Исходные данные для составления финансового плана

При моделировании финансового плана проекта принимались следующие исходные данные:

Временные параметры моделирования проекта:

Интервал планирования – 1 месяц;

Продолжительность интервала планирования – 30 дней;

Горизонт планирования – 60 месяцев (5 лет);

Дата начала операционной деятельности – 13 месяц;

Продолжительность инвестиционного периода – 12 месяца;

Продолжительность операционного периода – 48 месяца.

Макроэкономическое окружение:

Основная расчетная единица проекта – рубль;

Порядок денежной единицы – тысяча;

Метод расчета проекта – расчет в постоянных ценах.

Этот метод является наиболее часто используемым при разработке инвестиционного проекта и проведении анализа эффективности инвестиций. При использовании этого метода покупательная способность расчетной денежной единицы фиксируется, как правило, на момент начала планирования. В результате все стоимостные показатели (цены, денежные потоки и т.п.), относящиеся к различным временным интервалам, оказываются выраженными в сопоставимом измерении.

Ожидаемый темп инфляции – 14 % в год для постоянных производственных затрат и переменных производственных затрат, на заработанную плату и цена на услуги 10 % в год;

Годовая ставка дисконтирования (без учета инфляционной составляющей) – 24,5% в год. При годовой ставке рефинансирования Центрального банка России 25% в год и планируемого в бюджете РФ уровня инфляции в 2002г. в размере 12-14% в год реальная ставка дисконтирования будет 14% в год. Дополнительная ставка на риск проекта принята в размере 10,5% и относится к категории «средний риск» (увеличение объема продаж существующей продукции).

Информация о налоговом окружении:

Ставка налога на добавленную стоимость –20%;

Ставка налога на пользование автодорогами – 1%;

Ставка налога с продаж – 5%;

Ставка налога на имущество –2%;

Ставка налога на рекламу – 5%;

Ставка налога на прибыль – 24%;

Суммарная ставка отчислений на социальные нужды от заработанной платы – 35,9%, в том числе:

Отчисления в пенсионный фонд РФ – 28%;

Отчисления в фонд обязательного медицинского страхования – 3,6%;

Отчисления в фонд социального страхования – 4%;

Отчисления в фонд социального страхования от несчастных случаев для гостиниц – 0,3%.

Разнесение налоговых отчислений по бюджетам разных уровней приведено в таблице:

 

№ п/п	Наименование налога	Ставка
	НДС (федеральный бюджет)	20%
	Налог на прибыль всего, в том числе:	24%
	федеральный бюджет	7,5%
	областной бюджет	14,5%
	Местный бюджет	2%
	Налог на пользователей автодорог (областной бюджет)	1%
	Налог с продаж всего, в том числе:	5%
	областной бюджет	2%
	местный бюджет	3%
	Налог на имущество всего, в том числе:	2%
	областной бюджет	1%
	местный бюджет	1%
	Налог на рекламу (местный бюджет)	5%