Забалансовые операции

Забалансовые операции. Эти операции не проходят по счетам банка до определенного момента и не отражаются в его балансе. Во многих случаях банк здесь выступает как агент, брокер, не затрачивая собственных средств, а продавая свою репутацию, предоставляя гарантию и страховку от риска. Договорные обязательства банка можно разде- лить на две крупные группы договорные и условные обязательст- ва и комиссионные услуги. 1.Договорные и условные обязательства - это обещание бан- ка произвести в будущем какие-то действия по просьбе клиен- та. Условные обязательства связаны с предоставлением средств в случае наступления непредвиденного события. Банк принимает на себя обязательства и обеспечивает клиенту защиту от риска Обязательства по торговым сделкам. Типичный представи- тель - комметческий аккредитив. Банк, открывающий аккредетив, гарантирует клиенту выплату третьей стороне установленной сум- мы при выполнении определенных условий. Коммерческий аккредитив - это условное обязательство, тат как по немму не может быть произведен платеж без предоставления соответствующих докумен- тов Финансовые гарантии. Гарантия - обещание банка подкре- пить действующее обязательство третьей стороны и выполнить его, если сторона не сможет выполнить его сама. Наличие гаран- тии облегчает получение кредита и, если она предоставлена со- лидным учереждением, может существенно снизить стоимость этого кредита для заемщика. Рассмотрим два вида финансовых гарантий аккредитивы стэнд-бай и обязательства по выдаче ссуд. По аккредитиву стэнд-бай банк-эмитент обязуется выплатить опреденнную сумму контракта бенефициару только в том случае, если клиент сам не сможет это сделать. Аккредитивы могут приме- няться для гарантирования поставки в срок товаров, выполнения сделок с опционом. Однако основная сфера применения аккредити- вов - гарантирование выпуска долговых обязательств, имеющих твердый срок погашения. Заем должен быть погашен из средств, полученных от реализации проекта.

За открытие аккредитива банк взимает единовременную комиссию.

Обязательства по банковским ссудам. Речь идет о формальных или неформальных, устных соглашениях банка и клиента, в ко- тором банк выражает намерение ссудить клиенту определенную сумму денег по согласованной ставке, обычно привязанной к ставке денежного рынка. За договоренность уплачивается комиссия и клиент может воспользоваться кредитом в нужное время в пре- делах лимита, обусловленного соглашением. Помимо комиссионного вознаграждения банк может потребовать от клиента хранение ком- пенсационного остатка на текущем счете. Основная отрицательная сторона подобных соглашений заключается в принятии банком риска по кредиту, когда заем будет реально получен.

Указанные выше формы связаны с существенным риском для банка. Особенно опасная ситуация может наступить тогда, когда большое число заемщиков одновременно потребуют от банка выдачи кредитов по заключенным договорам. 2.Секьюритизация активов. Речь идет о продаже на рынке части активов банка главным образом обязательств клиентов по выданным ссудам в форме ценных бумаг, обеспеченных этими ак- тивами и погашаемых из средств, поступающих от заемщиков. Дру- гая форма такой продажи - передача части ссуд, первоначально выданных банком другим кредитным учереждениям.

Смысл обоих методов состоит в том, чтобы улучшить ликвид- ность, сняв часть рисковых активов со своего баланса. Мелкие неликвидные ссуды, идентичные по характеру, срокам и доход- ности, объединяются в один пакет, и на их основе выпускаются ценные бумаги, которые продаются конечным инвесторам. Это поз- воляет банку, во-первых, улучшить ликвидность и снизить про- центный и кредитныц риск, связанный с этими активами, и , во-вторых, получать дополнительный доход, продолжая обслужива- ти займы, инкассировать процены и платежи по основному дол- гу. Секьюритизация представляет весьма сложную процедуру, в ко- торой задействованы различные финансовые и нефинансовые участ- ники банк-инициатор кредитной сделки, трастовое учереждение, инестиционный банк, страховая компания, нонечный инвестор. Этот процесс состоит из следующих этапов а Банк-инициатор выдает клиентам ссуды. б Трастовый филиал банка или независимая траст-компания покупает у банка дебиторские счета по этим ссудам и выпускает под них ценные бумаги. в Инвестиционный банк обязуется разместить переходные ценные бумаги.

Он пакетирует однородные ссуды, создавая обеспечение ценных бумаг, и размещает выпуск среди конечных инвесторов. г Страховая компания обеспечивает полное или частичное страхование выпуска ценных бумаг, получая комиссию. д Инвестор покупает ценные бумаги, внося деньги филиалу банка или трасту, и приобретаем право на получение процентов и возмещение общей стоимости бумаг по истечении их срока. е Заемщики банка вносят суммы в погашение долга и про- центов по займам. ж Деньги перечисляются в фонд выкупа переходных бумаг. и По наступленнии срока инвесторы предъявляют ценные бу- маги к выкупу.

В результате банк-инициатор снимает ссуды, предоставлен- ные клиенам, со своего баланса, но, как правило, продолжает обслуживать сделку, инкассируя платежи и проценты по ссудам и внося их в фонд погашения переходных ценных бумаг. 3.Программы управления кассовыми активами.

