Учет полученных кредитов и анализ кредитоспособности предприятиями

Порядок учета полученных кредитов и анализ кредитоспособности предприятиями.Содержание Введение 1. Теоретические аспекты учета полученных кредитов и анализа кредитоспособности предприятия 1. Порядок учета задолженности по полученным кредитам . 2. Состав и порядок признания затрат по кредитам 3.Методика анализа кредитоспособности предприятия 2. Учет полученных кредитов и анализ кредитоспособности на ХХХ 1. Краткая характеристика ХХХ и порядка бухгалтерского учета банковских кредитов 2. Порядок признания затрат по кредитам на ХХХ 3. Методика анализа кредитоспособности предприятия на примере ХХХ . 3. Направления совершенствования кредитной политики ХХХ . 1. Проблемы учета полученных кредитов 62 3.2. Мероприятия по совершенствованию организации учета полученных кредитов 3. Направления оптимизации кредитной политики ХХХ 72 Заключение 77 Список литературы 79 Приложение А 82 Приложение Б 84 Приложение В 86 Приложение Г 89 Приложение Д 91 Приложение Е 96 Приложение Ж 108 ВведениеКроме собственных источников финансирования, предназначенных для формирования хозяйственных средств и обеспечения хозяйственных операций, предприятия в своей деятельности используют заемные средства.

К собственным источникам финансирования относятся уставный капитал, прибыль текущего года и прошлых лет, часть которой может быть размещена в резервном фонде.

Среди заемных главными являются кредиты банков, коммерческие кредиты поставщиков, займы других предприятий и физических лиц. Как показывает мировая практика, заемные средства необходимая статья финансирования деятельности предприятий.

Особое место занимают банковские кредиты.

Они обеспечивают хозяйственную деятельность предприятий, содействуют их развитию, увеличению объемов производства продукции, работ, услуг. Значение кредитов как дополнительного источника финансирования коммерческой деятельности особенно проявляется на стадии становления предприятия, которое использует кредитные ресурсы при осуществлении долгосрочных инвестиций, направленных на создание нового имущества при капитальных инвестициях. Кредиты также помогают предприятию постоянно поддерживать необходимый уровень оборотных средств, содействуют ускорению оборачиваемости средств предприятия.

Актуальность данной дипломной работы видится в том, что у предприятий всех форм собственности всё чаще, объективно возникает потребность привлечения заемных средств, для осуществления своей деятельности и извлечения прибыли. Наиболее распространенной формой привлечения средств является получение банковской ссуды, но кредитному договору. В связи с этим возросла роль правильного учета кредитов и займов в бухгалтериях предприятий.

От правильности и достоверности учета кредитов и займов зависит знание руководством предприятия их объемов их структуры, позволяет принимать правильные решения по изменению данных характеристик, позволяет анализировать рентабельность полученных средств и т.д. Правильный учет позволит в дальнейшем выбрать наиболее удобный и выгодный для предприятия вид получения дополнительных денежных средств. Стоит отметить, что значение кредита в современной экономике трудно переоценить.

Будучи одним из экономических рычагов воздействия на производство, кредит способствует развитию производства, повышению его эффективности. Целью данной работы является рассмотреть особенности бухгалтерского учета полученных кредитов банка на ХХХ и провести анализ кредитоспособности предприятия. В этой связи задачами дипломной работы являются - рассмотреть теоретические аспекты бухгалтерского учета полученных кредитов и анализа кредитоспособности предприятия - изучить методику учета и признания затрат по кредитам на примере предприятия ХХХ - изучить проблемы учета полученных кредитов на предприятии - проанализировать кредитоспособность изучаемой организации - выявить направления совершенствования кредитной политики предприятия Объектом исследования является деятельность промышленного предприятия ХХХ. Предмет исследования - бухгалтерский учет кредитов, полученных предприятием в 2004г. В работе использованы литература отечественных и зарубежных авторов, нормативно-правовые акты. 1.

Теоретические аспекты учета полученных кредитов и анализа кредитоспособности предприятия

Теоретические аспекты учета полученных кредитов и анализа кредитоспособности предприятия 1.

