Программные комплексы финансово аналитического анализа - раздел Менеджмент, Риск Менеджмент в корпорациях Для Орг-И Успешной Фин Д-Ти В Крупных Корпорациях Нужны Спецы, Кот Занимаются...
Для орг-и успешной фин д-ти в крупных корпорациях нужны спецы, кот занимаются подобной аналитикой, нужно обязат-но вести управленч. учет и внутр аудит. Должен быть хотя бы один сотрудник, отвечающий за контроль ежедневных притоков и оттоков ден ср-в и имеющий полномочия на принятие упр решений и д.б. платёжный календарь, представляемый ЛПР ежемесячно и кот. отслеживается спецом еженедельно. Т.к. отслеживать ден потоки и вести фин анлиз в мелких орг-ях доступно и реально, а в крупных орг-ях это очень трудоёмко и затруднительно.
Люди допускают большие умышленные и неумышленные погрешности. Чтобы исключить это в крупных корпорациях разрабатываются компьютерные программы для автоматизации такого учета. Наилучшим сейчас явл программный комплекс «Финансовый Риск-Менеджер». Существует также Рискограф.
1. Программный комплекс «Финансовый риск менеджмент»
2. Рискограф (организация Р/техно)
SaaS "Рискограф"-онлайн - сервис компании "Р-Техно" предназначенный для анализа и управления деловыми (общими) рисками на предприятии.
"Рискограф"-универсальный инструмент, который будет полезен как специализированным подразделениям предприятия (службе экономической безопасности, специалистам по риск -менеджменту), так и руководителям компаний, которые смогут контролировать и минимизировать свои деловые риски. "Рискограф" незаменимый инструмент для аудита рисков с целью объективного представления о компании в процессе привлечения инвестиций, M&A-сделках.
Рискограмма - цветовая матрица динамики рисков во временном срезе. В рискограмме используется принцип светофора. Позволяет оценить в динамике защищенность объекта. В системе «Рискограф» для визуального представления оценки риска применяются следующие цветовые гаммы: Красный – критические риски Оранжевый – опасные риски Желтый – средние риски Светло-зеленый – риски с низким значением Темно -зеленый – малозначительные риски
Программный комплекс "Финансовый риск-менеджер" является удобным, надежным, гибким и мощным инструментом. Он предоставляет возможность риск-менеджеру или фин аналитику реализовать собственные методические разработки, либо воспользоваться методиками, поставляемыми в составе программного комплекса. Методики, поставляемые в ПК, состоят из аналитических таблиц, показателей и коэффициентов с их описанием, шаблонов отчетов, формул и схем расчетов. Универсальная открытая платформа, полная методологическая "прозрачность" и большое количество настроек предоставляют возможность пользователю комплекса самостоятельно адаптировать ПК к различным изменениям, в частности, по планам счетов, формам отчетности или нормативам и, соответственно изменениям, в автоматическом режиме свободно корректировать имеющиеся методические приложения.
С помощью ПК можно в кратчайшие сроки подготовить необходимый аналитический отчет, профессиональное или мотивированное суждение, в которые специалисты по своему усмотрению могут включить табличные и графические материалы, тот или иной вариант текстового описания. Варианты текстового описания и условия их формирования пользователь комплекса может задавать самостоятельно при формировании текстовой интерпретации получаемых в результате анализа значений показателей и коэффициентов.
ПК "Финансовый риск-менеджер" используется для решения следующих задач:
а) внутренний финансовый анализ
б) внешний финансовый анализ
в) расчет лимитов кредитования
г) оценка показателя VaR и стресс-тестирование для организации внутренних процедур оценки достаточности капитала
д) трансформация отчетности
е) ведение досье организаций
Все темы данного раздела:
Интервальная шкала
Числа не только упорядочены по рангам, но и разделены определенными интервалами (равными). Нулевая точка выбирается произвольно ЛПР. Примерами могут быть календарное время (начало летоисчисления в
Шкала отношений, шкала абсолютных величин.
