КРЕДИТ И ЕГО РОЛЬ В СТАНОВЛЕНИИ РЫНОЧНЫХ ОТНОШЕНИЙ

ПЛАН РАБОТЫ ВВЕДЕНИЕ 3-1. Сущность, функции и формы кредита 5-2.Кредитный механизм содержание, диалектика развития .22-3.Банки, их виды и функции. Ссудный процент, закономерности его динамики .24-4. Инфраструктура кредитования в России возможности повышения эффективности кредитного процесса . 39-44 ЗАКЛЮЧЕНИЕ 45-46 Список использованной литературы 47-48 ВВЕДЕНИЕ С развитием в нашей стране рыночных отношений, у предприятий всех форм собственности все чаще возникает потребность привлечения заемных средств для осуществления своей деятельности и извлечения прибыли.

Наиболее распространенной формой привлечения средств является получение банковской ссуды по кредитному договору. Кредит - это разновидность экономической сделки, договор между юридическими и физическими лицами о займе, или ссуде.Один из партнеров кредитор предоставляет другому заемщику деньги в некоторых случаях имущество на определенный срок с условием возврата эквивалентной стоимости, как правило, с оплатой этой услуги в виде процента.

Срочность, возвратность и, как правило, платность - принципиальные характеристики кредита. Кредит во многом является условием и предпосылкой развития современной экономики, неотъемлемым элементом экономического роста. Его используют как крупные предприятия и объединения, так и малые производственные, сельскохозяйственные и торговые предприятия.Им пользуются как государства и правительства, так и отдельные граждане.

Кредит обслуживает движение капитала и постоянное движение различных общественных фондов. Благодаря кредиту в народном хозяйстве производительно используются средства, высвобождаемые в процессе деятельности предприятий, в процессе выполнения государственного бюджета, а также сбережения населения и ресурсы банков.Кредит необходим для поддержания непрерывности кругооборота фондов действующих предприятий, обслуживания процесса реализации произведенных товаров, что особенно важно на этапе становления рыночных отношений.

Кредит оказывает активное воздействие на объем и структуру денежной массы, платежного оборота, скорость обращения денег. Благодаря кредиту происходит более быстрый процесс капитализации прибыли, т.е. превращения ее в дополнительные производственные фонды. Кредит стимулирует развитие производительных сил, ускоряя формирование источников капитала для расширения производства.Актуальность выбранной темы курсовой работы, состоит в том, что, переход России к рыночной экономике, повышение эффективности функционирования экономики, создание необходимой инфраструктуры невозможно обеспечить без дальнейшего развития кредитных отношений.

Целью курсовой работы является изучение сущности кредита, его роли в рыночной экономике и его влияния на ценообразование.В связи с поставленной целью курсовой работы определим ее задачи, которые состоят в изучении Понятия и экономической сущности кредита Функций кредита Форм и видов кредита Кредитного механизма Видов банков Функций банков Ссудного процента Перспектив развития кредитования в России . 1. Сущность, функции и формы кредита. Сущность кредита.

Кредит - предоставление денег или товаров в долг, как правило, с уплатой процентов стоимостная экономическая категория, неотъемлемый элемент товарно-денежных отношений Российская банковская энциклопедия Гл. ред. О. И. Лаврушин Москва, 1995 С. 215-217 Возникновение кредита связано непосредственно со сферой обмена, где владельцы товаров противостоят друг другу как собственники, готовые вступить в экономические отношения.

Возможность возникновения и развития кредита связаны с кругооборотом и оборотом капитала. В процессе движения основного и оборотного капитала происходит высвобождение ресурсов. Средства труда используются в процессе производства длительное время, их стоимость переносится на стоимость готовой продукции частями.Постепенное восстановление стоимости основного капитала в денежной форме приводит к тому, что высвобождающиеся денежные средства оседают на счетах предприятий.

Вместе с тем на другом полюсе возникает потребность в замене изношенных средств труда и достаточно крупных единовременных затратах. Аналогичные по своему характеру процессы происходят и в движении оборотного капитала. Более того, здесь колебания в кругообороте и обороте проявляют себя более разнообразно.Так, в силу сезонности производства, неравномерных поставок происходит несовпадение времени создания и обращения продукции.

У одних субъектов появляется временный избыток средств, у других - их недостаток. Кредитные отношения в экономике базируются на определенной методологической основе, одним из элементов которой выступают принципы, строго соблюдаемые при практической организации любой операции на рынке ссудных капиталов.Эти принципы стихийно складывались еще на первом этапе развития кредита, а в дальнейшем нашли прямое отражение в общегосударственном и международном кредитном законодательствах 1. Возвратность кредита Этот принцип выражает необходимость своевременного возврата полученных от кредитора финансовых ресурсов после завершения их использования заемщиком.

Он находит свое практическое выражение в погашении конкретной ссуды путем перечисления соответствующей суммы денежных средств на счет предоставившей ее кредитной организации или иного кредитора , что обеспечивает возобновляемость кредитных ресурсов банка как необходимого условия продолжения его уставной деятельности.

В отечественной практике кредитования в условиях централизованной плановой экономики существовало неофициальное понятие безвозвратная ссуда . Эта форма кредитования имела достаточно широкое распространение и выражалась в предоставлении государственными кредитными учреждениями ссуд, возврат которых изначально не планировался из-за кризисного финансового состояния заемщика.По своей экономической сущности безвозвратные ссуды являлись скорее дополнительной формой бюджетных субсидий, осуществляемых через посредничество государственного банка, что традиционно осложняло кредитное планирование и вело к постоянной фальсификации расходной части бюджета.

В условиях рыночной экономики понятие безвозвратной ссуды столь же недопустимо, как, например, понятие планово-убыточное частное предприятие . 2. Срочность кредита Он отражает необходимость его возврата не в любое приемлемое для заемщика время, а в точно определенный срок, зафиксированный в кредитном договоре.

Нарушение указанного условия является для кредитора достаточным основанием для применения к заемщику экономических санкций в форме увеличения взимаемого процента, а при дальнейшей отсрочке в нашей стране - свыше трех месяцев - предъявления финансовых требований в судебном порядке. Частичным исключением из этого правила являются так называемые онкольные ссуды, срок погашения которых в кредитном договоре изначально не определяется.

Эти ссуды, достаточно распространенные в XIX- начале XX вв в современных условиях практически не применяются, прежде всего из-за создаваемых ими сложностей в процессе кредитного планирования.Кроме того, договор об онкольном кредите, не определяя фиксированный срок его погашения, четко устанавливает время, имеющееся в распоряжении заемщика с момента получения им уведомления банка о возврате полученных ранее средств, что в какой-то степени обеспечивает соблюдение рассматриваемого принципа. 3. Платность кредита.

Ссудный процент. Этот принцип выражает необходимость не только прямого возврата заемщиком полученных от банка кредитных ресурсов, но и оплаты права на их использование. Экономическая сущность платы за кредит отражается в фактическом распределении дополнительно полученной за счет его использования прибыли между заемщиком и кредитором.Практическое выражение рассматриваемый принцип находит в процессе установления величины банковского процента, выполняющего три основные функции перераспределение части прибыли юридических и дохода физических лиц регулирование производства и обращения путем распределения ссудных капиталов на отраслевом, межотраслевом и международном уровнях на кризисных этапах развития экономики - антиинфляционную защиту денежных накоплений клиентов банка.

Ставка или норма ссудного процента, определяемая как отношение суммы годового дохода, полученного на ссудный капитал, к сумме предоставленного кредита выступает в качестве цены кредитных ресурсов.

Подтверждая роль кредита как одного из предлагаемых на специализированном рынке товаров, платность кредита стимулирует заемщика к его наиболее продуктивному использованию. Именно эта стимулирующая функция не в полной мере использовалась в условиях плановой экономики, когда значительная часть кредитных ресурсов предоставлялась государственными банковскими учреждениями за минимальную плату 1,5 - 5 годовых или на беспроцентной основе.Принципиально отличаясь от традиционного механизма ценообразования на другие виды товаров, определяющим элементом которого выступают общественно необходимые затраты труда на их производство, цена кредита отражает общее соотношение спроса и предложения на рынке ссудных капиталов и зависит от целого ряда факторов, в том числе чисто конъюнктурного характера цикличности развития рыночной экономики на стадии спада ссудный процент, как правило, увеличивается, на стадии быстрого подъема- снижается темпов инфляционного процесса которые на практике даже несколько отстают от темпов повышения ссудного процента эффективности государственного кредитного регулирования, осуществляемого через учетную политику центрального банка в процессе кредитования им коммерческих банков ситуации на международном кредитном рынке например, проводившаяся США в 80-х гг. политика удорожания кредита обусловила привлечение зарубежного капитала в американские банки, что отразилось на состоянии соответствующих национальных рынков динамики денежных накоплений физических и юридических лиц при тенденции к их сокращению ссудный процент, как правило, увеличивается динамики производства и обращения, определяющей потребности в кредитных ресурсах соответствующих категорий потенциальных заемщиков сезонности производства например, в России ставка ссудного процента традиционно повышается в августе-сентябре, что связано с необходимостью предоставления аграрных кредитов и кредитов для завоза товаров на Крайний Север соотношения между размерами кредитов, предоставляемых государством, и его задолженностью ссудный процент стабильно возрастает при увеличении внутреннего государственного долга . Функции кредита Место и роль кредита в экономической системе общества определяются также прежде всего выполняемыми им функциями как общего, так и селективного характера.

