Валютные свопы - Конспект Лекций, раздел Финансы, Международные валютные и кредитные отношения ...
Валютный своп
l Операция, которая предусматривает комбинацию двух конверсионных сделок с валютами на условиях «спот» и «форвард».
l В рамках одной сделки осуществляется операция «спот» и «форвард». Одна сторона продает другой на условиях «спот» определенную сумму валюты и тут же покупает такую же сумму той же валюты на условиях «форвард».
l Обе сделки осуществляются с одним и тем же партнером и по одному контракту.
l Курсы, даты валютирования и способы платежа устанавливаются в момент заключения сделки.
l Один из самых распространенных инструментов, используемых фирмами и банками для хеджирования рисков и управления своими активами и пассивами.
Даты валютных свопов
l Дата исполнения более близкой сделки — дата спот, дата валютирования.
l Дата исполнения более удаленной по сроку обратной сделки — дата окончания свопа.
Ставка свопа
l Разница между ценой продажи (покупки) и ценой покупки (продажи) базовой валюты.
l Разница между спот — и форвардными курсами.
l Эта ставка зависит от разницы процентных ставок валют за соответствующий период времени. В принципе речь идет о величине дисконта или премии.
Сроки валютных свопов
l Валютные свопы заключаются на срок от недели до года и более.
Экономические мотивы валютных свопов
l Совершаются с целью иметь нужную валюту к определенному сроку.
l Совершаются с целью нейтрализации валютного риска.
l Совершаются в арбитражных целях для получения прибыли от разницы валютных курсов.
А Н Елизарова... Международные валютные и кредитные отношения Конспект лекций...
Если Вам нужно дополнительный материал на эту тему, или Вы не нашли то, что искали, рекомендуем воспользоваться поиском по нашей базе работ:
Валютные свопы
Что будем делать с полученным материалом:
Если этот материал оказался полезным ля Вас, Вы можете сохранить его на свою страничку в социальных сетях:
Рыночный валютный курс
l Валютный курс, который зафиксирован по результатам торгов на валютном рынке в соответствии со спросом и предложением на соответствующую валюту.
l На биржевом рынке — един
Особенности валютных операций
Во многих операциях происходит смена собственника валюты либо иных прав на валютные ценности. В сделках используется две и более валют, по этому возникает валютообменный риск.
Особенности срочных валютных операций
l Между датой заключения сделки и датой валютирования существует интервал во времени, превышающий 2 рабочих банковских дня.
l Курс срочной сделки фиксируется в момент заклю
Управление операционным валютным риском
В международной практике применяются коммерческие и финансовые методы нейтрализации операционных валютных рисков. Комме
Особенности сделок форвардов-аутрайт
l Это двухсторонняя сделка, которая всегда заключается вне биржи.
l Ответственность за исполнение контракта целиком лежит на партнерах по сделке. Поскольку классический фор
Типы валютных свопов
Стандартный своп «купи-продай»: базовую валюту покупают по курсу спот за национальную валюту с одновременным заключением контракта на ее продажу по форварду. Своп «п
Характеристики валютного опциона
l В валютном контракте с опционом определены: количество валюты, срок погашения, цена исполнения (опционный курс, курс опциона).
l Опцион считается действительным вплоть до
Особенности фьючерсных контрактов
l Торгуются только централизованно на биржах с соблюдением определенных правил.
l Поставка осуществляется в строго определенные сроки через расчетную палату, которая гарант
Типы валютного арбитража
l Пространственный валютный арбитраж. Участник сделки покупает валюту по курсу спот на одном валютном рынке и продает ее по курсу спот на другом валютном рынке. За
Принципы международного кредитования
l Возвратность;
l срочность;
l обеспеченность;
l целевой характер: определение конкретных объектов кредита.
Средний срок кредита.
l Показывает, на какой в среднем период времени приходится вся сумма кредита.
l Этот срок является важной величиной, которую широко применяют в различных расчетах.
Фирменные кредиты во внешнеэкономической деятельности.
Компании разных стран обмениваются кредитами «спина к спине». Каждая из них предоставляет другой ссуду в своей собственной валюте. Параллельная ссуда предоставляется аналогичным обра
Особенности финансового лизинга
l Объект сделки выбирает лизингополучатель.
l Материальное имущество предназначено для производительного потребления лизингополучателя.
l Соглашение о лизинге заключается с ведома
Валютно-финансовые условия внешнеторгового контракта.
Структура и содержание контракта носят во многом индивидуальный характер и определяются как спецификой предмета, так и характером взаимоотношений партнеров сделки. Обычно в контракт купли-продажи в
Условия международных расчетов
Наличные (немедленные) расчеты. Расчеты с отсрочкой платежа. Авансовые платежи. Комбинированные расчеты.
Новости и инфо для студентов