Экономика

 

Экономика

 

 

Издание 3-е, переработанное и дополненное

 

Учебник

 

 

под редакцией доктора

экономических наук

профессора А. С.. Булатова

 

Ю Р ИСТЪ

Москва 1999

 

 

ПРЕДИСЛОВИЕ К ТРЕТЬЕМУ ИЗДАНИЮ

 

Курс экономической теории является базовым для экономического образования, с него начинается обучение студентов всех экономических специальностей. Учебник «Экономика», подготовленный коллективом авторов под руководством д-ра экон. наук проф. А.С. Булатова, выпускается третьим изданием (первое в 1994 г.). Он пользуется большой популярностью как у студентов, так .и у преподавателей вузов.

Третье, переработанное и дополненное издание учебника сохранило структуру и подходы, заложенные в предыдущих изданиях. Учебник состоит из пяти разделов («Основы экономической теории», «Микроэкономика», «Макроэкономика», «Переходная экономика», «Мировая экономика»). По сравнению с предыдущими изданиями расширен раздел «Основы экономической теории» и теоретические аспекты большинства глав, отражены изменения в экономической жизни России и мира в целом. Методический аппарат учебника (дробная структура текста, выводы по главам, термины и понятия, глоссарий) упрощают и организуют самостоятельную работу студентов.

Учебник базируется на примерах и статистике, взятых преимущественно из российской хозяйственной жизни. Большое внимание в нем уделяется наиболее острым для России вопросам экономической теории и практики: роли государства в переходной экономике, хозяйственным реформам переходного периода, особой роли внешнеэкономической деятельности в этот период и т.д. Поэтому он будет интересен самым широким слоям читателей: и тем, кто только начал изучать экономическую науку, и тем, кто ее изучал, причем не только в учебных заведениях, но и на практике.

 

 

Ответственный редактор А. Булатов

Москва, август 1999 г.

 

 

ВВЕДЕНИЕ

 

Существует разветвленная система наук, которые изучают различные аспекты хозяйственной (экономической) жизни общества. Все они строятся на основе науки, которую сейчас в России называют чаще всего экономической теорией (нередко экономической наукой или просто экономикой), а в большинстве стран мира преимущественно на греко-латинский манер — экономике.

 

Понятие и задачи экономической теории

Хозяйственная жизнь (хозяйственная деятельность, экономическая деятельность) базируется на том, что для получения нужных благ общество использует… 1. Какие блага производить и в каких количествах? 2. Как производить блага, т.е. из каких ресурсов и с помощью какой технологии будут их производить?

Позитивная и нормативная экономическая теория

Большей частью экономическая теория объясняет, как функционирует экономика, как общество решает ключевые экономические задачи. Она описывает,… В отличие от позитивной нормативная экономическая теория дает рекомендации,…

Экономическая политика и ее цели

На нормативной экономике основана экономическая политика, т.е. принятие экономических решений. Чаще всего под этим термином подразумевают… В ходе реализации экономической политики страна преследует различные цели. Для… Но проблема заключается в том, что многие цели экономической политики противоречат друг другу. Так, активная борьба с…

Микро- и макроэкономика

Экономическая теория анализирует хозяйственную жизнь на двух уровнях: микроэкономическом и макроэкономическом. Когда рассматриваются конкретные фирмы и домохозяйства, отдельные товары и… С одной стороны, макроэкономика образует ту хозяйственную среду, в которой работают отдельные фирмы (предприятия),…

Экономические законы и принципы

Анализируя хозяйственную жизнь, экономисты выявляют ее закономерности и обобщают их. Проверенные и успешно применяемые для прогнозирования… ' Маршалл А. Принципы экономической науки. /Пер. с англ. В 3 т. М., 1993. Т. 1. С. 89.

Гипотезы, теоремы, теории, концепции и модели

В процессе выявления и обобщения закономерностей экономисты выдвигают гипотезы, т.е. научные предположения. Если гипотеза может быть математически… На основе уже выявленных и обобщенных, проверенных и успешно используемых… Если экономисты конструируют на основе теорий или концепций различные схемы их реализации, то эти схемы называют…

Направления и школы в экономической теории

Если у заметной части экономистов на протяжении долгого периода времени есть немало теорий, которые отличают этих экономистов от остальных, то их… Добавим, что в современной экономической науке большинство экономистов… Наконец, в самом широком значении термин «теория» применяется ко всей совокупности гипотез, теорем, теорий, концепций…

Допущения

В экономической теории трудно обойтись без допущений. Экономическая теория, как всякая теория, не может отразить все богатство жизни и поэтому… Одним из наиболее распространенных является допущение «при прочих равных… Допущения часто позволяют лучше очертить границы явления. Так, в экономике распространены допущения «в краткосрочном…

Методы

 

В экономической теории широко используются методы научной абстракции, анализа и синтеза, системный подход, методы моделирования (прежде всего графический, математический и компьютерного моделирования).

Метод научной абстракции (абстрагирование) состоит в отвлечении в процессе познания от внешних явлений, несущественных деталей и выделении сущности предмета или явления. В результате этих допущений возможно выработать, например, научные понятия, выражающие наиболее общие свойства и связи явлений действительности — категории. Так, абстрагируясь от бесчисленных различий во внешних свойствах производимых в мире миллионов различных товаров, мы объединяем их в одну экономическую категорию — товар, фиксируя то главное, что объединяет различные товары, — это продукция, предназначенная для продажи.

Метод анализа и синтеза предполагает изучение явления как по частям (анализ), так и в целом (синтез). Например, изучая главные свойства денег (деньги как мера стоимости, как средство обращения, платежа, сбережения), мы можем на этой основе попробовать сложить их вместе, обобщить (синтезировать) и сделать вывод, что деньги — особый товар, служащий всеобщим эквивалентом. Сочетая анализ и синтез, мы обеспечиваем системный (комплексный) подход к сложным (многоэлементным) явлениям хозяйственной жизни.

Моделирование, т.е. построение моделей, отражает главные экономические показатели (данные, переменные) исследуемых объектов и связи между ними (их взаимосвязи). Если в модели есть только самое общее описание показателей и их взаимосвязей, то это текстовая модель. Если этим показателям и связям задаются количественные значения, то на базе текстовой модели можно построить графическую, математическую и компьютерную модели, отражающие, как меняются показатели (данные, переменные).

Графический метод (метод графического моделирования) основан на построении моделей с помощью различных рисунков —графиков, диаграмм, схем. Взаимозависимость экономических показателей особенно хорошо демонстрируют графики — изображения зависимости между двумя и более переменными.

Зависимость может быть линейной (т.е. постоянной), тогда график представляет собой прямую линию, расположенную под углом между двумя осями — вертикальной (ее обычно обозначают буквой У) и горизонтальной (Х).

Если линия графика идет слева направо по нисходящей, то между двумя переменными существует обратная связь (так, по мере снижения цен на товар обычно растет объем его продажи — рис. 1,а). Если линия графика идет по восходящей, то связь прямая (так, по мере роста издержек производства товара обычно растут цены на него — рис. 1,6). Зависимость может быть нелинейной (т.е. изменяющейся), тогда график приобретает форму кривой линии (так, по мере уменьшения инфляции безработица имеет тенденцию к увеличению — кривая Филлипса, рис.1,в).

 

 

 

Рис. 1. Основные виды графиков: а — график обратной линейной зависимости; б — график прямой линейной зависимости; в — график нелинейной зависимости

В рамках графического подхода широко применяются диаграммы — рисунки, показывающие соотношение между показателями. Они могут быть круговыми, столбиковыми и др. (рис. 2).

 

Рис. 2. Примеры диаграмм: а — круговая; б — столбиковая

Схемы наглядно, графически демонстрируют показатели моделей и их взаимосвязи. Примером могут быть схемы хозяйственного кругооборота (см. рис. 4.1 и 4.2).

Метод математического моделирования основывается на описании экономического явления формализованным языком с помощью математических инструментов: функций, уравнений, неравенств и т.д. При этом экономико-математические модели позволяют не просто формализовать экономическое явление, но и выявить его особенности. Например, в соответствии с так называемой формулой Фишера потребность экономики в деньгах выражается уравнением: Mv = РТ, где М — объем денежной массы; v — скорость обращения денег; Р — общий уровень цен на товары; Т— объем текущих сделок купли-продажи товаров и услуг в стране. Отсюда следует, что ,

 

 

т.е. объем денежной массы зависит не только от общего уровня цен в стране и объема совершаемых в ней сделок, но и от скорости обращения денег. Если далее преобразовать формулу Фишера:

 

то можно сделать вывод, что уровень цен в стране зависит от объема денежной массы и скорости обращения денег, а также объема текущих сделок купли-продажи товаров и услуг.

Метод компьютерного моделирования основывается на экономико-математических моделях и используется прежде всего в те: случаях, когда моделируемое экономическое явление описываете) сложной системой уравнений.

 

Раздел I

 

ОСНОВЫ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ ТЕОРИИ

 

СОДЕРЖАНИЕ

 

Глава 1. Экономические системы и их сущность

1. 1. Типы и модели экономических систем

2. 2. Российская модель переходной экономики

Глава 2. Экономические потребности, блага и ресурсы

1. 1. Экономические потребности и блага

2. 2. Экономические ресурсы

3. 3. Производственные возможности. Предельные величины

4. 4. Экономическая эффективность

5. 5. Разделение труда, специализация и обмен

Глава 3. Экономические агенты. Собственность и доходы

1. 1. Экономические агенты

2. 2. Собственность

3. 3. Доходы и их виды. Прибыль

Глава 4. Экономический кругооборот

1. 1. Производство, обмен и распределение

2. 2. Потребление, сбережение, инвестиции

3. 3. Кругооборот товаров и услуг

Глава 5. Рынок

1. 1. Сущность и условия возникновения рынка

2. 2. Виды рынков и их структура

3. 3. Функции рынка

4. 4. Конкуренция

5. 5. Экономическая неопределенность и риски

6. 6. Несовершенства рынка

Глава 6. Спрос, предложение, цена

1. 1. Полезность, ценность (стоимость) и цена товара

2. 2. Спрос, предложение, рыночная цена

Глава 7. Современные направления и школы экономической теории

1. 1. Развитие и преемственность экономической науки

2. 2. Неоклассическая теория

3. 3. Институционализм

4. 4. Кейнсианство

5. 5. Монетаризм

6. 6. Экономика предложения

7. 7. Неолиберализм

8. 8. Марксистская теория

9. 9. Теоретические разработки экономистов России

 

 

РАЗДЕЛ I.ОСНОВЫ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ ТЕОРИИ.

 

Задача этого раздела — дать читателю представление об основных экономических понятиях и законах, охарактеризовать главные направления и школы экономической теории, а также рассказать о политических и социально-культурных факторах, воздействующих на экономику.

Глава 1. Экономические системы и их сущность

В экономической науке сложились два подхода к изучению современного общества: формационный и цивилизационный. Суть формационного подхода состоит в том, что в качестве глубинной причины развития человеческого общества рассматривается изменение его производственной основы и соответствующей ей формы собственности на экономические ресурсы, которые и определяют весь комплекс экономических, политических, правовых и других форм человеческого общения на различных этапах развития общества. Следует отметить, что формационному подходу присущ ряд недостатков. Это, в частности, относится к утверждению об обязательности прохождения в своем развитии всех стран и народов через пять формаций: первобытно-общинную, рабовладельческую, феодальную, капиталистическую и коммунистическую, а также чрезмерному акценту на антагонистический характер отношений между собственниками и несобственниками средств производства.

Отличие цивилизационного подхода состоит в том, что главенствующая роль в нем отводится социокультурному или религиозному фактору. Причем само понятие «цивилизация» употребляется в разных смыслах. В более широком, глобальном, всемирном смысле цивилизация рассматривается как определенная эпоха в историческом развитии общества. Так, выделяют доиндустриальную, индустриальную и постиндустриальную цивилизацию или традиционную (патриархальную), авторитарную и либеральную демократическую (рыночную) цивилизацию. В более узком смысле понятие «цивилизация» рассматривается как явление локальное, территориально ограниченное, например западнохристианская, православно-христианская, исламская, индуистская, китайская, японская, африканская, латиноамериканская.

В данном учебнике используются исходные положения формационного подхода и современный мир рассматривается как состоящий из экономических систем различных типов.

Экономическая система — это совокупность всех экономических процессов, совершающихся в обществе на основе сложившихся в нем отношений собственности и хозяйственного механизма. Поняв суть системы, можно понять и многие закономерности хозяйственной жизни.

Типы и модели экономических систем

Элемент экономической системы

Во всех экономических системах для производства требуются экономические ресурсы, а результаты хозяйственной деятельности распределяются,… В то же время в экономических системах есть также элементы, которые отличают… В последние полтора-два столетия в мире действовали различные типы экономических систем: две рыночные системы, в…

Рыночная экономика свободной конкуренции (чистый капитализм)

Отличительными чертами этой экономической системы являлись частная собственность на экономические ресурсы; рыночный механизм регулирования… Одной из главных предпосылок чистого капитализма выступает личная свобода всех… Каков механизм решения ключевых экономических задач в рассматриваемой экономической системе? Они решаются…

Современная рыночная экономика (современный капитализм)

1) многообразие форм собственности, среди которых по-прежнему ведущее место занимает частная собственность в различных ее видах (от трудовой… 2) развертывание научно-технической революции, ускорившей создание мощной… 3) более активное воздействие государства на развитие национальной экономики и социальной сферы.

Традиционная экономическая система

В настоящее время традиционная экономическая система сохранилась в некоторых наиболее отсталых странах Азии и Африки, хотя ее элементы сохраняются и…  

Административно-командная система (централизованная,плановая, коммунистическая)

Характерными чертами административно-командной системы являются общественная (а в реальности государственная) собственность практически на все… Хозяйственный механизм административно-командной системы имеет ряд… При чрезмерной централизации исполнительной власти развивается бюрократизация хозяйственного механизма и экономических…

Модели в рамках систем

Изучение этих моделей имеет практическое значение для разработки модели развития России. При этом речь идет не о копировании чужого опыта, а о… Рассмотрим наиболее известные национальные модели. Американская модель построена на системе всемерного поощрения предпринимательской активности, обогащения наиболее…

Российская модель переходной экономики

 

Исходные позиции для перехода к рыночным отношениям

Исходные позиции для перехода к рыночной экономике, сложившиеся к концу 80-х гг. в России, в целом были неблагоприятными по следующим… • крайне высокая (даже для стран с административно-командной системой) степень… • длительное (на протяжении жизни трех поколений) существование принципиально нерыночной экономики, что ослабляло…

Геополитические и исторические особенности

Характеризуя формирующуюся в России модель рыночной экономики, следует учитывать особую геополитическую роль страны. Россия в социокультурном плане… • огромную роль государства как регулятора экономики и крупнейшего… • неразвитость частной собственности, прежде всего на землю;

Другие особенности экономического развития

Значительное влияние на экономические процессы оказывают сложившиеся в предыдущую эпоху монополистические структуры, что затрудняет формирование… Наряду с неблагоприятным в целом инвестиционным климатом в стране ограничение… Переход к рыночным отношениям в различных отраслях и сферах российской экономики осуществляется крайне неравномерно.…

Выводы

1. Совокупность всех экономических процессов, совершающихся в обществе на основе действующих в нем отношений собственности и организационно-правовых форм, представляет собой экономическую систему этого общества. В последние полтора-два века в мире действовали следующие системы: рыночная экономика свободной конкуренции (чистый капитализм), современная рыночная экономика (современный капитализм), административно-командная и традиционная экономика.

2. В каждой системе существуют свои национальные модели организации хозяйства, так как страны различаются своеобразием истории, уровнем экономического развития, социальными и национальными условиями.

3. Переход от одной системы к другой порождает особое, переходное состояние экономики. Экономике переходного типа свойственны некоторые специфические черты, в ней функционируют особые экономические формы (например, частично приватизированные предприятия) и одновременно идет интенсивное развитие форм, характерных для новой системы, и постепенное исчезновение старых экономических отношений.

4. Сложившаяся в первой половине 90-х гг. российская модель переходной экономики имеет ряд характерных черт: мощный государственный сектор, малая доля мелкого и среднего частного предпринимательства, постоянное перераспределение прав собственности, преобладание финансового капитала над промышленным, крайне неравномерный переход к рыночным отношениям в различных отраслях и регионах, высокая криминализация экономической жизни, склонность населения к государственному патернализму.

 

 

Термины и понятия

Экономическая система

Рыночная экономика свободной конкуренции (чистый капитализм)

Современная рыночная экономика (современный капитализм)

Административно-командная система

Традиционная система

Модели в рамках экономической системы

Переходная экономика

Государственный патернализм

Криминализация экономической жизни

 

 

Вопросы для самопроверки

2. Каким образом эти же проблемы решаются в условиях административно-командной системы хозяйствования? 3. Какие формы монополизма в экономике существуют в административно-командной… 4. Каковы характерные черты переходной экономики (от административно-командной к рыночной)?

Глава 2. Экономические потребности, блага и ресурсы

 

Хозяйственная жизнь общества зиждется на необходимости удовлетворять потребности людей в различных экономических благах. В свою очередь, эти блага производятся на базе экономических ресурсов, которые есть в распоряжении общества и его членов.

 

Экономические потребности и блага

У всех людей есть различные потребности. Их можно разделить на две части: духовные и материальные потребности. Хотя это деление условно (так, трудно сказать, к духовным или материальным потребностям относится потребность человека в знаниях), однако в большей части оно возможно.

 

Понятие экономических потребностей и благ

На заре человечества люди удовлетворяли экономические потребности за счет готовых благ природы. В дальнейшем абсолютное большинство потребностей… Человечество устроено так, что его экономические потребности обычно превышают… Так, в традиционном обществе большинство его членов испытывает потребности прежде всего в продуктах первой…

Экономические ресурсы

 

Понятие экономических ресурсов

Под экономическими ресурсами понимаются все виды ресурсов, используемых в процессе производства товаров и услуг. В сущности, это те блага, которые используются для производства других благ. Поэтому их нередко называют производственными ресурсами, производственными факторами, факторами производства, факторами экономического роста. В свою очередь, остальные блага называют потребительскими благами.

 

Виды экономических ресурсов

• природные ресурсы (земля, недра, водные, лесные и биологические, климатические и рекреационные ресурсы), сокращенно — земля; • трудовые ресурсы (люди с их способностью производить товары и услуги),… • капитал (в форме денег, т.е. денежный капитал, или средств производства, т.е. реальный капитал);

Безграничность потребностей и ограниченность экономических ресурсов как основа экономической теории.

Это сочетание двух типичных для хозяйственной жизни ситуаций — безграничность потребностей и ограниченность ресурсов — образует основу всей…  

Переплетение, мобильность и взаимозаменяемость экономических ресурсов

Экономические ресурсы мобильны (подвижны), так как могут перемещаться в пространстве (внутри страны, между странами), хотя степень их мобильности… Переплетение ресурсов и их мобильность отчасти отражают их другое свойство —… Обычно эта взаимозаменяемость не бывает полной. Например, человеческие ресурсы не могут полностью заменить капитал,…

Модель Кобба—Дугласа

  Q=AKαLβ (2.1)  

Понятие рынков ресурсов

В рыночной экономике каждый из экономических ресурсов представляет собой большой ресурсный рынок — рынок труда, рынок капитала и т.д., состоящий, в свою очередь, из множества рынков конкретного ресурса. Например, рынок труда состоит из рынков работников разных специальностей — экономистов, бухгалтеров, инженеров и т.д.

 

Производственные возможности. Предельные величины

Как уже отмечалось, на базе экономических ресурсов осуществляется производство экономических благ. При ограниченности (редкости) ресурсов приходится определять, какие именно блага производить и какие для этого есть производственные возможности.

 

Понятие производственных возможностей. Кривая производственных возможностей

    Таблица 2.1. Производственные возможности страны по производству автомобилей

И самолетов в год

   

Альтернативная стоимость

  ' Цит. по: Мэнкью Н.Г. Принципы экономикс / Пер. с англ. СПб., 1999. С. 32.

Закон возрастающих альтернативных издержек. Закон убывающей отдачи

Еще более известен закон, тесно связанный с вышеуказанным, — закон убывающей отдачи (производительности). Его можно сформулировать следующим… Допустим, что в фермерском хозяйстве выращивается пшеница. Рост применения…  

Предельные (маржинальные) величины

В примере с пшеницей прирост минеральных удобрений на единицу (мешок) дает различный прирост урожая. Все приведенные величины прироста урожая (5, 7,… Закон возрастающих затрат демонстрирует, что по мере прироста урожайности… Наконец, предельные величины используются не только производителем, но и потребителем. Например, при оценке ими…

Экономическая эффективность

Понятие экономической эффективности

Если обратиться к кривой производственных возможностей (см. рис. 2.1), то при максимально возможном эффективном производстве точки А, В, С, Д, Е,…  

Эффективность по Парето (оптимум Парето)

 

Измерение эффективности производства и потребления благ

Потребитель при расчете эффективности приобретения и потребления благ обычно исходит из их альтернативной стоимости, т.е. из стоимости тех благ, от…  

Эффективность на микро- и макроуровне

Фирма считает только те затраты, которые она понесла при производстве блага, а покупатель обычно соотносит покупаемое им благо с рыночной стоимостью… Однако в этом случае все общество несет затраты в виде субсидии,… Более того, на микроэкономическом уровне при расчете эффективности не всегда учитываются и другие затраты. Так, в…

Разделение труда, специализация и обмен

Свой знаменитый труд «Исследование о природе и причинах богатства народов» (1776) Адам Смит начинает со слов: «Величайший прогресс в развитии производительной силы труда и значительная доля искусства, умения и сообразительности, с какими он направляется и прилагается, явились, по-видимому, следствием разделения труда»'.

 

' Цит.по:Антология экономической классики.В 2 т. М., 1991.Т. 1.С.83.

 

Далее в примере с производством булавок Смит показывает, что один работник производит не более 20 булавок в день, если изготавливает их сам от начала до конца, тогда как десять работников булавочной мануфактуры, разделив между собой отдельные операции по изготовлению булавок, производят их свыше 48 000 в день, т.е. более 4800 булавок в расчете на работника.

 

Понятия разделения труда и специализации

Разделение производства продукции между различными работками, предприятиями и их подразделениями, отраслями, регионами страны, а также между странами называется разделением труда. Соответственно различают профессиональное, межфирменное и внутризаводское, межотраслевое, межрегиональное и международное разделение труда. Различают также разделение труда подетальное и поузловое, т.е. изготовление не готового до конца продукта, а его элементов.

В ходе разделения труда работники, предприятия и их подразделения, отрасли, регионы, страны ориентируются на производство ограниченного круга продуктов. Базирующаяся на разделении зуда ориентация производителей на изготовление отдельных продуктов и их элементов называется специализацией.

Специализация дает производителю немало преимуществ. Во-первых, специализируясь на производстве того или иного продукта, производитель имеет возможность наиболее эффективно использовать доступные ему или имеющиеся у него экономические ресурсы. Так, специализация России в мировой торговле на экспорте сырья, топлива и энергии, материалов и полуфабрикатов во многом объясняется тем, что позволяет использовать имеющиеся нашей стране огромные минеральные ресурсы. Во-вторых, специализация на производстве ограниченного набора продуктов дает возможность производителю эффективно использовать свое умение их производить (как в примере с булавками).

Обмен

Если каждый участник хозяйственной жизни специализируется на производстве ограниченного круга продукции, то все остальные блага, нужные ему как производителю и потребителю, он доложен получать со стороны. Для этого он обменивает имеющиеся в его распоряжении блага (производственные ресурсы и потребительские блага) на те блага, которые ему нужны. В хозяйственной жизни обмен благами обычно принимает форму торговли между людьми, фирмами, регионами, странами.

 

 

Выводы

1. Хозяйственная жизнь основывается на необходимости удовлетворения потребностей людей в различных экономических благах. Абсолютное большинство этих потребностей удовлетворяется за счет производства благ. В рыночной экономике, где эти блага продаются и покупаются, их называют товарами и услугами.

2. Закон возвышения потребностей означает, что потребности растут быстрее производства благ. Это происходит из-за того, что экономические потребности безграничны, а производство экономических благ ограниченно в силу ограниченности экономических ресурсов.

3. Под экономическими ресурсами понимаются все виды ресурсов, используемых в процессе производства товаров и услуг. К ним относятся природные и трудовые ресурсы, капитал (как реальный, так и денежный), предпринимательские способности, знания. Безграничность потребностей и ограниченность ресурсов образуют ось, вокруг которой вращается экономическая жизнь, и стержень экономики как науки.

4. Ресурсы взаимопереплетены, мобильны и, главное, взаимозаменяемы (альтернативны), хотя и не полностью. Поэтому предприниматель (организатор производства) в условиях ограниченности ресурсов постоянно отыскивает наиболее рациональную их комбинацию, используя взаимозаменяемость. В рыночной экономике каждый из экономических ресурсов представляет собой большой ресурсный рынок.

5. На базе экономических ресурсов осуществляется производство экономических благ. При ограниченности (редкости) ресурсов приходится выбирать, какие блага производить и какие дяя этого есть производственные возможности. При этом используется понятие альтернативной (вмененной) стоимости (издержек), которое означает то, от чего приходится отказываться для производства желаемого блага.

6. Увеличение альтернативных издержек по мере выпуска каждой дополнительной единицы продукции является сутью закона возрастающих альтернативных издержек, С ним тесно связан закон убывающей отдачи, который означает, что прирост выпуска продукции становится все меньшим по мере добавления новых единиц экономического ресурса в сочетании с неизменным количеством прочих экономических ресурсов.

7. Экономическая теория и практика широко используют понятие предельных (маржинальных) величин, под которыми понимают прирост одной величины, вызванный приростом другой величины на единицу (при условии, что все остальные величины остаются неизменными). Говорят о предельных затратах, предельном доходе, предельной полезности. Концепция предельных величин базируется прежде всего на двух идеях. Во-первых, на определенном этапе затраты на производство блага (издержки производства) начинают расти быстрее, чем само производство этого блага. Во-вторых, чем обильнее благо, тем меньше оно ценится.

8. Экономическая эффективность — это получение максимума возможных благ от имеющихся ресурсов. Для этого нужно постоянно соотносить выгоды (блага) и затраты (издержки), или, говоря по-другому, вести себя рационально. Рациональное поведение заключается в том, что производитель и потребитель благ стремятся к наивысшей эффективности и для этого максимизируют выгоды и минимизируют затраты. Эффективность рассчитывают различными способами.

9. Разделение производства продукции междуразличными работниками, предприятиями и их подразделениями, отраслями, регионами страны, а также между странами называется разделением труда. Соответственно различают профессиональное, межфирменное и внутризаводское, межотраслевое, межрегиональное и международное разделение труда. Базирующаяся на разделении труда ориентация производителей на изготовление отдельных продуктов и их элементов называется специализацией.

 

 

Термины и понятия

Экономические потребности Товары и услуги (товары) Продукты первой необходимости

Вопросы для самопроверки

2. Перечислите известные вам экономические ресурсы. 3. Какие последствия вытекают из сочетания безграничности потребностей и… 4. Что дает предпринимателю такое свойство экономических ресурсов, как их взаимозаменяемость (альтернативность)?

Глава 3. Экономические агенты. Собственность и доходы

Выше были рассмотрены потребности, блага и ресурсы. Теперь речь пойдет об участниках экономического процесса, т.е. о тех, кто производит блага и реализует потребности, а также об их собственности и доходах.

Экономические агенты

 

Понятие экономических агентов и их основные виды

Отличительная черта экономических агентов — принятие и реализация самостоятельных решений в сфере хозяйственной деятельности. Положение и роль каждого экономического агента определяется его отношением к… К домашним хозяйствам принято относить тех, кто осуществлять операции, связанные с ведением домашнего хозяйства, т.е.…

Экономические интересы

Выполняя функции, которые не может реализовать рынок, государство призвано обеспечивать общенациональный интерес, способствовать росту богатства… В свое время еще Т. Веблен с известной долей иронии замечал, что не следует…  

Собственность

За категорией «собственность» стоит чрезвычайно сложная и многослойная система общественных отношений, как экономических, так и юридических, которые настолько взаимопереплетены, что их трудно отделить друг от друга.