Такая же, как 3, но ноль жестко зафиксирован
Допускает все арифметические действия.
При использовании шкалы отношений (и только в этом случае!) измерение какой-ли
Проблемы
Любой вид осознанной деятельности человека возникает для решения какой-то проблемы.
Специфика проблем состоит в том, что по мере развития НТП проблемы все сложнее как в экономике, так и
Критерии
Выбор из этого списка оптимальной альтернативы осуществляется по критерию.
Критерий – экономический показатель или правило, по которому выбирается оптимальный вариант.
Количественные методы в экономике
Любой объект характеризуется в социологии признаками, в технике – параметрами, в экономике – показателями. Показатели бывают качественные и количественные. Количественные бывают абс
Основные виды предпринимательской деятельности
Набор рисков, который существует в каждой организации, значительно зависит от отраслевой принадлежности.
При этом какнесамостоятельные?виды деятельности выделяют
Экономическая безопасность и риск
Д-ть чела принято х-ть двумя понятиями: безопасность и риск.
В общем случае под безопасностью понимается ситуация, когда челу ничто не угрожает, нет угрозы, нет опасности.
Офиц
Незнание
Неопределённостьученые много лет тщательно разрабатывают это понятие и в наст время структура неопределенности сложная:
1) Неопределённость со знанием исходов событий (пр.
Характеристики риска.
Риск имеет математически выраженную вероятность наступления определенного события, которая опирается на статистические данные или экспертные оценки и может быть математически рассчитана. Характерис
Природа и причины возникновения эк рисков
Существует такой взгляд на природу существования рисков:
· Объективная
· Субъективный
· Субъективно- объективный
Субъективная – обусловлена прежде всег
Выбор клас-ции рисков в орг-ях
Клас-ция по роду д-ти, а затем риски в клас-ции уточняют
Риски орг-и нужно тоже выписать списком и с этой клас-цией сопоставить, при этом рекомендации такие:
1. Проще всего, все р
Оценка рисков в неявном виде методами финансового анализа
Изучением рисков занимаются и бухгалтеры, и фин аналитики и риск-мен-ры, но у всех разный подход.
2 метода:
· финансовый (бухгалтерский и финансово-аналитический, оба иссл
Бухгалтерский метод оценки риска
Это упрощенный метод финансового анализа, кот выполняют бухгалтера.
Бухгалтеры и фин аналитики рассматривают риски с помощью фин аналитич показателей, а сами риски оценивают в баллах. А ри
Финансово-аналитический метод оценки рисков
Бухгалтеры и фин аналитики рассматривают риски с помощью фин аналитич показателей, а сами риски оценивают в баллах. А риск-менеджеры изучают риск через 2 показателя: ущерб и вер-ть. Бух. метод осно
Финансово-аналитический метод оценки рисков на основе рейтинга
Если у слагаемых рейтинга нет весов, значит все показатели равноценны. Веса задаются экспертно (произвольно) и это неправильно. И ЛПР должен знать веса. Различные методы определения весов:
Риски банкротства, уравнения банкротства (доклад)
Эффективно также при анализе использовать уравнение банкротства. Риск банкротства (риск полной потери предпринимателем собственного капитала и неспособность рассчитываться по взятым на себя обязате
Существующие методы анализа риска банкротства
1.Двухфакторная модель Альтмана.В модели учитываемым фактором риска является возможность необеспечения заемных средств собственными в будущем периоде.Z = -0,3877 - 1,073бКтл + 0,0579Кзс,
г
Идентификация рисков как первый этап работы с рисками в явном виде
Риски сопутствуют любому виду д-ти. Специфика предпринимат д-ти – наличие спекулятивных рисков, кот. постоянно приходится на себя принимать, поэтому при работе с рисками в орг-и первое, что нужно с
Табличные формы как план действий в рисковой ситуации
В западных странах такие таблицы называют "знай-делай", так как по существу это план действий на случай кризисной ситуации, Таблица может дополняться системой запретов, в ней может быть р
Табличные формы с оценками рисков
В этой форме риски не только фиксируются, но и оцениваются. Простейший способ оценки – фиксация рейтингов рисков. Рейтинги могут быть литерные, а могут быть числовые.