Ш Перераспределительная функция В условиях рыночной экономики рынок ссудных капиталов выступает в качестве своеобразного насоса, откачивающего временно свободные финансовые ресурсы из одних сфер хозяйственной деятельности и направляющего их в другие, обеспечивающие, в частности, более высокую прибыль.

Ориентируясь на дифференцированный ее уровень в различных отраслях или регионах, кредит выступает в роли стихийного макрорегулятора экономики, обеспечивая. удовлетворение потребностей динамично развивающихся объектов приложения капитала в дополнительных финансовых ресурсах Именно поэтому, одна из важнейших задач государственного регулирования кредитной системы - рациональное определение экономических приоритетов и стимулирование привлечения кредитных ресурсов в те отрасли или регионы, ускоренное развитие которых объективно необходимо с позиции национальных интересов, а не исключительно текущей выгоды отдельных субъектов хозяйствования.

Ш Экономия издержек обращения Практическая реализация этой функции непосредственно вытекает из экономической сущности кредита, источником которого выступают в том числе финансовые ресурсы, временно высвобождающиеся в процессе кругооборота промышленного и торгового капиталов.

Временной разрыв между поступлением и расходованием денежных средств субъектов хозяйствования может определить не только избыток, но и недостаток финансовых ресурсов.

Именно поэтому столь широкое распространение получили ссуды на восполнение временного недостатка собственных оборотных средств, используемые практически всеми категориями заемщиков и обеспечивающие существенное ускорение оборачиваемости капитала, а следовательно, и экономию общих издержек обращения.

Ш Ускорение концентрации капитала Процесс концентрации капитала является необходимым условием стабильности развития экономики и приоритетной целью любого субъекта хозяйствования.

Реальную помощь в решении этой задачи оказывают заемные средства, позволяющие существенно расширить масштаб производства или иной хозяйственной операции и, таким образом, обеспечить дополнительную массу прибыли.

Даже с учетом необходимости выделения части ее для расчета с кредитором привлечение кредитных ресурсов более оправдано, чем ориентация исключительно на собственные средства. Следует, однако, отметить, что на стадии экономического спада и тем более в условиях перехода к рыночной экономике дороговизна этих ресурсов не позволяет активно использовать их для решения задачи ускорения концентрации капитала в большинстве сфер хозяйственной деятельности.

Тем не менее, рассматриваемая функция даже в отечественных условиях обеспечила определенный положительный эффект, позволив существенно ускорить процесс обеспечения финансовыми ресурсами отсутствующих или крайне неразвитых в период плановой экономики сфер деятельности.

Ш Обслуживание товарооборота В процессе реализации этой функции кредит активно воздействует на ускорение не только товарного, но и денежного обращения, вытесняя из него, в частности, наличные деньги.Вводя в сферу денежного обращения такие инструменты, как векселя, чеки, кредитные карточки и т.д он обеспечивает замену наличных расчетов безналичными операциями, что упрощает и ускоряет механизм экономических отношений на внутреннем и международном рынках.

Наиболее активную, роль в решении этой задачи играют коммерческий кредит как необходимый элемент современных отношений товарообмена. Ш Ускорение научно-технического прогресса В послевоенные годы научно-технический прогресс стал определяющим фактором экономического развития любого государства.Наиболее наглядно роль кредита в его ускорении может быть отслежена на примере процесса финансирования деятельности научно-технических организаций, спецификой которых всегда являлся больший, чем в других отраслях, временной разрыв между первоначальным вложением капитала и реализацией готовой продукции.

Именно поэтому нормальное функционирование большинства научных центров за исключением находящихся на бюджетном финансировании немыслимо без использования кредитных ресурсов.Столь же необходим кредит и для осуществления инновационных процессов в форме непосредственного внедрения в производство научных разработок и технологий, затраты на которые первоначально финансируются предприятиями, в том числе и за счет целевых средне - и долгосрочных ссуд банка.

Итак, кредит - это экономические отношения, возникающие между кредитором и заемщиком по поводу стоимости, предаваемой во временное пользование.В условиях рыночной экономики кредит выполняет следующие функции Ш аккумуляция временно свободных денежных средств Ш перераспределение денежных средств на условиях их последующего возврата Ш создание кредитных орудий обращения банкнот и казначейских билетов и кредитных операций Ш регулирование объема совокупного денежного оборота.

Формы кредита. Классификацию кредита традиционно принято осуществлять по нескольким базовым признакам, к важнейшим из которых следует отнести категории кредитора и заемщика, а также форму, в которой предоставляется конкретная ссуда.Исходя из этого можно выделить следующие шесть достаточно самостоятельных форм кредита, каждая из которых в свою очередь распадается на несколько разновидностей.

Банковский кредит. Одна из наиболее распространенных форм кредитных отношений в экономике, объектом которых выступает процесс передачи в ссуду непосредственно денежных средств.Предоставляется исключительно специализированными кредитно-финансовыми организациями, имеющими лицензию на осуществление подобных операций от центрального банка. В роли заемщика могут выступать только юридические лица, инструментом кредитных отношений является кредитный договор или кредитное соглашение.

Доход по этой форме кредита поступает в виде ссудного процента или банковского процента, ставка которого определяется по соглашению сторон с учетом ее средней нормы на данный период и конкретных условий кредитования. Классифицируется по ряду базовых признаков. Сроки погашения. Онкольные ссуды, подлежащие возврату в фиксированный срок после поступления официального уведомления от кредитора.В настоящее время они практически не используются не только в России, но и в большинстве других стран, так как требуют относительно стабильных условий на рынке ссудных капиталов и в экономике в целом.

Краткосрочные ссуды, предоставляемые, как правило, на восполнение временного недостатка собственных оборотных средств у заемщика. Совокупность подобных операций образует автономный сегмент рынка ссудных капиталов - денежный рынок.Средний срок погашения по этому виду кредита обычно не превышает шести месяцев.

Наиболее активно применяются краткосрочные ссуды на фондовом рынке, в торговле и сфере услуг, в режиме межбанковского кредитования. В современных отечественных условиях краткосрочные кредиты, получившие однозначно доминирующий характер на рынке ссудных капиталов, характеризуется следующими отличительными признаками а более короткими сроками, обычно не превышающими одного месяца б ставкой процента.Обратно пропорциональной сроку возврата ссуды в обслуживанием в основном сферы обращения, так как недоступны из-за цен для структур производственного характера.

Среднесрочные ссуды, предоставляемые на срок до одного года в отечественных условиях - до трех-шести месяцев на цели как производственного, так и чисто коммерческого характера. Наибольшее распространение получили в аграрном секторе, а также при кредитовании инновационных процессов со средними объемами требуемых инвестиций. Долгосрочные ссуды, используемые, как правило, в инвестиционных целях.Как и среднесрочные ссуды, они обслуживают движение основных средств, отличаясь большими объемами передаваемых кредитных ресурсов.

Применяются при кредитовании реконструкции, технического перевооружения, нового строительства на предприятиях всех сфер деятельности. Особое развитие получили в капитальном строительстве, топливно-энергетическом комплексе, сырьевых отраслях экономики. Средний срок их погашения обычно от трех до пяти лет, но может достигать 25 и более лет. Способы погашения.Ссуды погашаемые единовременным взносом платежом со стороны заемщика.

Традиционная форма возврата краткосрочных ссуд, весьма функциональная с позиции юридического оформления, так как не требует использования механизма исчисления дифференцированного процента. Ссуды, погашаемые в рассрочку в течение всего срока действия кредитного договора. Конкретные условия порядок возврата определяются договором, в том числе - в части антиинфляционной защиты интересов кредитора.Всегда используются при долгосрочных ссудах и, как правило, при среднесрочных.

Способ взимания ссудного процента. Ссуды, процент по которым выплачивается в момент ее общего погашения. Традиционная для рыночной экономики форма оплаты краткосрочных ссуд, имеющая наиболее функциональный с позиции простоты расчета характер. Ссуды, процент по которым выплачивается равномерными взносами заемщика в течение всего срока действия кредитного договора.Традиционная форма оплаты средне- и долгосрочных ссуд, имеющая достаточно дифференцированный характер в зависимости от договоренности сторон например, по долгосрочным ссудам выплата процента может начинаться как по завершении первого года пользования кредитом, так и спустя более продолжительный срок . Ссуды, процент по которым удерживается банком в момент непосредственной выдачи их заемщику.