 

Сущность собственности

Отношения собственности в любом обществе юридически регулируются конституцией, законами и многочисленными подзаконными правовыми актами (указами,… Любая национальная экономика включает три типа экономических отношений.… Во-вторых, социально-экономические отношения, или отношения собственности как отношения присвоения экономических…

Формы собственности

В административно-командной системе важнейшие производственные ресурсы были в собственности прежде всего государства, а также производственных… В рыночной экономике прежде всего выделяются две основные формы собственности:… В подавляющем большинстве стран мира сегодня превалирует в различной степени частная собственность. Она делится на…

Доходы и их виды. Прибыль

 

Виды факторных доходов

от природных ресурсов — ренту (земельную, горную, плату за воду и т.д.); от трудовых ресурсов — заработную плату; от капитала — процент (как доход собственников денежного капитала) и прибыль (как доход собственников реального…

Понятие издержек и прибыли

Данное определение прибыли — в широком значении. В сущности, это совокупность чистых факторных доходов, ведь доходы фирмы от продажи продукции… Прибыль в узком значении — это доход от такого фактора производства, как…

Прибыль фирмы

Так, экономисты тщательно анализируют уровень прибыли (так называемую норму прибыли) фирмы. Стремясь к ее максимизации (см. 8.2), фирма одновременно… Та часть прибыли, которую фирма получает сверх нормальной прибыли, называется…  

Теории прибыли

Теория прибыли как дохода от экономических ресурсов (факторов производства) была описана выше. Ее разделяют большинство экономистов. Остальные… Компенсаторная и инновационная теории прибыли, в сущности, сводят прибыль к… Теория монопольной прибыли и объясняет те случаи, когда прибыль является следствием недостаточной конкуренции или даже…

Выводы

1. Экономическая деятельность (хозяйственная жизнь) в условиях рыночной экономики принимает форму предпринимательской деятельности.

2. Участниками экономической деятельности являются экономические агенты — домашние хозяйства, предприятия (фирмы), государство и его структуры (учреждения), некоммерческие организации. Экономические агенты различаются по их отношению к факторам производства и выполняемым ими функциям.

3. Интересы участников хозяйственной деятельности весьма многообразны и противоречивы. Поэтому необходимы их согласование и координация, что достигается различными способами, в том числе при регулирующей деятельности государства.

4. В самом общем виде собственность представляет собой отношения между экономическими агентами по поводу присвоения экономических ресурсов и потребительских благ, причем второе производно от первого.

5. Всем известным с истории экономическим системам присущ свой набор форм собственности. В настоящее время во всем мире формы собственности выделяют прежде всего по такому критерию, как ее юридический субъект. Под этим углом зрения различают в первую очередь частную и государственную собственность, которые имеют много разновидностей.

6. О том, какая форма собственности лучше, можно судить по следующему критерию: какая из форм обеспечивает в данный исторический момент и в отдаленной перспективе более высокую эффективность общественного производства, более высокий уровень жизни и удовлетворения потребностей населения, но обязательно с учетом социально-экономических и экологических индикаторов качества жизни. В настоящее время по совокупности данных показателей предпочтение следует отдать, безусловно, частной собственности, являющейся стержнем развитой рыночной экономики стран Запада.

7. Доходами называют поступления от продажи экономических ресурсов и продукции. Так называемые факторные доходы делятся на ренту, заработную Оплату, процент и прибыль, предпринимательский доход, доход от интеллектуальной собственности.

8. Расходы на производство продукции называются издержками производства. превышение доходов над расходами называется прибылью (чистый доход). Прибыль — это комплексный показатель, отражающий результаты хозяйственной деятельности фирмы. Поэтому в рыночной экономике прибыли уделяют огромное внимание.

9. Прибыль делят на нормальную (минимально допустимую для фирмы) и экономическую (предпринимательский доход), т.е. получаемую сверх нормальной прибыли.

 

 

Термины и понятия

Экономические агенты

Экономические интересы

Собственность

Доходы

Факторные доходы

Издержки производства

Прибыль

Нормальная прибыль

Экономическая прибыль

 

 

Вопросы для самопроверки

2. Когда вы поступаете в хозяйственной жизни не как «экономический человек»? 3. Что такое собственность: вещь или общественное отношение? 4. Какая из форм собственности лучше для ведения сельского хозяйства и почему? А для розничной торговли?

Глава 4. Экономический кругооборот

Разделение труда вызывает специализацию, а та приводит к постоянному обмену между экономическими агентами. Обмен является базой для постоянных хозяйственных связей, отношений между ними.

Прежде чем описывать эти связи, следует пояснить ряд исходных понятий, в том числе и ранее упомянутых.

Производство, обмен и распределение

Производство — это процесс создания экономических благ для удовлетворения потребностей человека.

Производство и его секторы

В экономической теории весьма распространено деление экономики на секторы: первичный, вторичный и третичный. Первичный сектор включает сельское и лесное хозяйство, охоту и рыболовство;… Различают также реальный и финансовый (денежный) секторы. В реальном секторе создаются товары и услуги, а финансовый —…

Понятие обмена

Способы обмена весьма многообразны. Он может производиться с помощью бартера или опосредованно — через деньги, быть свободным или строго…  

Распределение

Распределение в узком смысле означает определение размера дохода, получаемого отдельными участниками экономической деятельности и социальными… Экономистов интересует, как распределяются доходы, каковы их структура и… Распределение доходов в любом обществе не бывает строго равномерным: одни социальные группы (предприниматели,…

Потребление, сбережение, инвестиции

 

Понятие потребления

Когда речь заходит о потреблении, то прежде всего возникает представление о потребительской функции домашних хозяйств. Однако потребляются не только… Потребительские товары составляют примерно 2/3 «общественного пирога»,… В принципе потребление домашних хозяйств можно определить достаточно точно. Но здесь возникают свои трудности. Одни…

Инвестиции

Во многих случаях как синоним инвестиций употребляется термин «валовое накопление». В России его принято делить на три части: инвестиции в… В свою очередь, эти капиталовложения включают затраты как на возмещение, так и… Чистые инвестиции — это ресурсы для строительства новых предприятий, создания нового оборудования, новых транспортных…

Кругооборот товаров и услуг

Во всей этой необычайно разветвленной и неоднородной, находящейся в постоянном движении экономической деятельности трудно разобраться и опытному… Для начала представим самую простую картину экономических связей — укрупненную…  

Упрощенная схема кругооборота

Вначале в ней будут присутствовать лишь две основные хозяйственные единицы: домашние хозяйства и предприятия. Мы абстрагируемся от внешних связей. Лишь позже привлечем в качестве участников экономического процесса государство и банковскую систему.

В упрощенной схеме агрегируем «ручейки» и «реки» разнообразных товаров и услуг, расходов и доходов в однородные «потоки», протекающие между предприятиями и домашними хозяйствами, объединяющие их в хозяйственную систему (рис. 4.1 ).

 

 

Рис. 4.1. Кругооборот товаров, доходов и расходов

 

В нашей (упрощенной) схеме кругооборота все ресурсы принадлежат домашним хозяйствам. Они предоставляют рабочую силу, капиталы, природные и другие ресурсы. Предприятия, когда предлагают факторные услуги, выступают в роли домашних хозяйств.

В схеме наглядно представлены основные связи.

Домашние хозяйства предъявляют спрос и потребляют потребительские товары (хлеб, одежду, бытовую электронику) и услуги (стирка белья, транспорт). Они оплачивают их за счет доходов, которые получают, предоставляя в распоряжение предприятий рабочую силу, капитал, землю, другие факторы производства.

Предприятия включают факторы производства в производственный процесс и поставляют готовые потребительские товары и услуги домашним хозяйствам. Хлеб, одежда, бытовая электроника, транспортные и иные услуги, потребляемые домашними хозяйствами, заканчивают свое движение, и процесс кругооборота начинается снова.

Как видно на рис. 4.1, движение потоков товаров и денежных средств осуществляется постоянно. Потоки товаров и денег исчисляются за определенный отрезок времени, например за год. Один миллион автомашин, произведённых в течение года, — это годовой поток, в то время как 15 млн автомашин, имеющихся в наличии на определенную дату (допустим, на декабрь 1999 г.), — это запас. Численность станочного парка или стоимость домашнего имущества населения — запас; годовое производство станков или компьютеров — поток.

Из всех потоков нас интересует весь продукт, произведенный страной за год (чаще его называют валовым внутренним или валовым национальным продуктом). Он представляет собой агрегированный поток, т.е. выражает стоимость всех товаров и услуг, произведенных за год. Валовой внутренний продукт включает конечную продукцию (завершенную производством и готовую для употребления), исключая промежуточную продукцию, предназначенную для переработки и изготовления конечной продукции. Он также является суммарным доходом всех владельцев экономических ресурсов. В данной (упрощенной) схеме экономического кругооборота показатели валового внутреннего продукта и национального дохода равны между собой (хотя в дальнейшем — см. гл. 21 — мы увидим, что ВВП превышает национальный доход на величину амортизационных отчислений).

Обратим внимание на следующий момент. Валовой внутренний продукт может быть рассчитан как совокупный доход от производства товаров и услуг (прямая линия со стрелкой в нижней части схемы). Он может быть подсчитан и иначе — как совокупный расход на покупку произведенных товаров и услуг (прямая линия в верхней части рисунка).

Деньги и в верхней, и в нижней части рис. 4.1 движутся в направлении, противоположном движению товаров. При этом совокупные доходы равны совокупным расходам.

Равенство доходов и расходов соответствует принципу двойного бухгалтерского учета, используемого в экономической статистике. Хозяйственный кругооборот представляет собой совокупность сделок по купле-продаже хлеба и одежды, оплате транспортных и бытовых услуг. В каждом отдельном случае оплачиваемая часть дохода соответствует затрачиваемой части расходов. Это же равенство сохраняется в результирующем показателе кругооборота, в котором суммируются все сделки за год.

Если увеличивается выпуск продукции, то соответственно возрастают расходы и доходы. Предприятия нанимают дополнительных работников, закупают дополнительное сырье, топливо, материалы, устанавливают дополнительное оборудование. Увеличиваются выплаты заработной платы, возрастают размеры прибыли. И вновь расходная и доходная части производимого продукта равны.

 

Кругооборот с участием государства и банков

На новой, несколько видоизмененной схеме кругооборота (рис. 4.2) функционируют уже не два, а четыре участника экономических операций: домашние… Рис. 4.2. Экономический оборот с участием государства и банков Валовой внутренний продукт (конечный выпуск)Y равен сумме потребления, государственных расходов и инвестиций, т.е.Y=…

Выводы

1. Экономический кругооборот — это движение расходов и доходов, денег, ресурсов, продукции в сфере экономической деятельности. В экономическом кругообороте различают финансовый (денежный) и реальный секторы. К финансовому сектору относят ту часть экономического кругооборота, которая представлена движением доходов и расходов и денежных фондов (средств) в целом. В реальный сектор включают промышленность, сельское хозяйство, строительство, транспорт.

2. Движение продуктов и денежных потоков охватывает четыре основные сферы: производство, распределение, обмен, потребление.

3. Производство представляет собой процесс преобразования и приспособления природных материалов для нужд человека. Оно включает сферы: первичную (сельское хозяйство, добычу ископаемых, производство электроэнергии), вторичную (дальнейшую обработку сырья и материалов в отраслях обрабатывающей промышленности), третичную (торговлю, связь, транспорт, услуги).

4. Обмен — процесс движения материальных благ и услуг от одного участника экономической деятельности к другому. Он соединяет производителей и потребителей, через обмен формируется система экономических отношений в условиях рыночной экономики.

5. В процессе распределения выявляются количественные параметры ресурсов и результатов хозяйственной деятельности. Распределение определяет размеры доходов, получаемых участниками экономической деятельности. Разница в уровне доходов обусловливается различием выполняемых операций, формами собственности на факторы производства.

6. Потребление — завершающий акт хозяйственной деятельности. Это конечная цель производства. Домашние хозяйства предъявляют спрос на потребительские товары, предприятия (фирмы) — на инвестиционные товары.

7. Инвестиционные ресурсы предназначены для обновления и увеличения производства. Инвестиции направляются в финансовые активы, на увеличение основного капитала, пополнение запасов. Принято различать валовые и чистые инвестиции.

8. Изучение экономического кругооборота, его структуры помогает представить общую картину функционирования экономики, характер взаимосвязи между ее отдельными сферами и секторами, выявить их роль и взаимовлияние.

 

 

Термины и понятия

Первичный, вторичный и третичный секторы экономики Домашние хозяйства Предприятия (фирмы)

Вопросы для самопроверки

2. Что такое финансовый (денежный) и реальный секторы экономики? Чем они различаются? 3. Какова роль обмена в рыночной экономике? 4. Правильно ли утверждать, что распределение включает лишь распределение доходов?

Глава 5. Рынок

Рынок как экономический механизм, пришедший на смену натуральному хозяйству, формировался на протяжении тысячелетий, в течение которых менялось и содержание самого понятия.

Сущность и условия возникновения рынка

Отношения между покупателями и продавцами, т.е. рыночные отношения, начали складываться еще в глубокой древности, до возникновения денег, которые и… По мере разложения натурального хозяйства и развития производства товаров на… Рынок обслуживает производство, обмен, распределение и потребление. Для производства рынок поставляет необходимые…

Условия возникновения рынка

Первоначально обмен имел примитивные формы. По наблюдениям этнографов, на о. Калимантан и территории нынешней Малайзии это происходило так.… Здесь мы наблюдаем зародыш бартера — одной из простейших форм обмена. Конечно,… Развитие обмена привело к появлению денег, которое расширило стимулы к производству тех или иных товаров специально…

Трансакционные издержки

  ' Коуз Р.Г. Природа фирмы // Теория фирмы / Под ред. В.М. Гальперина. СПб., 1995. С. 11-32.

Виды рынков и их структура

Экономические агенты возникают на «большом» рынке как собственники экономических ресурсов (труда, земли, капитала, предпринимательских способностей,… Производители используют приобретенные ресурсы для организации производства… Любой рынок можно дробить на все более узкие. Так, если в рынках ресурсов выделить рынок труда, то он, в свою очередь,…

Функции рынка

Функции рынка определяются стоящими перед ним задачами Рыночный механизм призван найти ответы на три ключевые во проса: что, как и для кого производить? Для этого рынок выполняет ряд функций (рис. 5.1)

 

 

Рис. 5.1, Функции рынка

 

Ценообразующая функция

В отличие от административно-командной системы в рыночной экономике эта оценка происходит не до обмена, а в ходе его. Рыночная цена представляет…  

Информационная функция

Стихийно протекающие операции превращают рынок в гигантский компьютер, собирающий и перерабатывающий колоссальные объемы точечной информации,…  

Регулирующая функция

Образно говоря, на рынке действует регулирующая «невидимая рука», о которой еще писал Адам Смит: «Предприниматель имеет в виду лишь свой собственный…  

Посредническая функция

Рынок выступает посредником между производителями и потребителями, позволяя им найти наиболее выгодный вариант купли-продажи. В условиях развитой рыночной экономики потребитель имеет возможность выбора оптимального поставщику Продавец со своих позиций стремится найти и заключить сделку наиболее устраивающим его покупателем.

 

Санирующая функция

Как свидетельствует опыт, средний цикл малого бизнеса не превышает пяти лет. В конкурентной борьбе нередко гибнут и крупные фирмы. Разумеется, в… В России общее количество малых предприятий в последние годы…

Конкуренция

Как взаимоувязываются эти различные стремления экономических агентов? Каким образом при возникновении дефицита или, напротив, избытка товаров эти… Эту постоянную работу выполняет механизм цен и конкуренции. При этом цена…  

Понятие конкуренции

По мнению неоклассиков, конкуренция есть борьба за экономические ресурсы, за утверждение устойчивой ниши на рынке. Й. Шумпетер считал, что главное в… Достоинство конкуренции в том, что она ставит распределение ограниченных… Поэтому роль конкуренции заключается в том, что она способствует установлению на рынке определенного порядка,…

Условия и виды конкуренции (формы рыночных структур)

Различают несколько видов конкуренции, или так называемых форм рыночных структур. Совершенная (чистая) конкуренция возникает при следующих условиях: • существует множество мелких фирм, предлагающих на рынке однородную продукцию, при этом потребителю безразлично, у…

Защита конкурентной среды

Для формирования конкурентных рынков необходимы соответствующая институциональная среда, эффективная работа финансово-кредитной системы, защита… Хотя само по себе обладание доминирующим положением не является антизаконным.… В практике рыночных отношений различают добросовестную и недобросовестную конкуренцию. Добросовестная конкуренция —…

Экономическая неопределенность и риски

  Шумпетер Й. Капитализм, социализм и демократия. М., 1995. С. 184.

Несовершенства рынка

В основном несовершенства рынка связаны с отклонением от условий, обеспечивающих совершенную конкуренцию. К тому же рыночная экономика оказывается… В чем же проявляются несовершенства, или, как их нередко называют, «провалы»… 1. Рынок не способен противостоять монополистическим тенденциям. В условиях рыночной стихии неизбежно возникают…

Выводы

1. Рынок — это многосложная сфера взаимодействия покупателей и продавцов, производителей и потребителей, осуществляемого через движение цен при регулирующем воздействии институциональных норм и правил. Предпосылками возникновения рынка служат общественное разделение труда, экономическая самостоятельность (обособленность) товаропроизводителей, свобода предпринимательства.

2. Рынок как развитая система отношений товарного обмена представляет собой совокупность отдельных рынков, прежде всего рынков ресурсов. Рынки классифицируются в зависимости от объектов обмена, характера обмениваемых товаров, условий функционирования и т.д.

3. Функции рынка определяются решаемыми им задачами. Рынок отвечает на вопросы: что, как и для кого производить? Он выполняет ценообразующую, информационную, регулирующую, посредническую и санирующую функции.

4. Конкуренция — одно из основополагающих понятий рыночной экономики. Это движущий механизм рынка, фактор внутреннего развития, борьба участников рынка за лучшие условия производства и реализации продукции.

Конкурентный рынок способствует достижению эффективности производства и оптимальному распределению экономических ресурсов. Принято различать конкуренцию совершенную и несовершенную, монополистическую, ценовую и неценовую, добросовестную и недобросовестную. Условием для формирования конкуренции служат определенные предпосылки, создание необходимой институциональной среды.

5. Экономическая деятельность связана с неопределенностью и риском. Неопределенность выбора обусловливается неполнотой и неточностью информации, неизбежностью ошибок в процессе прогнозирования. Не существует «патентованных» рецептов снижения риска. Повышению надежности выбора могут служить диверсификация размещения средств, всесторонняя оценка принимаемых решений.

6. Позитивные функции рынка делают его в принципе достаточно эффективной системой. Вместе с тем рынок нуждается в институциональном регулировании. Отклонения от условий совершенной конкуренции свидетельствуют о несовершенстве рынка.

7. Рынок не способен противостоять монополистическим тенденциям. Он непригоден для устранения внешних эффектов. Рынок не заинтересован и не может производить общественные блага. Он не способен обеспечить социальные гарантии и противодействовать социальному расслоению. Несовершенства рынка нейтрализуются мерами государственной экономической и социальной политики.

 

 

Термины и понятия

Рынок

Трансакционные издержки

Конкуренция

Совершенная конкуренция

Монополистическая конкуренция

Монополия

Монопсония

Олигополия

Экономическая неопределенность и риски

Несовершенства рынка

 

 

Вопросы для самопроверки

2. Правильно ли утверждать, что обмен и рынок — это синонимы? 3. Каковы исторические условия возникновения рынка? 4. Какие критерии могут быть положены в основу классификации рынков?

Глава 6. Спрос, предложение, цена

Важнейшими элементами рыночного механизма являются спрос, предложение и цена. Как уже отмечалось, рынок есть механизм взаимодействия покупателей и продавцов, в ходе которого они, соотнося спрос и предложение товара, определяют его цену.

Полезность, ценность (стоимость) и цена товара

Испытывая потребности в тех или иных благах, потребители вынуждены постоянно определять полезность этих благ, так как в условиях их ограниченности приходится делать выбор. Для этого потребители постоянно сравнивают полезность тех благ, которые им необходимы и доступны.

 

Полезность и ее измерение

 

Закон убывающей предельной полезности

По мере увеличения потребления блага его полезность уменьшается. Например, в случае сильной жажды индивидуума он наиболее высоко оценивает… Отталкиваясь от своего первого закона, Госсен сформулировал свой второй закон,…  

Ценность (стоимость)

Ценность имеет синоним — стоимость. Оба термина взаимозаменяемы. Но в советской политической экономии термин «стоимость» имел другое значение, чем…  

Парадокс ценности

 

Понятие и сущность цены

Но что стоит за спросом и предложением? Различные направления экономической теории предлагают различные ответы на этот простой, казалось бы, вопрос.…    

Два лезвия одних ножниц

   

Спрос, предложение, рыночная цена

Что такое спрос? Спрос — это количество товара, которое хотят и могут приобрести покупатели за… В условиях рынка действует так называемый закон спроса, суть которого можно выразить следующим образом. При прочих…

Равновесная цена

Рис. 6.5. Равновесие на рынке: Р— равновесная цена; Q — равновесный объем…

Рыночный механизм спроса и предложения

Повышение спроса на графике (рис. 6.6) отразится как сдвиг кривой спроса вправо (из положения D в положение D1). В результате установится новая…  

Выводы

1. Полезностью называется удовлетворение, которое приносит благо потребителю. Хотя оценка полезности блага зависит не только от объективных, но и от субъективных обстоятельств, возможно выявление средних для того или иного общества оценок полезности. Закон убывающей предельной полезности (первый закон Госсена) гласит, что каждая последующая (предельная) порция блага все менее полезна с точки зрения индивидуума, а в результате и совокупная полезность всего блага для него снижается.

2. Ценность (стоимость) — это денежная оценка потребителем полезности блага. Обычно она определяется на базе лучшего из доступных ему товаров с корректировкой на свойства данного товара.

3. Ценой называется количество денег, за которые продается и покупается экономическое благо. Цена определяется на рынке в результате взаимодействия покупателей и продавцов, в ходе которого они, сравнивая предложение и спрос на товар, устанавливают цену. Основу этого механизма описывает двухфакторная модель ценообразования, объясняющая величину цены как компромисс между издержками производства и полезностью товара.

4. Важнейшими категориями микроэкономического анализа являются спрос и предложение, которые подчинены действию определенных законов. Согласно закону спроса потребители готовы приобрести по низкой цене большее количество товара, чем по высокой; между ценой и величиной спроса существует обратная зависимость. Закон предложения в условиях рынка предусматривает прямую зависимость между ценой и объемом предлагаемого к продаже товара: по более высокой цене производитель готов выпускать и продавать большее количество товара, чем по низкой.

5. Рынок сводит продавцов и покупателей; равновесная цена и объем продаж устанавливаются в точке, где намерения продавцов и покупателей совпадают. Изменения в спросе или предложении, вызванные действием неценовых факторов (изменением потребительских предпочтений, ростом денежных доходов, введением дополнительных налогов и проч.), приводят в действие рыночные силы, благодаря которым равновесие на рынке устанавливается в новой точке.

 

 

Термины и понятия

Полезность

Законы Госсена

Закон убывающей предельной полезности

Ценность (стоимость)

Парадокс ценности

Цена

Двухфакторная модель ценообразования

Спрос

Закон спроса

Предложение

Закон предложения

Равновесная (рыночная) цена

Цены «пола» и «потолка»

 

 

Вопросы для самопроверки

1. Почему полезность блага убывает по мере увеличения количества этого блага? В чем суть парадокса Смита? 2. Каков смысл второго закона Госсена? 3. Какая теория различает термины «ценность» и «стоимость» и почему?

Глава 7. Современные направления и школы экономической теории

Современные направления и школы экономической теории, аккумулируя все лучшее из опыта ее многовекового развития, служат основой экономической политики государств, способствуют поиску путей преодоления противоречий хозяйственной жизни. В этой главе будут рассмотрены важнейшие современные направления в экономической науке.

Развитие и преемственность экономической науки

Экономическая теория и доктрина

Экономическая действительность весьма многообразна, противоречива и изменчива, и экономическая наука не вправе претендовать на абсолютно точное,… В экономической науке существуют разные направления и школы, в основе… Нередко школы получают свое наименование по географическому признаку — стокгольмская, лондонская, кембриджская.…

Истоки проблем и концепций

Так, меркантилисты превозносили и абсолютизировали созидательную роль торговли, что было обусловлено небывалым ростом торговых операций, великими… Развитие рыночных отношений периода свободной конкуренции породило… Разумеется, появлению новых теорий, созданию оригинальных работ предшествует накопление эмпирического материала,…

Неоклассическая теория

Главная проблема, которая находилась в центре внимания представителей неоклассиков — Альфреда Маршалла, Артура Пигу (1877—1959) и др., — удовлетворение потребностей человека. Определяя цели экономической науки, неоклассики говорили о влиянии различных факторов на экономическое благосостояние. На первый план ими выдвигалась потребительная стоимость (полезность) благ (товаров и услуг) и спрос на эти блага со стороны потребителей. При этом представители неоклассиков исходили из того, что экономические законы одинаковы для любого общества: как для индивидуального хозяйства, так и для современных, весьма сложных экономических систем.

 

Концепция равновесной цены

Маршалл использовал понятие равновесной цены: когда «цена Спроса равна цене предложения, объем производства не обнаруживает тенденции ни к…   Маршалл А. Принципы экономической науки. В Зт. М., 1993. Т.II. С. 28.

Экономические модели

Неоклассическая теория, в отличие от классической, не является цельной и строго субординированной системой взглядов; она не представляет собой… Экономисты, которых называют неоклассиками, занимаются разработкой различных… Принято различать позитивную экономическую науку, имеющую дело с фактами и явлениями, и нормативную, вырабатывающую…

Неоклассический синтез

Дальнейшее углубление теоретических разработок и изучение новых проблем (микрохозяйственных процессов, экономического роста, инфляции, исследование рынков отдельных товаров и др.) проводились, в частности, представителями школы неоклассического синтеза: Джоном Хиксом (1904—1989), Полом Самуэльсоном (р. 1915) и другими экономистами. Суть синтеза в том, что в зависимости от состояния экономики предлагается использовать либо кейнсианские рекомендации государственного регулирования, либо рецепты экономистов, стоящих на позициях ограничения государственного вмешательства в экономику. Лучшим регулятором они считают денежно-кредитные методы. Рыночный механизм, по мнению представителей этой школы, способен в конечном счете сам установить равновесие между основными экономическими параметрами: спросом и предложением, производством и потреблением.

Приверженцы идей неоклассического синтеза не преувеличивают регулирующие возможности рынка. Они считают, что по мере усложнения экономических взаимосвязей и отношений необходимо совершенствовать и активно использовать различные методы государственного регулирования.

Школу неоклассического синтеза отличает расширение тематики исследований: создана целая серия работ по проблемам экономического роста; разрабатываются методы экономико-математического анализа; получила дальнейшее развитие теория общего экономического равновесия; предложены методика анализа безработицы и методы ее регулирования; обстоятельно изучена теория и практика налогообложения. Джеймс Бьюкенен (р. 1919) исследовал применение экономических методов в политологии, экономические основы принятия политических решений. Франке Модильяни (р. 1918) описывал закономерности образования личных сбережений, мотивы поведения инвесторов и принятия инвестиционных решений. Джеймс Тобин (р. 1918) разработал теорию выбора портфельных инвестиций и пришел к выводу, что инвесторы стремятся сочетать инвестиции с повышенной степенью риска и менее рискованные, чтобы добиться сбалансированности своих вложений.

Школа сторонников неоклассического синтеза отказывается от ряда доктринальных положений неоклассиков, широко использует методы макроанализа. Если Маршалл рассматривал главным образом частичное равновесие на рынке товаров, то в центре внимания современных теоретиков стоит проблема общего равновесия с учетом всей массы товаров и цен факторов производства. В неоклассическом синтезе получил развитие прикладной аспект экономической теории.