В западных странах та
Картографирование рисков
Картографирование рисков после идентификации и оценки риска в т.ч. ранжирование, их принято для наглядности изображать на графиках, это называется карта рисков. Такие карты могут создаваться как дл
Многомерность рискового пространства и методы его уменьшения
Причины многомерности:
1) Наличие чистых и спекулятивных R. Их приходится идентифицировать и упр-ть ими отдельно. Чистые R больше реализуются в процессе операц д-ти,
Вероятности и тяжести рисков
В бизнесе предприниматели чаще всего имеют дело с неопред-тью: никаких вер-тей нет. Поэтому приходится польз-ться в основном экспертными оценками, объективность к
Стресс тестирование как метод определения самых тяжелых рисков
В процессе спец-ции рисков главная опасность – упустить из рассмотрения тяжёлые риски.
Чтобы избегать этого, прибегают к стресс-тестир-ю. Суть метода: опред-е самого плохог
Корреляционный регрессионный анализ.
Строится ур-е регрессии: y = f (хj), где:
y – вер-ть невозврата кредита заёмщиком банка;
хj – его колич хар-ки, (разрыв зп, сред доход на члена семьи, размер квартиры)
&n
Теория игр
Люди играли в игры, цель – выиграть.
Нужно только разработать алгоритм, пользуясь которым, можно было всегда выигрывать. Зародилась наука: теория стратегических игр, условие игры записываю
Критерий выбора оптимальной стратегии в условиях неопределенности.
2.1.Критерий Вальда
В теории игр выработаны различные критерии для выбора оптимальной стратегии в зависимости от психологии ЛПР (СЕО). Критерий Вальда - это критерий осторожного чел
Седловая точка
Для игрока А гарантированный выигрыш A=MAXiMINjA. Для игрока В гарантированный max проигрыш, больше которого проигрыш не будет (если игрок разумный) β - верхняя цена игры для игрока В. b=MinjM
Деревья событий
Использование дерева решений может помочь представить конкретную проблему и установить вероятность наступления конкретных событий и их ожидаемые значения. Такого рода диаграммы ведут к построению б
Управление рисками в неявном виде
Управление риском в неявном виде – в этом методе проводится вертикальный и горизонтальный анализ баланса, используется уравнение банкротства, экспертные оценки аудитора.
I.Управление на ос
Методы непосредственного управления рисками
Любая деятельность сопряжена с рисками и ни в чем нельзя быть уверенным на 100%.
Если идет все хорошо, значит ты чего-то не замечаешь (принцип Мерфи)
Если мы знае
Анализ факторов рисков и основные принципы
Нужны глубокие профессиональные знания. Риск-менеджер должен работать в связи с непосредственно с менеджером.
Нужно выявить риски и факторы рисков в нестабильной обстановке:
- Сме
Отказ от рисков.
На практике существуют риски, уменьшить которые или просто невозможно или очень затратное дело, Например: обвинение в риске, причинение ущерба, риск преждевременной смерти сотрудника.
Принятие риска на себя
Удержание риска – это самый простой и поэтому широко распространенный метод управления риском.
Преимущества:
1. стоимость удержания риска в долгосрочной перспективе
Страхование
Свойство транзитивности – выгоду хочется оставить себе, а риск повесить на другого. Психологи провели массу экспериментов, что это чувство очень развито у людей.
Полностью
Факторинг
Факторинг — это комплекс услуг для производителей и поставщиков, ведущих торговую деятельность на условиях отсрочки платежа.