Для развитой рыночной экономики эта форма абсолютно нехарактерна и используется лишь ростовщическим капиталом. Наличие обеспечения.Доверительные ссуды, единственной формой обеспечения возврата которых является непосредственно кредитный договор.

В ограниченном объеме применяются некоторыми зарубежными банками в процессе кредитования постоянных клиентов, пользующихся их полным доверием подкрепленным возможностью непосредственно контролировать текущее состояние расчетного счета заемщика . При средне- и долгосрочном кредитовании могут использоваться лишь в порядке исключения с обязательным страхованием выданной ссуды, обычно - за счет заемщика.В отечественной практике применяются коммерческими банками лишь при кредитовании собственных учреждений.

Обеспеченные ссуды как основная разновидность современного банковского кредита, выражающая один из его базовых принципов. В роли обеспечения может выступить любое имущество, принадлежащее заемщику на правах собственности, чаще всего - недвижимость или ценные бумаги.При нарушении заемщиком своих обязательств это имущество переходит в собственность банка, который в процессе его реализации возмещает понесенные убытки.

Размер выдаваемой ссуды, как правило, меньше среднерыночной стоимости предложенного обеспечения и определяется соглашением сторон. В отечественных условиях основная проблема при оформлении обеспеченных кредитов - процедура оценки стоимости имущества из-за незавершенности процесса формирования ипотечного и фондового рынков.Ссуды под финансовые гарантии третьих, лиц, реальные выражением которых служит юридически оформленное обязательство со стороны гаранта возместить фактически нанесенный банку ущерб при нарушении непосредственным заемщиком условий кредитного договора.

В роли финансового гаранта могут выступать юридические лица, пользующиеся достаточным доверием со стороны кредитора, а также органы государственной власти любого уровня, В условиях развитой рыночной экономики получили широкое распространение прежде всего в сфере долгосрочного кредитования, в отечественной практике до настоящего времени имеют ограниченное применение из-за недостаточного доверия со стороны кредитных организаций не только к юридическим лицам, но и к государственным органам, особенно муниципального к регионального уровней. Целевое назначение.

Ссуды общего характера, используемые заемщиком по своему усмотрению для удовлетворения любых потребностей в финансовых ресурсах. В современных условиях имеют ограниченное применение в сфере краткосрочного кредитования, при средне- и долгосрочном кредитовании практически не используется.Целевые ссуды, предполагающие необходимость для заемщика использовать выделенные банком ресурсы исключительно для решения задач, определенных условиями кредитного договора. например, расчета за приобретаемые товары, выплаты заработной платы персоналу, капитального развития и т. п. Нарушение указанных обязательств, как уже отмечалось в настоящей главе, влечет за собою применение к заемщику установленных договором санкций в форме досрочного отзыва кредита или увеличения процентной ставки.

Категории потенциальных заемщиков.Аграрные ссуды - одна из наиболее распространенных разновидностей кредитных операций, определивших появление специализированных кредитных организаций - агробанков. Характерной их особенностью является четко выраженный сезонный характер, обусловленный спецификой сельскохозяйственного производства.

В настоящее время в России эти кредитные операции осуществляются в основном по линии государственного кредита из-за крайне тяжелого финансового состояния большинства заемщиков.Коммерческие ссуды, предоставляемые субъектам хозяйствования, функционирующим в сфере торговли и услуг.

В основном они имеют срочный характер, удовлетворяя потребности в заемных ресурсах в части, не покрываемой коммерческим кредитом. Составляют основной объем кредитных операций российских банков. Ссуды посредникам на фондовой бирже, предоставляемые банками брокерским, маклерским и дилерским фирмам, осуществляющим операции по купле-продаже ценных бумаг.Характерная особенность этих ссуд в зарубежной и российской практике - изначальная ориентированность на обслуживание не инвестиционных. а игровых спекулятивных операций на фондовом рынке. Ипотечные ссуды владельцам недвижимости, предоставляемые как обычными, так и специализированными ипотечными банками.

В современной зарубежной практике получили столь широкое распространение, что в некоторых источниках выделяются в качестве самостоятельной формы кредита.Межбанковские ссуды - одна из наиболее распространенных форм хозяйственного взаимодействия кредитных организаций.

Текущие ставки по межбанковским кредитам являются важнейшим фактором, определяющим учетную политику конкретного коммерческого банка по остальным видам выдаваемых им ссуд. Конкретная величина этой ставки прямо зависит от центрального бланка, являющегося активным участником и прямым координатором рынка межбанковских кредитов.Отсутствие эффективного планирования таких операций в августе 1995г. вызвало кризис межбанковских платежей, охвативший всю кредитную систему России.

Коммерческий кредит. Одна из первых форм кредитных отношений в экономике, породившая вексельное обращение и тем самым активно способствовавшая развитию безналичного денежного оборота, находя практическое выражение в финансово-хозяйственных отношениях между юридическими лицами в форме реализации продукции или услуг с отсрочкой платежа. Основная цель этой формы кредита - ускорение процесса реализации товаров. а следовательно, извлечения заложенной в них прибыли.Инструментом коммерческого кредита традиционно является вексель, выражающий финансовые обязательства заемщика по отношению к кредитору.

Наибольшее распространение получили две формы векселя - простой вексель, содержащий прямое обязательство заемщика на выплату установленной суммы непосредственно кредитору, и переводный тратта , представляющий письменный приказ заемщику со стороны кредитора о выплате установленной суммы третьему лицу либо предъявителю векселя.В современных условиях функции векселя часто принимает на себя стандартный договор между поставщиком и потребителем, регламентирующий порядок оплаты реализуемой продукции на условиях коммерческого кредита.

Коммерческий кредит принципиально отличается от банковского в роли кредитора выступают не специализированные кредитно-финансовые организации, а любые юридические лица, связанные с производством либо реализацией товаров или услуг предоставляется исключительно в товарной форме ссудный капитал интегрирован с промышленным или торговым, что в современных условиях нашло практическое выражение в создании финансовых компаний, холдингов и других аналогичных структур, включающий в себя предприятия различной специализации и направлений деятельности средняя стоимость коммерческого кредита всегда ниже средней ставки банковского процента на данный период времени при юридическом оформлении сделки между кредитором и заемщиком плата за этот кредит включается в цену товара, а не определяется специально, например, через фиксированный процент от базовой суммы.

В зарубежной практике коммерческий кредит получил исключительно широкое распространение. Например, в Италии до 85 от суммы сделок в оптовой торговле осуществляются на условиях коммерческого кредита, причем средний срок по нему составляет около 60 дней, что существенно превышает срок фактической реализации товаров непосредственным потребителям.

В России эта форма кредитования до последнего времени была ограничена сферой обращения.В других отраслях ее распространению объективно препятствовали такие факторы, как высокие темпы инфляции, кризис неплатежей, ненадежность партнерских связей, недостатки конкретного права.

В современных условиях на практике применяются в основном три разновидности коммерческого кредита кредит с фиксированным сроком погашения кредит с возвратом лишь после фактической реализации заемщиком поставленных в рассрочку товаров кредитование по открытому счету, когда поставка следующей партии товаров на условиях коммерческого кредита осуществляется до момента погашения задолженности по предыдущей поставке. Потребительский кредит.

Главный отличительный его признак - целевая форма кредитования физических лиц. В роли кредитора могут выступать как специализированные кредитные организации, так и любые юридические лица, осуществляющие реализацию товаров или услуг.В денежной форме предоставляется как банковская ссуда физическому лицу для приобретения недвижимости, оплаты дорогостоящего лечения и т.п в товарной - в процессе розничной продажи товаров с отсрочкой платежа. В России только получает распространение, ограниченно используется при кредитовании под залог недвижимости чаще всего - жилья . В зарубежной же практике потребительский кредит охватывает все слои трудоспособного населения, в основном через различные системы кредитных карточек.

Государственный кредит. Основной признак этой формы кредита - непременное участие государства в лице органов исполнительной власти различных уровней.Осуществляя функции кредитора, государство через центральный банк производит кредитование конкретных отраслей или регионов, испытывающих особую потребность в финансовых ресурсах, если возможности бюджетного финансирования уже исчерпаны, а ссуды коммерческих банков не могут быть привлечены в силу действия факторов конъюнктурного характера коммерческих банков в процессе аукционной или прямой продажи кредитных ресурсов на рынке межбанковских кредитов.

В роли заемщика государство выступает в процессе размещения государственных займов или при осуществлении операций на рынке государственных краткосрочных ценных бумаг.