Порядок учета задолженности по полученным кредитам

Бухгалтерские проводки перевода долгосрочной задолженности в краткосро... В момент фактического получения займа кредита в бухгалтерском учете ор... Во исполнение п.6 ПБУ 4 99 Бухгалтерская отчетность организации и п.4 ... При этом возврат может происходить двумя способами либо путем покупки ... Для этого в банке открывается текущий счет, по плану счетов 52 Валютны...

Состав и порядок признания затрат по кредитам

Методика анализа кредитоспособности предприятия На определённых этапах... Следующим шагом является построение аналитического баланса. Построение... Существуют три основных рекомендации при составлении аналитического ба... Горизонтальный анализ отчетности заключается в построении одной или не... Для оценки имущественного положения заемщика применяются три показател...

Учет полученных кредитов и анализ кредитоспособности на ХХХ

Учет полученных кредитов и анализ кредитоспособности на ХХХ 2.1

Краткая характеристика ХХХ и порядка бухгалтерского учета банковских кредитов

и 107-н. Кредит был получен полностью в виде нескольких траншей в установленной... руб. Срок возврата Процентная ставка, годовых 01.02.2004 1000 01.08.2004 18... 2.2.

Порядок признания затрат по кредитам на ХХХ

рублей. Партия материалов поступила и была принята к учету 02.03.2004г. рублей Таблица 9 - Записи в бухгалтерском учете при отражении дополнит... В данном случае задержка платежа составила три дня и была связана с те... рублей сверхнормативных процентов. Вычитаемая временная разница при уч... Помимо этого в пояснительной записке к бухгалтерской отчетности должны...

Методика анализа кредитоспособности предприятия на примере ХХХ Анализ кредитоспособности может проводиться самим предприятием для выявления возможностей повышения эффективности деятельности, устранения ошибок в производственном процессе и определения дальнейшего направления развития.

Это позволит предотвратить неоправданные с точки зрения денежного обращения кредитные вложения, их структурные сдвиги, обеспечить своевременный возврат ссуд, что имеет важное значение для повышения эффективности использования материальных и денежных ресурсов.

В данной главе будет проведен анализ кредитоспособности ХХХ на основе наиболее распространенной в РФ методики анализа кредитоспособности организации-заемщика.

Основные конкуренты ХХХ и доля рынка, приходящаяся на них, представлены в таблице 13. Таблица 13 - Доля рынка ХХХ и его основных конкурентов. Наименование Объем проданной продукции за 2004 г тыс. рублей Доля компании, Подавляющая доля рынка принадлежит предприятию г. Курск, на ХХХ приходится 7,8 рынка в России.

Финансовое состояние предприятия характеризуется изменениями в размещении средств и источниках их покрытия собственных или заемных. Структура средств предприятия и источников их формирования, изменение ее по сравнению с 2003г. представлены в аналитической таблице 14 горизонтальный анализ баланса. Таблица 14 - Горизонтальный анализ баланса в тыс. руб. Актив 2003 год 2004 год Изменение за год Изменение в Оборотные активы, в том числе -Денежные средства и их эквиваленты 260 -Расчеты с дебиторами 240-244 -Запасы и затраты 210 - Прочие оборотные активы 220 250 270 Внеоборотные активы, в том числе -Основные средства 120 -Долгосрочные финансовые вложения 140 -Прочие внеоборотные активы 110 130 135 150 230 Баланс Пассив Заёмный капитал, в том числе -Краткосрочные пассивы 690 -Долгосрочные пассивы 590 Собственный капитал, в том числе - Уставный капитал 410 -Фонды и резервы 490-410-244-252 Баланс Данные таблицы 14 показывают, что валюта баланса в 2004г. увеличилась на 12664 тыс. рублей, что составило 6,5 от суммы 2003г. Это произошло, преимущественно, за счет увеличения на 85,2 доли денежных средств, на 61,8 дебиторской задолженности и на 23,5 оборотных активов, тогда как внеоборотные активы уменьшились на 5,7 . Таблица 15 демонстрирует структуру средств предприятия и источников их образования по отдельным статьям в процентах к валюте баланса.