Институционализм

В нашей стране переведены и изданы работы одного из основоположников институционализма Торстейна Веблена (1857—1929), его ученика, специалиста в…  

Три основные идеи

Во-вторых, следует изучать не столько функционирование, сколько развитие, трансформацию капиталистического общества. Институционалисты выступают за… По мнению Дж. Гэлбрейта, рынок отнюдь не нейтральный и не универсальный… В-третьих, надо отказаться от анализа экономических отношений с позиций так называемого экономического человека. Нужны…

Пути эволюции экономических систем

В целом тематика институциональных исследований достаточно обширна. Она включает теорию потребительского спроса, социально-экономическую теорию…  

Кейнсианство

В 30-х гг., когда разрабатывалась и была опубликована «Общая теория занятости, процента и денег» Дж.М. Кейнса',  

Идеи, выдвинутые Кейнсом

В чем суть концепции, предложенной Кейнсом? Во-первых, ее именуют теорией эффективного спроса. Идея Кейнса состоит в том,… Во-вторых, это теория, придающая решающее значение инвестициям. Чем выше их прибыльность, ожидаемый от них доход и чем…

Спрос создает предложение

Подобная позиция исходила из безденежного, натурального обмена. Между тем реальная экономическая практика не имеет ничего общего с «некоторого рода…  

Инструменты регулирования

Во-первых, предлагалось снизить проценты на кредиты, что увеличит разрыв между стоимостью кредитов и ожидаемой прибыльностью капиталовложений,… Во-вторых, чтобы стимулировать эффективный спрос, Кейнс рекомендовал увеличить…  

Инвестиционный мультипликатор

Мультипликатор — это коэффициент, выражающий соотношение между приростом дохода и вызывающим этот прирост увеличением объема инвестиций. Он… Однако существуют ограничители мультипликационного эффекта. Мультипликация…

Рекомендации неокейнсианцев

Монетаризм

 

Назад к Смиту

Позитивный вклад монетаризма в экономическую теорию, прежде всего в теорию денег, заключается в обстоятельном исследовании механизма обратного…

Регулирующий фактор — деньги

Отметим основные положения концепции Фридмена и его сторонников. 1. Устойчивость частного рыночного хозяйства. Монетаристы считают, что… 2. Число государственных регуляторов сокращается до минимума, исключается или снижается роль налогового, бюджетного…

Механизм денежных импульсов

Монетарный базис влияет на экономическую жизнь не сразу, а с определенным разрывом во времени (лагом). При этом темпы роста монетарного базиса… Прирост денежной массы (монетарного базиса) должен соответствовать росту ВВП с…  

Экономика предложения

Как и монетаристы, сторонники экономики предложения выступают за либеральные способы управления экономикой. Они критикуют методы прямого,…  

Рекомендации в области налоговой политики

Экономика предложения выступает за сокращение налогов в целях стимулирования инвестиций. Предлагается отказаться от системы прогрессивного… Рекомендации представителей этой школы по расширению предложения капитала и…  

Эффект Лаффера

   

Max

 

 

Рис. 7.3. Кривая Лаффера: Т— ставка налога: ТR—налоговые поступления

 

Уместно упомянуть и некоторые другие рекомендации экономики предложения. Поскольку снижение налогов ведет к сокращению доходной части бюджета, предлагаются способы «спасения» от дефицита. Так, рекомендуется урезать социальные программы, сократить бюрократический аппарат, избавиться от малоэффективных федеральных расходов (например, субсидий промышленным предприятиям, затрат на развитие инфраструктуры и др.). Политика замораживания неэффективных, с точки зрения правящих кругов, социальных программ (проводимая в США, Англии, Франции, других странах) опирается на обоснования и рекомендации экономики предложения и монетаристов.

Неолиберализм

Неолиберализм — направление в экономической науке и практике управления хозяйственной деятельностью, сторонники которого отстаивают принцип саморегулирования экономики, свободной от излишней регламентации.

 

Традиции экономического либерализма

Во-вторых, они отстаивают приоритетное значение свободы субъектов экономической деятельности. Государство должно обеспечивать условия для… К неолиберализму обычно относят три школы: чикагскую (Милтон Фридмен);… Представители современного неолиберализма оказывают немалое влияние на экономическую политику. Теоретические постулаты…

Экономическая реформа Л. Эрхарда

Ф. Хайек против административного деспотизма

Марксистская теория

Существенное влияние на формирование взглядов многих представителей экономической науки оказала философская и экономическая концепция, основополагающие принципы которой были разработаны Карлом Марксом (1818—1883).

Основа развития общества — материальное производство

С развитием производства создаются новые общественные отношения. Совокупность производственных отношений, материальный базис общества определяют… Действующие в обществе социологические законы выражают принцип соответствия…  

Социологичность экономической теории Маркса

В литературе начинает преобладать точка зрения, согласно которой системы общественного устройства и в целом исторические преобразования не… Экономическое учение Маркса — привлекательное и глубокое направление в…

Теоретические разработки экономистов России

Одной из особенностей экономической мысли в России является органическая связь теоретического анализа с актуальными проблемами развития… На протяжении длительного времени в центре внимания российских экономистов… В выдвижении и обосновании оригинальных идей активно участвовали нетолько профессиональные экономисты, но и…

Выводы

1. Экономическая теория не претендует на абсолютно точное отражение процессов, протекающих в реальной действительности. Перед ней постоянно возникают новые, неотложные проблемы, решить которые нелегко или невозможно. Поэтому подлинно научная теория находится в непрерывном поиске, развитии. Нередко уточнения и изменения касаются не только деталей, отдельных гипотез, положений, но и основополагающих, фундаментальных концепций и выводов. Прежние представления и идеи не отвергаются, обычно сохраняется их рациональная основа, освобожденная от всего, что не соответствует действительности.

2, Экономика и экономические процессы представляют собой сочетание объективных условий и субъективных устремлений. Экономическая теория призвана изучать обе эти стороны; она не вправе игнорировать субъективный фактор — интересы, психологию, ожидания участников экономических процессов. Без учета субъективного фактора нельзя понять регулирующую роль государства, цели и специфику предпринимательской деятельности, механизм функционирования рынка, основы маркетинга, позитивные стороны различных экономических концепций.

3. Меняется сам предмет экономической науки. Изучаемые ею экономические отношения реализуются в формах управления, в экономической политике. Эти и другие вопросы, очевидно, должны находиться в центре внимания экономической науки, в том числе общей экономической теории. В современных условиях происходит как бы расширение предмета за границы материального производства, теория под определенным углом зрения изучает экономику социальной сферы, экономику образования, проблемы экологии. Меняется и приоритетность, значимость отдельных проблем.

4. Современный подход к познанию экономической действительности предполагает творческое взаимодействие и взаимообогащение различных теорий. Формирование собственной позиции, самостоятельной оценки происходящего, обоснование и реализация нестандартных, но эффективных решений — вот что должно послужить целью и практическим результатом знакомства с экономическими теориями и фундаментальными выводами экономической науки.

 

Термины и понятия

Классическая теория Предельная полезность Неоклассическое направление

Вопросы для самопроверки

а) «невидимая рука» рыночных законов ведет к тому, что каждый член общества, преследуя собственные цели, способствует росту богатства нации; б) фирмы и поставщики ресурсов, добиваясь собственной выгоды, как бы… в) «невидимая рука» рыночной конкуренции помогает производителям определить спрос потребителей и направить ресурсы на…

СОДЕРЖАНИЕ

 

Глава 8. Фирма как объект микроэкономического анализа

1. 1. Предпринимательские способности (предпринимательство как экономический ресурс)

2. 2. Цели и функции фирмы

3. 3. Организационные формы предпринимательства

4. 4. Конкурентоспособность фирмы

5. 5. Предпринимательский потенциал России

Глава 9. Эластичность спроса и предложения на рынке товаров. Потребительское поведение

1. 1. Эластичность

2. 2. Потребительское поведение

Глава 10. Издержки фирмы

1. 1. Структура издержек фирмы

2. 2. Предельные издержки фирмы

3. 3. Эффект масштаба

Глава 11. Цена и объем производства

Глава 12. Конкуренция и монополия на рынке

1. Монополия

2.Монополистическая конкуренция

3.Олигополия

4. Использование и распределение ресурсов фирмой

Глава 13. Анализ безубыточности

1. 1. Определение объема выручки, обеспечивающего покрытие всех затрат

2. 2. Методы калькуляции. Выбор ассортимента выпускаемой продукции

Глава 14. Трудовые ресурсы

1. 1. Спрос, предложение и равновесие на рынке труда

2. 2. Сегментация рынка труда. Структура рабочей силы

3. 3. Безработица, ее измерение и регулирование

4. 4. Государственное регулирование рынка труда

5. 5. Наем, оплата труда и трудовые отношения в фирмах

Глава 15. Природные.ресурсы

1. 1. Природные ресурсы как экономический фактор. Рента

2. 2. Экологическая проблема

Глава 16. Знания

1. 1. Знания как экономический ресурс

2. 2. Наука

3. 3. Рынок знаний

Глава 17. Капитал

1. 1. Понятие и теории капитала

2. 2. Основной капитал

3. 3. Оборотный капитал

4. 4. Оценка капитала

Глава 18. Инвестиции

1. 1. Сущность, структура и источники финансирования инвестиций

2. 2. Теории и анализ инвестиций

3. 3. Проектный анализ как концепция

4. 4. Техника и принципы проектного анализа. Стоимость денег во времени

5. 5. Показатели эффективности в проектном анализе

Глава 19. Бизнес-план и консалтинговые услуги

1. 1. Принципы и техника составления бизнес-плана

2. 2. Содержание бизнес-плана

3. 3. Использование консультантов

 

 

 

 

РАЗДЕЛ II. МИКРОЭКОНОМИКА

Какие процессы изучает микроэкономика?

Микроэкономический анализ — часть экономики, исследующая, во-первых, такие обособленные экономические единицы, как домашние хозяйства, фирмы, отрасли, и, во-вторых, отдельные рынки, конкретные цены и конкретные товары и услуги.

Существуют и другие определения микроэкономики, которые в основном сводятся к следующему:

1. Микроэкономика изучает процессы принятия экономических решений отдельными экономическими субъектами — фирмами, потребителями и др.

2. Задачей микроэкономики является анализ взаимодействия экономических субъектов на отдельных рынках.

Глава 8. Фирма как объект микроэкономического анализа

В микроэкономическом анализе главным объектом является фирма (предприятие). Это объясняется тем, что в современной экономике именно предприятия (фирмы) производят основную массу товаров и услуг, которые удовлетворяют потребности человека. В данном учебнике термины «фирма» и «предприятие» рассматриваются как синонимы, хотя на практике это не всегда так. Например, фирма может состоять из нескольких предприятий, но тогда они будут выступать как составные части этой фирмы.

Предпринимательские способности (предпринимательство как экономический ресурс)

Что такое предпринимательские способности (предпринимательство)? Предпринимательские способности (предпринимательство) можно определить как… В свою очередь, к предпринимателям относятся прежде всего владельцы компаний, менеджеры, не являющиеся их…

Предпринимательский доход

В экономической теории предпринимательский доход делят на две части, образующих основу нормальной прибыли и экономической прибыли (см. 3.3). К…

Цели и функции фирмы

 

Целевые установки фирмы

В условиях несовершенной конкуренции извлечение максимальной прибыли дополняется, уточняется, ограничивается или даже иногда замещается другими… Характер целевых установок предприятия определяется состоянием экономики в… Цикл жизни предприятия (фирмы) — это определенный период времени, в течение которого оно обладает жизнеспособностью на…

Система ценностей

   

Организационные формы предпринимательства

   

Хозяйственные товарищества и общества

Полное товарищество. Полным признается товарищество, участники которого (полные товарищи) в соответствии с заключенным между ними договором… Полные товарищества сосредоточены преимущественно в сельском хозяйстве и сфере… Товарищество на вере. Товариществом на вере (коммандитным товариществом) признается товарищество, в котором наряду с…

Производственные кооперативы

 

Государственные и муниципальные унитарные предприятия

 

Некоммерческие организации

Потребительским кооперативом признается добровольное обьединение граждан и юридических лиц на основе членства с целью удовлетворения материальных и… Общественными и религиозными организациями (объединениями) признаются… Организации вправе осуществлять предпринимательскую деятельность лишь для достижения целей, ради которых они созданы,…

Конкурентоспособность фирмы

Все большую актуальность эта проблема приобретает для российских предприятий, прежде всего в тех сферах экономики, где начинает формироваться…

Понятие конкурентоспособности фирмы

Теория конкурентоспособности фирмы и ее конкурентных преимуществ разработана в трудах А. Смита, Д. Рикардо, Э. Хекшера, Б. Олина и др. (см. гл. 33).…  

Механизм обеспечения конкурентоспособности фирмы

   

Предпринимательский потенциал России

 

Характерные черты предпринимательского потенциала России

С другой стороны, многие рыночные структуры остаются крайне несовершенными и неэффективными, например рынок ценных бумаг (фондовый рынок).… Все еще слабое развитие получили малые предприятия, являющиеся главным… Нельзя не отметить специфику состава формирующегося российского предпринимательского класса. Согласно проведенным…

Факторы и перспективы развития

Другой ключевой фактор — осознание предпринимателями своей социальной ответственности. В такой стране, как Россия, где чувство социальной… Еще одна важная задача — перевести большинство российских старых предприятий… В этой связи чрезвычайно важны роль и усилия государства, а также других общественных институтов (образования, средств…

Выводы

1. В микроэкономическом анализе главным объектом является фирма. Это объясняется тем, что в современной экономике предприятия (фирмы) производят основную массу товаров и услуг. Функционирование фирм обеспечивают предприниматели. Предпринимательские способности — это экономический ресурс, в состав которого следует включать прежде всего предпринимателей, предпринимательскую инфраструктуру, а также предпринимательскую этику и культуру.

2. Предприятия (фирмы) представляют собой самостоятельные хозяйственные единицы разных форм собственности, объединившие экономические ресурсы для осуществления коммерческой деятельности. Под последней понимается деятельность по производству товаров и оказанию услуг для третьих лиц, физических и юридических, которая должна приносить предприятию коммерческую выгоду, а именно прибыль.

3. Конечной целью деятельности фирмы является упрочение ее позиций на рынке, и прежде всего за счет максимизации прибыли.

4. Основной рабочий инструмент фирмы — это ее конкурентная стратегия. Под ней понимается механизм реализации конкурентного преимущества фирмы. Конкурентное преимущество — это ценовые и качественные характеристики продукции фирмы, которые выгодно отличают ее от конкурентов и обеспечивают устойчивое положение на рынке.

5. Предприятия, как правило, группируются по ряду существенных признаков: формам собственности, размерам, характеру деятельности, отраслевой принадлежности, доминирующему фактору производства, правовому статусу.

6. Наиболее развитой формой предприятия является АО, наиболее устойчивой — полное товарищество, наиболее безопасной — товарищество на вере, наиболее замкнутой — ЗАО, наиболее открытой — ОАО.

7. Конкурентоспособность фирмы — это ее реальная и потенциальная способность изготавливать и реализовывать товары или оказывать услуги, которые по ценовым и неценовым (качественным) характеристикам более привлекательны, чем товары и услуги других фирм-конкурентов.

8. Эффектным методом анализа главных направлений конкурентной борьбы на рынке является модель основных конкурентных сил, влияющих на положение фирмы: конкурентной силы других поставщиков аналогичной продукции, фирм- потенциальных конкурентов, фирм - поставщиков товаров-заменителей, также конкурентных позиций поставщиков ресурсов покупателей продукции.

9. Все основные направления конкурентоспособности фирмы находят отражение в ее долгосрочной стратегии. Долгосрочная стратегия фирмы - это план ее деятельности, определяющий перспективные цели развития, а также пути их реализации.

10. Характер предпринимательского потенциала России обусловлен переходным состоянием российской экономики, а также его спецификой .

Термины и понятия

Предпринимательский потенциал Предприятие (фирма) Жизненный цикл предприятия (фирмы)

Вопросы для самопроверки

2. Каковы целевые установки деятельности фирм в нашей стране? Каковы целевые установки вашей фирмы (предприятия) и какие из них являются… 3. Охарактеризуйте процесс создания «ценностей» на вашей фирме? 4. Охарактеризуйте основные виды конкурентных стратегий. Какую рыночную

Глава 9. Эластичность спроса и предложения на рынке товаров. Потребительское поведение

Изучение спроса потребителей, а также мотивов, которыми они руководствуются, совершая покупки, — важнейшая задача фирмы в условиях конкуренции. Обладание как можно более полной информацией о спросе позволяет фирме обеспечивать сбыт своей продукции, расширять производство и успешно конкурировать на рынке.

Спрос, в свою очередь, зависит от качества продукции, ее цены, доходов покупателей, цен на аналогичные товары, потребительских вкусов и предпочтений и т.п. Трудно перечислить все факторы, определяющие, почему та или иная продукция покупается. От того, насколько качественно составлен прогноз спроса на продукцию фирмы, зависит ее будущая выручка от реализации и соответственно прибыль.

В данной главе рассматривается эластичность спроса по ценам, доходам, перекрестная эластичность, что позволяет оценить влияние перечисленных показателей на спрос, а также теория потребительского выбора, которая объясняет, каким образом покупатели предпочитают тратить получаемые ими доходы в целях максимального удовлетворения своих потребностей.

Эластичность

С повышением цен на продукцию фирмы можно ожидать, при прочих равных условиях, снижения спроса на нее, при этом активная деятельность конкурентов,… Однако нас интересует не только направление, но и величина изменения спроса.… Поэтому для фирмы важно определить, какое в количественном отношении воздействие на величину спроса может оказать…

Эластичность спроса

Если обозначить цену Р, а величину спроса Q, то показатель (коэффициент) ценовой эластичности спроса Ер равен:   Ер= sQ (9.1)

Измерение эластичности спроса

    Ер=5Q : 5P = 5Q . P (9.2)

Таблица 9.1. Расчет коэффициента ценовой эластичности спроса

 

 

 

 

Как измерить изменение величины спроса? Возьмем второй интервал — от 1000 до 1500 батонов. Величина спроса изменилась на 500 батонов, или на 50% (500:1000=0,5). Однако если мы рассмотрим изменение величины спроса в обратном направлении, т.е. с 1500 до 1000 батонов, то в процентном отношении это составит лишь 33% (500:1500=0,33). Такие различия создают сложности при расчете коэффициента эластичности. Поэтому для измерения процентного изменения каждой рассматриваемой величины используется средняя точка выбранного интервала. В нашем примере это ( 1000+1500) :2= 1250 батонов.

Изменение величины спроса в интервале от 1000 до 1500 батонов составит 500:1250=0,4 (или 40%).

В общем виде формула для определения процентного изменения величины спроса sQ будет выглядеть:

 

где Q₀ и Q₁ — величина спроса до и после изменения цены, шт.

Аналогично для определения процентного изменения цены s Р в выбранном интервале получаем:

 

 

где P₀ и P₁— соответственно начальная и новая цена, руб.

Коэффициент эластичности исчисляем как отношение прироста величины спроса к приросту цены:

 

Рассчитав коэффициенты эластичности (см. табл. 9.1), получим количественные характеристики ценовой эластичности спроса в различных ценовых интервалах. В пределах первых трех интервалов спрос эластичен, в четвертом интервале — неэластичен.

На участках эластичного спроса снижение цены и рост объема продаж приводят к увеличению общей выручки от реализации продукции фирмы, на участке неэластичного спроса к уменьшению выручки. Поэтому каждая фирма будет стремиться избегать того участка спроса на свою продукцию, где коэффициент эластичности меньше единицы.

 

Какие факторы влияют на эластичность спроса?

Важным моментом, оказывающим воздействие на эластичность спроса, является наличие т о в а р о в – з а м е н и т е л е й. Чем больше на рынке продуктов, призванных удовлетворять одну и ту же потребность, тем больше возможностей для покупателя отказаться от приобретения данного конкретного продукта в случае повышения его цены, тем выше эластичность спроса на данный товар.

Например, спрос на хлеб относительно неэластичен. В то же время спрос на отдельные сорта хлеба является относительно эластичным, так как с повышением цены, к примеру, на бородинский хлеб покупатель может перейти на другой сорт ржаного хлеба и т.п. Спрос на сигареты, лекарства, мыло и другие подобные продукты относительно неэластичен. Однако если рассматривать эластичность по отношению к отдельным видам сигарет, сортам мыла и т.п., то она будет значительно выше.

Та же закономерность применима к изделиям, выпускаемым отдельной фирмой. Если на рынке присутствует значительное число конкурентов, выпускающих аналогичную или близкую по назначению продукцию, то спрос на продукцию этой фирмы будет относительно эластичным. В условиях совершенной конкуренции, когда много продавцов предлагают одинаковую продукцию, спрос на товар каждой отдельной фирмы будет абсолютно эластичным (см. гл.11).

Другим важным обстоятельством, влияющим на ценовую эластичность, является ф а к т о р в р е м е н и. В краткосрочном периоде спрос имеет тенденцию быть менее эластичным, чем в долгосрочном. Например, спрос на бензин со стороны индивидуальных владельцев автомобилей относительно неэластичен, и повышение цены, особенно в летний сезон, вряд ли сократит спрос. Однако можно предположить, что осенью значительная часть автовладельцев поставят свои машины в гаражи, спрос на бензин снизится, сократится объем продаж его. Кроме того, к следующему лету часть из них начнут пользоваться пригородными электричками. Несмотря на то, что спрос на бензин относительно неэластичен в обоих случаях, в долгосрочном периоде эластичность выше.

Такая тенденция изменения эластичности во времени объясняется тем, что с течением времени каждый потребитель имеет возможность изменить свою потребительскую корзину, найти товары-заменители.

Различия в эластичности спроса объясняются также з н а ч и м о с т ь ю того или иного товара для потребителя. Спрос на предметы первой необходимости неэластичен; спрос на товары, не играющие важной роли в жизни потребителя, обычно эластичен. Действительно, при повышении цен мы можем отказаться от дополнительной пары обуви, драгоценностей, мехов, но вряд ли сократим покупки хлеба, мяса и молока. Как правило, спрос на продукты питания неэластичен, и сейчас, при снижающемся уровне жизни населения, на их приобретение тратится все большая часть доходов средней российской семьи.

 

Что такое перекрестная эластичность спроса?

Понятие п е р е к р е с т н о й э л а с т и ч н ос т и с п р о с а используется для определения степени влияния на величину спроса на данный товар изменения цены другого товара. Коэффициент перекрестной эластичности— это отношение процентного изменения спроса на товар А к процентному изменению цены товара Б:

 

 

где «с» в индексе означает перекрестную эластичность (англ. сross).

Значение коэффициента перекрестной эластичности зависит от того, какие товары рассматривают: взаимозаменяемые или взаимодополняемые. Если товары являются взаимозаменяемыми, коэффициент перекрестной эластичности будет иметь положительное значение. Так, подорожание сливочного масла вызовет увеличение спроса на маргарин, снижение цены на бородинский хлеб приведет к сокращению спроса на другие сорта черного хлеба. Если товары являются взаимодополняемыми, как, например, бензин и автомобили, фотоаппараты и фотопленка, величина спроса будет изменяться в направлении, противоположном изменению цен, а коэффициент эластичности будет иметь отрицательное значение.

Например, цена батона белого хлеба повысилась с 4 до 5 руб., в результате спрос на черный хлеб увеличился с 2000 до 3000 буханок. Рассчитав коэффициент перекрестной эластичности, который в данном случае равен 1,8, можно сделать вывод, что эти два вида хлеба являются взаимозаменяемыми товарами.

Измерив перекрестную эластичность, можно определить, являются ли выбранные товары взаимодополняемыми или взаимозаменяемыми и соответственно как изменение цены на какой-то один вид продукции, производимой фирмой, может отразиться на спросе на другие виды продукции той же фирмы. Такие расчеты помогут оценить решения по изменению цен на выпускаемую продукцию.

 

Эластичность спроса по доходу

Основная масса потребительских товаров относится к категории нормальных. С ростом доходов мы больше покупаем одежды и обуви, высококачественных…  

Эластичность предложения

  где Q0 и Q1— предложение до и после изменения цены; Р0 и Р1,— цены до и после изменения; «S» в индексе означает…

Применение теории эластичности

Чтобы ответить на эти вопросы и правильно выбрать ценовую стратегию предприятия, надо знать эластичность спроса и предложения на данный товар. Ниже…    

Потребительское поведение

Для ответа на поставленные вопросы фирма должна провести анализ спроса на продукцию, изменения цен и доходов покупателей, определить, от каких… Главным фактором потребительского выбора является п о л е з н о с т ь того или…  

Закон убывающей предельной полезности

Как может быть использован закон убывающей предельной полезности при объяснении потребительского выбора? Предположим, что мы пришли в магазин за… Оценим предельную полезность товаров А и Б в баллах, исходя из наших…  

Таблица 9.2. Выбор сочетания товаров А и Б, максимизирующего полезность

 

 

 

Любая другая комбинация количеств товаров А и Б при существующих ценах и определенном размере имеющихся в наличии средств (350 руб.) даст меньшую суммарную полезность для покупателя.

Потребительское равновесие достигается, когда отношения предельных полезностей отдельных товаров к их ценам равны. Обозначив предельную полезность через MU (англ. marginal utility), получим равенство:

 

 

MU _A = MU_Б = … =MU _N

P_A P_Б P _N

 

В нашем примере 3 = 6

50 100

 

 

Что произойдет, если цена товара Б снизится вдвое? Тогда на те же 350 руб. мы купим три единицы товара А и четыре единицы товара Б. Таким образом, при снижении цены количество купленных товаров будет возрастать.

 

Эффект дохода и эффект замещения

Так называемый эффект дохода состоит в том, что если цена на какой-либо товар снижается, то у потребителя высвобождается часть дохода для покупки… Согласно эффекту замещения потребитель будет покупать больше продукции, цена… Для нормальных товаров, о которых говорилось выше, действие эффектов дохода и замещения объясняет увеличение спроса…

Кривые безразличия

Что такое кривые безразличия и как их строить? Вспомним, как в застойные годы приобретались продовольственные заказы к празднику. Обычно нам… Для упрощения анализа представим, что в каждый набор входит только два… На основании этой таблицы предпочтений (набор по вертикали нам безразличен) построим график, или так называемую кривую…

Бюджетные линии

Предположим, что в нашем распоряжении имеется 160 руб., которые мы потратим на покупку масла и сыра. Допустим, что цена масла составляет 20 руб., а…  

Кривые Энгеля

Для нормальных товаров характерен положительный наклон кривой Энгеля. Действительно, с ростом доходов население приобретает больше подобных товаров.…  

Выводы

1 Изучение спроса на продукцию является первейшей задачей фирмы в условиях рынка. Одной из важнейших характеристик спроса является его эластичность. Оценка эластичности спроса (по цене, доходам покупателей и другим параметрам) позволяет фирме выбрать верную стратегию поведения на рынке. Коэффициенты (показатели) эластичности спроса и предложения дают возможность определить положение кривых спроса и предложения и прогнозировать изменение объема продаж в зависимости от изменения факторов, влияющих на спрос и предложение.

2. Успех фирмы на рынке во многом определяется тем, насколько точно и своевременно учитываются интересы потребителей, их предпочтения, мотивы, заставляющие совершать покупки. Анализ потребительского поведения на основе кривых безразличия, бюджетных линий и кривых Энгеля позволяет правильно выбрать направления улучшения характеристик уже выпускаемых изделий, а также лучше ориентироваться при разработке новых товаров.

 

 

Термины и понятия

Эластичность

Ценовая эластичность спроса

Коэффициент ценовой эластичности спроса

Перекрестная эластичность спроса

Эластичность спроса по доходу

Предельная полезность

Закон убывающей предельной полезности

Кривая безразличия

Карта безразличия

Предельная норма замещения

Бюджетная линия

Кривая Энгеля

 

 

Вопросы для самопроверки

2. Фирма решила повысить цену на свою продукцию. Что произойдет с ее выручкой. если спрос эластичен (неэластичен)? 3. Рассчитайте показатели ценовой эластичности спроса на продукцию фирмы,…  

Глава 10. Издержки фирмы

Любая фирма, прежде чем начать производство, должна четко представлять, на какую прибыль она может рассчитывать. Для этого она изучит спрос и определит, по какой цене будет продаваться продукция, и сравнит предполагаемые доходы' с издержками, которые предстоит понести.

 

 

 

' В микроэкономике термин «доход» означает выручку от реализации.

 

 

Структура издержек фирмы

Явные и альтернативные (вмененные) издержки

Однако сумма производственных издержек, если в них включать только явные издержки, может быть заниженной, а прибыль соответственно будет завышенной.… Альтернативными называются издержки (альтернативная стоимость) использования… Учет не только явных, но и альтернативных издержек позволяет более точно оценить прибыль фирмы. Экономическая прибыль…

Прямые и косвенные издержки

Прямые издержки - это такие издержки, которые можно полностью отнести к товару или услуге. К ним относятся: • стоимость сырья и материалов, используемых при производстве и реализации… • заработная плата рабочих (сдельная), непосредственно занятых производством товаров;

Постоянные, переменные и валовые издержки

Переменные издержки VC (англ. variable costs) — это издержки, зависящие от объема производства. Прямые затраты на сырье, материалы, рабочую силу и…    

Средние издержки

• средние постоянные издержки AFC (англ. average fixed costs), которые рассчитывают путем деления постоянных издержек фирмы на объем производства; … • средние переменные издержки AVC (англ. average variable costs), исчисляемые… • средние валовые издержки или полная себестоимость единицы изделия АТС (англ. average total costs ), которые…

Таблица 10.1. Постоянные, переменные, валовые и средние издержки фирмы

 

 

Мы видим, что средние валовые издержки уменьшаются с ростом объема выпуска продукции. Это происходит потому, что по мере расширения производства постоянные издержки фирмы относятся на все большее и большее количество изделий, что приводит к их удешевлению.

