Изучение оборотности средств принадлежит к основным задачам экономического анализа. Достаточно сказать, что за счет ускорения оборотности средств, занятых во внешней торговле Украины, лишь за один день из внешнеторгового оборота страны можно высвободить сотни миллионов гривен.
Оборот средств подразделяется на две основные стадии: оборот средств, вложенных в товары и оборот средств в расчетах. Оборот средств в товарах начинается с момента перехода товаросопроводительных документов от поставщика к предприятию (то есть, фактически, с момента поставки товара на учет) и заканчивается выписыванием счета за товар иностранному покупателю (в связи с чем товар списывается с учета на реализацию), после чего оборот средств продолжается в сфере счетов. Оплата покупателем счета предприятия и поступления денег за товар в банк предприятия означает завершение оборота средств по экспорту. Кроме того, существуют промежуточные стадии оборота, однако их влияние из-за их небольшого удельного веса в общем объеме средств на оборот в целом является незначительным.
Оборот средств в экспортных операциях, который рассчитывается не как отдельный акт, а как процесс, что периодически возобновляется, называется оборотом (или оборотностью).
Цель анализа оборота средств в экспортных операциях установления факторов, которые вызывают изменения величины вкладов в экспортные операции предприятия, а также выявление возможностей высвобождает средств из внешнеторгового оборота.
Ниже приводится методика анализа оборота средств. Для изучения оборота рассчитывают коэффициент скорости оборота, который указывает на среднюю длительность одного оборота средств по экспорту, или, другими словами, среднюю длительность экспортной операции. Расчет этого коэффициента выполняется по формуле:
Тср.об = Секс • Д / Секс (4.22)
где Секс - средний остаток средств по экспорту, д. ед.; Д - количество дней в отчетном периоде;
Секс - себестоимость реализованных товаров на внешнем рынке за отчетный период, д. ед.
Показатель среднего остатка (СЗ) характеризует сумму средств, которую в среднем вкладывает предприятие в экспортные операции в течение одного оборота в отчетном периоде. При этом следует иметь в виду, что вложения в экспортные операции разделяются по времени оборота на два вида: средства со скоростью оборота до года и средства, оборот которых продолжается более года. Ко второму виду принадлежат долгосрочная задолженность иностранных покупателей по коммерческим кредитом. Для расчета за отчетный год среднего остатка средств и средней скорости оборота такую задолженность покупателей не следует учитывать. Однако для полной характеристики вложений средств в экспортные операции предприятия следует рассчитать два средних остатка: остаток, что включает все вложения в экспортные операции, и остаток средств без долгосрочной задолженности по коммерческими кредитами.
Средний остаток средств за любой период рассчитывается по формулой средней хронологической для временных рядов:
СЗ = 0,5 • З.1 ок + З.2 ок +...+ З.n-1ок + 0,5 • З.n ок (4.23)
где 3. ок - остатки средств на отдельные даты, гр.од.;
n - количество слагаемых в числителе.
Анализ оборота средств в импортных операциях проводится теми же методами, что и по экспорту товаров. По аналогичным формулам определяются средний объем вложений (или средние остатки средств) в импортные операции, скорость оборота средств по импорту товаров, влияние разных факторов на изменение величины среднего объема вложений.