Таблица 15 - Структура средств предприятия и их источников в процентах к валюте баланса Актив 2003 год 2004 год Изменение за год Оборотные активы, в том числе -Денежные средства и их эквиваленты 260 -Расчеты с дебиторами 240-244 -Запасы и затраты 210 -Прочие оборотные активы 220 250 270 Внеоборотные активы, в том числе -Основные средства 120 -Долгосрочные финансовые вложения 140 -Прочие внеоборотные активы 110 130 135 150 230 Баланс Пассив Заёмный капитал, в том числе -Краткосрочные пассивы 690 -Долгосрочные пассивы 590 Собственный капитал, в том числе -Уставный капитал 410 -Фонды и резервы 490-410-244-252 Баланс Данные таблицы 15 свидетельствуют о том, что существенно увеличилась доля оборотных активов, на 7,95 , за счет увеличения дебиторской задолженности на 10,95 , запасы и затраты уменьшились уменьшилась на 4,01 . Уменьшение количества запасов нельзя считать отрицательной характеристикой, т.к. при этом оборачиваемость их может быть ускорена в течение года за счет увеличения выпуска продукции и объема продаж.

Увеличение дебиторской задолженности в структуре активов является положительной чертой, однако, следует обращать внимание на наличие в ее структуре просроченной и нереальной к взысканию.

В структуре источников формирования имущества значительных изменений не произошло.

Следующим этапом анализа является оценка имущественного состояния.

Для оценки применяются следующие показатели.

Доля основных средств и незавершенного строительства в балансе вычисляется по формуле 2 2 Коэффициент износа основных средств рассчитывается по формуле 3 3 Доля оборотных активов в балансе - по формуле 4 4 Рассчитанные показатели имущественного состояния приведены в таблице 16. Таблица 16 - Показатели оценки имущественного состояния Показатель Значение, 2003 2004 Доля основных средств и незавершенного строительства в балансе Коэффициент износа основных средств Доля оборотных активов в балансе Обеспеченность основными и производственными фондами достаточная, что является базой для дальнейшего производственного развития, однако износ их составляет более половины.

Наблюдается отрицательная тенденция уменьшения доли основных средств и незавершенного строительства и происходит увеличение коэффициента износа основных средств. Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

Группировка приведена в таблице 17. Таблица 17 - Группировка активов и пассивов тыс. рублей Отчетность на начало года Отчетность за год Наиболее ликвидные активы 250 260 А1 Быстрореализуемые активы 240 А2 Медленно реализуемые активы 210 220 230 270 А3 Трудно реализуемые активы 190 А4 Итого Наиболее краткосрочные обязательства 620 П1 Краткосрочные пассивы 610 630 640 650 660 ФП П2 Долгосрочные пассивы 590 П3 Постоянные пассивы 490 П4 Итого Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву таблица 18 . Таблица 17 - Сопоставление итогов приведенных групп по активу и пассиву Отчетность на начало года Отчетность за год А1 П1 нет нет А2 П2 да да А3 П3 да да А4 П4 да да да соответствует нет не соответствует Ликвидность предприятия недостаточна, первое неравенство не удовлетворяет формуле 1 . При сопоставлении наиболее ликвидных активов и наиболее краткосрочных обязательств выявляется платежный недостаток в 42016 тыс. рублей таблица 19 . Таблица 19 - Определение платежного излишка или недостатка по группам активов. Отчетность на начало года Отчетность за год Наиболее ликвидные активы 250 260 А1 Наиболее краткосрочные обязательства 620 П1 Платежный излишек или недостаток - Быстрореализуемые активы 240 А2 Краткосрочные пассивы 610 630 640 650 660 ФП П2 Платежный излишек или недостаток - Медленно реализуемые активы 210 220 230 270 А3 Долгосрочные пассивы 590 П3 Платежный излишек или недостаток - Трудно реализуемые активы 190 А4 Постоянные пассивы 490 П4 Платежный излишек или недостаток - Дополнительно платежеспособность предприятию проверяется с помощью коэффициентов платежеспособности.