Средние переменные и средние валовые издержки при росте объема производства могут вести себя по-разному. В нашем примере средние переменные издержки одинаковы при объемах от 100 до 300 шт., при дальнейшем расширении производства (до 600 шт.) они растут. Средние валовые издержки снижаются при росте объема до 400 шт., а далее — возрастают.

 

Предельные издержки фирмы

Закон убывающей отдачи

В соответствии с этим законом непрерывное увеличение использования одного переменного ресурса в сочетании с неизменным количеством других ресурсов… Рассмотрим подробнее, как изменяется отдача от переменного фактора (ресурса) в… Допустим, что фирма в своей деятельности использует только один переменный ресурс — труд, отдачей которого является…

Предельный продукт

Однако фирма в своей деятельности сталкивается в первую очередь не с количеством используемых ресурсов, а с их денежной оценкой: ее интересует не…    

Предельные издержки

  где sVC - прирост переменных издержек; sQ — вызванный ими прирост объема… Если при росте объема продаж на 1ОО ед. товара издержки фирмы возрастут на 800 руб., то предельные издержки составят…

Таблица 10.2. Издержки и выпуск при одном виде переменных ресурсов

Численность рабочих, чел.	Выпуск продукции, ед.	Издержки, тыс. руб.
		на выплату заработной платы	предельные
			—
			0,400
			0,100
			0,050
			0,0667
			0,100
			0,200
			—
			—

 

 

Мы предположили, что переменным является только один вид ресурсов — рабочая сила. Однако на практике фирма сталкивается с несколькими переменными ресурсами. Для расширения производства ей необходимо больше сырья, материалов, энергии и т.п. Часть же ее издержек останется постоянной: арендная плата, страховые взносы, стоимость используемого оборудования. В краткосрочном периоде, когда можно разделить издержки на постоянные и переменные, закон убывающей отдачи будет действовать.

В табл. 10.3 приведены данные об издержках фирмы: постоянных, переменных, предельных и средних.

На основе расчетов, приведенных в табл. 10.3, можно построить график изменения средних (постоянных, переменных и валовых) издержек фирмы, а также предельных издержек в зависимости от изменения объема выпускаемой продукций (рис. 10.4). Взаимное расположение кривых на графике всегда подчинено определенным закономерностям. Когда кривая предельных издержек проходит ниже кривой средних переменных издержек, последняя всегда имеет характер понижающейся кривой, так как эти издержки сокращаются.

 

Таблица 10.3.Динамика издержек фирмы в краткосрочном периоде

 

 

 

 

Рис. 10.4. Семейство кривых издержек фирмы в краткосрочном периоде: С — издержки; Q - объем выпуска; AFC — средние постоянные издержки; AVC— средние переменные издержки; АТС — средние валовые издержки; МС — предельные издержки

 

С момента пересечения кривой предельных издержек и кривой средних переменных издержек (точка А) средние переменные издержки начинают возрастать. Такая же закономерность существует для кривых предельных и средних валовых издержек: кривая предельных издержек пересекает кривую средних валовых издержек в точке с их минимальным значением (точка Б).

Средние переменные издержки будут минимальными в точке А при производстве 9 тыс. ед. продукции (в табл. 10.3 минимальные средние переменные издержки составляют 353,3 руб.). Минимальные средние валовые издержки составляют 436 руб. при производстве 14 тыс. ед. продукции (точка Б).

Построение графика при анализе издержек всегда следует начинать с вычерчивания кривой предельных издержек. Затем следует убедиться, что она пересекает кривые средних переменных и валовых издержек в точках их минимума. Эти точки могут не совпадать в точности с данными, приводимыми в таблице, так как она дает сведения лишь для целых единиц продукции, а кривые издержек могут отражать производство продукции в долях единицы.

Анализ издержек производства сказывается на выборе фирмой объема выпуска в краткосрочном временном интервале, когда часть издержек постоянна. Например, сколько батонов хлеба сможет выпускать пекарня при существующих производственных мощностях и имеющемся оборудовании? Сколько зерна может быть выращено на фиксированных посевных площадях при имеющемся количестве сельскохозяйственной техники?

Эффект масштаба

 

Положительный и отрицательный эффект масштаба

Допустим, наша хлебопекарня выпекает булочки. Проанализировав издержки, мы пришли к выводу, что минимальными они будут при производстве 1000 булочек…   С

Выводы

1. Существуют различные виды классификации издержек. Согласно одному из них издержки делятся на явные и альтернативные (вмененные). Явными называют издержки, связанные с использованием не принадлежащих фирме факторов производства, за которые она должна заплатить сторонним организациям или частным лицам. Альтернативные издержки, как правило, возникают, когда используются ресурсы, принадлежащие самой фирме. При этом возможная выгода от использования данных ресурсов иным способом на стороне рассматривается в качестве альтернативных затрат фирмы. Учет этих затрат при принятии решений о целесообразности производства продукции приводит к понятию экономической прибыли как разницы между выручкой фирмы и всеми (явными и альтернативными) ее издержками.

2. На практике мы часто сталкиваемся с делением издержек на прямые и накладные (косвенные), основным критерием которого является возможность их отнесения к единице изделия. Классификация издержек на постоянные и переменные основана на их зависимости (или независимости) от объема выпуска.

Постоянные издержки не зависят от объема производства и не могут быть изменены в течение короткого времени. Переменные издержки изменяются в зависимости от количества выпускаемой продукции. В связи с этим анализ издержек фирмы может проводиться в краткосрочном (когда изменяются только переменные издержки) и долгосрочном (когда все издержки могут изменяться) временных интервалах.

3. Изменение издержек в краткосрочном интервале подчинено действию закона убывающей отдачи. Его суть состоит в том, что при расширении использования в производстве какого-либо одного переменного ресурса (при условии, что все остальные ресурсы являются постоянными) отдача от него сначала растет, а затем этот рост замедляется. В результате предельный продукт (дополнительная продукция, произведенная за счет увеличения количества ресурса на единицу) на определенном этапе начнет сокращаться, а предельные издержки (прирост издержек на каждую дополнительную единицу продукции) — возрастать.

4. Закономерности, которым подчиняется изменение издержек в долгосрочном временном интервале, позволяют фирме правильно выбрать размер предприятия. Если фирма расширяет производство, то на начальном этапе сказывается положительный эффект масштаба и издержки на единицу продукции снижаются. Это происходит за счет преимуществ специализации труда работников, возможности использования более производительного оборудования и т.д.

Однако при дальнейшем увеличении размера предприятия эффект масштаба становится отрицательным, средние издержки увеличиваются. Экономия от масштабов производства в разных отраслях достигается при различных размерах предприятий. В некоторых случаях максимальная экономия может быть достигнута при существовании нескольких или даже одного очень крупного предприятия. Деятельность фирм в отраслях так называемой естественной монополии регулируется государством.

 

 

Термины и понятия

Явные издержки

Альтернативные (вмененные) издержки

Бухгалтерская (финансовая) прибыль

Прямые издержки

Косвенные издержки

Постоянные издержки

Переменные издержки

Валовые (общие) издержки

Средние издержки

Предельный продукт

Предельные издержки

Положительный и отрицательный эффект масштаба

 

 

Вопросы для самопроверки

2. Приведите примеры постоянных и переменных издержек фирмы. В чем состоит экономический смысл разделения издержек на постоянные и переменные? 3. Какой принцип лежит в основе выделения кратко- и долгосрочного периодов в… 4. В чем состоит действие закона убывающей отдачи (возрастающих предельных затрат)?

Глава 11. Цена и объем производства

На поведение каждой фирмы влияет характер, тип рынка, на котором она функционирует. Тип рынка зависит от вида продукции, количества фирм на нем, наличия или отсутствия ограничений на вход в отрасль и выход из нее, доступности информации о ценах, нововведениях и т.д.

В странах с развитой рыночной экономикой преимущественно существуют рынки монополистической конкуренции (производство одежды, обуви, сфера услуг, торговля и т.д.), а также олигополии (автомобильная промышленность, металлургия). Совершенная конкуренция и чистая монополия встречаются довольно редко и скорее являются абстракциями, моделями, на примере которых можно провести анализ поведения фирмы, формирования ее ценовой стратегии и определения объема выпуска, обеспечивающего максимальную прибыль. Хотя совершенная конкуренция — явление редкое, ее анализ позволяет понять, как функционирует рыночная экономика, и сравнить «идеальный» рынок с реальным.

 

Спрос и предложение фирмы в условиях совершенной конкуренции

Отсюда можно сделать вывод, что спрос на продукцию отдельной фирмы в условиях чистой конкуренции является абсолютно эластичным. Если цена 1 кг яблок…  

Рис. 11.1. Спрос на продукцию конкурентной фирмы (а) и отраслевой спрос (б)

 

Поскольку цена продукции конкурентной фирмы задана извне и не зависит от объема продаж (производства) общий (валовой) .доход фирмы TR (англ. total revenus) будет равен произведению цены на количество проданной продукции Р • Q. При этом предельный доход MR(англ. marginal revenuе) - прирост дохода, связанный с выпуском (продажей) каждой дополнительной единицы продукции - будет равен цене продукции. Средний доход (валовой доход, деленный на количество проданных товаров) фирмы в условиях совершенной конкуренции также будет равен цене.

Например, мы продали на рынке 5 кг яблок по рыночной цене 7 руб. за 1 кг. Общий (валовой) доход составит 5i7=35 руб., средний и предельный доходы будут равны 7 руб. На графике кривые среднего и предельного доходов совпадают между собой, а также с горизонтальной линией спроса на продукцию конкурентной фирмы; валовой доход линейно зависит от объема проданной продукции (рис. 11.2).

 

 

 

Рис. 11.2. График валового TR и предельного MR доходов конкурентной фирмы

 

 

Объем выпуска и реализации в условиях совершенной конкуренции

Отвечая на этот вопрос, прежде всего следует провести различия в рассматриваемых временных интервалах. Краткосрочным назовем период, недостаточный… Как фирма определяет объем производства в краткосрочном временном интервале?…  

Таблица 11.1.Динамика издержек и доходов фирмы

 

 

 

 

Обратимся к примеру с фирмой (см. гл. 10) и рассмотрим ее действия в каждом из приведенных трех вариантов (табл. 11.1). Поскольку в условиях совершенной конкуренции предельный доход равен цене продукции, для фирмы он составляет соответственно 500 (вариант I), 400 (вариант II) и 300 (вариант III). Выравнивая предельный доход и предельные издержки, фирма будет производить 16 тыс. ед. продукции при цене 500 руб. за единицу и максимизировать прибыль, 13 тыс. ед. при цене 400 руб. и минимизировать убытки, а при цене 300 руб. откажется от производства.

Прибыль фирмы рассчитана как разница между выручкой и валовыми издержками (данные об издержках см. в табл. 10.3). При цене 500 руб. прибыль будет максимальной при производстве 16 тыс. ед. продукции и составит 960 тыс. руб. При цене 400 руб. минимальные убытки составят 480 тыс. руб. при выпуске 13 тыс. ед. продукции. При цене 300 руб. не существует варианта, когда убытки меньше суммы постоянных издержек фирмы (постоянные издержки приняты 1000 тыс. руб.). Если рыночная цена выше 436 руб. (минимальных валовых издержек), фирма максимизирует прибыль. Если цена в интервале 353,3—436 руб. — минимизирует убытки, ниже 353,3 руб. — прекращает деятельность.

В краткосрочном периоде, как отмечалось выше, при определенных условиях фирма может продолжать производство в случае его убыточности. Стабильные убытки в течение длительного времени скорее заставят фирму отказаться от выпуска данной продукции и перенести свою деятельность в другие, более выгодные сферы. В то же время высокие прибыли привлекут новых производителей, которые, войдя в отрасль, увеличат объем предложений данной продукции.

В долгосрочном периоде, когда могут меняться все виды затрат (в том числе и те, которые в краткосрочном периоде были постоянными), решение фирмы об объеме выпуска продукции будет приниматься иначе, поскольку можно изменять все производственные факторы, в том числе и размеры предприятия.

Если при существующей рыночной цене несколько фирм терпят убытки и прекращают производство, предложение на рынке сокращается. Результатом сокращения предложения (при постоянном спросе) является повышение цены. Возросшая цена позволит фирмам, оставшимся в отрасли, получать экономическую прибыль. В условиях совершенной конкуренции, когда нет ограничений для доступа на рынок, появятся новые фирмы, привлеченные возросшей прибыльностью дела. В результате предложение возрастет, а цена снизится; при совершенной конкуренции такие колебания носят постоянный характер.

Равновесие на рынке будет достигнуто, когда у фирм не будет стимулов как для входа в отрасль, так и для выхода из нее. Это достигается при условии, если рыночная цена установится на уровне минимума средних валовых издержек и экономическая прибыль, таким образом, исчезнет.

Графическое решение представлено на рис. 11.8. При цене Р₀ объем производства фирмы составит Q₀. При таком объеме предельный доход равен предельным издержкам, а минимальные средние валовые издержки равны рыночной цене, экономическая прибыль равна нулю. При таких условиях фирма удовлетворена объемом производства и размерами предприятия.

 

 

Рис. 11.8. Долгосрочное равновесие фирмы в условиях совершенной конкуренции

 

Как будет меняться предложение в конкурентной отрасли при условии изменения спроса?

Предположим, что до изменения спроса на рынке существовало равновесие. График S на рис. 11.9 представляет собой кривую предложения всех фирм, производящих данную продукцию, иными словами, кривую предложения отрасли; D — кривую рыночного спроса на взятый нами в качестве примера товар; Р₀ — равновесную рыночную цену; Q₀ — равновесный объем производства отрасли.

 

 

 

Рис. 11.9. Кривая предложения отрасли в долгосрочном периоде: D,D₁ — отраслевой спрос до и после изменения; S,S₁) — отраслевое предложение до и после изменения; S_долг — долгосрочное предложение отрасли

 

 

Что произойдет, если по каким-либо причинам (например, при изменении предпочтений потребителей или увеличении их доходов) спрос на данную продукцию возрастет? Кривая спроса сдвинется вправо до уровня D₁. Рынок отреагирует на увеличение спроса повышением цены. Цена возрастет до P₁. Для отдельных фирм и отрасли это будет означать, что цена окажется выше минимума средних валовых издержек, а равенство цены и предельных издержек будет достигаться при большем объеме производства. Фирмы начнут получать экономическую прибыль, что создаст стимулы для расширения производства и вступления новых производителей в отрасль.

Вступление новых фирм, привлеченных возможностью получения экономической прибыли, сдвинет кривую предложения отрасли до S₁. В результате цена снизится и возникнет новое равновесие при цене Р₂ и объеме производства Q₂. Если предположить, что увеличение объема производства в отрасли не приведет к росту издержек, то кривая долгосрочного предложения будет горизонтальной. Однако в условиях ограниченности ресурсов вовлечение в производственный процесс все большего и большего их количества вызовет рост цен на них, поэтому Р₂> Р₀ и кривая долгосрочного предложения будет восходящей.

 

 

Выводы

1. Тип рынка определяется следующими основными факторами: количеством фирм на нем, характером выпускаемой ими продукции, наличием или отсутствием ограничений на вход в отрасль и выход из нее, доступностью информации. Различают четыре основных типа рынка: совершенная конкуренция, монополистическая конкуренция, олигополия и монополия. Последние три относятся к рынкам несовершенной конкуренции.

2, Совершенная конкуренция характеризуется существованием на рынке множества мелких фирм, производящих однородную продукцию; вход в отрасль и выход из нее фирм абсолютно свободный, каждая фирма имеет свободный доступ к информации; доля каждой фирмы на рынке настолько мала, что ее решение о повышении или понижении цены не отразится на рыночной цене, поэтому она является для фирмы заданной извне.

3. Фирма определяет объем выпуска, выравнивая предельный доход, который в условиях совершенной конкуренции равен цене единицы продукции, и предельные издержки. До тех пор, пока предельные издержки ниже цены, фирма будет наращивать производство вплоть до того момента, когда они сравняются. Дальнейшее увеличение выпуска будет увеличивать издержки в большей степени, чем доход, и производство станет нецелесообразным.

4. Правило равенства предельного дохода предельным издержкам используется фирмами при любых рыночных условиях. Особенностью совершенной конкуренции является равенство предельного дохода и цены. Если рыночная цена установлена выше минимальных средних валовых издержек фирмы, то ее задачей является получение максимума прибыли. Однако фирма будет продолжать производить, когда цена ниже минимума средних валовых издержек, но не ниже средних переменных издержек. В этом случае ее задачей будет минимизация своих убытков. Если цена окажется ниже минимума средних переменных издержек, фирма предпочтет прекратить свою деятельность.

5. Высокие прибыли и убытки отдельных фирм характерны для краткосрочного периода, когда недостаточно времени для выхода отдельных фирм из отрасли или входа в нее новых фирм. В долгосрочном периоде экономическая прибыль привлечет новые фирмы, которые, увеличив предложение отрасли, окажут воздействие на снижение рыночной цены.

В то же время длительные по времени убытки заставят ряд фирм покинуть отрасль, предложение уменьшится, и цена повысится. Долгосрочное равновесие в условиях совершенной конкуренции устанавливается, когда цена равна предельным и средним валовым издержкам. В этом случае у фирм нет стимулов для расширения или сужения производства, а также входа в отрасль и выхода из нее.

6. В условиях совершенной конкуренции фирмы производят такое количество продукции, которое соответствует точке пересечения кривых рыночного спроса и предложения. Кривая предложения каждой фирмы является отрезком кривой ее предельных издержек, лежащим выше кривой средних переменных издержек.

Совокупное предложение отрасли складывается из объемов предложения всех работающих в ней фирм. Реакция на изменение спроса быстрая и гибкая, рынок совершенной конкуренции автоматически реагирует на изменение потребительского спроса расширением или свертыванием производства.

 

 

Термины и понятия

Совершенная конкуренция

Предельный доход

Точка оптимального выпуска

Валовой доход

 

 

Вопросы для самопроверки

2. Какие существуют способы определения оптимального объема производства? 3. Почему равенство предельного дохода и предельных издержек является важным… 4. Почему в условиях совершенной конкуренции графики цены, среднего и предельного доходов фирмы совпадают?

Глава 12. Конкуренция и монополия на рынке

Совершенная конкуренция, как уже отмечалось, является скорее абстрактной моделью, удобной для анализа основных принципов формирования рыночного поведения фирмы. В реальной действительности чисто конкурентные рынки встречаются редко, как правило каждая фирма имеет «свое лицо», и каждый потребитель, выбирая продукцию той или иной фирмы, руководствуется не только полезностью продукции и ее ценой, но и своим отношением к самой фирме, к качеству выпускаемых ею изделий. В этом смысле положение каждой фирмы на рынке в чем-то уникально, или, иными словами, в ее поведении присутствует элемент монополизма.

Этот элемент накладывает отпечаток на деятельность фирмы, заставляет ее несколько иначе подходить к формированию ценовой стратегии, определению объема выпуска продукции, наиболее эффективного с точки зрения прибылей и убытков.

Монополия

Что такое монополия? Чтобы определить, как влияет монополизм на поведение фирмы, остановимся на… Понятие чистой монополии также обычно является абстракцией. Даже полное отсутствие конкурентов внутри страны не…

Предельный доход монополиста

Почему кривая предельного дохода лежит ниже кривой рыночного спроса? Поскольку монополист — единственный производитель продукции на рынке и…  

Максимизация прибыли монополистом

Чтобы показать, при какой цене и каком объеме выпуска предельный доход монополиста будет максимально приближен к предельным издержкам и получаемая прибыль окажется наибольшей, обратимся к числовому примеру. Представим себе, что фирма является единственным производителем данной продукции на рынке, и сведем данные об ее издержках и доходах в табл. 12.1.

 

 

Таблица 12.1.Динамика издержек и доходов фирмы Х в условиях монополии

 

 

 

Мы предположили, что 1 тыс. ед. своей продукции монополист может продать по цене 500 руб. В дальнейшем при расширении сбыта на 1 тыс. ед. он вынужден каждый раз снижать ее цену на 12 руб., поэтому предельный доход сокращается на 4 руб. при каждом расширении объема продаж. Фирма будет максимизировать прибыль, производя 14 тыс. ед. продукции. Именно при таком объеме выпуска ее предельный доход в наибольшей степени приближен к предельным издержкам. Если она произведет 15 тыс. ед., то эта дополнительная 1 тыс. ед. больше добавит к издержкам, чем к доходу, и тем самым уменьшит прибыль.

На конкурентном рынке, когда цена и предельный доход фирмы совпадают, было бы произведено 15 тыс. ед. продукции, причем цена этой продукции была бы ниже, чем в условиях монополии:

 

 

 

Графически процесс выбора фирмой-монополистом цены и объема производства показан на рис. 12.2.

 

 

 

Рис. 12.2. Определение цены и объема производства фирмой-монополистом: D — спрос; MR — предельный доход; МС — предельные издержки

Поскольку в нашем примере производство возможно лишь в целых единицах продукции, а точка А на графике лежит между 14 и 15 тыс. ед., будет произведено 14 тыс. ед. продукции. Не произведенная монополистом 15-я тысяча (а она была бы выпущена в условиях конкуренции) означает потерю для потребителей, так как часть из них отказались от покупки из-за высокой цены, установленной производителем-монополистом.

Любая фирма, спрос на продукцию которой не является абсолютно эластичным, будет сталкиваться с ситуацией, когда предельный доход меньше цены. Поэтому цена и объем производства, приносящие ей максимальную прибыль, будут соответственно выше и ниже, чем в условиях совершенной конкуренции. В этом смысле на рынках несовершенной конкуренции (монополия, олигополия, монополистическая конкуренция) каждая фирма обладает определенной монопольной властью, которая наиболее сильна при чистой монополии.

 

 

Монополия и эластичность спроса

    Эластичность спроса на продукцию (даже в случае, если на рынке присутствует только один продавец этой продукции)…   (12.1)

Оценка монопольной власти

Однако чистая монополия встречается достаточно редко, как правило, либо монопольная власть делится между несколькими крупными фирмами, либо на рынке… Таким образом, на рынках несовершенной конкуренции каждая фирма в той или иной… Как известно, разница между ценой и предельным доходом зависит от эластичности спроса на продукцию фирмы: чем более…

Ценовая дискриминация

Ценовая дискриминация может проводиться при следующих условиях: • покупатель, приобретя продукцию, не имеет возможности ее перепродать; • существует возможность разделить всех потребителей данной продукции на рынки, спрос на которых имеет разную…

Монополия и эффективность

Во-первых, объем производства, максимизирующий прибыль монополиста, ниже, а цена — выше, чем в условиях совершенной конкуренции. Это приводит к… Во-вторых, являясь единственным продавцом на рынке, монополист не стремится к… В-третьих, барьеры для вступления новых фирм в монополизированные отрасли, а также огромные силы и средства, которые…

Монополистическая конкуренция

   

Цена и объем производства в условиях монополистической конкуренции

На рис. 12.6 изображены кривые цены (спроса), предельного дохода, предельных и средних переменных и валовых издержек двух фирм, одна из которых…  

Олигополия

  Что такое олигополия? Олигополией называют тип рынка, на котором несколько фирм контролируют его основную часть. При этом номенклатура…

Модели олигополии

Модель Курно. Впервые попытка объяснить поведение олигополии была предпринята французом А. Курно в 1838 г. Его модель основывалась на следующих… • на рынке присутствуют только две фирмы; • каждая фирма, принимая свое решение, считает цену и объем производства конкурента постоянными.

Таблица 12.2. Влияние рыночной стратегии на изменение прибыли фирмы А

(числитель) и фирмы В (знаменатель), млн руб.

 

 

 

Если фирма А решит снизить цены и фирма В последует за ней, прибыль фирмы А сократится на 1000 тыс. руб. Если фирма А снизит цены, а фирма В не сделает того же, то прибыль фирмы А возрастет на 1500 тыс. руб. Если фирма А не предпримет никаких шагов в области цен, а фирма В снизит свои цены, прибыль фирмы А сократится на 1500 тыс. руб. Если обе фирмы оставят цены без изменений, их прибыли не изменятся.

Какую стратегию выберет фирма А? Наилучшим вариантом для нее является снижение цен при стабильности фирмы В, в этом случае прибыль возрастает на 1500 тыс. руб. Однако этот вариант является наихудшим с точки зрения фирмы В. Для обеих фирм было бы целесообразным оставить цены без изменения, при этом прибыли остались бы на прежнем уровне. Вместе с тем, опасаясь наихудшего из возможных вариантов, фирмы снизят свои цены, теряя при этом по 1000 тыс. руб. прибыли. Стратегия фирмы А на снижение цены называется стратегией наименьших потерь.

Стремлением к наименьшим потерям можно объяснить, почему фирмы в условиях олигополии предпочитают тратить значительные средства на рекламу, увеличивая свои издержки и не добиваясь при этом увеличения доли рынка.

Ни одна из приведенных выше моделей олигополии не позволяет ответить на все вопросы, связанные с поведением фирм на подобных рынках. Однако они могут быть использованы для анализа отдельных аспектов деятельности фирм в этих условиях.

 

Использование и распределение ресурсов фирмой

Чем определяется спрос на ресурсы со стороны отдельной фирмы? Прежде всего он зависит от спроса на готовую продукцию, производимую с использованием… Количество используемых фирмой ресурсов зависит от их отдачи, или… Каким образом введение в производство дополнительных ресурсов влияет на доход фирмы? Увеличение использования…

Предельная доходность ресурса

Рассмотрим предельную доходность ресурса фирмы Х (табл. 12.3). Если фирма действует в условиях совершенной конкуренции, цена произведенной продукции…    

Таблица 12.3. Предельиая доходность ресурса фирмы Х в условиях совершенной и несовершенной конкуренции на рынке продукции

 

Из данных табл. 12.3 видно, что скорость снижения доходности ресурса для монополиста выше, чем для чисто конкурентной фирмы, и график предельной доходности ресурса для монополиста будет иметь более крутой наклон (рис. 12.11). Это обстоятельство важно для фирмы, так как предельная доходность является одним из факторов, определяющих количество данного ресурса, которое будет использовать фирма.

Но для принятия решения о расширении использования в производстве данного ресурса фирма должна не только знать, как повлияет дополнительный ресурс на увеличение ее дохода. Она всегда сравнивает доход с издержками и оценивает прибыль. Поэтому она должна определить, как покупка и использование дополнительного ресурса повлияют на увеличение издержек.

 

 

 

 

Рис. 12.11. График предельной доходности ресурса для фирмы в условиях совершенной и несовершенной конкуренции на рынке готовой продукции: МRР₁, МRР₂ — предельные доходности соответственно в указанных условиях; Q_рес — количество используемого ресурса; Q_рес — цена ресурса

 

 

Предельные издержки ресурса

Например, если небольшая фирма хочет нанять бухгалтера, то ему заплатят согласно рыночной ставке заработной платы. Поскольку спрос фирмы является… Какое количество ресурса следует использовать? Принцип выбора фирмой количества используемого ресурса аналогичен принципу определения оптимального объема выпуска…

Выбор варианта сочетания ресурсов

Выбор производителем варианта сочетания ресурсов, обеспечивающего минимальные издержки, напоминает выбор потребителя (см. гл. 9). Из различных наборов предлагаемых товаров, приносящих ему одинаковое удовлетворение, потребитель выбирает один, соответствующий его ограниченному бюджету.

Производитель из всех вариантов сочетания используемых ресурсов, с помощью которых можно произвести заданное количество готовой продукции, делает выбор, принимая во внимание цены ресурсов. Допустим, что используются два взаимозаменяемых ресурса. Например, фирма взяла на себя очистку городских улиц от снега. Для этой цели ей нужны дворники и снегоуборочная техника. Сколько техники и сколько дворников ей нужно, чтобы выполнить фиксированный объем работ с наименьшими затратами?