Основной формой кредитных отношений при государственном кредите являются такие отношения, при которых государство выступает заемщиком средств.Следует отметить, что в условиях переходного периода он должен использоваться не только в качестве источника привлечения финансовых ресурсов, но и эффективного инструмента централизованного кредитного регулирования экономики. Международный кредит.

Рассматривается как совокупность кредитных отношений, функционирующих на международном уровне, непосредственными участниками которых могут выступать межнациональные финансово-кредитные институты МВФ, МБРР и др правительства соответствующих государств и отдельные юридические лица, включая кредитные организации.В отношениях с участием государств в целом и международных институтов всегда выступает в денежной форме, во внешнеторговой деятельности - и в товарной как разновидность коммерческого кредита импортеру . Классифицируется по нескольким базовым признакам по характеру кредитов - межгосударственный, частный по форме - государственный, банковский, коммерческий по месту в системе внешней торговли - кредитование экспорта, кредитование импорта.

Характерным признаком международного кредита выступает его дополнительная правовая или экономическая защищенность в форме частного страхования и государственных гарантий. Ростовщический кредит.Специфическая форма кредита. В зарубежных источниках рассматривается лишь в историческом плане, но в современных российских условиях получил определенное распространение.

Как совокупность кредитных отношений для большинства стран в настоящее время имеет однозначно нелегальный характер, т.е. прямо запрещенных действующим законодательством.На практике ростовщический кредит реализуется путем выдачи ссуд физическими лицами, а также хозяйствующими субъектами, не имеющими соответствующей лицензии от центрального банка. Характеризуется сверхвысокими ставками ссудного процента до 120-180 по ссудам, выдаваемым в конвертируемой валюте и зачастую криминальными методами взыскания с неплательщика.

По мере развития инфраструктуры национальной кредитной системы и обеспечения доступности кредитных ресурсов для всех категорий потенциальных заемщиков ростовщический кредит исчезает с рынка ссудных капиталов. 2.Кредитный механизм содержание, диалектика развития. В развитии теории и практики кредита центральным является вопрос об исходном пункте формирования кредитного механизма.

Кредитный механизм целесообразно рассматривать как форму организации и способ использования кредитных отношений. Кредитный механизм - это экономический механизм реализации собственности на ссудный фонд, выступающий в той или иной организационной форме кредитных отношений.Кредитный механизм переходной экономики неадекватен развитым рыночным кредитным отношениям. Пока можно говорить лишь о переходных формах кредитного механизма, ориентированного на рыночные отношения, но не избавленного от административных элементов управления.

Каковы особенности нашего кредитного механизма по сравнению с кредитными механизмами цивилизованных стран? Первая особенность в том, что российское кредитное хозяйство только формируется.В нем отсутствуют или недостаточно развиты множество элементов, структур и систем, типичных для развитых хозяйств торговля фондовыми ценностями, вексельный, чековый обороты, клиринговые палаты, ипотечные банки . Вторая особенность связана с различиями в материально-технических базах кредитных систем.

Наша кредитная система находится на стадии простой кооперации труда и вступает в эпоху электроники со значительным опозданием. Третья особенность заключается в отсутствии нормативной базы государственного регулирования кредитной сферы. В развитом рыночном хозяйстве кредитное дело занимает одно из ведущих мест в системе государственного регулирования экономики.Четвертая особенность - отсутствие гласности в кредитной сфере.

Диалектика развития кредита подводит к формированию кредитного механизма всемирного хозяйства. Это не простая механическая сумма кредитных механизмов всех стран.Это сложный, многогранный процесс переплетения интеграции, взаимозависимости кредитных механизмов различных стран, результатом которого является появление единого мирового кредитного пространства и особого мирового рынка - международного рынка ссудных капиталов. 3.Банки, их виды и функции.

Ссудный процент, закономерности его динамики. Виды банков 1.Центральные банки ЦБ Центральный банк - основное звено денежно-кредитной системы государства, банк, создаваемый правительством для регулирования обращающейся денежной массы и обменного курса национальной валюты, наделенный монопольным правом выпуска банкнот и регулирования деятельности коммерческих банков. Как правило, ЦБ - это один государственный банк, например, Банк России.Практически во всех странах существуют законодательные акты, определяющие полномочия ЦБ и регламентирующие его деятельность.

Деятельность Банка России ориентируется, согласно закону, на достижение трех главных целей защита и обеспечение устойчивости национальной валюты - рубля развитие и укрепление банковской системы эффективное и бесперебойное функционирование системы расчетов . Для этого ЦБ РФ наделяется функциями и полномочиями высшего органа государства по разработке и осуществлению денежно-кредитной политики. 2. Коммерческие банки Коммерческий банк - негосударственное кредитное учреждение, специализирующееся на приеме депозитов, краткосрочном кредитовании и расчетном обслуживании клиентов, занимающееся также посредническими операциями, осуществляющее универсальные банковские операции для предприятий всех отраслей главным образом за счет денежных капиталов и сбережений, привлеченных в виде вкладов.

Коммерческие банки различаются q по видам совершаемых операций - на универсальные и специализированные q по территории деятельности - на федеральные, республиканские и региональные q по обслуживанию различных отраслей экономики.

Закон предусматривает создание специализированных коммерческих банков для финансирования федеральных, республиканских, региональных и иных программ. Альфа-Банк- крупнейший частный банк России, успешно работающий с1990года. Банк входит вчисло самых надежных финансовых структур России, а также впятерку крупнейших российских банков повеличине активов исобственного капитала.Поданным аудированной финансовой отчетности МСФО за2004год, активы группы Альфа-Банк составили 7млрд. USD, чистая прибыль- 153млн. USD, собственный капитал- 708млн. USD, кредитный портфель- 4,7млрд.USD. ВАльфа-Банке обслуживается около 70тыс. корпоративных клиентов иболее 1,1млн. физических лиц. Сохраняет позицию самого кредитующего частного банка.

Кредитная деятельность включает торговое кредитование, кредитование оборотного капитала икапитальных вложений, торговое ипроектное финансирование.

Альфа-Банк- один изнемногих российских банков, где проводится международная аудиторская проверка с1993года. Стратегическое направление деятельности Альфа-Банка- розничный бизнес. Успешно развивается инвестиционный бизнес.Альфа-Банк создал разветвленную филиальную сеть - важнейший канал распространения услуг ипродуктов. 3. Сберегательные банки Сберегательные банки - разновидность кредитных учреждений, специализирующихся на привлечении денежных сбережений и временно свободных средств населения в виде сберегательных вкладов, по которым выплачиваются проценты.

При этом использование привлеченных ресурсов регламентируется законодательством страны и направляется на обеспечение интересов вкладчиков. Они являются также учреждениями по обеспечению безналичных расчетов и кассового обслуживания населения, кредитования потребительских нужд граждан. С.Б. ведут счета по сберегательным книжкам, могут выдавать чековые книжки, предоставлять частные ссуды.Функционируют в форме сберегательных касс, ссудно-сберегательных ассоциаций, взаимно-сберегательных банков, кредитных союзов.

С.Б. участвуют в размещении и реализации государственных ценных бумаг, в том числе в их покупке у владельцев за счет привлекаемых ресурсов. Они действуют в пределах конкретных территорий, под контролем местных органов власти и под их гарантии. С.Б. воздерживаются от вложения средств в рискованные кредитные операции.В большинстве государств мира С.Б это учреждения, в которых аккумулируется внутренняя задолженность населению, так называемый государственный долг. В России среди сберегательных учреждений доминирует Сбербанк РФ имеет 34426 филиалов ,созданный в форме акционерного общества открытого типа в соответствии с Законом РСФСР О банках и банковской деятельности в РСФСР . Учредителем и основным акционером Сбербанка России является Центральный банк Российской Федерации свыше 60 акций уставного капитала . Его акционерами являются более 200 тысяч юридических и физических лиц. Сбербанк России зарегистрирован 20 июня 1991 г. в Центральном банке Российской Федерации.

Существенные изменения произошли в деятельности Сбербанка России в условиях прихода к рыночной экономике.

Резко расширены его операции.Сбербанк не только аккумулирует основную часть вкладов населения, но и осуществляет кредитование граждан, проводит покупку и продажу свободно конвертируемой валюты, организует работу по расчетно-кассовому обслуживанию юридических лиц, осуществляет операции с ценными бумагами и др. Сбербанк в России стал полноценным универсальным банком. 4. Инвестиционные банки.

Инвестиционный банк - специальный кредитный институт, мобилизующий долгосрочный ссудный капитал и предоставляющий его заемщикам компаниям и государству посредством выпуска и размещения облигаций и других заемных средств. В настоящее время существуют два типа инвестиционных банков.Банки первого типа занимаются исключительно торговлей и размещением ценных бумаг, банки второго типа - долгосрочным кредитованием.