Коэффициент покрытия общей ликвидности рассчитывается по формуле 5 5 Коэффициент покрытия позволяет определить в какой кратности оборотные активы покрывают краткосрочные обязательства заемщика и характеризует агрегированную способность заемщика покрывать свои обязательства. 6 Коэффициент быстрой ликвидности формула 6 характеризует ту часть текущих обязательств, которая может быть погашена не только за счет наличности, но и за счет ожидаемых поступлений за отгруженную продукцию и оказанные услуги. 7 Коэффициент абсолютной срочной ликвидности формула 7 характеризует ту часть обязательств заемщика, которая может быть удовлетворена за счет срочной реализации активов.

Таблица 20 - Критерии для оценки ликвидности и платежеспособности предприятия Коэффициент Значение Нормативное значение Коэффициент покрытия Не менее 1,2 Коэффициент быстрой ликвидности Не менее 0,7 Коэффициент абсолютной ликвидности 0,03 - 0,08 У анализируемого предприятия все коэффициенты находятся в пределах номы таблица 20 . Однако, распределение активов и пассивов на группы является достаточно субъективным.

Поэтому желательно принимать во внимание оба способа оценки ликвидности. Следующий этап анализа - оценка финансовой устойчивости.

Она определяется при помощи следующих коэффициентов. 1. Коэффициент концентрации собственного капитала автономии, независимости определяется по формуле 8 К Собственный капитал 8 Валюта баланса Чем выше значение этого коэффициента, тем более финансово устойчиво, стабильно и независимо от внешних кредиторов предприятие, однако оптимальным для России считается доля заемного капитала не более 30 . Собственный капитал у ХХХ составляет 75 от валюты баланса. 2. Коэффициент соотношения заемного и собственного капитала рассчитывается по формуле 9 К Заемный капитал 9 Собственный капитал Величина заемных средств, приходящихся на каждый рубль собственных средств предприятия составляет 30 . 3. Коэффициент маневренности собственных средств по формуле 10 К Собственные обор. средства 10 Собственный капитал СОС 490 ст 244 ст 252 ст. 590 ст 190 ст. 230 ст. 23 собственного капитала используется для финансирования текущей деятельности, вложена в оборотные средства. По совокупности показателей предприятие относиться к типу неустойчивого предкризисное финансового состояния, при котором нарушается платежный баланс, но сохраняется возможность восстановления равновесия платежных средств и платежных обязательств путем привлечения временно свободных источников средств в оборот предприятия резервного фонда, фонда накопления и потребления, кредитов банка на временное пополнение оборотных средств и др. Оценка деловой активности и оборачиваемости средств происходит посредством оценки развития производства и реализации.

Рассчитываются несколько основных показателей оборачиваемости 11 Оборачиваемость дебиторской задолженности низкая формула 11 . 12 Срок оборота кредиторской задолженности формула 12 находится в пределах норм, но она менее срока оборачиваемости дебиторской задолженности.

Срок оборота хранения запасов, дней рассчитывается по формуле 13 13 Сравнение показателей деловой активности и оборачиваемости средств предприятия приведено в таблице 21 Таблица 21 - Показатели деловой активности и оборачиваемости средств Показатель 2003г. 2004г. Изменение Оборачиваемость дебиторской задолженности Срок оборота кредиторской задолженности Срок оборота хранения запасов Динамика изменение сроков оборачиваемости средств незначительна.

Средний срок погашения дебиторской задолженности не уменьшается, что явилось бы положительной тенденцией.

Далее рассчитываются показатели рентабельности продукции.

Рентабельность продукции рассчитывается по формуле 14 14 Рентабельность финансово-хозяйственной деятельности рассчитывается по формуле 15 15 Предприятие имеет положительные показатели рентабельности.

Динамика показателей рентабельности деятельности представлена в таблице 22 Таблица 22 - Показатели рентабельности деятельности предприятия Описание критериев 2003 2004 Рентабельность продукции Рентабельность финансово-хозяйственной деятельности Все показатели рентабельности имеют положительное значение и наблюдается положительная тенденция увеличения их по годам.

Анализ тенденций показателей реализации продукции и денежной выручки п Таблица 23 - Объем производства продукции и реализация продукции Объем производства продукции, тыс. руб. Реализация продукции, тыс. руб. 2003 2004 2003 2004 Объем производства товарной продукции, работ и услуг по всем видам деятельности Общества за 2004г. таблица 23 в действующих ценах без НДС составил 144340 тыс. руб что представляет 116,8 от объема производства 2003г. Отгрузка товаров за 2004г. составила 161726 тыс. руб. без НДС, что больше реализации 2003г. на 18,7 . Таким образом, наблюдается общая тенденция роста объемов реализации продукции и выручки.