Построим график, показывающий все возможные сочетания числа машин и числа дворников (рис. 12.3). Можно использовать 4 машины и 20 человек, 2 машины и 40 человек, 1 машину и 80 человек, а также всякое иное сочетание, отмеченное любой точкой на кривой. Кривая имеет изогнутую форму: с увеличением числа дворников их предельная доходность будет убывать, а машин, наоборот, возрастать. Это происходит вследствие действия известного закона убывающей отдачи. Суммарный доход во всех точках будет одинаков и равен площади убранной территории, умноженной на стоимость уборки ее единицы (1 км²).

 

 

 

Рис. 12.13. График возможных вариантов сочетания двух видов ресурсов, необходимых для выполнения заданного объема работ: К — число снегоуборочных машин; L — численность дворников

Для того чтобы принять решение о том, сколько нужно машин и дворников для уборки улиц, фирме недостаточно знать только их необходимые количество и численность. Следует учитывать издержки фирмы, которые она понесет в результате применения разного количества ручного труда и машин, и определить минимальные. Издержки зависят от цены снегоуборочной техники и заработной платы дворников.

Предположим, что использование одной машины обойдется фирме в 20 тыс. руб., а наем 10 дворников — в 10 тыс. руб. Общая сумма издержек фирмы, связанных с закупкой машин и наймом дворников, может быть исчислена по формуле:

 

С=КР_К+LP_L (12.3)

 

где С— общие издержки фирмы, тыс. руб.; К— число машин, шт.; Р_К — цена машины, тыс. руб.; L — численность дворников, десятков чел.; Р_L — затраты на наем 10 дворников, тыс. руб.

 

 

 

 

Рис. 12.14. Возможные сочетания двух ресурсов при их одинаковой суммарной стоимости: К— число снегоуборочных машин; L — численность дворников

 

На рис. 12.14 изображены три графика, соответствующие трем вариантам общих издержек фирмы. Например, график С₁ показывает все возможные сочетания машин и ручного труда, которые обходятся в 60 тыс. руб.; С₂—в 80 тыс. и С₃—в 100 тыс. Наклон графиков зависит от соотношения цены на машину и заработной платы дворника.

Чтобы определить, какие издержки будут минимальными при выполнении заданного объема работ, сравним графики, представленные на рис. 12.13и 12.14(рис. 12.15).

Кривая на рис. 12.15 наглядно показывает, что ни в точке А_1, ни в точке А₃, издержки фирмы не будут минимальными, они составят 100 тыс. руб., тогда как в точке А₂ издержки будут равны 80 тыс. руб. Иными словами, минимум издержек будет достигнут при использовании фирмой двух снегоуборочных машин и найме 40 дворников.

 

 

 

Рис. 12.15. График сочетания двух ресурсов, минимизирующего издержки фирмы

 

 

Как фирма может найти эту точку, не прибегая к вычерчиванию графиков? Обратим внимание, что в точке А₂ наклон кривой, отражающей различные сочетания числа машин и числа дворников, необходимых для выполнения заданной работы (см. рис. 12.13), и прямой, показывающей эти сочетания, соответствующие данному объему затрат (см. рис. 12.14), совпадают.

Наклон кривой отражает соотношение предельных доходностей используемых факторов производства, а наклон прямой — соотношение цен на эти факторы. Отсюда можно сделать вывод, что фирма будет минимизировать издержки, когда отношения предельной доходности каждого ресурса к его цене будут равны:

 

 

где KRP_K и KRP_L, — предельные доходности машины и дворника; P_K и P_L— цена машины и заработная плата дворника

Иными словами, фирма будет минимизировать свои издержки, когда затраты на производство дополнительной единицы продукции или на выполнение дополнительного объема работ будут одинаковы, независимо от того, что она использует для этого — новую группу дворников или новую снегоуборочную машину.

Если цена одного из факторов изменится, то фирма будет минимизировать издержки при другом их сочетании.

 

Выводы

1. Чистая монополия предполагает, что одна фирма является единственным производителем данной продукции, не имеющей аналогов. Монополист полностью контролирует ее цену и объем выпуска.

2. Причинами монополии являются: а) эффект масштаба; б) законодательные препятствия для вступления новых фирм в отрасль, патенты и лицензии; в) нечестное поведение и др.

3. Кривая спроса на продукцию фирмы-монополиста — наклонная и совпадает с кривой рыночного спроса. Издержки и рыночный спрос являются ограничителями, которые не позволяют монополисту произвольно устанавливать высокую цену на свою продукцию. Максимизируя прибыль, он определяет цену и объем производства исходя из равенства предельного дохода и предельных издержек. Поскольку кривая предельного дохода монополиста лежит ниже кривой спроса, он будет продавать продукцию по более высокой цене и производить ее в меньшем объеме, чем в условиях совершенной конкуренции.

4. Фактором, ограничивающим монопольную власть на рынке, является эластичность рыночного спроса. Чем выше эластичность, тем меньше монопольная власть, и наоборот. На степень монопольной власти влияют также количество фирм на рынке, концентрация, конкурентная стратегия.

5. Монополия снижает экономическую эффективность. Антимонопольные законодательства разных стран препятствуют возникновению и укреплению монопольной власти. Предметом государственного регулирования являются естественные монополии. В отраслях естественной монополии многие предприятия являются государственной собственностью.

6. В реальной жизни чистая монополия, так же как и совершенная конкуренция, встречается достаточно редко. Реальные рынки очень разнообразны и характеризуются условиями монополистической конкуренции, постепенно переходящей в олигополию.

7. При монополистической конкуренции множество мелких фирм производит разнообразную дифференцированную продукцию; вступление новых фирм в отрасль не сложно. В краткосрочном периоде фирмы выбирают цену и объем выпуска, максимизирующие прибыль или минимизирующие убытки. Легкое вхождение новых фирм в отрасль приводит к тенденции получения нормальной прибыли в долгосрочном периоде, когда экономическая прибыль стремится к нулю.

8. Олигополистические отрасли характеризуются наличием нескольких крупных фирм, каждая из которых контролирует значительную долю рынка. Особенностью олигополии является взаимная зависимость решений отдельных фирм в области объема выпуска продукции и цены на нее. Вступление новых фирм в отрасль существенно затруднено, а эффект масштаба делает неэффективным существование большого количества производителей. Существуют разные модели, описывающие поведение олигополистов, в том числе модель Курно и модель изогнутой кривой спроса. Однако единой теории олигополии, которая могла бы объяснить все многообразие поведения фирм, нет.

9. Со стороны отдельной фирмы спрос на ресурсы определяется их предельной доходностью. Предельная доходность любого переменного ресурса медленно понижается в соответствии с законом убывающей отдачи. Фирма будет расширять использование ресурса до тех пор, пока его предельная доходность будет выше предельных издержек на него, т.е. до момента, когда эти два показателя сравняются.

В условиях, когда спрос фирмы на ресурс составляет малую долю рыночного спроса на него, предельные издержки ресурса для данной фирмы равны его цене.

10. Фирма стремится выбрать такое сочетание используемых ресурсов, которое обеспечивает минимальные издержки. Это возможно, если предельная доходность каждого ресурса пропорциональна его цене.

 

 

Термины и понятия

Монопольная (рыночная) власть

Ценовая дискриминация

Предельная доходность ресурса

Предельные издержки ресурса

 

 

Вопросы для самопроверки

2. Чем определяются цена и объем производства в условиях монополии? 3. Какие факторы оказывают влияние на монопольную власть? Как влияет… 4. Почему монополии прибегают к ценовой дискриминации? Какие условия делают ее возможной? Как влияет ценовая…

Глава 13. Анализ безубыточности

Каждая фирма, начиная процесс производства или принимая решение о его расширении, должна быть уверена, что ее затраты обязательно окупятся и принесут прибыль. Как известно, фирма всегда несет постоянные издержки, которые не зависят от объема производства, и переменные издержки, которые возрастают уменьшаются с изменением объема выпуска и продаж. Для получения прибыли необходимо, чтобы объем выручки от продаж превышал сумму постоянных и переменных издержек. При расчете объема продаж (выручки), при котором валовые затраты фирмы окупаются, было бы неправильно механически сложить постоянные и переменные издержки. Дело в том, что сумма переменных издержек будет различной при разных объемах производства, и определить ее можно только зная, о каком конкретно объеме производства идет речь. В данной главе рассматривается порядок расчета выручки, окупающей затраты фирмы (точки безубыточности), и приводятся примеры, поясняющие, как он используется на практике.

Определение объема выручки, обеспечивающего покрытие всех затрат

Сумма покрытия, средняя величина покрытия, коэффициент покрытия

Сумма покрытия означает вклад в покрытие постоянных расходов и получение прибыли. Под средней величиной покрытия понимают разницу между ценой товара и средними… Коэффициентом покрытия называется доля суммы покрытия в выручке от реализации или (для отдельного товара) доля средней…

Таблица 13.1.Прибыль фирмы при различных объемах выпуска, тыс. руб.

 

 

 

 

Так как средняя величина покрытая одинакова для всех трех вариантов, расчет прибыли можно упростить. Определим прибыль фирмы при любом объеме выпуска. Для этого:

1) умножив среднюю величину покрытия на объем выпуска, получим сумму покрытия;

2) от суммы покрытия отнимем постоянные издержки. Например, какую прибыль получит фирма, если произведет и продаст 4560 шт. товара?

Сумма покрытия: 20 руб. • 4560 = 91,2 тыс. руб.

Прибыль: 91,2 тыс. руб. —60 тыс. руб. = 31,2 тыс. руб.

Пример 13.2. Фирма производит и продает одновременно два товара: А и Б. Данные об объемах продаж, ценах и затратах приведены в табл. 13.2.

 

Таблица 13.2.06ъмы продаж, цены товаров А и Б и издержки производства

 

 

 

Предположим, что требуется определить:

1) размер прибыли, получаемой фирмой за месяц,

2) среднюю величину покрытия для каждого товара;

3) коэффициент покрытия для каждого товара;

5) 5) размер прибыли, который получит фирма, если расширит продажу товара А до 7000 шт., а товара Б — до 4500 шт.

Для ответа на поставленные вопросы все необходимые данные сведем в табл. 13.3.

 

Таблица 13.3. Порядок расчета средней величины и коэффициента покрытия, а также размера прибыли фирмы

 

 

 

Итак, за месяц фирма зарабатывает 10 тыс. руб. прибыли. Средняя величина покрытия для товара А составляет 8 руб. (коэффициент покрытия 0,154), для товара Б—13 руб. (коэффициент покрытия 0,144). При расширении объема продаж фирма получит:

1 ) сумма покрытия от продажи товара А: 8 руб. • 7000 = 56 тыс. руб.:

2) сумма покрытия от продажи товара Б : 13 руб. • 4500 = 58,5 тыс. руб.;

3) сумма покрытия от продажи товаров А и Б: 56 тыс. руб. + 58,5 тыс. руб. = 114,5 тыс. руб.;

4) постоянные издержки фирмы: 90 тыс. руб.;

5) прибыль фирмы: 114,5 тыс. руб. — 90 тыс. руб. =24,5 тыс. руб.

Пример 13.3. Компания производит и реализует один товар, переменные затраты на единицу которого приведены ниже, руб.:

 

Товар продается по цене 60 руб. за 1 шт., постоянные затраты составляют 136 тыс. руб. Определим, какое количество товара должна продать компания, чтобы обеспечить получение 32 тыс. руб. прибыли?

1. Для решения этой задачи найдем сумму покрытия. Ее можно определить как разницу между валовой выручкой и переменными затратами, а также как сумму постоянных затрат и прибыли:

136 тыс. руб. + 32 тыс. руб. = 168 тыс. руб.

2. Зная сумму покрытия, найдем его среднюю величину как разницу между ценой товара и средними переменными издержками: 60 руб. — 48 руб. = 12 руб.

2. 2. Поскольку производится и продается только один товар, требуемое для получения заданной суммы прибыли его количество можно рассчитать, разделив сумму покрытия на его среднюю величину:

168 тыс. руб. : 12 руб/шт. = 14 тыс. шт.

Пример 13.4. Фирма желает продать 20 тыс. шт. товара. Средние переменные издержки на производство и реализацию составляют 15 руб. Постоянные издержки — 250 тыс. руб. Фирма планирует получить прибыль в размере 50 тыс. руб. По какой цене следует продавать товар?

1. Найдем сумму покрытия, прибавив к постоянным издержкам планируемый объем прибыли:

250 тыс. руб. + 50 тыс. руб. = 300 тыс. руб.

2. Найдем среднюю величину покрытия, разделив сумму покрытия на количество продаваемых товаров: 300 тыс. руб. : 20 тыс. шт. = 15 руб/шт.

3. Найдем цену товара, прибавив к средней величине покрытия средние переменные издержки: 15 руб. +15 руб. == 30 руб.

 

Точка безубыточности

1. Поскольку будущий объем продаж и цена товара в значительной степени зависят от рынка, его емкости, покупательной способности потребителей,… 2. Поскольку выручка зависит от двух компонентов: цены товара и объема продаж,… 3. Если предприятие получает выручку больше той, которая соответствует точке безубыточности, оно работает с прибылью.…

Эффект производственного рычага

OL = sPr sR  

Методы калькуляции. Выбор ассортимента выпускаемой продукции

Методы калькуляции затрат

Метод калькуляции полной себестоимости — это метод, который предусматривает расчет всех издержек (постоянных и переменных), связанных с… Например, некая фирма занимается пошивом платьев, и ее затраты на пошив одного…  

Таблица 13.4. Издержки фирмы на производство и реализацию единицы изделия, руб.

 

 

Требует пояснения, каким образом постоянные издержки фирмы были распределены между отдельными товарами, как были рассчитаны средние постоянные издержки.

Существует несколько принципов распределения постоянных затрат:

1. Постоянные издержки могут быть распределены поровну между всеми выпускаемыми товарами. В рассматриваемом примере производится 185 000 шт. разных товаров. Если постоянные издержки распределим поровну между ними, получим:

AFC= 3440 тыс. руб. : 185 тыс. шт. = 18,6 руб/шт.

2. Постоянные издержки можно распределить и пропорционально выручке от реализации.

Выручка от реализации товара А 40 руб. •30 000 шт. = 1200 тыс. руб., или 15% суммарной выручки фирмы.

Выручка от продажи товара Б: 50 руб. •40 000 шт. = 2000 тыс. руб., или 25% общей выручки.

Выручка от продажи товара B: 30 руб. • 80 000 = 2400 тыс. руб., или 30% всей выручки.

Выручка от реализации товара Г: 70 руб. • 35 000 = 2450 тыс. руб., или 30% всей выручки фирмы.

Тогда постоянные издержки распределим следующим образом. Постоянные издержки на товар А составляют 15% от всех постоянных издержек фирмы, или 516 тыс. руб. (3440 тыс. руб. • 0,15). Тогда на единицу товара А приходится 17,2 руб. постоянных издержек (516 тыс. руб. : 30 000 шт.).

Вычисленные аналогичным образом средние постоянные издержки составят: на товар Б— 21,5 руб.; товар В— 12,9 руб. и товар Г— 29,5 руб.

3. Постоянные издержки можно распределить между отдельными товарами и пропорционально переменным издержкам, необходимым для их производства и реализации.

В нашем примере соотношение постоянных и переменных издержек фирмы составляет: 3440 тыс. руб. : 4300 тыс. руб. = 0,8, или 80%.

Для каждого отдельного товара средние постоянные издержки рассчитываются как 80% от средних переменных издержек. Именно этот способ был применен для определения средних постоянных издержек, приведенных в табл. 13.4.

Возможны также другие способы распределения постоянных издержек. Например, пропорционально прямым переменным затратам или пропорционально какой-либо одной статье переменных затрат.

В рассматриваемом примере прибыль на единицу товара Б является отрицательной величиной. Однако прежде чем принимать решение о том, сохранить этот товар в ассортименте или отказаться от его производства, рассчитаем прибыль от реализации всех производимых фирмой товаров, точку безубыточности, запас прочности и эффект производственного рычага. Общая выручка от реализации четырех товаров составит:

1200 тыс. руб. + 2000 тыс. руб. + 2400 тыс. руб. + 2450 тыс. руб. = 8050 тыс. руб.

Валовые издержки фирмы равны сумме постоянных и переменных издержек:

3440 тыс. руб. + 4300 тыс. руб. = 7740 тыс. руб.

Прибыль фирмы составляет:

8050тыс. руб. — 7740тыс. руб. = 310 тыс. руб.

Определим выручку фирмы, соответствующую точке безубыточности, а также отклонение от нее фактической выручки:

 

 

Поскольку фирма имеет в ассортименте товар Б, убыточный по полной себестоимости, посмотрим, как изменится прибыль фирмы, если отказаться от производства этого товара.

В случае отказа от производства товара Б выручка фирмы сократится на величину выручки от реализации этого товара:

8050 тыс, руб. — 2000 тыс. руб. = 6050 тыс. руб.

При этом издержки фирмы сократятся на сумму переменных издержек, необходимых для производства и реализации товара Б, или на 1160 тыс. руб. Поскольку постоянные издержки не зависят от объема выпуска, отказ от производства товара Б не повлияет на их величину.

Издержки фирмы без производства товара Б составят:

7740 тыс. руб. - 1160 тыс. руб. = 6580 тыс. руб.

Тогда убытки фирмы будут равны:

6050 тыс. руб. - 6580 тыс. руб. =— 530 тыс. руб.

Потери фирмы достигнут:

310 тыс. руб. + 530 тыс. руб. = 840 тыс. руб.

(здесь 310 тыс. руб. — потерянная прибыль).

Таким образом, имея информацию о полных затратах и прибыли на единицу изделия, можно принять неправильное решение, отказаться от убыточных товаров и потерять прибыль. Использование метода калькуляции средней величины покрытия позволит избежать подобных ошибок (табл .13.5).

 

 

Таблица 13.5. Расчет средней величины покрытия на единицу товара,руб.

 

Как видно, у всех четырех товаров средняя величина покрытия положительная. Если отказаться от производства одной штуки товара Б, фирма теряет 14 руб. из покрытия постоянных затрат. Отказ от 40000 шт. товара Б приведет к потерям в размере:

21 руб.шт. i40000 шт. = 840 тыс.руб.

Вывод : товар Б сохранить в ассортименте.

Теперь предположим, что фирма имеет возможность производить и продавать новый товар Д в объеме 60 000 шт. по цене 47 руб/шт. Ниже приведен расчет средней величины покрытия на единицу товара Д руб.:

Сырье и материалы. ................................... 16

Заработная плата. .................................... 6

Переменные производственные накладные расходы. . . . . .2

Переменные сбытовые накладные расходы.............. 1

Итого средние переменные издержки …………….25

Цена……………………………………………………..47

Средняя величина покрытия……………………………22

 

Выпуск и реализация данного товару выгодны фирме. Средняя величина покрытия равна 22 руб/шт. Увеличение прибыли фирмы от данного товара составит 1320 тыс. руб. (22 руб/шт, • 60000 шт.).

Однако производственные мощности фирмы пригодны для производства только 185 000 шт. товаров. Если фирма собирается наладить производство нового товара Д, ей придется отказаться от выпуска 60 000 шт. других товаров. Отсюда вопрос: стоит ли вводить в ассортимент новый товар и если да, то производство каких товаров следует сократить?

Средняя величина покрытия для единицы товара Д составляет 22 руб. Среди всех производимых фирмой товаров наименьшая средняя величина покрытия у товара В (14 руб.). Если отказаться от производства 60 000 шт. товара В, то фирма потеряет 840 тыс. руб. (14 руб/шт. • 60 000 шт.), в то время как от выпуска товара Д фирма получит дополнительно 1320. тыс. руб. Выигрыш фирмы от изменения в ассортименте составит:

1320 тыс. руб. — 840 тыс. руб. = 480 тыс. руб.

В табл. 13.6 показано, как изменится прибыль фирмы, когда она начнет выпускать пятый товар, Д.

 

 

Таблица 13.6. Расчет прибыли фирмы после изменения в ассортименте

Теперь посмотрим, как отразилось изменение в ассортименте на запасе прочности фирмы и эффекте производственного рычага. Ниже приведен расчет точки безубыточности и запаса прочности для фирмы после изменения в ассортименте:

Выручка от реализации, тыс. руб…….9070

Переменные издержки, тыс. руб……...4840

Постоянные издержки, тыс. руб. . . . ….3440

Сумма покрытия, тыс. руб.......... ………4230 (9070 –4840)

Коэффициент покрытия........... …………0,466 (4230:9070)

Пороговая выручка,тыс. руб....... ………7382(3440:0,466)

Запас прочности, %..............………….18,6((9070-7382):9070i100)

Прибыль, тыс. руб..............…………..790

Эффект производственного рычага. .5,35(4230:790)

 

Как видно, в результате обновления ассортимента положение фирмы улучшилось: прибыль выросла с 310 тыс. до 790 тыс. руб., запас прочности увеличился с 8,3 до 18,6%, эффект производственного рычага снизился с 12,1 до 5,35.

 

 

Выводы

1. Каждая фирма, начиная процесс производства или принимая решение о его расширении, должна быть уверена, что ее затраты обязательно окупятся и принесут прибыль. Для получения прибыли необходимо, чтобы объем выручки от продаж превышал сумму постоянных и переменных издержек фирмы. Чтобы определить, при каком объеме продаж окупятся валовые затраты фирмы, необходимо рассчитать точку безубыточности (выручку и объем продаж, обеспечивающие покрытие всех затрат фирмы и нулевую прибыль).

2. Для расчета объема выручки, покрывающего постоянные и переменные издержки фирмы, целесообразно использовать такую величину, как сумма покрытия. Расчет суммы покрытия позволяет определить, сколько средств зарабатывает фирма, производя и реализуя свою продукцию, с тем чтобы окупить постоянные издержки и получить прибыль.

3. Нахождение точки безубыточности имеет важное практическое значение. Начиная производство, всегда необходимо знать, какого объема продаж следует достичь ,с тем чтобы окупить вложенные средства. Поскольку будущий объем продаж и цена товара в значительной степени зависят от рынка, его емкости, покупательной способности потребителей, эластичности спроса, производитель должен быть уверен, что его затраты окупятся и принесут прибыль в будущем. Если объем спроса, позволяющий окупить затраты и получить прибыль, не сможет быть достигнут вследствие, к примеру, узости рынка сбыта, то всегда об этом лучше знать до начала производства и осуществления инвестиций.

4. Если выручка предприятия больше той, которая соответствует точке безубыточности, значит, оно работает с прибылью. Эта прибыль тем больше, чем больше разница между фактической выручкой и выручкой, соответствующей точке безубыточности. Сравнивая эти два значения выручки, можно оценить, насколько фирма может допустить снижение выручки без опасения оказаться в убытке.

5. Производственный рычаг показывает, какое воздействие изменение выручки фирмы оказывает на ее прибыль. Чем выше эффект производственного рычага, тем более рискованным с точки зрения изменчивости прибыли является положение фирмы.

6. При принятии решений по ассортименту выпускаемой продукции целесообразно использовать метод калькуляции по величине покрытия. Калькуляция полной себестоимости не может служить основой для принятия решений, поскольку требуется обязательное распределение постоянных затрат между отдельными товарами, а результаты такого распределения во многой зависят от выбранного принципа. Следует обратить внимание на то, что если бы в рассмотренном выше примере 13.7 постоянные издержки были распределены поровну между всеми товарами, то убыточным оказался бы товар В, а если пропорционально выручке — товар Б.

7. В случае, когда производственные мощности фирмы ограниченны и для обновления ассортимента приходится отказываться от уже производимых ею товаров, в первую очередь стоит снимать с производства тот товар, который имеет наименьшую среднюю величину покрытия.

 

 

Термины и понятия

Сумма покрытия

Средняя величина покрытия

Коэффициент покрытия

Точка безубыточности

Пороговая выручка

Пороговый объем производства (продаж)

Запас прочности

Производственный рычаг

Калькуляция

Метод калькуляции полной себестоимости

Метод калькуляции по величине покрытия

 

 

Вопросы для самопроверки

2. Фирма производит и продает три товара: А—20000 шт. по цене 40 руб/шт.; Б—25 000 шт. по цене 50 руб/шт. ,В— 30 000 шт. по цене 32 руб/шт. Переменные издержки на производство и реализацию единицы каждого товара…  

Глава 14. Трудовые ресурсы

Сфера труда — важная и многоплановая область экономической и социальной жизни общества. Она охватывает как рынок рабочей силы, так и непосредственное использование трудовых ресурсов в общественном производстве. На рынке труда получает оценку стоимость рабочей силы, определяются условия ее найма, в том числе величина заработной платы, условия труда, возможность получения образования, профессионального роста, гарантии занятости и т.д. Рынок труда отражает основные тенденции в динамике занятости, ее основных структурах (отраслевой, профессионально - квалификационной, демографической), т.е. в общественном разделении труда, а также мобильность рабочей силы, масштабы и динамику безработицы.

Не менее важным компонентом сферы труда является кадровая работа на предприятиях (фирмах), мотивация труда и трудовые отношения. Именно на микроуровне происходит непосредственное использование трудовых ресурсов страны, осуществляется их вклад в экономический рост в качестве экономического ресурса и фактора производства.

Спрос, предложение и равновесие на рынке труда

В экономической теории рынок труда — это рынок, где реализуется лишь один из прочих ресурсов. Здесь можно выделить четыре основных концептуальных подхода к анализу функционирования современного рынка труда.

 

Неоклассический подход

В основе первой концепции лежат постулаты классической политэкономии. Ее придерживались в основном неоклассики (П. Самуэльсон, М. Фелдстайн, Р. Холл), а в 80-х гг. ее поддерживали также сторонники концепции экономики предложения (Д. Гилдер, А. Лаффер и др.). Приверженцы этой концепции полагают, что рынок труда, как и все прочие рынки, действует на основе ценового равновесия, т.е. основным рыночным регулятором служит цена — в данном случае рабочей силы (заработная плата). Именно с помощью заработной платы, по их мнению, регулируется спрос и предложение рабочей силы, поддерживается их равновесие. Инвестиции в образование и квалификацию (в человеческий капитал) — это аналоги инвестиций в машины и оборудование, которые осуществляются до тех пор, пока не понижается норма прибыли на эти вложения. Из неоклассической концепции следует, что цена рабочей силы гибко реагирует на потребности рынка, увеличиваясь или уменьшаясь в зависимости от спроса и предложения, а безработица невозможна, если на рынке труда существует равновесие (рис. 14.1).

 

 

 

Рис. 14.1. Спрос и предложение на рынке труда: Wc — равновесная заработная плата:Lc — численность нанимаемых работников; S — кривая предложения; Q — кривая спроса

 

Равновесная ставка заработной платы и равновесный уровень занятости данного вида труда определяются на пересечении кривых предложения и спроса на труд (в точке С).

Экономисты-неоклассики обосновали вывод о том, что полная занятость является нормой для капитализма. Они объясняют это тем, что в соответствии с классической теорией совокупное предложение в экономике определяет уровень реального объема производства при полной занятости, а совокупный спрос — уровень цен. Кроме того, согласно неоклассическим представлениям в рыночной экономике существует эластичность соотношения цен и заработной платы. Даже если и произойдет временное сокращение общих расходов, то оно будет компенсировано снижением цен и заработной платы и в результате реальный объем производства, занятость и реальный доход не снизятся (рис. 14.2).

 

Рис. 14.2. Спрос и предложение в классической теории занятости: Sc— совокупное предложение; Dc— совокупный спрос: Р — цена; Q — реальный объем производства

Согласно классической теории совокупный спрос обычно стабилен, но если бы упал, как показано на рис. 14.2, с Dc₁ до Dc₂ , то цена быстро бы снизилась с Р₁ до Р₂ В результате временное превышение предложения АВ устраняется и восстанавливается полная занятость в точке С.

Поскольку всерьез говорить об изменении заработной платы в точном соответствии с колебаниями спроса и предложения, а тем более об отсутствии безработицы не приходится, сторонники этой концепции ссылаются на некие несовершенства рынка, которые и приводят к несоответствию их теории с жизнью. К ним относят влияние профсоюзов, установление государством минимальных ставок заработной платы, отсутствие информации и т.п.

Выдвигается также тезис о якобы добровольном характере безработицы. Однако если безработица носит такой характер, то почему она колеблется в зависимости от фазы экономического цикла? Выдвигается и тезис о «поиске» рабочего места как явлении, вызывающем нестабильность рынка. Суть его заключается в том, что наемные работники очень разборчивы и стремятся к максимально выгодной работе. Однако и в этом случае не ясно, почему таких работников бывает то 4—5%, то все 15%? Но главный вопрос, на который не могут ответить сторонники неоклассического подхода, — почему все наемные работники в случае превышения их предложения над спросом не предлагают свою рабочую силу по более низкой цене?