Эта группа услуг связана с продажей банками разного рода услуг, связанных с расчетами за комиссию без использования активов, находящихся на балансе банка, и без принятия на себя договорных или услов- ных обязательств.

Суть этого вида услуг заключается в сочетании методов прогнозирования и управления денежными потоками, возникающими в ходе производственной и сбытовой деятельности компаний, с контролем за состоянием банковского счета и инвестированием сумм, высвобождающихся из оборота.

С помощью программ по управ- лению кассовыми остатками банки помогают компании ускорить ин- кассацию денежных сумм, контролировать расходы, иметь точную информацию, где находится свободная денежная наличность, како- ва ее величина и как выгодно использовать эти средства. Прог- рамма направлена прежде всего на ускорение обработки денежных переводов, поступающих в пользу компании.

Для ускорения инкассо платежных документов применяется система почтовых ящиков.

Банк открывает на почте абонементный ящик для клиента и течение дня через определенные интервал времени посылает служащих для получения прибывающей корреспон- денции,После доставки платежных документов в банк отправляют их самым коротким маршрутом в адрес плательщиков, зачисляют суммы на счет клиента и регистрируют каждяй поступивший депо- зит. Ускоренная обработка документов и быстрое сосредоточение поступлений на едином счете позволяет сократить долю непри- быльных кассовых резервов в активах корпораций.

Трастовые операции Многие коммерческие банки принимают на себя функции дове- ренного лица и выполняют в этой роли разнообразные операции для своих индивидуальных и корпоративных клиентов. Например, бизнесмен хочет, чтобы его сын ежегодно получал часть от капи- тала, находящегося у его отца в банке, а по достижении совер- шеннолетия получил весь капитал.

Некоторые коммерческие банки не выполняют никаких других функций, кроме трастовой. Имеются три основные категории трастовых услуг для физических лиц 1 - распоряжение имуществом после смерти владельца 2 - управление имуществом на доверительной основе и попечи- тельство 3 - агентские функции 1.Распоряжение после смерти в пользу наследников - наибо- лее распространенный вид доверительных услуг. Должна быть составлена подробная опись имущества, уплачены долги, а остав- шаяся сумма распределена между наследниками согласно закону. 2.Управление имуществом в форме треста может иметь раз- личную правовую основузавещание, специальное соглашение, распоряжение суда. Виды трастов, находящихся в управлении бан- ков, весьма разнообразны - Пожизненный траст учереждается лицом по договоренности с банком. Например, клиент переводит деньги в доверительное уп- равление банку, поручая ему выплачивать доход в течение его жизни, а после смерти передати капитал жене и детям Страховой траст возникает, если клиент назначает банк доверенным лицом по страховому полису и поручает ему выплачи- вать доход своей жене после его смерти и передать сумму полиса детям после смерти жены Корпоративный траст учереждается в форме имущества, зак- ладываемого в банке в обеспечение выпуска облигаций компании Траст в пользу наемных служащих может иметь форму пенсионного фонда или плана участия в прибылях.

В первом случае предприниматель вносит деньги по утвержденной схеме в фонд, находящийся в управлении банком, для покупки аннуитетов или прямых выплат сотрудникам по достижении пенсионного воз- раста. Если работники вносят деньги в фонд, то он называется пенсионным трастом с участием, если нет - без участия. Во вто- ром случае предприниматель переводит часть прибыли в траст-фонд, открытый в банке для последущего распределения взносов и последующих доходов от фонда в пользу работников компании по достижении пенсионного возраста или на другую дату. 3.Агентские функции отличаются от траста тем, что в слу- чае траста доверенное лицо получает юридическое право на распоряжение собственностью, а при агентских отношениях право остается у принципала. Агентские функции заключаются в следую- щем - Хранение ценностей в сейфе. Банк получает, хранит и вы- дает ценности по поручению принципала без каких-либо инициатив или активных функций Хранение имущества с активными функциями.

Банк не просто хранит ценности в сейфе, а покупает и продает их, получает по ним доход, действуя согласно инструкциям принципала Управление. Банк выполняет все функции хранителя иму- щества и активно управляет собственностью, например анализиру- ет состояние портфеля ценных бумаг, дает рекоммендации и пред- лагает способы инвестирования капитала и т.д. Если в ведение банка сдается реальная собственность, банк может сдавать ее в наем, эксплуатировать в соответствии с инструкциями принципала. Банки выполняют агентские функции для деловых фирм - Агент по трансферту. Банк выполняет для корпорации опе- рации по передаче права собственности на акции и именные обли- гации от одного владельца к другому Регистратор акций. Банк ведет учет выпущенных ценных бу- маг, чтобы не допустить их чрезмерной эмиссии, что карается законом Банк выполняет роль депозитария различных ценностей во время финансовых реорганизаций - Банк берет на себя функции агента по выплате диведендов по акциям и процентов а также погашению основного долга - по облигациям компании.

Траст-отдел банка предоставляет многочисленные услуги и финансовые консультации индивидуальным распорядителям, опеку- нам и администраторам, управляющим чужим имуществом на довери- тельной основе.