Анализ дебиторской и кредиторской задолженностей. Таблица 24 - Объем дебиторской и кредиторской задолженностей Дебиторская задолженность, тыс. руб. Кредиторская задолженность, тыс. руб. 2003 2004 2003 2004 За 2004 г. дебиторская задолженность увеличилась более чем в два раза таблица 24 , однако при этом структуре отсутствует долгосрочная и просроченная задолженность. Кредиторская задолженность увеличилась на 11,6 . Присутствует просроченная задолженность в размере 3,48 задолженность перед персоналом организации, однако ее доля очень незначительна.

Кредитная история Общества в целом положительна, однако имеются сведения о пролонгациях кредитных договоров с другими банками и просрочек платежа не более 5-ти дней. При оценке кредитной истории предприятия рассматриваются данные о сумме, сроках, просрочках и пролонгациях погашенных и текущих кредитах в В ходе дальнейшего анализа было выяснено, что структура собственников Общества прозрачна, управленческий состав не менялся в течение года, отсутствуют сведения о конфликтах между акционерами и акционерами и менеджерами.

На основе проведенного анализа было сделано

Заключение

Заключение о кредитоспособности ХХХ таблица 25 . Таблица 25 - Обобщающая таблица оценки кредитоспособности Показатель Значение Вывод 1 Оценка имущественного состояния -доля основных средств и незавершенного строительства -коэффициент износа основных средств составляет Доля основных средств достаточна Коэффициент износа имеет отрицательную тенденцию 2 Оценка ликвидности -коэффициент покрытия общей ликвидности -коэффициент быстрой ликвидности -коэффициент абсолютной срочной ликвидности Ликвидность баланса отличается от абсолютной В пределах нормы 3 Оценка финансовой устойчивости -коэффициент концентрации собственного капитала -коэффициент соотношения заемного и собственного капитала -коэффициент маневренности собственных средств Неустойчивое финансовое состояние, но сохраняется возможность восстановления равновесия платежных средств 4 Деловая активность заемщика и оценка оборачиваемости средств -срок оборота дебиторской задолженности дней -срок оборота кредиторской задолженности, дней Отрицательные тенденции 5 Рентабельность деятельности предприятия -рентабельность продукции -рентабельность финансово-хозяйственной деятельности Показатели положительные, положительные тенденции 6 Анализ тенденций показателей реализации продукции и денежной выручки -объем прироста производства товарной продукции, работ и услуг - объем прироста реализации продукции Положительные тенденции 7 Анализ дебиторской и кредиторской задолженностей -объем прироста дебиторской задолженности -объем прироста кредиторской задолженности Просроченная задолженность отсутствует 8 Кредитная история Положительная 9 Оценка качества управления структура собственников прозрачна, управленческий состав не менялся в течение года, отсутствуют сведения о конфликтах 10 Оценка положения на рынке Устойчивое, доля рынка На основе проведенного анализа можно сделать вывод, что у предприятия присутствует дефицит оборотных средств.

Общество нуждается в заемном капитале, так как большая часть собственных средств капитализирована.

У организации наблюдается нехватка наиболее ликвидных активов, но она может быть частично компенсирована за счет краткосрочной дебиторской задолженности.

Анализ показал, что при наличии соответствующих обеспечительских обязательств гарантий, залога и т.д. ХХХ может получить кредит в банке на общих условиях. Процентная ставка зависит от вида обеспечения.

Обобщая все изложенное в главе 2, можно сделать следующие выводы.

Учет полученных кредитов осуществляется на предприятии ХХХ бухгалтерской службой, в строгом соответствии со всеми нормативными документами.

За 2004г. Обществом было получено кредитов на сумму свыше 5 млн. рублей по договорам краткосрочного кредита.

Рассмотренная методика анализа кредитоспособности организации-заемщика является наиболее распространенной в РФ, и в тех или иных вариациях используется большинством банков для определения степени риска при кредитовании. 3.