 

Кейнсианский подход

   

Монетаристская модель

По мнению представителей данной школы, для рынка труда негативными факторами, усиливающими рыночное неравновесие, являются установление государством…

Институционалисты на рынке труда

 

Марксизм об особенностях рынка труда

Это кардинально отличает рабочую силу от всех прочих ресурсов, обеспечивает ее ключевое значение в общественном производстве. Кроме того, марксисты… Ни один из перечисленных выше подходов не дает полного и адекватного…

Специфика рынка труда

Этот рынок, подчиняясь в целом законам спроса и предложения, по многим принципам своего функционирования представляет собой специфический рынок,… В реальной экономической жизни на динамику рынка труда оказывает влияние целый… Помимо демографического важным фактором динамики рынка труда является степень экономической активности различных…

Особенности российского рынка труда

Прежде всего это наличие административных, правовых и экономических ограничений, все еще препятствующих свободной продаже рабочей силы на наиболее… Другой особенностью российского рынка труда является высокая доля работников,… Главной особенностью российского рынка труда является то, что, как и в советские времена, в стране по-прежнему…

Сегментация рынка труда. Структура рабочей силы

Большинство исследователей приходят к выводу о двойственности современного рынка труда, где функционируют по крайней мере два не конкурирующих друг с другом рынка рабочей силы, или два сегмента единого рынка рабочей силы. Наиболее упрощенная формула этой сегментации — наличие двух независимых друг от друга рынков рабочей силы, основанных на профессионально-квалификационном делении занятых.

 

Основные сегменты рынка труда

Другой рынок охватывает рабочие места, как правило, не требующие специальной подготовки и значительной квалификации. Их занимают работники… Первый рынок характеризует высокая мобильность рабочей силы, высокий уровень…  

Понятие рабочей силы и занятых

Занятыми в России являются лица обоего пола, которые в рассматриваемый период: • выполняли работу по найму за вознаграждение на условиях полного либо… • выполняли работу без оплаты на семейном предприятии;

Отраслевая и профсссионально-квалификационная структура

В России пока отраслевая структура занятости заметно отличается от той, которая сложилась в развитых странах: в материальном производстве у нас…    

Безработица, ее измерение и регулирование

 

Сущность безработицы

К безработным в России относятся лица, достигшие 16 лет и старше, которые в рассматриваемый период: • не имели работы (доходного занятия); • занимались поисками работы, т.е. обращались в государственную или коммерческую службу занятости, использовали или…

Структура и формы безработицы

Среднемесячный уровень безработицы в течение года рассчитывается по формуле:    

Масштабы безработицы

Разумеется, на практике трудно отделить воздействие структурных факторов от циклических, и поэтому дефиниции, используемые наукой (фрикционная,… О макроэкономических издержках безработицы говорит, в частности, закон Оукена,… В России, по данным статистики, общая численность безработных (в соответствии с методологией Международной организации…

Государственное регулирование рынка труда

 

Основные направления государственного регулирования рынка труда

Здесь разумно обратиться к апробированному опыту многих развитых стран. Можно выделить четыре основных направления государственного регулирования… В рамках этих программ в США, например, в послевоенный период были созданы сотни тысяч рабочих мест в государственном…

Концептуальные основы регулирования

Важной основой регулирования рынка труда в стране с рыночной экономикой является зависимость между безработицей и инфляцией. Речь идет о так…  

Косвенное регулирование рынка рабочей силы

Меры косвенного регулирования рынка рабочей силы одновременно являются мерами общеэкономического регулирования и воздействия на динамику занятости и…

Биржи труда и частные посреднические фирмы

Основными направлениями деятельности бирж труда являются: 1) регистрация безработных; 2) регистрация вакантных мест; 3) трудоустройство безработных… Следует подчеркнуть, что в современных условиях в развитых странах большинство… Более активная деятельность в России такого рода частных .фирм наряду с деятельностью государственных бирж труда имела…

Регулирование рынка труда в России

В соответствии с российским законодательством центр занятости, где зарегистрирован безработный, обязан в течение 10 дней со дня обращения по… В случае невозможности предоставления указанным гражданам подходящей работы… Решение о признании граждан безработными принимается центром занятости не позже 11 календарных дней со дня…

Наем, оплата труда и трудовые отношения в фирмах

В основу практической политики многих фирм в области трудовых ресурсов положена теория человеческого капитала. Сам термин «человеческий капитал»…  

Наем рабочей силы и планирование человеческих ресурсов

Внешний наем осуществляется с помощью четырех основных методов: • наем специалистов из университетов, институтов и колледжей; • тщательный отбор тех претендентов, которые непосредственно обращаются на фирму за работой;

Оплата труда

Основными особенностями развития системы оплаты труда в последнее десятилетие стали: повышение роли повременной заработной платы, широкое… Среди наиболее типичных форм и принципов оплаты труда и материального… • увеличение доли нестабильных элементов заработной платы (премии, бонуса и т.п.), достигающих 1/3 всей заработной…

Современная практика мотивации труда и трудовые отношения

В основе данного подхода лежат концепции ряда американских экономистов, социологов и психологов (Ф. Херцберга, Д. Макгрегора и др.), которые…  

Регулирование трудовых отношений в России

• нормы и обязательства, регулирующие условия труда, в том числе его оплату, продолжительность рабочего времени и времени отдыха, условия и охрану… • нормы и обязательства, регулирующие отношения, тесно связанные с трудовыми,… • нормы, регулирующие социальное обслуживание работников (компенсация транспортных расходов, организация питания,…

Производительность труда

Среди факторов, определяющих уровень и динамику производительности труда, — темпы и характер накопления капитала и динамика капиталовооруженности…    

Выводы.

1. В экономической науке существует несколько основных концепций функционирования рынка труда. Ведущими среди них являются неоклассический, монетаристский, кейнсианский, институционалистский и марксистский подходы. Каждая из концепций в отдельности не дает полной и адекватной картины функционирования рынка рабочей силы, хотя и отражает отдельные его элементы.

2. Рынок труда, подчиняясь в целом законам спроса и предложения, представляет собой рынок особого рода, имеющий ряд существенных отличий от других товарных рынков. Здесь регуляторами являются не только макро- и микроэкономические факторы, но и многие факторы социального и социально-психологического характера.

3. Современный рынок труда в развитых странах с рыночной экономикой сегментирован на несколько неконкурирующих рынков. Это рынки квалифицированных (первичных) » неквалифицированных (вторичных) рабочих мест, рынки наукоемких и традиционных отраслей экономики.

4. В изменениях, происходящих в отраслевой структуре рабочей силы, прослеживаются две важнейшие тенденции: резкое сокращение численности занятых в сельском хозяйстве и существенное увеличение их в сфере услуг. В профессиональной структуре рабочей силы преобладающей категорией стали работники преимущественно умственного труда, так называемые белые воротнички. Численность работников физического труда сокращается как абсолютно, так и относительно.

5. Безработица выступает как превышение предложения рабочей силы над спросом на нее. В западной экономической науке превалирует концепция, согласно которой безработица в своей основе отражает экономическую целесообразность использования трудовых ресурсов. В зависимости от причин возникновения безработицы выделяют несколько ее типов: структурную, циклическую, естественную, фрикционную, сезонную, скрытую и др. В среднем уровень безработицы составляет 5—7% от численности рабочей силы. В России в результате экономического кризиса уровень безработицы в 1999 г. достиг почти 12%.

6. Среди основных направлений государственного регулирования рабочей силы можно выделить: 1) программы по стимулированию роста занятости и увеличению числа рабочих мест в государственном секторе; 2) программы по подготовке и переподготовке кадров; 3) программы содействия найму рабочей силы; 4) программы по социальному страхованию безработицы.

7. Теоретической основой деятельности государства на рынке труда длительное время служили кейнсианство и институционализм. С начала 80-х гг. возобладали концепции сторонников «экономики предложения», исповедующих ограничение государственного вмешательства в экономику. В 90-е гг. государство вновь расширило свое влияние на сферу труда, прежде всего через увеличение ассигнований на образование и подготовку кадров.

8. Особое место в системе регулирования рынка труда занимают биржи труда (службы занятости, службы содействия найму). Они представляют собой специальные учреждения, осуществляющие посреднические функции на рынке рабочей силы. В их функции входят регистрация безработных, их трудоустройство, изучение конъюнктуры рынка труда, тестирование, профессиональная ориентация и переподготовка безработных, выплата пособий.

9. Важным элементом рынка труда является кадровая работа в фирмах. Она включает процесс найма рабочей силы, мотивацию персонала, формы и методы оплаты труда, профессиональную подготовку и переподготовку кадров. Можно констатировать, что в настоящее время во многих странах идет процесс перехода от жесткой модели управления трудом к модели «соучастия», основанной на концепциях «качества трудовой жизни», «обогащения» и «гуманизации» труда.

 

Термины и понятия

Безработица Естественный уровень безработицы (естественная безработица) Структурная безработица

Вопросы для самопроверки

2. Каковы основные концепции рынка труда в западной экономической науке? 3. В каком направлении эволюционирует современный рынок труда? 4. Что такое сегментация рынка труда?

Глава 15. Природные ресурсы

Природные ресурсы являются самым древним производственным фактором. Этот ресурс дан нам природой, «землею-матерью» (отсюда сокращенное название этого фактора — «земля»).

Природные ресурсы как экономический фактор. Рента

В природные ресурсы включают землю и недра, растительный и животный мир, лесные и водные ресурсы, воздушный бассейн и климат. Природные ресурсы распределены неравномерно. В результате этого различные… При этом возникают два момента. Во-первых, хватает ли запасов данного вида природных ресурсов и на сколько. Во-вторых,…

Влияние природных ресурсов на экономику

Неравномерность обеспечения стран природными ресурсами, а также потребления их выдвигает ряд закономерностей в экономическом развитии разных стран.… Природные ресурсы, как известно, делятся на возобновляемые и невозобновляемые.…  

Рента

Рента как экономическая категория представляет собой доход от природных ресурсов. Хотя нередко этот термин используют для обозначения дохода от любой собственности, причем не только в виде природных ресурсов.

В экономике наибольшее значение имеют земельная и горная рента, т.е. доход от сдачи в аренду земельных угодий и месторождений полезных ископаемых.

Величина земельной ренты зависит как от общественных, так и от природных условий. В сельском хозяйстве величина ренты тем больше, чем плодороднее земля, лучше географическое расположение и обустроенность вследствие проведения соответствующих мероприятий на арендуемом участке земли. Таким образом, здесь рентные отношения представляют собой отношения по распределению дохода между собственником земли и арендатором. Сама по себе земельная рента возникает вследствие того, что земельный собственник передает свое право пользования землей предпринимателю или другому арендатору.

Рента существует и в добывающей промышленности. Это горная рента. В хозяйственной жизни она обычно представлена теми специальными налогами (налог на пользование недрами, налог на воспроизводство минерально-сырьевой базы и др.), которые добывающая компания платит главному собственнику природных ресурсов — государству.

Экологическая проблема

Хотя вторая половина ХХ в. — это время невиданных ранее темпов экономического роста, однако оно во все в большей мере стало осуществляться без… В качестве примеров деградации окружающей природной среды в результате… В наши дни сведение лесов продолжается быстрыми темпами: ежегодно их уничтожается более 20 тыс. км2 Лесные массивы…

Выводы

1. Природные ресурсы — это земля и недра, растительный и животный мир, лесные и водные ресурсы, воздушный бассейн и климат.

2. В современных условиях потребление природных ресурсов продолжает расти. Существует два альтернативных пути развития мирового хозяйства: продолжение увеличения разведки и добычи полезных ископаемых и ресурсосбережение.

3. Основная часть природных богатств сосредоточена в развивающихся странах. Главная «болезнь» экономик этих стран — ориентация на экспорт сырья при замораживании развития обрабатывающих отраслей. В то же время дефицит природных ресурсов в развитых странах Запада обусловливает направленность основных потоков международной торговли природными ресурсами из развивающихся стран (добывающих) в развитые (потребляющие).

4. Рента выступает как доход от собственности на природные ресурсы. Величина ренты зависит как от общественных, так и от природных условий. Наибольшее значение имеют земельная и горная рента.

5. Экологическая проблема — одна из глобальных проблем современности. Она тесно связана с вопросами ресурсодефицитности, экологической безопасности и экологического кризиса. Одним из путей разрешения экологической проблемы является путь «устойчивого развития», предложенный в качестве основной альтернативы развития человеческой цивилизации.

 

 

Термины и понятия

Природные ресурсы

Рента

Ресурсообеспеченность

Земельная рента

Горная рента

Окружающая природная среда

 

Вопросы для самопроверки

2. Как влияет обеспеченность природными ресурсами на развитие экономики стран мира? 3. Назовите виды ренты. 4. Какие существуют основные виды загрязнения окружающей среды?

Глава 16. Знания

Знаменитый английский ученый средневековья Роджер Бэкон (1214—1294), доказывая, что знания увеличивают власть человека над природой и приносят ему практическую пользу, высказал мысль: «Знания — сила». По мнению Бэкона, получение знаний возможно прежде всего через науку.

Знания как экономический ресурс

Что же так ускорило экономический рост России и других стран мира в последние века? Это прежде всего новые знания, полученные преимущественно через… З н а н и я — это совокупность сведений в различных областях. Например, есть… Знания для ведения хозяйственной деятельности обретаются разными способами: через приобретение опыта, получение…

Наука

Таким образом, новыми знаниями мир обязан прежде всего науке, которая сейчас могущественнее, чем когда либо, если судить по затратам на нее и численности занятых в ней работников.

 

Понятие науки

Когда говорят о науке как сфере открытия знаний, то в качестве синонимов употребляют термины «научные исследования», «научные исследования и… В современных условиях растет группа отраслей, где на НИОКР приходится…  

Научно-технический прогресс (технический прогресс)

Английский экономист, лауреат Нобелевской премии Джон Хикс предложил делить технический прогресс на нейтральный, трудосберегающий и…

Рынок знаний

Рынок знаний не имеет четких границ. Его можно определить как рынок, где происходит продажа и передача знаний.

Особенности рынка знаний

Структурно рынок знаний представлен большим количеством секторов, из которых выделяются по своим размерам такие сектора, как наука (НИОКР, НИР),… Наконец, своеобразная черта рынка знаний — это большое количество посредников…  

Интеллектуальный продукт, интеллектуальная собственность и ее охрана

Собственники интеллектуального продукта, чтобы оформить свои права на него, используют правовую охрану этого продукта. В результате собственник… Арсенал правовых средств защиты интеллектуальной собственности велик. В России… На этой основе права на интеллектуальный продукт:

Выводы

1. Знания — это совокупность сведений в различных отраслях. Для ведения хозяйственной деятельности они поступают к их потребителям разными способами: через приобретение опыта, получение образования, покупку технологии.

2. Новыми знаниями мир обязан прежде всего науке. Под научными исследованиями и разработками (НИР) или научно-исследовательскими и опытно-конструкторскими работами (НИОКР) имеется в виду организованный процесс открытия новых знаний.

3. Рынок знаний специфичен. Значительная часть знаний распространяется на нем безвозмездно. На рынке знаний множество секторов, из которых своими размерами выделяются сектора науки, образования, средств массовой информации, хранения информации. На нем также много посредников между производителями новых знаний и их потребителями.

4. Новые знания называются интеллектуальным продуктом, интеллектуальной собственностью. Этот продукт приобретает самые разные формы, а его собственники получают право на использование, в силу чего они либо сами используют свой интеллектуальный продукт, либо продают его, либо сдают в аренду и т.д.

5. Если фирма использует чужую интеллектуальную собственность, она выплачивает ее собственнику вознаграждение (доход). Этот доход может принимать формы авторского гонорара за книгу, паушального платежа или роялти за лицензию на право использовать изобретение и т.д.

 

Термины и понятия

Знания

Наука

Технология НИОКР (НИР)

Научно-технический прогресс

Наукоемкие отрасли

Интеллектуальный продукт

Интеллектуальная собственность

 

Вопросы для самопроверки

1. Почему знания считают экономическим ресурсом?

2. Технический и научный прогресс — это одно и то же?

3. 3. Как бы вы разделили НИОКР на фундаментальные и прикладные исследования?

4. 4. Какими характеристиками должна обладать отрасль, чтобы ее отнести к наукоемкой?

5. 5. Что такое интеллектуальная собственность?

6. 6. Чем отличается патенты от лицензий?

 

Глава 17. Капитал

Стремление объяснить суть и значение капитала проявили представители всех крупнейших школ и направлений экономической науки. Это видно даже из названия многих трудов. Упомянем, в частности, «Капитал» К. Маркса, «Капитал и прибыль» Е. Бем-Баверка, «Природу капитала и прибыли» И. Фишера, «Стоимость и капитал» Дж. Хикса.

Понятие и теории капитала

 

Сущность и формы капитала

Распространены и более узкие определения. Согласно бухгалтерскому определению капиталом называются все активы (средства) фирмы. По экономическому… Реальный капитал делится на основной и оборотный капитал (рис. 17.1). К… К реальному оборотному капиталу следует относить только материальные оборотные средства, т.е. производственные запасы,…

Теории капитала

А. Смит характеризовал капитал лишь как накопленный запас вещей или денег. Д. Рикардо трактовал его как средства производства. Палка и камень в… В отличие от своих предшественников К. Маркс подошел к капиталу как к… В числе трактовок капитала следует упомянуть так называемую теорию воздержания. Одним из ее основателей был английский…

Количественное определение прибыли и ее динамика

  Масса прибыли — это ее абсолютный объем, выраженный в деньгах. Норма прибыли —…  

Основной капитал

Основной капитал (основные фонды) является главной составной частью капитала фирм в большинстве отраслей, прежде всего в реальном секторе. Например, в России в 1997 г. соотношение между основным и оборотным капиталом в целом по промышленности составляло 8:1.

Структура и анализ основного капитала

Основные фонды во многом определяют производственный потенциал фирмы (отрасли, всей страны), т.е. способность произвести (выпустить) за какой-то… Основные фонды учитываются в статистике с помощью баланса основного капитала.… 1. Анализ основных фондов по технологической и возрастной структуре. Т е х н о л о г и ч е с к а я с т р у к т у р а…

Амортизация основного капитала

Другое значение термина «амортизация» — это стоимостная оценка износа основного капитала за определенный период времени. На основе этой оценки… Расчет размеров амортизационных отчислений, или списаний, производится по…  

Оборотный капитал

К оборотному капиталу, если иметь в виду его экономическое определение, относят сырье, топливо, энергию, материалы, полуфабрикаты, незавершенное производство, запасы готовой продукции, товары для перепродажи. Если брать бухгалтерское определение оборотного капитала, то к перечисленному следует добавить средства в расчетах с поставщиками и покупателями, денежные средства в кассе предприятия и расходы на заработную плату. Далее речь будет идти о бухгалтерском определении.

Оборотный капитал (оборотные активы) и себестоимость

Отсюда понятно, почему на фирмах так велико стремление к снижению материалоемкости, в том числе энергоемкости, металлоемкости и т.д.  

Анализ оборотного капитала

  m=M .100 (17.7) Q

Оценка капитала

Существует три основных подхода к оценке предприятия: доходный, рыночный и затратный. Д о х о д н ы й п о д х о д основывается на оценке будущих…

Доходный подход

  С= R . 100, (17.10) r

Рыночный подход

Метод рынка капиталов основан на ценах продажи акций сходных фирм на мировых фондовых рынках. Для применения этого метода требуется детальная… Метод сделок основан на анализе цен приобретения контрольных пакетов акций. В… Метод отраслевых оценок основывается на наличии устоявшихся показателей оценки в отдельных отраслях. Например,…

Затратный подход

Преимущество данного подхода заключается в том, что он основывается на существующих активах, менее умозрителен, чем другие. Его недостаток —… На практике при оценке того или иного предприятия, как правило, используется…  

Выводы

1. Капитал имеет немало как широких, так и узких определений. Он традиционно делится на основной и оборотный, а по сферам функционирования — на производственный (промышленный), торговый, финансовый (ссудный).

2. Среди теорий капитала и прибыли наиболее известны трудовая, теория воздержания, теория капитала как блага, приносящего доход.

3. Основные фонды являются главной составной частью капитала фирм в большинстве отраслей, прежде всего в реальном секторе. В себестоимости продукции больше вклад оборотного капитала, так как он быстрее оборачивается.

4. Амортизация основного капитала — это процесс его физического и морального износа. Финансовым отражением данного процесса является списание части стоимости основных средств в амортизационный фонд. Отчисления в амортизационный фонд являются частью издержек производства, поэтому они не облагаются налогами. Средства из амортизационного фонда разрешается использовать только для финансирования капиталовложений.

5. При анализе основного капитала используют коэффициенты обновления, выбытия и износа основных фондов, фондоотдачи, капиталоемкости основного капитала и другие показатели. При анализе оборотного капитала применяют показатели его материалоемкости, энергоемкости, металлоемкости, оборачиваемости, ликвидности и др.

6. Оценка предприятия — важный элемент экономической жизни. Используют три основных подхода: доходный, рыночный и затратный, позволяющие с разных сторон рассчитать и составить мнение о рыночной стоимости оцениваемого объекта.

 

 

Термины и понятия

Основной капитал Оборотный капитал Норма прибыли (уровень рентабельности)

Вопросы для самопроверки

2. Если у вашей фирмы есть автомобиль, который прослужил меньше одного года и затем был списан, то вы его отнесете к основному или оборотному… 3. Говорят, что люди — основной капитал любого предприятия. К основному или… 4. Коэффициент обновления основных фондов возрос с 5 до 7%, коэффициент выбытия — с 3 до 4%. В результате основной…

Глава 18. Инвестиции

Важнейшим элементом хозяйственной жизни и предметом экономической теории являются инвестиции. Они призваны воспроизводить и обновлять основной капитал.

Сущность, структура и источники финансирования инвестиций

 

Сущность инвестиций

Инвестиции в реальный капитал (их называют капиталообразующими инвестициями или инвестициями в нефинансовые активы) ведут к воспроизводству и… Что касается инвестиций в денежный капитал (это вложения финансовых средств в… Поэтому если инвестиции в денежный капитал (в России их называют финансовыми вложениями) складывать с инвестициями в…

Структура инвестиций

Валовое накопление включает валовое накопление основного капитала, изменение запасов материальных оборотных средств, а также сальдо приобретения… Валовое накопление основного капитала состоит из затрат на капитальный ремонт,…  

Теории и анализ инвестиций

  I=J+dK, (18.1)  

Теория инвестиций

Однако, как показывает пример России, даже сравнительно высокая предельная склонность к сбережению может оборачиваться не столько инвестициями в… Соотношение между инвестициями в финансовые и нефинансовые активы зависит от… Хотя подобный вывод относится на первый взгляд только к домашним хозяйствам, фирмы также, стремясь к максимизации…

Анализ инвестиций

1. Анализ динамики капиталовложений, очищенный от инфляции, позволяет судить об инвестиционной активности фирмы, отрасли, всей страны. Так, в России… 2. Анализ структуры капиталовложений, объектами которого могут являться: • производственная (отраслевая) структура инвестиций, во многом характеризующая будущую картину диверсификации…

Проектный анализ как концепция

Сущность проектного анализа. Проектный цикл

Проектный анализ — это анализ доходности капитального проекта. Иными словами, это сопоставление затрат на капитальный проект и выгод, которые будут… А так как выгоды от любого капитального проекта и затраты на него не всегда… По мере подготовки и реализации капитальный проект проходит «жизненный цикл», состоящий из различных стадий. Границы…

Направления проектного анализа

1. Технический анализ, задачей которого является определение наиболее подходящей для данного инвестиционного проекта техники и технологии. 2. Коммерческий анализ (маркетинговый), в ходе которого анализируется рынок… 3. Институциональный анализ, задача которого состоит в оценке организационно-правовой, административной и даже…

Расчетные цены в экономическом анализе

В других случаях цены искажаются из-за монополистической практики, их государственного регулирования, таможенных пошлин и т.д., в результате чего… Для очищения цен в экономическом анализе используют расчетные цены. При их…  

Техника и принципы проектного анализа. Стоимость денег во времени

  «С проектом — без проекта» Анализируя доходность инвестиционного проекта, целесообразно сравнивать две будущие альтернативные ситуации: а) фирма…

Наименьшие затраты

Таким образом, выгода у всех этих альтернативных проектов одна и та же (считаем, что качество обслуживания детей одинаково во всех проектах), а вот… Поэтому остается одно: найти наименее дорогостоящий проект, т.е. наиболее…  

Подход к амортизации и инфляции

Отметим, что вообще в проектном анализе соблюдается принцип: как выгоды, так и затраты должны учитываться весьма тщательно, но только однажды. Инфляция повышает цены на все товары и услуги. В стране, где высокая инфляция,… В тех случаях, когда воздействие на выгоды и затраты неравномерно (а неравномерный рост цен особенно характерен для…

Стоимость денег во времени. Сложный процент и дисконтирование

Представим, что мы вместо того, чтобы истратить 1 руб. сейчас, ссужаем его на один год, получив взамен долговое обязательство. Мы как бы лишаем себя… 1. Инфляция. Если через год на 1 руб. можно купить набор товаров и услуг,… 2. Процент. Положенный сегодня в банк на депозит 1 руб. через год превратится в сумму, намного его превышающую…

Показатели эффективности в проектном анализе

 

Чистая приведенная стоимость

Чистая приведенная стоимость характеризует общий абсолютный результат инвестиционного проекта. Ее определяют как разницу между текущей приведенной…      

Внутренняя норма доходности

Вычисление внутренней нормы доходности осуществимо только на компьютере со специальной программой или на специальном финансовом калькуляторе. В… Добавим, что Вt - Сt как показатель широко используется при оценке результатов…  

Другие показатели эффективности

Суть приема «наименьшие затраты» была описана выше, показатель наименьших затрат — это величина расходов на проект по наименее дорогостоящему… Рентабельность проекта определяется как соотношение между всеми… Срок окупаемости проекта показывает, за какой период времени проект окупается; он обычно рассчитывается на базе…

Выводы

1. Термин «инвестиции» имеет бухгалтерское и экономическое определения. Согласно бухгалтерскому определению инвестициями являются все виды активов (средств), вкладываемых в хозяйственную деятельность. Согласно экономическому определению инвестиции — это расходы на создание, расширение, реконструкцию техническое перевооружение основного капитала.

2. Основой инвестиций является сбережение, превращающееся в накопление. Валовое накопление (капиталообразующие инвестиции) расходуется преимущественно на валовое накопление основного капитала, прежде всего на капитальные вложения. Нормой накопления называется соотношение между объемом валового накопления и объемом ВВП страны.

3. Капитальные вложения осуществляются фирмой для реализации ее капитальных (инвестиционных) проектов, т.е. проектов создания, расширения, реконструкции и технического перевооружения ее основного капитала. Анализ доходности капитального проекта называется проектным анализом. Это сложный и длительный процесс, ставший концепцией, которая кладется в основу инвестиционных проектов в странах с рыночной экономикой.

4. По мере подготовки и реализации капитальный проект проходит жизненный цикл, состоящий из ряда стадий. На всех стадиях проекта идет анализ:

1) 1) технический;

2) 2) коммерческий (маркетинговый);

3) 3) институциональный;

4) 4) социальный;

5) 5) окружающей среды;

6) 6) экономический;

7) 7) финансовый. Два последних направления проектного анализа являются ключевыми и рассматриваются особо.

4. 4. Экономический анализ призван оценить доходность проекта с точки зрения всего общества (страны), финансовый анализ — только с точки зрения фирмы и ее кредитора. Для экономического анализа используются особые, очищенные от искажений цены. Они называются расчетными (теневыми).

5. 5. Проектный анализ осуществляется на базе ряда приемов, демонстрирующих принципы проектного анализа.

Анализируя доходность инвестиционного проекта, целесообразно сравнивать две будущие альтернативные ситуации: а) фирма осуществила свой проект; б) фирма не осуществила свой проект. Подобный прием часто называют «с проектом — без проекта».

В тех случаях, когда выгоды заранее заданы, но их трудно оценить в денежном выражении, используется прием «наименьшие затраты». Суть его в том, что для достижения цели разрабатываются альтернативные проекты и из них выбирается наименее дорогостоящий.

При расчете затрат в них не включаются амортизационные отчисления, которые начисляются в ходе цикла жизни проекта (особенно на его последней стадии), дабы избежать двойного счета, потому что амортизационные отчисления все равно будут включены в цену производимой продукции.

