рефераты конспекты курсовые дипломные лекции шпоры
- Раздел Торговля
- /
- Методика – Риск Фиксированной Процентной Долей Капитала при Каждой Возможности
Реферат Курсовая Конспект
Методика – Риск Фиксированной Процентной Долей Капитала при Каждой Возможности
Методика – Риск Фиксированной Процентной Долей Капитала при Каждой Возможности - раздел Торговля, Управление Капиталом Основной Недостаток Описанной Выше Методики/ Подхода Заключаетс...
Основной недостаток описанной выше методики/ подхода заключается в том, что она не позволяет трейдерам объединить выигранные деньги и/ или уменьшить риск, когда наступят плохие времена. Это можно скомпенсировать, если при каждой возможности подвергать риску только определенную процентную долю счета. Эта методика позволяет трейдерам увеличить или уменьшить риск, по мере роста или сокращения счета.
Применяя эту методику трейдеры должны принять решение о том, какой процентной долей рискнуть при каждой возможности. Например, они могут решить, рискнуть 10% счета при каждой возможности. Раз установив, они будут брать эту процентную долю от текущего счета и рисковать при каждой сделке в пределах этой суммы. Например, если трейдеры располагают счетом в 25000$, при первой сделке они бы рискнули только 2500$. После следующего сигнала к торговле трейдеры пересчитали бы весь капитал своего счета и затем рискнули бы точно 10%- ми новой величины счета и так далее.
Заметьте, пожалуйста, что трейдеры при каждой торговой возможности будут рисковать суммой, не превышающей установленную.( Пусть потенциальный риск составляет 2500$, тогда они заключат только один контракт/ единицу. Если же должна будет подвергнуться риску сумма в 1250$, тогда открываются две контрактные позиции. Если потенциальный риск сделки составляет 2000$, тогда трейдеры заключат только один контракт. Если же – 3000$, тогда сделка будет пропущена.)
Объединяя прибыли счета, этот подход может творить чудеса. При увеличении размера счета другие методы часто нуждаются в переработке, но в этот метод автоматически вносятся новые изменения для каждой сделки, что может быть для трейдеров реальным преимуществом, облегчающим работу.
С другой стороны, в случае убытков будет медленно уменьшаться размер сделки, что автоматически защитит трейдеров от разорения после длинной серии убытков. Следующая таблица демонстрирует то, как счет будет изменяться с помощью этого метода после данного количества убытков.
| Процентная доля счета, подвергаемая риску при каждой торговой возможности | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2% | 4% | 6% | 8% | 10% | 15% | 20% | 25% | 30% | 35% | 40% | ||||||||||||||||||||||
| Убыток # | Процентная доля счета, оставшаяся после убытков | |||||||||||||||||||||||||||||||
Далее представлен пример того, как использовать эту таблицу. Допустим, система терпит убыток в семи сделках подряд. Если трейдеры всегда рискуют 10%- ми своего счета, после семи убыточных сделок они могут ожидать, что останется 48% от исходного размера счета. Потерпев четырнадцать убытков подряд, эти трейдеры будут еще располагать 23%- ми от исходного размера счета. Это довольно хороший пример того, как этот метод может помочь трейдерам “выжить”, когда они терпят длинную серию убытков.
Но это только половина истории. Хотя размер счета уменьшается до 48% от исходного после семи убыточных сделок, исходный размер восстанавливается после девяти выигрышных сделок. Этот феномен хорошо известен во многих торговых и маркетинговых кругах. Хорошие специалисты по торговле и маркетингу знают, что, если они урежут цены на свои продукты на 25%, тогда они должны увеличить продажу на 33%, чтобы получать ту же прибыль. Некоторым системам, которым необходимо выигрывать больше, чем проигрывать, чтобы вернуть деньги, которые они проиграли, придется тяжело. С другой стороны, такой проблемы может и не возникнуть. Если вы пользуетесь статистически выигрывающей системой, рано или поздно вы опять вернетесь к тому же размеру счета, который у вас был перед серией убытков.
Следующая таблица демонстрирует то, сколько понадобится сделок, чтобы потерять 50% счета, и количество сделок, необходимое для восстановления исходного размера счета.
| Процент от счета, подвергаемый риску после каждого сигнала к торговле | |||||||||||||||||||||
| 2% | 4% | 6% | 8% | 10% | 15% | 20% | 25% | 30% | 35% | 45% | |||||||||||
| Количество сделок, необходимое, чтобы потерять половину счета | |||||||||||||||||||||
| Количество сделок, необходимое, чтобы вернуть счету исходную величину | |||||||||||||||||||||
По этой таблице вы можете увидеть, что потребуется больше выигрышей, чем убытков, чтобы, после того как была потеряна часть счета, вернуть ему исходный размер.
Другой недостаток этого подхода состоит в том, что у трейдеров ( в особенности у дневных) могут возникнуть затруднения при расчете. Часто трейдерам бывает трудно вычислить результаты последней сделки, скорректировать величину счета и вычислить корректную сумму риска для следующей сделки. Конечно, если работа трейдеров достаточно автоматизирована, можно сохранить все эти данные в электронной таблице, чтобы быстро и легко выполнить расчеты.
Так как эта методика позволяет трейдерам рискнуть в пределах установленной процентной долей, не превышая ее, этот подход к управлению капиталом может привести к отфильтровыванию некоторых особенно рискованных сделок, что может отразиться на трейдерах как благоприятно, так и нет. Однако, для большинства такой подход должен рассматриваться как преимущество по тем же причинам, которые обсуждались в разделе “Риск Фиксированной Суммой при Каждой Возможности”.
Важное последствие условия “рискнуть в пределах установленной процентной доли, не превышая ее” заключается в том, что счет будет не всегда увеличиваться линейно, относительно подвергаемой риску процентной доли счета. Далее вы увидите один пример с линейным ростом счета и два других – с нелинейным. Это говорит о том, что трейдерам необходимо рассмотреть различные сценарии, прежде чем выбрать наиболее подходящий.
– Конец работы –
Эта тема принадлежит разделу:
Управление Капиталом
На сайте allrefs.net читайте: "Управление Капиталом"...
Если Вам нужно дополнительный материал на эту тему, или Вы не нашли то, что искали, рекомендуем воспользоваться поиском по нашей базе работ: Методика – Риск Фиксированной Процентной Долей Капитала при Каждой Возможности
Что будем делать с полученным материалом:
Если этот материал оказался полезным ля Вас, Вы можете сохранить его на свою страничку в социальных сетях:
| Твитнуть |
Хотите получать на электронную почту самые свежие новости?
Подпишитесь на Нашу рассылку
Реклама
Информация в виде рефератов, конспектов, лекций, курсовых и дипломных работ имеют своего автора, которому принадлежат права. Поэтому, прежде чем использовать какую либо информацию с этого сайта, убедитесь, что этим Вы не нарушаете чье либо право.
© copyright 1999 - 2024 allRefs.net. Все права защищены. Страница сгенерирована за: 0.021 сек.
Новости и инфо для студентов