Направления совершенствования кредитной политики ХХХ

Направления совершенствования кредитной политики ХХХ. Согласно ПБУ 15 01, если заемные средства используются для предоплаты ... Еще одно несоответствие связано с использованием полученных займов и к... Инвестиционный актив должен быть впоследствии амортизируемым 8. Согласно нормам МСФО 23 Затраты по займам, к фактическому началу работ...

Мероприятия по совершенствованию организации учета полученных кредитов

Мероприятия по совершенствованию организации учета полученных кредитов. на ХХХ Для признания в бухгалтерском учете затрат по заемным средствам... 32 ПБУ 15 01 описана минимальная информация, которая должна быть отраж... Структура бухгалтерии и организации учета кредитов должны обеспечивать... Ясность учета необходима для принятия важных решений в минимальные сро...

Направления оптимизации кредитной политики ХХХ

Направления оптимизации кредитной политики ХХХ Состояние дебиторской и кредиторской задолженности, их размеры и качество оказывают сильное влияние на финансовое положение предприятий. Кредитная политика предприятия представляет собой оптимизацию суммы задолженности организации перед другими юридическими и физическими лицами и является одним из элементов общей экономической стратегии.

Для того, чтобы отношения с кредиторами максимально соответствовали целям обеспечения финансовой устойчивости безопасности компании и увеличению ее прибыльности и конкурентоспособности, менеджменту компании необходимо выработать четкую стратегическую линию в отношении характера привлечения и использования заемного капитала. Первый основополагающий вопрос, который в связи с этим встает перед руководством фирмы это вести бизнес за счет собственных или привлеченных средств? Вторым вопросом является количественное соотношение собственного и заемного капитала. Ответы на данные вопросы зависят от множества факторов как внешнего отраслевые особенности, макроэкономические показатели, состояние конкурентной среды и т. д так и внутреннего корпоративного порядка возможности учредителей, кредитоспособность, оборачиваемость активов, уровень рентабельности, дефицит денежных средств, краткосрочные цели и задачи, долгосрочные планы компании и многое другое. Принято считать, что предприятие, которое пользуется в процессе своей хозяйственной деятельности только собственным капиталом, обладает максимальной устойчивостью.

Однако такое допущение в корне не верно.

С точки зрения конкурентной борьбы на рынке не имеет значения, какими капиталами оперирует бизнес своими или заемными. Единственная разница может заключаться в различиях стоимости этих двух категорий капитала. Кредиторы готовы кредитовать чей-то бизнес только в обмен на определенный доход процент. При этом даже собственный капитал не является бесплатным, так как вложения производятся в надежде получить прибыль, выше той, которую платят банки по депозитным счетам.

С точки зрения стратегического развития компании отправной точкой должны быть размер и динамика прибыльности бизнеса, которые напрямую зависят от размера занимаемой на рынке доли, ценовой политики и размера издержек производства обращения. Вопрос же источников финансирования бизнеса является, по отношению к целям достижения конкурентоспособности предприятия, вторичным.

По данным современных авторов оптимальным для России считается соотношение собственного и заемного капитала примерно 3 1. На ХХХ заемные средства составляют 25 от валюты баланса таблица 15 . Менеджеры в ходе разработки стратегии кредитования собственного бизнеса должны исходить из решения следующих первоочередных задач, которые, в конечном итоге и определяют финансовую устойчивость компании максимизации прибыли компании минимизации издержек, достижения динамичного развития компании расширенное воспроизводство утверждения конкурентоспособности Финансирование данных задач должно быть достигнуто в полном объеме.

Для этого, после использования всех собственных источников финансирования собственный капитал и прибыль - наиболее дешевые ресурсы, должны быть в заданном объеме привлечены заемные средства кредиторов. При этом наиболее весомым ограничивающим фактором в процессе планирования использования заемного капитала необходимо считать его стоимость, которая должна позволять сохранить рентабельность бизнеса на достаточном уровне.

Следующим этапом в ходе совершенствования кредитной политики является определение наиболее приемлемых тактических подходов. Существует несколько потенциальных возможностей привлечения заемных средств - средства инвесторов расширение уставного фонда, совместный бизнес - банковский или финансовый кредит в том числе выпуск облигаций - товарный кредит отсрочка оплаты поставщикам - использование собственного экономического превосходства Финансовый денежный кредит, как правило, предоставляется банками.

