценка ликвидности предприятия. Исходные данные Актив На нач.г. На кон.г. Внеоборотные активы 270954 255427 Итого оборотные активы 121463 155782 Запасы 71286 91586 Денежные средства 1151 1 Прочие оборотные активы 49026 64195 Непокрытые убытки прошлых лет 33401 46383 Итого 425818 457592 Пассив На нач.г. На кон.г. Капиталы и резервы 302241 280718 Долгосрочные пассивы Краткосрочные пассивы 123577 176874 Итого 425818 457592 Расчёт показателей Наименование показателей На нач.г. На кон.г. Маневренность функционального капитала 0,586895 0,587911 Коэффициент покрытия 0,982893 0,880751 Коэффициент быстрой ликвидности 0,406038 0,362948 Коэффициент абсолютной ликвидности 0,009314 0,06 Доля оборотных средств в активах 0,285246 0,340439 Ранжирование показателей Наименование показателей min Max Тенденция Маневренность функционального капитала 0,3 0,7 Min Коэффициент покрытия 1 3 Max Коэффициент быстрой ликвидности 0,5 2 Max Коэффициент абсолютной ликвидности 0,2 0,5 Max Доля оборотных средств в активах 0,1 0,5 Max Оценка ликвидности предприятия Наименование показателей На нач.г. На кон.г. Маневренность функционального капитала 4,151711 4,159335 Коэффициент покрытия 1,974340 1,821127 Коэффициент быстрой ликвидности 1,812077 1,725895 Коэффициент абсолютной ликвидности 0,093140 0,000057 Доля оборотных средств в активах 3,389347 3,803290 Средний балл 2,284123 2,301941 Вывод: Учитывая нормативные значения рассчитываемых коэффициентов можно сделать вывод о достаточной финансовой устойчивости предприятия, хотя имеется тенденция к снижению некоторых значений рассчитанных коэффициентов.

На рост таких статей баланса как запасы, дебиторская задолженность, позволяет нам предположить, что предприятие имеет возможность покрыть краткосрочную задолженность.

Используемая