Их главная функция состоит в размещении собственных и привлеченных средств в ценные бумаги. Инвестиционные банки не имеют права принимать депозиты и привлекать капитал, как правило, путем продажи собственных акций или за счет кредита коммерческих банков. Свой капитал они используют для долгосрочного кредитования различных операций хозяйства. Ресурсы банка формируются за счет продажи собственных акций.Особенность И.Б. состоит в том, что они не специализируются на приеме вкладов населения. В России они немногочисленны.

ЗАО Инвестиционный Банк Дипломат основан 31 декабря 1992 года. Банк предоставляет своим клиентам 100 пакет банковских услуг.Банк Дипломат первый из банков Тюменской области создал собственную платежную систему пластиковых карт Diplomat-Card , которая адаптирована к российской платежной системе Золотая корона . Банк Дипломат неоднократно выступал уполномоченным банком и финансовым агентом ряда крупных государственных структур на территории Тюменской области Пенсионного фонда Тюменской области и ЯНАО Фонда обязательного медицинского страхования и Фонда социального страхования ЯНАО и др. В своей деятельности на рынке банковских услуг ЗАО Инвестиционный Банк Дипломат ориентируется на обслуживание корпоративных клиентов, банков корреспондентов, а также физических лиц. Клиентами банка являются крупные предприятия нефтегазового комплекса Тюменской области, строительные организации и фирмы, информационные компании, фармацевтические предприятия, торговые фирмы и представительства, производители товаров народного потребления. 5. Ипотечные банки.

Ипотечный банк - специализированный банк, занимающийся выдачей ипотечных кредитов, т.е. кредитов под залог недвижимости либо на приобретение недвижимости.

Благодаря своей долгосрочности 20 - 30 лет ипотечные кредиты особенно удобны для финансирования в тех случаях, когда выплата процентов и погашение кредита возможны только из текущих, как правило, невысоких доходов, т. е. небольшими взносами Источником денежных средств банка выступают вклады клиентов, преимущественно тех, кто желал бы получить ипотечный кредит, и собственный капитал банка.

Примером И.Б. является Городской Ипотечный Банк который был создан в партнерстве с двумя крупнейшими участниками российского финансового рынка Инвестиционной Компанией Тройка Диалог и Страховой Компанией Росгосстрах . На данный момент Банк осуществляет кредитование физических лиц на покупку жилья на вторичном рынке, кредитование строительства и приобретения готовых загородных домов, а также кредитование под залог уже существующего жилья.

Банк предлагает три программы ипотечного кредитования Классика - ипотечный кредит на приобретение готового жилья Классика - потребительское кредитование под залог имеющегося в собственности жилья и Коттедж - кредит на приобретение, строительство, ремонт индивидуального жилого дома. На сегодняшний день объем выданных Городским ипотечных кредитов превысил 43 млн. долларов, при среднем размере кредита 60 тыс. долларов. 6. Специализированные банки.

Специализированный банк - банк, специализирующийся на банковских операциях в какой-либо одной отрасли хозяйства, в связи со специфичностью производства в данной отрасли, например металлургической промышленности, нефтедобыча и нефтепереработка, внешних торговых операциях.Банк внешней торговли РФ Внешторгбанк был создан в октябре 1990 г. как акционерное общество закрытого типа на основе смешанной формы собственности.

К основным задачам Внешторгбанка РФ относятся обслуживание внешнеторговых операций и расчетов российских предприятий и организаций, осуществление валютного кредитования и проектного финансирования, ведение валютных счетов, проведение операций с государственными ценными бумагами. Внешторгбанк является крупнейшим коммерческим банком страны по размеру уставного капитала величина которого составляет 42,1 млрд. рублей.Крупнейшим акционером Внешторгбанка с долей в 99,9 является Правительство РФ. Среди других его акционеров - ООО Газэкспорт , Сбербанк РФ, ЗАО Энергомашэкспорт , ОАО Ингосстрах , Торгово-промышленная палата РФ. Размер собственных средств Внешторгбанка по состоянию на 1 октября 2004 года составил 65,3 млрд. рублей, чистых активов - 356,4 млрд. рублей.

В списке 1000 крупнейших банков мира по капиталу за 2003 год авторитетного журнала The Banker Внешторгбанк занял 179 место. Внешторгбанк - один из ведущих кредиторов российской экономики.Кредитные вложения Внешторгбанка в нефинансовый сектор на 1 октября 2004 года составили 183,1 млрд. рублей.

Внешторгбанк стал первым после кризиса 1998 года российским банком, участвующим в программе ЕБРР по содействию деятельности в области внешней торговли Trade Facilitation Program и в настоящее время является её самым активным участником в части предоставления гарантий по экспортным поставкам.К основным задачам Внешторгбанка РФ относятся обслуживание внешнеторговых операций и расчетов российских предприятий и организаций, осуществление валютного кредитования и проектного финансирования, ведение валютных счетов, проведение операций с государственными ценными бумагами. 7.Инвестиционные фонды Инвестиционный фонд - инвестиционный институт в форме акционерного общества, ресурсы которого образуются за счет выпуска собственных ценных бумаг и продажи их мелким инвесторам с целью привлечения сбережения широких слоев населения.

Средства вкладываются от имени инвестора в ценные бумаги государства, других компаний, в банковские вклады.

И.Ф. открытого типа выпускает акции определенными порциями, которые свободно продаются новым покупателям, что позволяет постоянно наращивать денежный капитал для новых инвестиций. И.Ф. закрытого типа, как правило, выпускает акции один раз и в значительном количестве. Новый покупатель вынужден приобретать их по рыночной цене у прежних владельцев. 8.Инвестиционные компании.Инвестиционная компания - организация в виде кредитно-финансового института учреждения , аккумулирующая денежные средства частных инвесторов, привлекаемые посредством продажи им выпускаемых собственных ценных бумаг.

И.К. выступают на рынке капиталов в качестве инвесторов. Подобно инвестиционным банкам они занимают промежуточное положение между заемщиком и индивидуальным инвестором, но отличаются тем, что полностью выражают интересы последнего. И.К не осуществляют контроля над деятельностью корпораций.Привлеченные денежные средства инвестиционная компания размещает в своей стране и за рубежом путем покупки акций и облигаций предприятий.

Различают И. К. закрытого типа, имеющие фиксированную структуру капитала, и открытого типа, изменяющие структуру капитала за счет периодического выпуска акций.Оказываемые услуги Создание и оценка инвестиционных проектов - Разработка бизнес-планов Продажа готовых инвестиционных проектов Маркетинговые исследования Расчёт финансово-экономических показателей Оценка риска Оценка стоимости бизнеса . Финансирование проектов - Организация финансирования инвестиционных проектов за счёт собственных средств и средств партнёров компании Консультирование и организация долгового финансирования Разработка оптимальной стратегии финансирования проекта Привлечение инвестиций для российских компаний Реализация проектов - Регистрация и лицензирование предприятий Получение необходимых разрешений и согласований Регистрация выпусков ценных бумаг Юридические консультации Представление интересов клиента в Арбитражном суде Скупка акций предприятий Налоговое планирование 9.Пенсионные фонды.

Пенсионные фонды - фонды, создаваемые предприятиями и организациями для выплаты пенсий и пособий своим работникам.

Формируются за счет взносов рабочих, служащих, предпринимателей до их использования по прямому назначению размещаются в банках, в акциях и других ценных бумагах, доход от которых идет на увеличение пенсионного фонда.Пенсионный фонд Российской Федерации ПФР - один из крупнейших и наиболее значимых социальных институтов России.

Объем получаемых ПФР доходов и выполняемых им пенсионных платежей в 2004 году вплотную приблизился к одному триллиону рублей. За счет средств Фонда получают пенсии 38,2 млн. российских пенсионеров. В системе индивидуального персонифицированного учета ПФР зарегистрировано более 62 млн. застрахованных работников и свыше 38 миллионов пенсионеров. С Фондом сотрудничает 5,5 млн. работодателей.Фонд осуществляет ежегодную рассылку извещений об объеме пенсионных прав граждан и обязательствах государства перед ними более чем42 миллионам застрахованных, имеющим в структуре пенсии накопительную часть, 18 миллионам, имеющим только страховую часть и 6 миллионам работающих пенсионеров для перерасчета пенсий.

По масштабу решаемых задач деятельность ПФР не имеет прецедентов в истории России. 10. Финансовые компании.Финансовая компания - кредитно-финансовое учреждение, специализирующееся на кредитовании отдельных отраслей производства или предоставлении определенных видов кредитов, прежде всего потребительского и инвестиционного, проведении финансовых операций.

