Оценка и анализ ликвидности и платежеспособности организации Автотранспортник. Целью расчета коэффициента ликвидности является необходимость оценить соотношение имеющихся активов, предназначенных как для непосредственной реализации, так и для предварительного потребления с целью последующей реализации и возмещения вложенных средств и существующих обязательств, которые должны быть погашены предприятием в предстоящем периоде.
При оценке ликвидности определяют соотношение различных групп текущих оборотных активов и текущих пассивов. Критерием классификации активов на текущие и не текущие является возможность реализации первых и погашения вторых в ближайшем будущем в течение одного года. Основным критерием классификации активов и пассивов как текущих является условие их потребления или оплаты в течение нормального производственно-коммерческого цикла, под которым понимается средний промежуток времени между моментом заготовления материальных ценностей до момента реализации готовой продукции и ее оплаты.
В практике финансового анализа используют систему показателей ликвидности, среди которых обычно выделяют коэффициент текущей ликвидности, коэффициент обеспеченности собственными средствами, коэффициент восстановления утраты платежеспособности и т.п. К платежеспособным относится предприятие у которого сумма текущих активов запасы, денежные средства, дебиторская задолженность и другие активы больше или равна его внешней задолженности обязательствам. Определим показатели платежеспособности и ликвидности организации Автотранспортник.
Таблица 2 п п Наименование показателя Формула расчета Информационное обеспечение Отчет-ная форма Номер строк с. ,граф. г. Вычисления На начало года На конец года 1 Показатели общей платежеспособности Собственный капитал Итого пассивы 1 с.490 Х 100 с.690 81,1 46,9 2 Коэффициент текущей ликвидности Оборотные активы Краткосрочные пассивы 1 с.290-252- -244-230 с.690-с.640- -с.650-с.660 2,23 1,38 3 Коэффициент обеспеченности собственными средствами Капиталы и резервы - внеоборотные активы Оборотные активы 1 с.490 - с.190 с.290 0,26 0,12 4 Величина собственных оборотных средств Собственный капитал долгосрочные обяза-тельства - основные средства и вложения или текущие активы - текущие обязательства 1 с.490-с.252-с.244 с.590-с.190-с.230-с.390 или с.290-с.252- -с.244-с.230-с.690 161941 89419 5 Маневренность собственных оборотных средств Денежные средства Функционирующий капитал 1 с.260 с.290-с.252-с.244-с.230-с.690 1,44 0,84 6 Коэффициент покрытия общий Текущие активы Текущие обязательства 1 с.290-с.252-с.244-с.230 с.690 1,35 1,34 7 Коэффициент быстрой ликвидности Денежные средства, расчеты и прочие активы Текущие обязательства 1 с.290-с.252-с.244-с.210-с.220-с.230 с.690 1,30 1,07 8 Коэффициент абсолютной ликвидности платежеспособности Денежные средства Текущие обязательства 1 с.260 с.690 0,5 0,12 9 Доля собственных оборотных средств Собственные оборотные средства Запасы и затраты 1 с.290-с.252-с.244-с.230-с.690 с.210 с.220 8,05 1,95 10 Коэффициент покрытия запасов Нормальные источники покрытия Запасы и затраты 1 с.490-390- -252-244 590-190-230 610 621 622 627 с.210 с.220 14,31 11,42 11 Доля оборотных средств в активах Текущие активы Всего хозяйственных средств нетто 1 с.290-252- -с.244-с.230 с.399-с.390- -с.252-с.244 0,74 0,78 12 Доля производственных запасов в текущих активах Запасы и затраты Текущие активы 1 с.210 с.220 с.290-с.252- -с.244-с.230 0,032 0,063 13 Доля собственных оборотных средств в общей их сумме Собственные оборотные средства Оборотные активы 1 с.290-с.252- -с.244-с.230- -с.690 с.290-с.252- -с.244-с.230 0,26 0,12 14 Коэффициент восстановления утраты платежеспособности Коэффициент текущей ликвидности на конец года 3 или 6 12 месяцев коэффициент текущей ликвидности на конец года - коэффициент текущей ликвидности на начало года и все это деленное на 2 0,58 для значе-ния 3 0,48 для значе-ния 6 По найденным данным мы видим платежеспособность анализируемой организации Автотранспортник ухудшилась, так как капитал стал составлять меньше половины общего финансирования ревизионной единицы.
Но все-таки организация является платежеспособной, так как текущие активы больше обязательств.
Однако необходимо учитывать, что наличие запасов организации не определяет реальную платежеспособность, потому что в условиях рыночной экономики запасы незавершенного производства, товарно-материальных ценностей и т.д. при банкротстве организации могут оказаться не реализуемыми для погашения внешних долгов часть их неликвидная, а на балансе они числятся как запасы. В начале анализируемого периода за счет собственного капитала было сформировано 26 оборотных средств организации, то к концу года степень участия источников собственных средств в формировании текущих активов сократилась до 12 . Величина собственных оборотных средств характеризует ту часть собственного капитала, которая является источником покрытия текущих активов.
Показатель зависит как от структуры активов, так и от структуры источников средств.
По данным таблицы мы видим снижение этого показателя с 161941 руб. до 89419 руб. Источником уменьшения собственных оборотных средств является отсутствие прибыли Приложение 2, стр.050 . Маневренность функционирующего капитала характеризует ту часть собственных оборотных средств, которая находится в форме денежных средств, т.е. средств, имеющих абсолютную ликвидность.
Положение хоть и ухудшилось на конец года, но все таки организация является нормально функционирующей.
Коэффициент покрытия общий дает общую оценку ликвидности активов.
Мы видим, что текущие активы превышают по величине текущие обязательства, значит анализируемая организация рассматривается как функционирующая.
Превышение активов над обязательствами небольшое и идет к снижению, что может привести к тому, что данная организация перестанет быть функционирующей.
Коэффициент быстрой ликвидности по смысловому назначению аналогичен коэффициенту покрытия.
На данный момент организация является ликвидной, но показатели идут к снижению.
Доля собственных оборотных средств в покрытии запасов характеризует ту часть стоимости запасов, которая покрывается собственными оборотными средствами.
Этот показатель очень резко уменьшился, почти в 4 раза. По коэффициенту покрытия запасов мы видим, что организация Автотранспортник является финансово-устойчивой, хоть показатель и снизился на конец года. 2.3.