В операции факторинга обычно участвуют три лица: фактор
Франчайзинг
Франчайзинг — вид отношений между рыночными субъектами, когда одна сторона (франчайзер) передаёт другой стороне (франчайзи) за плату (роялти) право на определённый вид бизнеса, испо
Аутсорсинг
Аутсорсинг– передача организацией на основании договора определённых бизнес-процессов или производственных функций на обслуживание другой компании, специализирующейся в соответству
Обеспечение риска
Такой метод чаще всего применяют для управления кредитными или аналогичными рисками(не только банки)
Идея: получение тем, кто управляет риском, приоритетного и безоговороч
Факторы, определяющие управление риском
1. Отношение людей к риску. Одни более терпимы, другие менее
2. Виды и тяжесть рисков (чистые, спекулятивные)
3. Финансовое состояние организации/степень стабильности ее
Основные этапы создания структуры управления рисками в организации.
1 этап: Подготовительный этап – изучение специфики деятельности организации, цели стратегии технологии, знакомство с коллективом, и прежде всего с менеджером. Если у вас есть знакомство с бухучетом
Теория ожидаемых полезностей
Предпочтения других изучает наука, теория полезности. Основные понятия – полезность.
Полезность чего-либо – та воображаемая мера потребительской ценности различных благ. Считается, что пол
Лотерея как эксперимент для построений функций полезностей
Теорию полезности с учетом риска впервые исследовал ученый Бернулли в 1833г. Фонэмэ.
При оценке рисковой ситуации применяют понятие предельной полезности
Предельная полезность – э
Персонал организации как фактор риска.
Внутренние риски – это риски связанные с деятельностью организации, т.е. ее коллектива. Т.к. любую организацию можно представить в виде следующих подсистем: социальная, техническая, финансово-эконо
Роль риск-менеджера и кадровой службы в минимизации внутренних рисков.
Внутренние риски – это риски связанные с деятельностью организации, т.е. ее коллектива. Т.к. любую организацию можно представить в виде следующих подсистем: социальная, техническая,
Систематизация данных о физическом лице.
Персональные данные - это любые сведения или их совокупность, которые позволяют идентифицировать физическое лицо. Кадровики должны собирать досье на каждого работника. Должно входить:
1) н
Криминальные действия персонала.
Особо нужно выделить риски криминальных действий сотрудников внутри орг-и, кот. обычно связаны с бухгалтерией, с финансовыми потоками, со складом и с разглашением коммерческих тайн.
Нел
Риски потери нематериальных активов.
Нематериальные активы - активы предприятия, не имеющие физической, осязаемой формы: - управленческие, организационные и технические ресурсы; - репутация в финансовом мире; - капита
Compliance-риски.
Комплаенс-риск - риск применения юридических санкций или санкций регулирующих органов, существенного финансового убытка или потери репутации в результате несоблюдения законов, инструкций, правил, с
Коррупция и бюрократический рэкет.
Коррупция – подкуп должностного лица для того, чтобы он совершил какие-то противоправные действия
Признаки этого:
• Принимается решение или совершается действие, нарушающее закон
Риски партнерских отношений.
Контрагенты – те организации, с которыми приходится сотрудничать ежедневно
Возникает большое количество рисков. Самый распространенный – обман
Как предупредить:
1. Не спе
Риски договорных отношений.
При заключении важных договоров информация о партнере должна быть получена из различных источников, обработана и выяснено нормально ли партнер функционирует или он уже банкрот. Е
Эвристика отношения к риску
В управлении рисками нет готовых решений, поэтому в случаях, когда рассчитать риск невозможно, принятие рисковых решений происходит с помощью эвристики. Эвристика –
Отношение людей к риску. Качественное отношение людей к риску.
Основные качественные факторы, влияющие на субъективные представления людей о степени риска:
1) Значимость последствий – т.е. насколько тот или иной результат влияет на челов
Отношение людей к риску. Количественное отношение людей к риску.
2 пути:
1. анкетирование с помощью сложных анкет, в которых респонденты отвечают на количественные вопросы, и в результате обработки этих тестов получается довольно точные
Новости и инфо для студентов