При подходе к инфляции в проектном анализе рекомендуется осуществлять расчеты на базе текущих цен, если инфляция в стране будет идти равномерно по всем основным группам товаров и услуг. При неравномерной инфляции рекомендуется корректировать текущие цены (уменьшать или увеличивать) в такой степени, в какой рост цен на эти товары и услуги будет меньше или больше общего роста цен.

7. В проектном анализе, как и в некоторых других областях теоретической и прикладной экономики, используется понятие «стоимость денег во времени», Оно означает, что рубль, полученный раньше, стоит больше, чем рубль, полученный позже. Тому есть три причины: инфляция, возможность положить деньга под проценты, риск. В результате рубль обладает текущей и будущей стоимостью.

В экономическом и финансовом анализе используют специальную технику измерения текущей и будущей стоимости одной денежной меркой. Эта техника (технические приемы) называется вычислением сложного процента и дисконтированием. С ее помощью сопоставляются (приводятся) разновременные денежные величины.

8. За ставку процента (ставку дисконта) в экономическом анализе берут уровень доходности наиболее доходного из альтернативных проектов. В финансовом анализе для этого используют типичный процент, под который фирма может занять финансовые средства.

9. В проектном анализе эффективность проекта измеряется его доходностью. Главными показателями доходности проекта являются чистая приведенная стоимость и внутренняя норма доходности.

Чистая приведенная стоимость определяется как разница между текущей приведенной стоимостью потока будущих доходов (выгод) и текущей приведенной стоимостью потока будущих затрат. Она дает абсолютную величину чистых приведенных выгод (доходов) от проекта.

Внутренняя норма доходности (окупаемости) — это тот максимальный процент, который может быть выплачен для мобилизации капиталовложений проекта. Если внутренняя норма доходности рассматриваемого проекта меньше внутренней нормы доходности альтернативных проектов, то данный проект менее выгоден по сравнению с ними.

10. К другим показателям эффективности (доходности) проекта относятся наименьшие затраты, рентабельность, срок окупаемости, которые используются реже.

 

 

Термины и понятия

Капиталообразующие инвестиции Капиталовложения Инвестиционная деятельность (инвестирование)

Вопросы для самопроверки

2. Какая стадия проектного анализа является самой длинной? 3. Какова главная задача анализа окружающей среды? 4. Экономический анализ отличается от финансового анализа прежде всего:

Глава 19. Бизнес-план и консалтинговые услуги

Бизнес-план представляет собой подробный, четко структурированный и тщательно подготовленный документ, описывающий современное состояние предприятия (фирмы), его цели, пути их достижения и ожидаемые результаты.

Бизнес-планирование в современной России часто рассматривается как деятельность, направленная лишь на получение финансовых средств от внешних инвесторов (кредиторов, покупателей акций, партнеров). В странах с развитой рыночной экономикой планирование бизнеса изначально несет другую смысловую нагрузку — осознание ситуации и определение путей наиболее эффективного развития организации. К сожалению, само понятие «планирование» в России было существенно скомпрометировано. Как показывает практика, большинство российских предприятий не имеет не только долгосрочных (на 3—5 лет), но и краткосрочных (на 1 год) планов. Аргументом против планирования у российских менеджеров является представление о том, что оно является атрибутом административно-командной экономики, не свойственным рыночному хозяйству. Такое отношение к планированию является неадекватным. В действительности бизнес-план является инструментом рационального хозяйствования в рыночной экономике.

Объектом и субъектом бизнес-плана в рыночной экономике выступает сама фирма, и в этом заключается принципиальное отличие бизнес-планирования от централизованного (государственного) планирования в бывшей советской экономике.

Бизнес-план предназначен в первую очередь для следующих категорий участников экономических процессов:

1) менеджеров фирм, для которых бизнес-план является руководящим документом, а сам процесс планирования приносит очевидные преимущества,

2) собственников этих фирм, использующих бизнес-план как инструмент воздействия на менеджеров для достижения своих целей и реализации интересов;

3) внешних инвесторов (кредиторов, покупателей акций и паев), которым необходимо знать и контролировать перспективы отдачи от их вложений;

4) других деловых партнеров (оптовых покупателей, поставщиков, государственных органов, участников консорциума и т.д.). Главное предназначение бизнес-плана — понять общее состояние организации на данный момент и наметить пути перехода из сходного состояния в желаемое.

Принципы и техника составления бизнес-плана

1. П о д т в е р ж д е н и е т о г о , ч т о п о к у п а т е л и о д о б р я ю т д а н н у ю п р о д у к ц и ю и л и в и д у с л у г. Инвесторы… 2. П о н и м а н и е п о т е н ц и а л ь н ы х п о т р е б н о с т е й и н в е… 3. П р а в а с о б с т в е н н о ст и — исключительные права на продукцию, вид услуг или процесс производства в виде…

Содержание бизнес-плана

Составление бизнес-плана должно преследовать две вышеназванные цели:

1. Тщательно проанализировать современное состояние фирмы и определить ее цели, пути их достижения и ожидаемые результаты.

2. Представить фирму в привлекательном для внешних инвесторов и партнеров виде.

Названия разделов бизнес-плана могут изменяться в зависимости от методики его составления, но в обобщенном виде они сводятся к следующим: 1) резюме; 2) фирма; 3) рынки и конкуренция; 4) продукция; 5) сбыт; 6) производство; 7) финансы; 8) инвестиции; 9) дополнительная информация.

Резюме. Это очень важный раздел, так как содержит краткое изложение сути бизнес-плана (внешние инвесторы обычно его читают в первую очередь). Включает описание нынешнего состояния фирмы, а также информацию о том, какую продукцию она намерена продавать и кто будет эту продукцию покупать. Следует показать экономические и неэкономические выгоды для покупателя, финансовые прогнозы, общие цели фирмы на 3—7 лет вперед и способы достижения этих целей. Здесь же указывается объем капитала, необходимый для осуществления намеченных целей, а также как и когда инвесторы могут получить выгоду от вложения своих капиталов в компанию.

Фирма. Данный раздел посвящен тому, какие цели ставит перед собой предприятие и как оно предполагает их достичь. В разделе следует описать:

• нынешний статус фирмы;

• задачи на ближайшее время (1—3 года);

• задачи на более отдаленное время (5—7 лет);

• состав руководящего звена фирмы;

• задачи руководящего звена.

Рынки и конкуренция. Здесь нужно дать информацию о том, кто и почему будет покупать продукцию. Необходимо доказать, что фирма сосредоточивает внимание на рынке, который она обслуживает, а не на технической стороне выпуска продукции. Описываются следующие параметры:

• рынок для продукции в настоящее время;

• преимущества, которые получают потребители продукции;

• ожидаемый спрос на продукцию в ближайшем будущем;

• спрос на продукцию в перспективе;

• сегмент рынка, который желает занять фирма;

• во что обойдется фирме выход на рынок;

• желаемый объем продажи и доля рынка, которую займет продукция фирмы;

• особые цели на рынке;

• стратегия сбыта, направленная на достижение поставленных целей;

• риск на рынке.

Продукция. Этот раздел должен быть короче, чем раздел, посвященный рынку, чтобы показать потенциальному инвестору, что фирма думает сперва о рынке, а потом уже о своем продукте. Все связанное с разработкой продукта должно быть изложено предельно лаконично. Инвесторы предпочитают, чтобы их деньги шли на производство и продажу продукта, а не на его разработку. Крупные затраты на разработку продукта могут оттолкнуть многих инвесторов.

Содержание раздела:

• примеры использования продукта;

• соответствие продукта принятым стандартам;

• преимущества, которые имеет данный продукт перед продуктами -аналогами;

• состояние, в котором продукт находится в настоящее время (на стадии разработки, создания опытных образцов, производства и т.д.);

• влияние увеличения объема производства на стоимость продукта;

• патенты и ноу-хау, которым компания обладает по данному продукту.

Сбыт. Здесь следует обосновать цену продукта и сравнить ее с ценами, существующими в промышленности. Должно содержаться свидетельство того, что подход к сбыту будет способствовать успешному осуществлению плана маркетинга. Содержание раздела:

• метод сбыта в настоящее время;

• метод сбыта в ближайшей перспективе;

• метод сбыта в более отдаленной перспективе;

• наличие/отсутствие на фирме специализированного отдела по работе с покупателями;

• затраты на подготовку к заключению контрактов о продаже продукта;

• стоимость продажи продуктов, изготовленных по индивидуальным заказам;

• стратегия определения цены и установления гарантийного срока.

Производство. В данном разделе нужно показать, что процесс производства не требует крупных затрат и является предельно эффективным, вследствие чего можно рассчитывать на получение максимальной прибыли.

Содержание раздела:

• необходимые площади и оборудование;

• элементы продукта, которые можно делать на своем оборудовании, и элементы, которые требуется закупать;

• гарантии наличия источников сырья и запасных частей, необходимых для выпуска продукта;

• наличие резервных источников сырья и запасных частей;

• совершенствование технологии производства с целью повышения качества и снижения себестоимости продукта;

• обеспечение контроля за качеством продукта на всех этапах производства;

• необходимый штат сотрудников и предполагаемые изменения в штатном расписании по мере расширения производства.

Финансы фирмы.

Содержание раздела:

• обзор финансового положения компании с момента ее основания;

• увеличение бюджета по мере расширения фирмы;

• прогноз финансового состояния фирмы на несколько лет вперед;

• краткое изложение операций, предшествующих финансированию;

• количество акционеров, число акций.

Инвестиции. В этом разделе необходимо указать, сколько капитала хочет получить фирма, форму инвестиций, как будут использоваться полученные фонды и какую долю компании приобретает инвестор. Нужно показать, каким образом по истечении определенного времени (обычно указывается срок в пять 'лет) инвестор сможет получить обратно свой вклад, стоимость которого пропорционально возрастает; как будут использоваться деньги инвестора. Следует описать характер предполагаемых действий.

Дополнительная информация. В данном разделе приводятся краткие сведения о руководителях фирмы и ведущих сотрудниках, в том числе биографии руководителей; другие важные сведения (деловые, контактные и проч.).

Приложения (финансовая и бухгалтерская информация, сертификаты качества и т.д.). Бизнес-план должен содержать полную и подробную информацию о деятельности предприятия. Эта информация является строго конфиденциальной. Поэтому, показывая свой бизнес-план потенциальному партнеру или инвестору, необходимо взять с него расписку о неразглашении полученной информации.

Использование консультантов

Выделяют восемь основных разновидностей услуг, входящих в консалтинг: 1) стратегические вопросы развития: разработка и планирование общей стратегии… 2) финансовые вопросы: финансовое планирование и контроль, налоги, бухгалтерский учет, размещение на рынке акций или…

Участие консультантов в составлении бизнес-плана

Подготовка бизнес-плана требует большой аналитической работы и высокой квалификации ее участников. Необходимы знания в области не только экономики, но и законодательства, психологии, культурологии с тем, чтобы суметь представить информацию в соответствии с принятыми в мировой практике стандартами.

В табл. 19.1 приводится схема участия консультантов в разработке бизнес-плана.

 

 

Таблица 19.1 Участие консультантов в разработке бизнес-плана

 

 

Составление бизнес-планов для привлечения инвестиций получило широкое распространение в России в связи с нехваткой финансовых ресурсов на большинстве предприятий. Однако в последнее время усиливается потребность в оценке эффективности так называемых внутренних инвестиций, которые осуществляются предприятием без специального привлечения дополнительных источников финансирования, т.е. за счет собственных средств.

Бизнес-план для привлечения инвестиций должен удовлетворять, по меньшей мере, следующим трем требованиям:

• с описательной точки зрения быть кратким, простым и понятным, чтобы потенциальный инвестор мог быстро разобраться в сути предложения и оценить его привлекательность. Это требование в первую очередь относится к резюме и предпосылкам, на основании которых строится прогноз основных показателей: реализации, параметров внешней среды и т.д.;

• одновременно с этим содержать подробные финансовые расчеты, которые позволят аналитикам потенциального инвестора оценить справедливость выводов разработчика бизнес-плана и соответствие его общепринятым стандартам;

• наконец, содержать достаточно широкий спектр возможных вариантов развития ситуации при изменении параметров внешней среды, ситуации на рынке, стоимости производства и т.д.

В качестве примера структуры бизнес-плана, ориентированной на привлечение внешних инвесторов, приведем перечень разделов типового бизнес-плана венчурных фондов Европейского банка реконструкции и развития, действующих на территории России:

 

1. 1. Общие сведения.

2. 2. Предприятие и его история.

3. 3. Коммерческая идея.

4. 4. Руководство.

5. 5. Сбыт.

6. 6. Технология и продукция.

7. 7. Экономический прогноз.

8. 8. Анализ рынка.

9. 9. Потребитель.

10. 10. Размер рынка сбыта и его изменения.

11. 11. Конкуренция на рынке.

12. 12. Оценка объемов реализации.

13. 13. План производства.

14. 14. Помещения.

15. 15. Инвестиции.

16. 16. Производственный процесс.

17. 17. Снабжение.

18. 18. Рабочая сила.

19. 19. Первоначальный капитал.

20. 20. Анализ кассовых потоков.

21. 21. Прогноз коммерческой деятельности.

22. 22. Итоговый экономический анализ.

 

Составление бизнес-плана на основе информационно-компьютерных программ

С п е ц и а л и з и р о в а н н ы е п р о г р а м м ы обычно настроены на стандартные процедуры инвестиционного анализа, что позволяет быстро… Специализированные программы, как правило, незаменимы при экспресс-анализе для… Рассмотрим работу по бизнес-планированию на основе специализированной компьютерной программы «Проект-Эксперт», которая…

Выводы

1. Бизнес-планирование является важнейшим инструментом рационального хозяйствования в рыночной экономике и необходимым условием привлечения внешних инвесторов.

2. В России расширяется набор профессиональных услуг по планированию и управлению, к которым относятся прежде всего консалтинг и проверка финансового состояния предприятия (аудит). Эти услуги оказываются независимыми фирмами, а также индивидуальными профессионалами.

3. Компьютерные программы, разработанные для составления бизнес-планов, позволяют сделать этот процесс более тщательным и детальным, автоматизируя ряд расчетов и формализуя соответствующие процедуры. Однако они не заменяют профессиональных знаний экспертов и аналитиков.

 

Термины и понятия

Бизнес-план

Резюме бизнес-плана

Консалтинг (консультирование)

Специализированные компьютерные программы по составлению бизнес-плана

 

 

Вопросы для самопроверки

2. Для каких четырех категорий участников бизнес-процессов предназначен бизнес-план? 3. В чем состоит главное назначение бизнес-плана в развитой рыночной… 4. Какие вопросы надо обязательно включать в бизнес-план, а каких следует избегать при его составлении?

СОДЕРЖАНИЕ

 

Глава 20. Система национальных счетов и ее показатели

1. 1. Понятие Системы национальных счетов

2. 2. Основные макроэкономические показатели

3. 3. Методы подсчета валового внутреннего продукта

4. 4. Макроэкономические индикаторы

Глава 21. Экономическое развитие, рост и структурные изменения

1. 1. Экономическое развитие и его уровень

2. 2. Экономический рост, его источники и измерение

3. 3. Теории экономического роста

4. 4. Циклические колебания экономического роста. Теории экономических циклов

5. 5. Структурные изменения в экономическом развитии

Глава 22. Инфляция

1. 1. Инфляция как многофакторный процесс

2. 2. Измерение и показатели инфляции

3. 3. Регулирование инфляции

Глава 23. Деньга и кредит

1. 1. Деньги и денежная система

2. 2. Кредит и кредитная система

3. 3. Банковские операции

4. 4. Денежно-кредитная политика

Глава 24. Финансовый рынок

1. 1. Денежный рынок и рынок капиталов

2. 2. Рынок ценных бумаг

3. 3. Облигации и акции

4. 4. Фондовая биржа и внебиржевой рынок

5. 5. Виды операций на рынке ценных бумаг

6. 6. Как читать биржевые индексы, котировки и рейтиговые оценки

Глава 25. Макроэкономическое равновесие

1. 1. Сущность, предпосылки и значение теории экономического равновесия

2. 2. Модели AD— АS и IS—LM

Глава 26. Государственное регулирование экономики

1. 1. Сущность государственного регулирования экономики и его место в хозяйственном механизме современного капитализма

2. 2. Средства государственного регулирования экономики

3. 3. Объекты и направления государственного регулирования экономики

4. 4. Формы государственного регулирования экономики

5. 5. Возможности и границы государственного регулирования экономики

Глава 27. Бюджет и налоги

1. 1. Государственный бюджет

2. 2. Налоги

3. 3. Бюджетно-налоговая (фискальная) политика

Глава 28. Доходы населения и социальная политика

1. Доходы и их измерение. Проблема дифференциации доходов

2. Государственная политика доходов

3. Проблема социальной ориентации экономики. Противоречия социальной справедливости и экономической эффективности

4. Социальная политика государства

 

РАЗДЕЛ III.МАКРОЭКОНОМИКА

Проблемы экономики можно изучать на различных уровнях: во-первых, на уровне отдельных хозяйственных единиц, таких как фирмы, домашние хозяйства, отрасли, и, во-вторых, в масштабе всего народного хозяйства и его составляющих с использованием агрегированных величин (например, показателей совокупного спроса и совокупного предложения). Раздел науки о хозяйстве как целом, о проблемах экономического роста и занятости, о возможностях и работе хозяйственного механизма, о функциях государства и экономической политике называется макроэкономикой. Она рассматривает размеры и структуру валового продукта, функционирование и эффективность экономики в целом. В центре ее внимания — разработка таких проблем, как организация экономического регулирования, управление инфляцией, сохранение природных ресурсов, поддержание оптимальных темпов производства товаров и услуг.

Между микро- и макроанализом нет непреодолимой границы. Обе сферы человеческой деятельности — на уровне фирмы (отрасли) и в масштабе страны, обе части экономической теории тесно взаимосвязаны. Но разделение уровней, даже при известной его условности, полезно в методическом плане и отражает реально существующие различия. Интересы отдельного индивидуума, одной фирмы, одной отрасли и интересы общества не равнозначны.

Глава 20. Система национальных счетов и ее показатели

Для анализа макроэкономики необходима система показателей, дающих полноценную картину хозяйственной жизни.

Понятие Системы национальных счетов

 

Сущность и структура Системы национальных счетов

Структура Системы национальных счетов исходит из того, что каждой стадии экономического кругооборота соответствует специальный счет или группа… Счет товаров и услуг, как и все другие счета СНС, состоит из двух частей. В…  

Добавленная стоимость

Поэтому стоимость потребленных сырья и материалов, которые приобретались у поставщиков и в создании которых предприятие не принимало участия, в… Иначе говоря, добавленная стоимость — это валовая продукция предприятия (или… Эти величины добавленной стоимости при суммировании их по всем отраслям и производствам и дают итоговые показатели…

Основные макроэкономические показатели

Центральным показателем Системы национальных счетов является валовой внутренний продукт (ВВП). В статистике ряда зарубежных стран используется и… • ВВП подсчитывается по так называемому территориальному признаку. Это… • ВНП — это совокупная стоимость всего объема продукции и услуг в обеих сферах национальной экономики независимо от…

Методы подсчета валового внутреннего продукта

Эта общая, сводная величина валового продукта нас интересует, во-первых, с точки зрения того, из чего она складывается, и, во-вторых, на что она… Следовательно, ВВП может быть определен одним из трех методов, путем… • добавленной стоимости по всем отраслям национальной экономики (ВВП по производству, отраслям);

Расчет ВВП по отраслям

Например, в 1998 г. валовой внутренний продукт России по сферам и отраслям составил, млрд руб. (%):   Производство товаров…………………..1055 (39,3)

Расчет ВВП по расходам

1. Конечные потребительские расходы домашних хозяйств. Это товары повседневного спроса, предметы потребления длительного пользования, расходы на… 2. Конечные расходы органов государственного управления (государственных… 3. Конечные расходы некоммерческих организаций, обслуживающих домашние хозяйства. Это расходы профсоюзов, политических…

Расчет ВВП по источникам доходов

Например, ВВП России по доходам в 1998 г. составил, млрд руб.(%):   Оплата труда наемных работников (включая скрытую) .........…… 1324 (49,3)

Чистый внутренний продукт и национальный доход

Если к ЧВП прибавить сальдо факторных доходов, то получим чистый национальный доход. Это сумма первичных доходов страны. Если к ним добавить сальдо…

Макроэкономические индикаторы

Ведущие индикаторы. Прежде всего это динамика ВВП, т.е. агрегированный рост (сокращение) сферы материального производства (промышленности, сельского… С динамикой ВВП тесно связаны и другие макроэкономические индикаторы, особенно… Финансовые индикаторы. Эта группа показателей свидетельствует о состоянии дел в финансовом секторе, хотя оно…

Выводы

1. Система национальных счетов которая принята в мировой практике и переход к которой осуществляется в России, позволяет применять статистическую информацию для оценки и анализа макроэкономических процессов.

2. Валовой внутренний продукт (ВВП) как основной показатель экономического состояния общества (ВНП — его модификация) представляет собой добавленную стоимость всех конечных товаров и услуг, произведенных в течение года. Промежуточные продукты (их повторный счет) исключаются при исчислении ВВП.

3. ВВП по отраслям (по производству) рассчитывается как сумма добавленной стоимости всех отраслей национальной экономики, в том числе сферы услуг.

4. ВВП по расходам (по методам использования) определяется как сумма конечных потребительских расходов на товары и услуги, государственных закупок товаров и услуг, валового накопления, сальдо экспорта и импорта товаров и услуг.

5. ВВП по источникам доходов рассчитывается как сумма оплаты труда, валовой прибыли и чистых налогов.

6. На основе ВВП можно определить другие важные показатели: чистый внутренний продукт и национальный доход.

 

 

Термины и понятия

Система национальных счетов

Валовой внутренний продукт

Валовой национальный продукт

Добавленная стоимость

Чистый внутренний продукт

Национальный доход

Макроэкономические индикаторы

 

 

Вопросы для самопроверки

2. В чем отличия ВВП от ВНП? 3. Как рассчитываются ВВП по источникам доходов, по расходам, по… 4. Как рассчитывается НД? Каковы его основные элементы?

Глава 21. Экономическое развитие, рост и структурные изменения

Характер и динамика экономического развития страны являются предметом пристального внимания экономистов и политиков. От того, какие процессы и структурные изменения происходят в национальной экономике, зависит многое в жизни страны и ее перспективах.

Экономическое развитие и его уровень

 

Сущность экономического развития

Известны различные модели экономического развития (модель Германии, США, Китая, стран Юго-Восточной Азии, России, Японии и других стран). Но при… По уровню экономического развития различают развитые страны (США, Япония, ФРГ,… В целом экономическое развитие общества — противоречивый и трудноизмеряемый процесс, который не может происходить…

Показатели уровня экономического развития

• общий объем реального ВВП; • ВВП/ВНП на душу населения; • отраслевая структура экономики;

Экономический рост, его источники и измерение

Экономический рост и его измерение

Экономический рост есть составляющая экономического развития. Он выражается непосредственно в количественном увеличении ВВП и его составляющих. На макроэкономическом уровне ведущими показателями количественной динамики… • годовой прирост объема ВВП;

Факторы экономического роста

В современных условиях ведущим фактором экономического роста являются знания, особенно технологические (научно-технический прогресс). Об этом… Многие авторы также ставят этот показатель на первое место. Технический… На экономический рост большое влияние оказывает экономическая политика государства, стимулирующая его или фактически…

Теории экономического роста

Современные теории экономического роста сформировались на основе двух источников: неоклассической теории, уходящей своими корнями к теоретическим взглядам Ж. Б. Сэя и получившей законченное выражение в работах американского экономиста Дж.Б. Кларка (1847—1938), и кейнсианской теории макроэкономического равновесия.

 

Неоклассическое направление

В центре неоклассического направления стоит идея оптимальности рыночной системы, рассматриваемой как совершенный саморегулирующийся механизм, позволяющий наилучшим образом использовать все производственные факторы не только отдельному экономическому субъекту, но и экономике в целом.

В реальной экономической жизни общества это равновесие нарушается. Однако моделирование равновесия позволяет найти отклонение реальных процессов от идеала. Наиболее .известны факторная модель Кобба—Дугласа и простая односекторная модель экономической динамики Р. Солоу.

Факторная модель Кобба—Дугласа (см. 2.2) показывает взаимодействие и взаимозаменяемость труда и капитала, насколько продукт обязан своим созданием тому или иному фактору, при какой их комбинации может быть достигнут максимум продукции при наименьших затратах.

Один и тот же объем прироста национального продукта может быть получен в результате либо увеличения капиталовложений, либо расширения использования труда. Поэтому на основе производственных функций осуществляется выбор требуемой в данных конкретных условиях технологической комбинации данных факторов производства.

В последующих многочисленных исследованиях экономистов (Э. Денисона, Р. Солоу) модель Кобба—Дугласа была модифицирована и развита путем ввода других факторов роста: возраста основного капитала, масштаба производства, квалификации работников, продолжительности рабочей недели и т.д.

 

Неоклассические модели Солоу

Значительный вклад в развитие теории экономического роста внес Р. Солоу. Им были разработаны две модели: модель факторного анализа источников экономического роста и модель, раскрывающая взаимосвязь сбережений, накопления капитала и экономического роста. Основой первой модели явилась производственная функция Кобба—Дугласа. Она была модифицирована путем ввода еще одного фактора — уровня развития технологий: .

 

Q =F (K, L, T) (21.2)

 

где Q — выпуск продукции; К— основной капитал; L — вложенный труд (в виде заработной платы); Т— уровень развития технологий.

 

Солоу предположил, что изменение технологий приводит к одинаковому увеличению предельного продукта К и L, т.е.

 

Q = TF (K ,L), (21.3)

 

где F (K, L) — обычная неоклассическая производственная функция Кобба—Дугласа.

 

Прирост выпуска продукции может быть представлен следующим образом:

s Q= sTF (K, L) + s К • TF_K + s L •TF_L (21.4)

 

Это означает, что прирост выпуска продукции пропорционально зависит от прироста технологий (sT), прироста основного капитала (sK) и прироста вложенного труда (sL). Доля изменения капитала в выпуске равна s К, умноженному на предельный продукт капитала ( TF_K), а доля применения труда в выпуске равна s L, умноженному на предельный продукт труда (TF_L)

Темп роста выпуска продукции может быть представлен уравнением:

 

s Q = s T + S_L + s L +S_{k +} sК

Q T L К

 

Как видно, темп прироста выпуска s Q зависит от:

Q

 

• темпа технического прогресса s T

T

 

• темпа прироста объема вложенного труда s L , умноженного на долю

L

 

заработной платы (труда) в суммарном выпуске S_L (доля заработной платы в продукте определяется как отношение номинальной заработной платы к цене выпуска);

• темпа прироста капитала — s K , умноженного на долю капитала в выпуске S_K

K

 

Если доли труда и капитала в выпуске продукции измеряются на основе производительности труда, капиталовооруженности на одного работающего и фондоотдачи, то вклад технического прогресса представляется как остаток после вычета из прироста выпуска продукции доли, полученной за счет прироста труда и капитала, т.е. — s T

T

— это так называемый остаток Солоу, который выражает долю экономического роста за счет технического прогресса, или «прогресса в знаниях».

Другая модель Солоу показывает взаимосвязь между сбережениями, накоплением капитала и экономическим ростом.

Если обозначить производство продукции на одного занятого q, количество капитала на одного работающего — k (капитало- или фондовооруженность), то производственная функция примет вид:

q = TF( k).

 

 

Рис. 21.1. Производственная функция в расчете на душу населения

 

Как видно из рис. 21.1, по мере роста фондовооруженности происходит рост q, но оно возрастает в меньшей степени, так как падает предельная производительность капитала (фондоотдача).

В модели Солоу объем производства (Q) определяется инвестициями (I) и потреблением (С). Предполагается, что экономика носит закрытый от мирового рынка характер и отечественные инвестиции (I) равны национальным сбережениям, или объему валового накопления (S), т.е. I= S.

Как уже было показано, динамика объема выпуска в данном случае зависит от фондовооруженности, изменяющейся под воздействием выбытия основного капитала или инвестиций. В свою очередь инвестиции зависят от нормы валового накопления, которая является относительной величиной и исчисляется как отношение валового накопления к созданному продукту: S(I) . 100 ;

Q

 

она определяет деление продукта на инвестиции, сбережения и потребление.