Ф.К. привлекают с этой целью финансовые средства физических и юридических лиц. Ф.К осуществляя ряд функций банков, относятся к категории менее надежных по сравнению с банками финансовых организаций, но способных приносить более высокие проценты по вкладам.Основные функции Ф.К. предоставление потребительского, инвестиционного, коммерческого кредита, ссуд индивидуальным заемщикам.

Имеют место 1 Ф.К. по кредитованию продаж в рассрочку потребительских товаров длительного пользования - компании, которые покупают обязательства потребителей у различных торговцев и дилеров со скидкой 2 Ф.К обслуживающие систему коммерческого кредита, предоставляемого промышленными компаниями друг другу при отгрузке товаров 3 Ф.К специализирующиеся на предоставлении мелких ссуд индивидуальным заемщикам! 11. Страховые компании.Страховая компания - организация, оказывающая страховые услуги, выступающая в роли страховщика, т.е. принимающая на себя обязанность возместить страхователю ущерб при наступлении страхового случая.

С.К. осуществляет страхование жизни, здоровья, имущества, ответственности и пр. Виды активов, принимаемых в покрытие страховых резервов Государственные ценные бумаги Российской Федерации Государственные ценные бумаги субъектов Российской Федерации Муниципальные ценные бумаги Векселя банков Акции Облигации, кроме относящихся к подпунктам 1-3 настоящего пункта Жилищные сертификаты, кроме относящихся к подпунктам 1-3 настоящего пункта Инвестиционные паи паевых инвестиционных фондов Банковские вклады депозиты , в том числе удостоверенные депозитными сертификатами . Сертификаты долевого участия в общих фондах банковского управления Доли в уставном капитале 000 и вклады в складочный капитал товариществ на вере . Недвижимое имущество Доля перестраховщиков в страховых резервах Депо премий по рискам, принятым в перестрахование Дебиторская задолженность страхователей, перестраховщиков, перестрахователей, страховщиков и страховых посредников Денежная наличность Денежные средства на счетах в банках Иностранная валюта на счетах в банках Слитки золота и серебра. утв. приказом Минфина РФ от22 февраля 1999г. 16н. 12.Ломбарды Ломбард - кредитное учреждение, выдающее ссуды как правило, краткосрочные под залог движимого имущества.

Правовые основы деятельности ломбардов устанавливаются Гражданским кодексом РФ и федеральным законом О залоге вещи, являющиеся предметом залога, передаются во владение ломбарду, но право пользования и распоряжения ими к нему не переходит. В реальной жизни ломбарды специализируются на какой-то одной его составляющей - ювелирных изделиях, автомобилях так называемые автоломбарды , бытовой технике или одежде.

Сейчас достаточно активно развиваются ломбардные учреждения, работающие с антиквариатом.

При этом ломбарды не имеют права принимать в залог драгоценные металлы в слитках и самородках а также в пластинах, проволоке, деталях, имеющих производственное или лабораторное назначение , сусальное золото, заготовки ювелирных изделий, отечественные золотые и серебряные ордена и медали, драгоценные камни и жемчуг в необработанном виде, холодное и огнестрельное оружие. 13.Благотворительный фонд. Благотворительность - оказание безвозмездной материальной и или денежной помощи нуждающимся лицам и организациям, обеспечение людей благами и услугами за счет благотворителя.

Основная цель Фонда - проведение программ и мероприятий, направленных на поддержку подрастающего поколения, укрепление престижа и роли семьи в обществе и государстве.

Фонд оказывает материальную, техническую и гуманитарную помощь в рамках собственных благотворительных программ.Большое внимание Фонд уделяет заботе о детях, чьи родители погибли в горячих точках , детях с ограниченными возможностями здоровья, Фонд помогает одаренным детям, которым требуется социальная поддержка. 14.Ссудно-сберегательные ассоциации.

Судно-сберегательные ассоциации - разновидность кредитных учреждений, занимающихся аккумуляцией сбережений населения и долгосрочным кредитованием покупки и строительства жилых домов. Такие ассоциации появились в США в 1831 г. по образцу английских строительных обществ и впоследствии получили широкое распространение. 15. Кредитные союзы.Кредитный союз - ассоциация, объединяющая лиц с общими интересами, продающая своим членам акции, принимающая от них вклады и предоставляющая им ссуды. Функции банков Функции и операции банка практически отождествляются, так как функция как понятие употребляется в смысле характеристики определенных видов деятельности банка.

Поскольку под деятельностью подразумеваются выполняемые операции, такое смешение становится понятным. В связи с этим в перечне функций можно встретить такие, как осуществление платежного оборота.Основной функцией банков является функция собирания или аккумулирования временно свободных денежных средств и превращение их в капитал.

Выполняя эту функцию, банки аккумулируют денежные доходы и сбережения в форме вкладов. Вкладчик получает вознаграждение в виде процента или оказываемых банком услуг. Сконцентрированные во вкладах сбережения превращаются в ссудный капитал, используемый банками для предоставления кредитов предприятиями предпринимателям. Только с помощью банков, сбережения превращаются в капитал.Аккумуляция средств становится одним из основных видов деятельности банков. Для осуществления этой функции требуется специальное разрешение - лицензия.

Вторая функция банка - функция регулирования денежного оборота. Банки выступают центрами, через которые проходит платежный оборот различных хозяйственных субъектов. Благодаря системе расчетов банки создают для своих клиентов возможность совершения обмена, оборота денежных средств и капитала.Можно сделать вывод, что данная функция реализуется посредством комплекса операций, признанных банковскими и закрепленных за банком как денежно-кредитным институтом.

Третья функция банка - посредническая. Под ней зачастую понимается деятельность банка как посредника в платежах. Через банки проходят платежи предприятий, организаций, населения, и в этом смысле банки, находясь между клиентами, совершая платежи по их поручению, как бы наделены посреднической миссией.Однако понимание посреднической функции несколько глубже, чем посредничество в платежах, оно обращено не к одной операции, а к их совокупности, к банку как единому целому.

Как отмечалось ранее, через банки проходит денежный оборот как отдельно взятого субъекта, так и экономики страны в целом. Через банки осуществляется перелив денежных средств и капиталов от одного субъекта к другому, от одной отрасли народного хозяйства к другой. Посредством совершения операций по счетам банки совершают движение капиталов, аккумулируя их в одном секторе экономики, перераспределяют ресурсы и капиталы в другие отрасли и регионы.Перераспределяемые банками ресурсы не совпадают ни по размеру, ни по сроку, ни по сфере функционирования.

Высвободившиеся ресурсы у одного субъекта и аккумулируемые банком не совпадают с потребностями другого.Банк, находясь в центре экономической жизни, получает возможность трансформировать изменять размер, сроки и направления капиталов в соответствии с потребностями хозяйства. Таким образом, посредническая функция банка - это функция трансформации ресурсов, обеспечивающая более широкие отношения субъектов воспроизводства и сокращение риска.

Ссудный процент, закономерности его динамики. Ссудным капиталом принято называть капитал в денежной форме, который высвобождается в процессе производства как часть неиспользуемой прибыли, предоставляемый в ссуду его собственниками на условиях возвратности за плату в виде процента. Движение этого капитала называется кредитом, а сфера его функционирования - рынком ссудных капиталов, который играет значительную роль в экономике страны.Рынок ссудных капиталов способствует росту производства и товарооборота, движению капиталов внутри страны, трансформации денежных сбережений в капиталовложения, реализации научно-технической революции и обновлению основного капитала.

Роль рынка ссудных капиталов в экономике проявляется в трех основных направлениях предоставление ссудного капитала производственному и частному сектору, государству и населению и иностранным заемщикам аккумуляция свободного денежного капитала и денежных сбережений населения сосредоточение фиктивного капитала.

Фиктивный капитал - капитал, образуемый рыночной стоимостью обращающихся на рынке ценных бумаг. Механизм рынка ссудного капитала определяется спросом и предложением его действующих субъектов предприятий и организаций, государства и индивидуальных лиц. Деятельность этих субъектов формирует и уровень процентной ставки и его колебания в зависимости от рыночной конъюнктуры.Усиление спроса повышает ставки и снижает предложение, а следовательно, сокращает трансформацию денежного капитала в ссудный.

Наоборот, преобладание предложения над спросом понижает ставки и усиливает отток ссудного капитала на другие рынки страны.При этом государство также воздействует на функционирование рынка ссудных капиталов. Особая роль ссудного капитала в развитии рыночного хозяйства, сложности функционирования денежного и валютного механизма и, в значительной степени, непредсказуемость воздействия на них комплекса экономических, государственно-политических и психологических факторов привели к возникновению различных теорий, стремящихся объяснить динамику финансовых потоков и уровень процентных ставок.