Это один из наиболее дорогостоящих видов кредитных ресурсов. Ограничивающие факторы высокий процент, необходимость надежного обеспечения, создание солидных балансовых показателей. Не смотря на дороговизну и проблематичность привлечения, возможности банковского кредита в отличие от инвестиционного должны быть использованы компанией на высоком уровне.

Если проект, реализуемый компанией действительно рассчитан на конкурентоспособный уровень рентабельности, то прибыль, полученная от использования финансового кредита всегда будет превышать необходимый к уплате процент. Банки хотя и дают предпочтение такому виду обеспечения предоставленных кредитов, как залог, но могут довольствоваться и гарантией третьего лица если имеются платежеспособные учредители или другие заинтересованные лица. Балансовые показатели также обладают некоторой гибкостью, как в процессе их формирования, так и в ходе их восприятия принимающей стороной.

Наличие презентабельных отчетных показателей, хотя и выступает обязательным условием для банковского служащего, но может, в какой-то степени, игнорироваться в виду наличия реальных гарантий и обеспечения предоставляемого кредита. Одним существенным недостатком финансовых заемных средств, особенно в сравнении с инвестиционными, является наличие строго определенных сроков их возврата.

Для того чтобы оптимизировать кредиторскую задолженность необходимо определить ее плановые характеристики. Наиболее часто используемый коэффициент, связанный с оценкой кредиторской задолженности предприятия - это коэффициент ликвидности, который рассчитывается как отношение величины оборотного капитала к краткосрочным долговым обязательствам таблица 20 . Менеджеры и финансисты также часто используют коэффициент, который представляет собой отношение разницы между текущими активами и стоимостью товарно-материальных активов к текущим обязательствам.

И первый и второй показатели должны характеризовать способность предприятия покрывать свои обязательства перед кредиторами. Эти коэффициенты обладают двумя существенными недостатками - они оперируют такими понятиями как краткосрочные или текущие обязательства, срок которых может колебаться от одного дня до одного года. Поэтому не учитывается более детально соотношение сроков платежей в составе как кредиторской, так и дебиторской задолженностей - расчет производится, как правило, на дату баланса, или какой либо иной фиксированный момент, что не может в полной мере говорить о действительном состоянии ликвидности компании.

Это связано с влиянием множества различных в том числе и случайных обстоятельств в какой-то определенный момент. Устранить подобные недочеты в системе анализа состояния предприятия позволяют в первом случае - проведение расчетов с использованием более дискретных значений распределение задолженностей по месячным периодам или если необходимо недельным периодам, во втором случае - определять среднемесячное или среднегодовое значение коэффициента ликвидности и других аналогичных показателей.

Необходимость управления кредиторской задолженностью следует из того, что умелое использование временно привлеченных средств способствует максимизации прибыли от деятельности организации. Управление кредиторской задолженностью предполагает - правильный выбор формы задолженности банковская или коммерческая с целью минимизации процентных выплат и затрат на приобретение материальных ценностей - установление наиболее удобной формы банковского кредита и его срока краткосрочная ссуда без обеспечения, кредит под залог - недопущение образования просроченной задолженности, связанной с дополнительными затратами штрафные санкции, пени. По итогам изложенного материала в главе 3 можно сделать следующие выводы.

Проблемы учета кредитов связаны прежде всего с несоответствием ПБУ 15 01 некоторым документам, принятым в системе нормативного регулирования бухгалтерского учета, а также противоречиями учета начисленных процентов по полученным займам и кредитам между нормами бухгалтерского и налогового учета.

Дальнейшее использование заемных средств представляется перспективным для предприятия в целом. Однако, стоимость использования заемного капитала должна позволять сохранить рентабельность бизнеса на достаточном уровне.

Список литературы

Список литературы 1. Гражданский кодекс Российской Федерации часть вторая от 26.11.1996. М. Международный центр финансово-экономического развития, 1996 2. Налоговый кодекс Российской Федерации часть вторая от 05.08.2000 117-ФЗ, принят ГД ФС РФ 19.07.2000, ред. от 18.05.2005 3. Налоговый кодекс Российской Федерации часть первая от 31.07.1998 146-ФЗ, принят ГД ФС РФ 16.07.1998, ред. от 02.11.2004 4. План счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организации и инструкция по его применению, утвержденные приказом МФ РФ от 31.10.2000 94н 5. Положение по бухгалтерскому учету Учет расчетов по налогу на прибыль ПБУ 18 02, утверждено приказом МФ РФ от 19.11.2002 114н 6. Положение по бухгалтерскому учету Расходы организации ПБУ 10 99, утверждено приказом МФ РФ от 06.05.1999 33н, в ред. от 30.03.2001 7. Положение по бухгалтерскому учету Учет активов и обязательств, стоимость которых выражена в иностранной валюте ПБУ 3 2000, утверждено приказом МФ РФ от 10.01.2000 2н 8. Положение по бухгалтерскому учету Учет основных средств ПБУ 6 01, утверждено приказом МФ РФ от 30.03.2001 26н 9. Положение по бухгалтерскому учету Учетная политика организации ПБУ 1 98, утверждено приказом МФ РФ от 09.12.98 107н 10. Положение по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в РФ, утвержденное приказом МФ от 29.07.1998 34н, в ред. от 30.12.1999 11. Положение по бухгалтерскому учету Бухгалтерская отчетность организации ПБУ 4 99, утверждено приказом МФ РФ от 19.11.1999 114н 12. Федеральный закон О бухгалтерском учете от 21.11.1996 129-ФЗ, в ред. от 23.11.1996 13. Бабаев Ю.А. Бухгалтерский учет. М. ЮНИТИ 2001 14. Барышников Н.П. Бухгалтерский учет, отчетность и налогообложение. Издание 4-ое. М ИИД Филинъ-Рилант, 2000 15. Бредихина С.А. Бухгалтерский и налоговый учет кредитов и займов.

М. ООО Вершина , 2003 16. Галицкий В.Ю. Кредиты и займы.

Правовые основы.

Бухгалтерский учет. М. ГроссМедиа, 2005 17. Ковалева А.М Баранникова Н.П Бурмистрова Л.А. и др. Финансы и кредит.

Учебное пособие.

М. Финансы и статистика, 2002 18. Козлова Е.П. и др. Бухгалтерский учет. М. Финансы и статистика, 1998 19. Кондраков Н.П. Бухгалтерский учет. Учебное пособие. Издание 2-е. М. Инфра-М, 1999 20. Кондраков Н.П. Бухгалтерский учет. М. Инфра-М, 2000 21. Практическая энциклопедия бухгалтера. М. Бератор, 2002 22. Соколинская Н.Э. Учет и анализ краткосрочных и долгосрочных кредитов. М. Консалтбанкир, 1997 23. Сотникова Л.В. Бухгалтерский учет и аудит кредитов и займов. Практическое пособие.

М. Бухгалтерский учет, 2000 24. Сотникова Л.В. Аудиторская проверка учета кредитов и займов. Практическое пособие для ВУЗов и специалистов. М. Юнити-Дана, 2004 25. Шишкоедова Н.Н. Учет кредитов и займов. М. Главбух, 2003 26. Ефремова А.А. Комментарии к ПБУ 15 01 Учет займов и кредитов и затрат по их обслуживанию. Журнал Налоговый вестник , 7, 2001 27. Журнал Бухгалтерский учет , 4, 12, 2002 28. Орлова Е.В. Особенности бухгалтерского учета кредитов, займов и затрат по их обслуживанию в 200 году. Журнал Гражданин и право , 7 8, 2002 29. Фомичева Л.П. Учет кредитов и займов в иностранной валюте по ПБУ 15 01 Учет займов и кредитов и затрат по их обслуживанию. Журнал Иностранный капитал в России , 10, 2001 30. Захарьин В.Р. Новое в бухгалтерском учете займов и кредитов.

Журнал Консультант бухгалтера , 12, 2001 31. Кузнецова М.С. Налоги и сборы. Налог на прибыль. Журнал Российский налоговый курьер , 10, 2005.