Существующие теории ссудного процента исходят из наличия неразрывной взаимосвязи между спросом и предложением средств, объемом инвестиций, процентом и доходом. Состояние процентных ставок положено в основу двух главных направлений современной западной науки - доктрин Дж.Кейнса и М.Фридмена.Согласно концепции Кейнса, ссудный капитал приравнивался к деньгам, а количество денег в обращении определяло уровень процента.

При этом норма процента определялась как вознаграждение за расставание с ликвидностью. Кейнс отмечал, что процент - это цена, которая уравновешивает желание держать богатство в форме наличных - денег с имеющимся количеством наличных денег Таким образом, по мнению автора, уровень процента с учетом заданного дохода изменяется в прямой зависимости от степени ликвидности, и в обратной - от количества денег в обращении.При этом предпочтение ликвидности ставится в зависимость от следующих основных причин соображения обращения, предосторожности и спекулятивных соображений.

Кейнс и его последователи также обосновали принципы кредитного регулирования экономики, согласно которым кредит определяет экономическое развитие.Поэтому, чтобы стимулировать производство и потребительский рынок, необходимо способствовать расширению инвестиций путем снижения ссудного процента, что, в конечном итоге, увеличит потребительский спрос и снизит безработицу.

Согласно более поздней концепции Дж.Кейнса, деньги влияют на процент, процент - на инвестиции, инвестиции - на производство, производство - на доход, а последний - на уровень цен. В то же время, Дж.Кейнс признавал, что денежная масса влияет на процент до определенного уровня, а инвестиции не всегда должным образом реагируют на процент.Немаловажное значение в доктрине Кейнса имеет взаимосвязь нормы процента и спроса на деньги, а также роль государства в обеспечении нормального экономического роста и достижении экономического равновесия посредством регулирования уровня процента. Он утверждал, что доходы не равны спросу, а как правило, превышают его. Цены меняются не так быстро, они не успевают подтянуть спрос, уравновесить спрос и предложение.

Поэтому необходимо вмешательство государства. Автор Общей теории перевернул прежнюю формулу не предложение создает спрос, а, наоборот, спрос создает собственное предложение.В русле государственного регулирования спроса Кейнс рассматривал два инструмента денежно-кредитный и бюджетный.

И отдавал большее предпочтение второму, мотивируя это тем, что во время спада инвестиции слабо реагируют на снижение нормы процента денежно-кредитный способ регулирования , поэтому главное внимание следует уделять бюджетной политики, в том числе увеличению тех расходов самого государства, которые стимулируют инвестиции в производство. 4.Инфраструктура кредитования в России возможности повышения эффективности кредитного процесса В настоящее время можно говорить о сохранении основных тенденций развития банковского дела в нашей стране, сформировавшихся в 2002-2003 гг. Кредитные организации продолжают уверенно наращивать объемы ссудных и депозитных операций, обеспечивая тем самым постепенное насыщение российского рынка банковских услуг.

Ключевыми факторами роста на данный момент остаются позитивная макроэкономическая динамика, сохранение на высоком уровне рублевой ликвидности в финансовой системе, изменение сберегательных предпочтений населения, а также снижение ограничений по внешним заимствованиям для российских банков.

Полностью преодолены последствия банковского кризиса доверия лета 2004 г. завершился отбор банков в систему страхования вкладов граждан. Кредитование экономики и населения прочно заняло место основного вида банковской деятельности. В настоящее время на долю ссудной задолженности приходится 68 всех активов банковского сектора.Российская банковская система последовательно увеличивает отношение выданных кредитов нефинансовому сектору к ВВП к началу 2006 г. оно достигло почти 20 против 9,2 на 1 января 2000 года. Особенно быстрыми темпами увеличивается потребительское кредитование.

Только за 2005 г. объем кредитов, предоставленных физическим лицам, вырос почти в 2 раза 5,4 в среднемесячном исчислении , превысив 1,1 трлн руб. Впечатляющая динамика рынка кредитования граждан в последние годы делает правомерным вопрос о том, близка ли его точка насыщения.

С одной стороны, если использовать в качестве критерия отношение задолженности по розничным ссудам к совокупным доходам, обеспеченность россиян кредитными услугами окажется низкой.Не только в развитых, но и во многих развивающихся и странах с переходной экономикой домашние хозяйства в значительно большей степени полагаются на заемные средства при финансировании своих расходов. Структура кредитных операций и диапазон предоставляемых розничных продуктов свидетельствуют о том, что рынок находится только на начальном этапе развития.

В частности, пока слабо насыщенными остаются сегменты ипотечного и овердрафтного кредитования.С другой стороны, уже сейчас имеются все основания утверждать, что по мере разбухания кредитных портфелей все более существенную роль начинают играть риски кредитования. Потенциальная угроза кризиса плохих портфелей заставляет как орган банковского надзора, так и коммерческие банки ужесточать требования к заемщикам и качеству ссуд, к организации внутреннего контроля и риск-менеджмента.

Большое значение для банков имеет и то обстоятельство, что по мере увеличения объемов ссудной задолженности возрастают издержки кредитования. Процедуры оформления кредитных заявок, оценки заемщиков и урегулирования проблемной задолженности становятся все более затратными. Рост издержек усиливает конкуренцию между банками, которая все больше превращается в конкуренцию технологий поставки кредитных продуктов и их доведения до потребителей.В этих условиях определенные преимущества получают те банки, которые оперативно и своевременно проводят работу по оптимизации бизнес-процессов.

Как правило, это - крупные банки, имеющие возможности выделять на такие цели значительнее средства. Однако финансовые ресурсы и этой группы банков не безграничны. Именно по этой причине все более важную роль начинают играть факторы, связанные с формированием и повышением эффективности инфраструктуры кредитного процесса.Инфраструктура кредитного процесса включает в себя совокупность институтов бюро кредитных историй, оценочные компании, коллекторские агентства, поставщики программных продуктов и др деятельность которых снижает как риски, так и издержки всего банковского сектора.

По своей экономической природе инфраструктура кредитования представляет собой систему, по сути обслуживающую кредитные отношения между банком и заемщиками - с момента их возникновения и до прекращения.Перечень организаций - субъектов инфраструктуры кредитного процесса по мере развития кредитных продуктов будет всегда иметь тенденцию к расширению.

Из мировой практики известно, что сбором, хранением и предоставлением информации о заемщиках как юридических, так и физических лицах занимаются бюро кредитных историй. Бюро предоставляет возможность банкам оценить надежность заемщиков, основываясь на истории их взаимоотношений с другими кредиторами, а также минимизировать риск недобросовестного поведения ссудополучателей.В свою очередь, заемщики получают возможность формирования положительного имиджа и укрепления деловой репутации, что имеет документальное подтверждение.

В результате, банк сокращает для них время принятия решения о выдаче кредита, а в дальнейшем может снизить стоимость заимствований.Институт кредитных историй в России делает только первые шаги. Очевидно, что в ближайшие годы создаваемые кредитные бюро не смогут в необходимой мере обеспечить потребность в полной и достоверной информации, однако, с нашей точки зрения, и не следует форсировать этот процесс.

Не важно, каким образом будет происходить накопление массива информации - в нескольких крупнейших бюро или в большом числе мелких, рано или поздно процесс консолидации произойдет, и банки откроются друг для друга. Качественный сдвиг в развитии бюро кредитных историй произойдет тогда, когда банки и заемщики увидят реальную выгоду от их создания.Роль законодателя и регулирующих органов здесь будет более значимой, если они дадут возможность банкам классифицировать кредиты, предоставленные заемщикам с положительной кредитной историей, в более высокую категорию качества.

Соответственно, для банка понизятся нормы резервирования, а для ссудополучателя - ставка но займу. Именно в этом случае и у банка, и у его клиента появится заинтересованность в наличии кредитной истории.Другим положительным моментом в накоплении массива информации могло бы стать предоставление возможности заемщику через банк пополнить свою кредитную историю сведениями о полученных и погашенных.

Наверняка ни одно из кредитных бюро не отказало бы банку в получении такой информации. Следует также отметить важную роль страховых компаний в управлении кредитными рисками.Страхование кредитов защищает интересы банка при неплатежеспособности должника, т.е. фактически нейтрализует риск дефолта для банка, хотя и не исключает его. Интенсивный рост рынка кредитования и сопутствующее этому повышение кредитного риска стали мощным толчком к развитию ряда направлений страхования в нашей стране.

К ним, главным образом, относятся авто-страхование и страхование залогов, которые пользуются сегодня небольшим спросом у банков, а также страхование кредитов. Страховой бизнес стал неотъемлемой составляющей инфраструктуры кредитования. При этом банки хорошо понимают, что ответственность за качество управления кредитными рисками лежит в конечном счете только на них самих, а страхование является одним из наиболее эффективных инструментов риск -менеджмента.Последствие возникновения кредитного риска - просроченная задолженность - является объектом деятельности таких организаций -субъектов инфраструктуры кредитования, как коллекторские агентства, берущие на себя роль своего рода корректировщиков проводимой банками кредитной политики. Коллекторство - относительно новый вид бизнеса для России, ориентирующийся пока только на потребительское кредитование.

Сегодня, российские банки прибегают к помощи коллекторских агенств, только в случаях, когда просроченная задолженность уже получила статус безнадежной.

Однако, уже в краткосрочной перспективе деятельность агентств значительно расширится по масштабу и качеству. Например, в мировой практике услугами коллекторских агентств банки пользуются уже в начальной стадии возникновения задолженности.Связано это с тем, что гораздо удобнее и выгоднее решать вопросы взимания задолженности с помощью специализированных организации, чем содержать штат соответствующих сотрудников и нести дополнительные административные расходы на создание необходимых условий для коллекторства.

Коллекторские агенства занимаются не только взысканием кредитов, но и профилактикой кредитной задолженности, т.е. коллекторы, обладая опытом в сфере потребительского кредитования, работают с банками в режиме предупреждения выдачи ими рискованных кредитов.Кроме того, коллекторство во всем мире не ограничивается только потребительским кредитованием - кредиты, выданные юридическим лицам, тоже имеют вероятность оказаться просроченными.

Определение объективной рыночной стоимости предмета залога - движимого и недвижимого имущества, нематериальных активов - является задачей соответствующих компаний - экспертов по профессиональной оценке. Следует отметить, что их деятельность не ограничивается рамками залогового обеспечения.Кредитные организации, стремясь оградить себя от возникновения кредитного риска, испытывают потребность в независимой оценке финансового состояния своих потенциальных заемщиков.

Поэтому вполне объясним повышенный интерес к деятельности профессиональных оценщиков и их развитию. Сегодня они способны оказать содействие банкам в анализе рисков, адекватной ориентации в тех или иных хозяйственных процессах, эффективном распоряжении имуществом должников. Организация кредитного процесса и система управления кредитным риском в немалой степени зависят от работающей в банке информационной системы и качества программного обеспечения.Подавляющее большинство задач и направлений деятельности кредитных организаций если еще не автоматизированы в ближайшем будущем, а постоянное развитие банковских технологий предоставляет простор для взаимодействия банков и IT-компаний.

До недавнего времени вопросам повышения эффективности инфраструктуры кредитного процесса в Российской Федерации не уделялось должного внимания как со стороны регулирующих органов, так и участников рынка.Проведенный Ассоциацией региональных банков России совместно с Консалтинговой группой Банки.Финансы.Инвестиции опрос показал, что российские банки только начинают осознавать значение эффективной организованной инфраструктуры кредитования для оптимизации затрат и снижения рисков.

В ближайшие годы формирование полноценной инфраструктуры кредитования будет одним из важных условий оптимизации кредитных портфелей по затратам, рискам и доходности.В силу этого большое значение приобретает укрепление законодательных и институциональных основ инфраструктуры кредитного процесса, что предполагает обсуждение этих вопросов внутри банковского сообщества, а также его диалог с банком России, с органами законодательной и исполнительной власти.

ЗаключениеКредит играет специфическую роль в экономике он не только обеспечивает непрерывность производства, но и ускоряет его. Роль кредита в различных фазах экономического цикла не одинакова. В условиях экономического подъема, достаточной экономической стабильности кредит выступает фактором роста.Перераспределяя огромные денежные и товарные массы, кредит питает предприятия дополнительными ресурсами.

Его негативное воздействие может проявиться в условиях перепроизводства товаров, но нашей стране это не грозит еще, по крайней мере, лет 10 точно. Особенно заметно такое воздействие в условиях инфляции, которая, к сожалению, все еще есть в России, и продолжает расти, хотя об этом не принято говорить.Новые платежные средства, входящие посредством кредита в оборот, увеличивают и без того избыточную массу денег, необходимых для обращения.

Кредит вне зависимости от своей социальной стороны выполняет определенные функции, такие как регулирование объема совокупного денежного оборота, перераспределение денежных средств на условиях их последующего возврата, аккумуляция временно свободных денежных средств. На рынке реализуются в основном следующие формы кредита Ш коммерческий Ш банковский Ш потребительский Ш ипотечный Ш государственный Ш международный.Они отличаются друг от друга составом участников, объектом ссуд, динамикой, величиной процента, сферой функционирования и т. д. Следует признать, что происходящие в настоящее время в сфере кредитования на практике искажения обусловлены не пробелами законодательства, а недобросовестностью одних участников гражданского оборота на фоне юридической безграмотности других.

Государство топчется на месте, делая то шаг вперед, то назад и только показывает свою неспособность, что-либо изменить в сфере финансово-кредитной политики.Путь решения экономического кризиса России есть и он очень прост.

Основная его суть состоит в доступном кредитовании. Во-первых, государство должно снизить банковский процент по кредитам, ради этого я считаю можно пожертвовать независимостью коммерческих банков и жестко, централизовано установить пределы процентов по кредитам. На мой взгляд, такой процент должен колебаться в пределах 3 - 5 , это наиболее реальная цифра для предприятий.Во-вторых, кредиты должны быть целевыми, т.е. выделятся строго на определенные цели, и выдаваться на более большие сроки, как минимум на 5 лет. В-третьих, в первую очередь должны кредитоваться те отрасли и направления промышленности страны - импорт, по которым превышает 50 , так как такой высокий уровень импорта говорит, что данная отрасль не конкурентоспособна по сравнению с импортом и что она тихо умирает . Сокращение выпуска продукции на внутреннем рынке и заполнение освободившихся ниш импортом составляет потенциальную угрозу национальной безопасности России.

Для этих предприятий процентная ставка должна быть еще снижена и держаться в пределах 1-2 . Это позволит быстро развивать промышленность, привлечь в бюджет дополнительные средства посредством налогов, и обеспечит рабочие места в стране, т.е. сократит безработицу, а одновременно с этим и частично сократить инфляцию в стране.

Главным показателем всего этого станет реальный рост ВВП, а не тот условный о котором сейчас говорит вся страна.И последние не стоит забывать об ипотеке, т.е. кредитование жилья - это чуть ли не единственный способ выжить для большей части населения страны.

За ипотекой будущее, так как изношенность жилого фонда страны на 1.08.03 года составила 73,2 официально 86,5 не официально , и государство не способно за свой счет это изменить, поэтому все в руках населения и этому надо помогать.Список использованной литературы 1. Федеральный закон О банках и банковской деятельности в РСФР с изменениями от 31 июля 1998 г 5, 8 июля 1999 г 19 июня, 7 августа 2001 г 21 марта 2002 г 30 июня 2003 г. 2. Федеральный закон от 10.07.02 86-ФЗ О Центральном банке Российской Федерации Банке России с изменением и дополнением от 22.11.2006 г. 3. Федеральный закон от 24.12.02 179-ФЗ О внесении в некоторые акты законодательства РФ изменений и дополнений, направленных на развитие системы ипотечного жилищного кредитования заимствования 4. Абрамова М. А Александрова Л. С. Финансы, денежное обращение и кредит Москва, 2000 5. Банковское дело Под редакцией проф. В.И. Колесникова -М Финансы и статистика, 2000. 6. Гамидов Г. Н. Банковское и кредитное дело Москва ЮНИТИ, Банки и биржи, 1994 7. Деньги.

Кредит.

Банки. Под. ред. проф. Лаврушина О.И М. Финансы и статистика, 2000. 8. Долан Э.Д Деньги, банки и кредитно-денежная политика СПб 1994г. 9. Дробозина Л.А Окунева Л.П Андрисова Л.Д. и др. Финансы. Денежное обращение.Кредит Москва Финансы, ЮНИТИ, 1997 10. Мурычев А.В. Инфраструктура кредитования в России возможности повышения эффективности кредитного процесса -Деньги и кредит 2006 3 11. Основные направления единой государственной денежно-кредитной политики на 2007 год. Принципы денежно-кредитной политики на среднесрочную перспективу - Деньги и кредит 2006 11 12. Обухов Н. П. Кредитный рынок и денежная политика.

Финансы 2001. 13. Российская банковская энциклопедия.Гл. редактор О.И.Лаврушин М. 1995 с.215-217. 14. Финансы, деньги, кредит Учебник под. ред. О.В. Соколовой М. Юрист, 2000. 15. Шелопаев Ф.М. Финансы, денежное обращение и кредит Краткий курс лекций М. Юрайт-Издат, 2004 278с. 16. Экономическая теория.

Под ред. В.Д. Камаева. М. 1999 17. Экономическая теория учебник для вузов. Под ред. А.И. Добрынина и Л.С. Тарасевича СПб 2002г.