Норма накопления непосредственно влияет на уровень фондовооруженности. С ростом нормы накопления (сбережения) инвестиции увеличиваются, превышая выбытие. При этом производственные фонды возрастают. Таким образом, в краткосрочном периоде ускорение экономического роста зависит от нормы накопления. В дальнейшем, развивая свою модель, Солоу вводит новые факторы, влияющие наряду с инвестициями и выбытием на фондовооруженность: рост численности населения (рабочей силы) и технический прогресс.

Предполагается, что технологические изменения являются трудосберегающими, т.е. способствуют повышению квалификации, развитию профессиональных навыков, образовательного уровня работающих.

 

Кейнсианство

Именно с движением потребления и накопления Кейнс связывал объем и динамику национального дохода. Чем больше инвестиции, тем меньше размеры потребления сегодня и значительнее… В гл. 4 уже проводилось различие между инвестированием и сбережением. Рост сбережений в экономическом смысле означает…

Неокейнсианство

Экономическая теория Харрода, дополненная Домаром, анализирует не момент нарушения равновесия в экономике и восстановления его (статическое… Устойчивый темп роста производства, который обеспечивается всем приростом…  

Государственное регулирование экономического роста

Сложившаяся в США после «великой депрессии» 1929— 1933 гг. система государственного регулирования была ориентирована преимущественно на управление… В 80-х гг. в США была провозглашена новая экономическая политика, суть которой… Сторонники экономики предложения сделали упор на факторы, повышающие производственный потенциал экономической системы.…

Циклические колебания экономического роста. Теории экономических циклов

Экономический цикл включает ряд последовательно сменяющих друг друга фаз экономической активности, выражающих неравномерность развития национальных… Экономическая теория выделяет ряд циклов экономического развития (роста):…  

Промышленный экономический цикл

Это перенакопление капитала проявляется, прежде всего, в сфере обращения, о чем свидетельствует накопление товарных запасов, замедление оборота… Во время экономического кризиса, как правило, нарушаются кредитные отношения и… В фазе депрессии спад производства прекращается, приостанавливается падение цен. Уровень безработицы остается еще…

Эволюция экономических циклов

Экономические циклы эпохи свободной конкуренции и современной регулируемой рыночной экономики существенно различаются между собой как по… Кризисы XIX в. характеризовались значительной синхронностью, почти… В первой половине XX в. наиболее продолжительным и глубоким был мировой кризис 1929—1933 гг. Падение производства…

Причины средних циклических колебаний

В исследованиях причин экономических циклов в настоящее время широкое распространение получил подход, согласно которому циклы являются следствием… Впервые эти идеи были высказаны советским экономистом Евгением Слуцким в 1927… • ш о к и п р е д л о ж е н и я, воздействующие на производство. К ним относятся технологические сдвиги, климатические…

Большие циклы конъюнктуры

В результате исследований Н.Д. Кондратьев выделил следующие большие циклы конъюнктуры:     Подъем   Спад 1789-1814…  

Структурные изменения в экономическом развитии

 

Сущность экономической структуры

Экономическая структура имеет огромное значение для сбалансированности народного хозяйства, его эффективного и устойчивого роста. Так, успех в… Теория структуры занимает достаточно почетное место в экономике. Большое… Структура экономики — многоплановое понятие; ее можно рассматривать с разных точек зрения, отражающих соотношение…

Отраслевая структура

Деление национального хозяйства на основные сферы экономики (сельское и лесное хозяйство, промышленность и строительство, транспорт, торговля и… В процессе общественного воспроизводства между отраслями формируются тесные… На протяжении ХХ в. отраслевая структура экономики неоднократно изменялась. В начале века в создании общественного…

Воспроизводственная структура

За счет сокращения инвестиций можно временно расширить объем потребления, в особенности если удастся повысить эффективность капиталовложений. Однако… В развитых странах сложились довольно разнообразные и нестабильные пропорции…  

Структурные кризисы

В отличие от циклических кризисов перепроизводства структурные кризисы проявляются в изменении не общей экономической конъюнктуры, а в каких-то… В определенных условиях структурные кризисы могут оказывать глубокое…

Методы воздействия на экономическую структуру

В одном превалируют стихийные силы, порождаемые чисто рыночными отношениями. Структура изменяется в результате изменений в норме прибыли. Разоряются… Другой путь — широкое использование государственных рычагов для ускорения… Первый путь с известной степенью условности можно назвать американским. По нему в 80-х гг. шла и Великобритания. Здесь…

Выводы

1. Экономическое развитие общества — многоплановый процесс, охватывающий все сферы экономической деятельности. Показатели динамики экономического развития многочисленны, основным из них является ВВП на душу населения.

2. В связи с трудностями измерения процесса экономического развития в макроэкономике чаще всего анализируют экономический рост, т.е. изменение объема производимых в стране товаров и услуг, хотя это лишь один из критериев экономического развития. Экономический рост может измеряться в физическом и стоимостном выражении.

3. Ведущим фактором экономического роста в настоящее время является научно-технический прогресс. С развитием и освоением достижений НТП интенсивные факторы становятся преобладающими.

4. Современные теории экономического роста развиваются в рамках неоклассического, кейнсианского, неокейнсианского и посткейнсианского направлений, что находит отражение в государственной стратегии экономического развития общества, методах и формах государственного регулирования экономического роста.

5. Экономическое развитие общества происходит неравномерно, включает периоды роста и спада, отражает положительные и отрицательные тенденции.

6. Экономическая теория выделяет ряд циклов экономического развития, среди которых длинноволновые циклы, охватывающие период от 45 до 60 лет, и промышленные экономические циклы с периодом от 8 до 12 лет. Каждые из них имеют свою специфику.

7. Народное хозяйство — это сложная система, состоящая из многих макроэкономических элементов, теснейшим образом связанных друг с другом. Соотношение между этими элементами и представляет собой экономическую структуру. Обычно выделяют социальную, отраслевую, воспроизводственную, региональную и внешнеторговую структуры.

8. Отраслевая структура характеризует соотношения между различными отраслями и внутри отраслей.

9. Основным параметром воспроизводственной структуры является соотношение между потреблением и накоплением.

10. Экономическая структура подвержена изменениям. Можно выделить два основных пути ее изменения: стихийный и государственно-регулируемый.

 

 

Термины и понятия

 

Экономическое развитие

Экономический рост

Экономический цикл

Экономическая структура

Структурные кризисы

Отраслевая структура

Воспроизводственная структура

 

Вопросы для самопроверки

2. Как определяется уровень экономического развития? 3. Что характерно для экономического развития России в 90-е гг.: а) рост… б) эволюция форм собственности; в) падение производства; г) структурные сдвиги в экономике; д) формирование рыночных…

Глава 22. Инфляция

В мире почти нет стран, где бы во второй половине ХХ в. не было инфляции. Она как бы пришла на смену прежней болезни рыночной экономики, которая стала явно ослабевать, — циклическим кризисам. По-прежнему актуальна проблема инфляции и для России.

Инфляция как многофакторный процесс

 

Что такое инфляция

Напомним, что не всякое повышение цен служит показателем инфляции. Цены могут повышаться в силу улучшения качества продукции, ухудшения условий… Например, переход на выпуск новых модификаций автомобилей с экономичным… Существует и несколько иной взгляд на природу инфляции, что вполне естественно, ибо она представляет собой чрезвычайно…

Рост цен и покупательная сила денег

Денежная масса может расти. Если при этом покупательная способность денег падает, то нарушения происходят из-за того, что владельцы денег стремятся… Так, в России слабость рубля проявляется не только в том, что растут цены, но… Покупательная сила рубля обеспечивается прежде всего продукцией нефтяной и газовой промышленности; в этой сфере рубль…

Инфляция спроса и инфляция издержек

Что такое инфляция спроса? Это вид инфляции, порождаемый избытком совокупного спроса, за которым по тем или иным причинам не успевает производство.… Чтобы финансировать дополнительные расходы, государство выпускает бумажные… Ценность старых денег, находящихся у населения, стремительно падает. Если, к примеру, в течение года цены выросли на…

Инфляция и безработица. Кривая Филлипса

Эту связь можно прокомментировать следующим образом. Как известно, уровень заработной платы и уровень занятости взаимосвязаны. С повышением… Инфляция и безработица — две острые и взаимосвязанные проблемы. Чем выше темпы… При выработке экономической политики приходится выбирать: либо инфляция, либо безработица. Практически идет поиск…

Измерение и показатели инфляции

Показатели инфляции призваны дать количественную оценку инфляционных процессов. Одними из широко используемых показателей служат индексы цен, в том числе индексы цен в потребительском секторе экономики.

 

Индексы Ласпейреса, Пааше и Фишера

(1100: 1000) i 100 = 110%. Таким образом, средняя цена в отчетном году по отношению к базовому выросла на… Если нам надо рассчитать соотношения цен по набору товаров, то выбор и расчет соответствующих показателей (индексов)…

Ползучая, галопирующая и гиперинфляция

Ползучая инфляция характеризуется повышением цен не более чем на 3—5% в год. Подобный темп инфляции наблюдается во многих странах Запада. Ползучая… Допустимый темп «привычной» инфляции зависит от конкретных условий; он… Галопирующая инфляция в отличие от ползучей трудно управляема. Среднегодовой рост цен —от 10 до 50% (или несколько…

Последствия инфляции

Ряд экономистов придерживаются той точки зрения, что незначительная по размерам инфляция (скажем, ежегодное повышение цен составляет 3—4%),… При этом расширение производства будет тем значительнее чем больше имеется… Процесс этот противоречив. С одной стороны, увеличиваются денежные прибыли, расширяются капиталовложения, а с другой…

Регулирование инфляции

Управление инфляцией предполагает использование комплекса мер, помогающих в определенной мере сочетать рост цен (незначительный) со стабилизацией…  

Антиинфляционная политика

• политика, направленная на сокращение бюджетного дефицита, ограничение кредитной экспансии, сдерживание денежной эмиссии. В соответствии с… • политика регулирования цен и доходов, имеющая целью увязать рост заработков… Воздействие на инфляционный процесс в условиях резкого роста цен требует специальных мер. Так, для устранения…

Управление инфляцией в переходной экономике

Следует признать, что ни в России, ни в большинстве других стран, вставших на путь системных экономических реформ, расчеты на быстрое укрощение… Применительно к России можно выделить следующие особенности хозяйственной… 1. Наличие общего структурного неравновесия и отсутствие конкурентной среды. Сжатие спроса на многие потребительские…

Выводы

1. В настоящее время инфляция — один из самых болезненных и опасных процессов, негативно воздействуюших на финансовую, денежную и экономическую систему в целом. Инфляция не только означает снижение покупательной способности денег, но и подрывает возможности хозяйственного регулирования, сводит на нет усилия по проведению структурных преобразований, восстановлению нарушенных пропорций.

2. По своему характеру, интенсивности, проявлениям инфляция бывает весьма различной, хотя и обозначается одним термином. Инфляционные процессы не могут рассматриваться как прямой результат только определенной политики, политики расширения денежной эмиссии или дефицитного регулирования производства, ибо рост цен оказывается не просто следствием «злой воли» и непродуманных акций государственных чиновников, а неизбежным результатом глубинных процессов в экономике, объективным следствием нарастания диспропорций между спросом и предложением, производством предметов потребления и средств производства, накоплением и потреблением и т.д. В итоге процесс инфляции (в различных его проявлениях) носит весьма устойчивый, трудно управляемый характер.

3. В странах с развитой рыночной экономикой инфляция может рассматриваться в качестве неотъемлемого элемента хозяйственного механизма. Однако для них она не представляет серьезной угрозы, поскольку там отработаны и достаточно широко используются методы ограничения и регулирования инфляционных процессов. В США, Японии, странах Западной Европы преобладает тенденция замедления темпов инфляции.

4. В отличие от Запада в России и большинстве других стран, осуществляющих преобразование хозяйственного механизма, инфляционный процесс с трудом поддается сдерживанию и регулированию. Инфляцию поддерживают инфляционные ожидания, нарушения народнохозяйственной сбалансированности (дефицит госбюджета, отрицательное сальдо внешнеторгового баланса, растущая внешняя задолженность).

5. Управление инфляцией представляет важнейшую проблему денежно-кредитной и в целом экономической политики. При всей значимости сокращения государственных расходов, постепенного сжатия денежной массы требуется проведение широкого комплекса антиинфляционных мероприятий. Среди них — стабилизация и стимулирование производства, совершенствование налоговой системы, создание рыночной инфраструктуры, повышение ответственности предприятий за результаты хозяйственной деятельности, проведение определенных мер по регулированию цен и доходов.

Нормализация денежного обращения и противодействие инфляции требуют выверенных, гибких решений, настойчиво и целеустремленно проводимых в жизнь.

 

 

Термины и понятия

Инфляция

Инфляция спроса

Инфляция издержек

Дефлятор ВВП

Индекс цен

Индексы Ласпейреса, Пааше и Фишера

Ползучая инфляция

Галопирующая инфляция

Гиперинфляция

«Импортируемая» инфляция

Инфляционные ожидания

Дефляционная политика

 

Вопросы для самопроверки

2. Что такое «импортируемая» инфляция? Каковы, на ваш взгляд, внешние причины инфляционного роста цен? 3. Для чего нужны индексы цен? Как подсчитываются индексы Ласпейреса, Пааше и… 4. В чем особенности инфляционного процесса, протекающего в России?

Глава 23. Деньги и кредит

Предприниматели в своей хозяйственной деятельности постоянно имеют дело с денежными единицами своей страны и иностранных государств. Деньги — историческая категория, присущая товарному производству. До появления денег имел место натуральный обмен (см. гл. 1).

К древнейшим видам денег относятся товары, которые использовались повседневно, а при обмене служили всеобщим эквивалентом: продовольственные (скот, соль, чай, зерно, рис и др.), меховые (шкуры пушных зверей), орудия труда (мотыги, топоры, ножи, лопаты), украшения (кольца, браслеты, цепочки). Постепенно роль денег перешла к металлам, сначала в форме слитков разной формы, а с VII в. до н.э. — в форме чеканных монет. До капитализма роль денег выполняли медь, бронза, серебро, а в некоторых странах (в Ассирии и Египте) еще в древности (за два тысячелетия до н.э.) — золото. С развитием товарного производства золото и серебро стали денежными товарами.

Нам более привычны бумажные деньги. Впервые они появились в Китае в 812 г. Самые ранние в мире выпуски банкнот были осуществлены в Стокгольме в 1661 г. В России бумажные деньги (ассигнации) впервые были введены при Екатерине II (1769 г.).

Оноре де Бальзак утверждал, что «деньги — это шестое чувство, позволяющее нам наслаждаться пятью остальными». Более строго и сухо определяют их экономисты. А. Смит называл деньги «колесом обращения», К. Маркс — «всеобщим эквивалентом».

Деньги и денежная система

 

Сущность денег

1. Д е н ь г и к а к м е р а с т о и м ос т и. Это приравнивание товара к определенной сумме денег, что дает количественное измерение величины… Функция меры стоимости реализуется на основе масштаба цен. С его помощью цена… 2. Д е н ь г и к а к с р е д с т в о о б р а щ е н и я. Они позволяют платить владельцам ресурсов и производителям…

Спрос и предложение денег

В начале XX в. количественная теория денег математически обосновывается с помощью так называемого уравнения обмена. В соответствии с этим подходом,…   MV= PT. (23.1)

Особенности денежной системы России

Россия имеет один из самых низких в мире уровень насыщенности хозяйственного оборота деньгами, самый крупный дефицит денег в обращении. В среднем по… Дефицит денежной массы в обращении и устойчиво высокие расходы государства… Нехватку рублей отчасти заменили неплатежи, бартерные сделки, денежные суррогаты и иностранная валюта. Так, процент…

Электронные средства платежа

Автоматическое ведение банковских счетов (зачисление и списание средств, переводы со счета на счет, начисление процентов, контроль за состоянием… Первоначально получили распространение п л а т е ж н ы е п л а с т и к о в ы е… В России платежные пластиковые карточки появились в начале 1992 г., когда началось распространение карточек…

Кредит и кредитная система

 

Ссудный капитал и кредит

1) денежные средства, предназначенные для восстановления основного капитала и накапливаемые по мере перенесения его стоимости по частям на… 2) часть оборотного капитала, высвобождаемая в денежной форме в связи с… 3) капитал, временно свободный в промежутках между поступлением денежных средств от реализации товаров и выплатой…

Формы кредита

Коммерческий кредит — это кредит, предоставляемый одними предприятиями другим в виде продажи товаров с отсрочкой платежа. Орудием, средством… Цель коммерческого кредита — ускорить реализацию товаров и получение… Банковский кредит предоставляется владельцами денежных средств — банками, специальными кредитными учреждениями —…

Функции кредита

Кредит выполняет также функцию э к о н о м и и и з д е р ж е к о б р а щ е н и я, частично через замещение наличных денег (векселями, банкнотами,… Специфической функцией современной рыночной экономики является использование… В России при решении в настоящее время задач реструктуризации банковской системы предполагается более активное участие…

Кредитная система

Выше отмечалось, что кредитные отношения связаны с движением ссудного капитала и включают различные формы кредита. Кредитная система как… Основой кредитной системы исторически являются кредитные организации… Выполнение отдельных банковских функций восходит к глубокой древности (Древний Вавилон, Египет, Греция и Римская…

Функции центрального банка

Э м и с с и о н н а я ф у н к ц и я — старейшая и одна из наиболее важных функций центрального банка. Хотя в современных условиях наличные деньги… Ф у н к ц и я а к к у м у л я ц и и и х р а н е н и я к а с с о в ы х п р е з… К р е д и т о в а н и е к о м м е р ч е с к и х б а н к о в центральным банком характерно, прежде всего, для…

Коммерческие банки

На рубеже 80—90-х гг. началось активное внедрение коммерческих банков в страховой бизнес. В результате клиенты коммерческих банков могут…  

Специализированные кредитные организации (финансово-кредитные институты)

Инвестиционные банки занимаются эмиссионно-учредительской деятельностью, т.е. проводят операции по выпуску и размещению на фондовом рынке ценных… Важное место в кредитной системе занимает обширная группа сберегательных… Для страховых компаний характерна специфическая форма привлечения средств — продажа страховых полисов. Полученные…

Особенности кредитной системы в России

Коммерческие банки являются основой кредитной системы России. Некоторые из них возникли на базе ранее функционировавших специализированных… В России уже сложилась кредитная система, отличная от двух основных мировых… В целом российские кредитные организации повторяют путь, по которому развивалась кредитная система в Западной Европе и…

Банковские операции

Обычно выделяют четыре группы банковских операций:

• пассивные;

• активные;

• банковские услуги;

• собственные операции банков.

Первые две группы операций наиболее распространены, и на них приходится основная часть банковской прибыли. В развитых странах с рыночной экономикой в последние годы значительно возрос объем банковских услуг. Они постепенно становятся вторым по важности источником доходов банков. Собственные операции банков играют по-прежнему подчиненную роль.

 

Сущность пассивных операций

   

Сущность активных операций

Кредитные операции можно классифицировать по ряду признаков. 1. В зависимости от о б е с п е ч е н и я: ссуды без обеспечения (бланковые) и… 2. П о с р о к а м п о г а ш е н и я: онкольные (до востребования, т.е. погашенные по требованию заемщика или банка),…

Банковские услуги

Инкассовые операции представляют собой операции, при посредстве которых банк по поручению своего клиента получает деньги по денежным и… Аккредитив — это поручение о выплате определенной суммы лицу или компании при… Различают денежные и товарные аккредитивы. Денежный аккредитив— это именной документ, выдаваемый банком лицу, внесшему…

Взаимосвязь банковских операций

Помимо общей связи активов и пассивов имеется зависимость междуотдельными видами операций. Банковская клиентура, особенно промышленные предприятия и… Регулярные кредитные связи между банком и заемщиком (например, крупной… Современные тенденции развития банковской деятельности можно свести к следующим направлениям: расширение…

Денежно-кредитная политика

Денежно-кредитная политика направлена либо на стимулирование кредита и денежной эмиссии (кредитная экспансия), либо на их сдерживание и ограничение…  

Методы денежно-кредитной политики

Следовательно, учетная (дисконтная) политика — это условия, на которых центральный банк покупает векселя у коммерческих банков. Учетная политика… В тех случаях, когда предприниматель расплачивается с поставщиком не сразу… Наибольшей популярностью учетная политика пользовалась в конце XIX — начале XX в. В 30—40-х гг. центральные банки…

Теоретические подходы к денежно-кредитной политике

Выбор вариантов денежно-кредитной политики зависит во многом от причин изменения спроса на деньги. Например, если рост спроса на деньги связан с…    

Современные тенденции в денежно-кредитной политике

Принципиальное отличие техники денежно-кредитного контроля на основе монетаристского подхода состоит во введении количественных ориентиров… Особо следует подчеркнуть, что государственные органы стран с рыночной…  

Основные направления и инструменты денежно-кредитной политики России

В 1994 — первой половине 1998 г. наиболее действенным средством выполнения основной задачи денежно-кредитной политики — сдерживания инфляции — было… Вместе с тем, по мнению ведущих российских специалистов, главная причина… Отказ Правительства от платежей по ГКО в целом блокировал почти 16% активов, а по крупным банкам — 40—50% активов,…

Выводы

1. Деньги являются особым товаром, служащим всеобщим эквивалентом. Они выполняют функции меры стоимости, средства обращения, накопления, сбережения и образования сокровищ, платежа.

2. Денежный оборот складывается из наличных и безналичных денег. Под наличными деньгами понимаются монеты и банкноты, под безналичными — средства на безналичных счетах в банках, а также вклады в депозитные сертификаты и государственные ценные бумаги.

3. Кредит — это движение ссудного капитала (денежного капитала), предоставляемого в ссуду на условиях возвратности за плату в виде процента. Он выступает в двух основных формах: коммерческого и банковского кредита.

4. Кредит выполняет функции: перераспределительную, экономии издержек, обращения, ускорения концентрации и централизации капитала. В современных условиях кредит наряду с деньгами и финансами используется как инструмент регулирования экономики.

5. Кредитная система включает, во-первых, совокупность кредитных отношений, форм и методов кредитования и, во-вторых, совокупность финансово-кредитных институтов, которые подразделяются на центральные банки, коммерческие банки и специализированные финансово-кредитные учреждения (кредитные организации).

6. Банковские операции обычно подразделяются на четыре группы: пассивные, активные, банковские услуги и собственные операции банков. Первые две группы операций наиболее распространены, и на них приходится основная часть банковской прибыли.

7. Совокупность мероприятий в области денежного обращения и кредита представляет собой денежно-кредитную политику. Она направлена либо на стимулирование кредита и денежной эмиссии (кредитная экспансия), либо на их сдерживание и ограничение (кредитная рестрикция). Методы денежно-кредитной политики делятся на две группы: общие (влияют на рынок ссудного капитала в целом) и «селективные (предназначены для регулирования конкретных видов кредита или кредитования отдельных отраслей, крупных фирм и т.д.). К общим методам относятся учетная (дисконтная) политика, операции на открытом рынке и изменение норм обязательных резервов. Среди селективных методов выделяются прямое ограничение резервов банковских кредитов и контроль по отдельным видам кредитов

 

Термины и понятия

Мера стоимости и масштаб цен Средство обращения Средство образования сокровищ, накоплений и сбережений

Вопросы дм самопроверки

2. Используя уравнение количества денег в обращении, объясните, почему возможен рост ВВП без изменения количества денег в обращении. 3. Что понимается пол наличными и безналичными деньгами? 4. Из каких агрегатов состоит денежная масса?

Глава 24. Финансовый рынок

Финансовый рынок (рынок ссудных капиталов) — это механизм перераспределения капитала между кредиторами и заемщиками при помощи посредников на основе спроса и предложения на капитал. На практике он представляет собой совокупность кредитных организаций (финансово-кредитных институтов), направляющих поток денежных средств от собственников к заемщикам и обратно. Главная функция этого рынка состоит в трансформации бездействующих денежных средств в ссудный капитал.

Денежный рынок и рынок капиталов

 

Структура финансового рынка

  Рис. 24.1. Структура финансового рынка

Государство и финансовый рынок

Государство может также поощрять и защищать развитие финансового рынка (так, фондовые биржи в ряде стран являются государственными учреждениями).… Вместе с тем международный финансовый кризис, начавшийся в 1997 г., наглядно… Финансовые рынки по своей природе нестабильны. Усиливающееся взаимодействие финансовых рынков и возрастающие объемы…

Особенности финансового рынка России

В ходе финансового кризиса в России выявилась необходимость формирования такой структуры финансовых инструментов, которая обеспечивает… Произошла также переоценка роли финансового рынка. Он уже не рассматривается в… К особенностям российского финансового рынка относится значимость его социальной составляющей. Граждане России требуют…

Рынок ценных бумаг

Ценные бумаги принято называть ф и к т и в н ы м к а п и т а л о м по той причине, что они являются представителями реального капитала (реальных… В России к ценным бумагам относят акции, облигации, депозитный и…  

Виды ценных бумаг

Один из них — р а з л и ч н ы е г р у п п ы э м и т е н т о в. Обычно выделяют три такие группы: государство, частный сектор и иностранные субъекты.… Ценные бумаги частного сектора принято делить на корпоративные и частные.… Иностранные ценные бумаги эмитируют нерезиденты страны. Ценные бумаги можно разделить на и м е н н ы е и п р е д ъ я в…

Таблица 24.1 Виды ценных бумаг, обращающихся на российском фондовом рынке

 

 

Ц е н н ы е б у м а г и с н е ф и к с и р о в а н н ым д о х о д о м — это прежде всего а к ц и и, т.е. ценные бумаги, удостоверяющие владение паем в капитале акционерного общества и дающие право на получение части прибыли в виде дивиденда. По российскому законодательству акция — эмиссионная ценная бумага, закрепляющая права ее владельца (акционера) на получение части прибыли акционерного общества в виде дивидендов, на участие в управлении акционерным обществом и на часть имущества, остающегося после его ликвидации.

Ц е н н ы е б у м а г и с ф и к с и р о в а н н ы м д о х о д о м (их также называют долговыми обязательствами) представлены облигациями, депозитными и сберегательными сертификатами, чеками и векселями.

О б л и г а ц и и — долговые обязательства государства, органов местного самоуправления, предприятий, различных фондов и организаций, выпускаемые обычно большими партиями. Они являются свидетельством того, что выпустивший их орган является должником и обязуется выплачивать владельцу облигации в течение определенного времени проценты по ней, а по наступлении срока выплаты — погасить свой долг перед владельцем облигации. В любом случае облигация представляет собой долг, а ее держатель является кредитором (но не совладельцем, как акционер). По российскому законодательству облигация — эмиссионная ценная бумага, закрепляющая право держателя этой бумаги на получение от эмитента облигации в предусмотренный срок ее номинальной стоимости и зафиксированного в ней процента от этой стоимости или иного имущественного эквивалента.

Д е п о з и т н ы й с е р т и ф и к а т — финансовый документ, выпускаемый кредитными учреждениями. Он является свидетельством этого учреждения о депонировании денежных средств, удостоверяющим право вкладчика на получение депозита. Различаются депозитные сертификаты до востребования и срочные, на которых указан срок изъятия вклада и размер причитающегося процента. Депозитные сертификаты повсеместно принимаются инвесторами, различными компаниями и учреждениями.

С б е р е г ат е л ь н ы й с е р т и ф и к а т — письменное обязательство о депонировании денежных средств физическим лицом в кредитном учреждении, удостоверяющее право вкладчика на получение вклада и процента по нему. Различают сберегательные сертификаты именные и на предъявителя.

Ч е к — денежный документ установленной формы, содержащий безусловный приказ чекодателя кредитному учреждению о выплате его держателю указанной в чеке суммы. Как правило, плательщиком по чеку выступает банк или другое кредитное учреждение, имеющее такое право.

В е к с е л ь — необеспеченное обещание выплатить в назначенный срок долг и процент по нему. Этот вид ценных бумаг стоит на последнем месте среди долговых обязательств фирмы. Как и чеки, векселя выпускаются и частными лицами.

Г о с у д а р с т в е н н ы е ц е н н ы е б у м а г и — это долговые обязательства правительства. Они различаются по датам выпуска, срокам погашения, размерам процентной ставки. В определенном смысле это альтернатива денежной эмиссии и, следовательно, инфляции в случае дефицита государственного бюджета.

В настоящее время в большинстве стран обращаются государственные ценные бумаги нескольких видов: первый — это казначейские векселя со сроком погашения, как правило, 91 день; второй — казначейские обязательства со сроком погашения до 10 лет; третий — казначейские облигации со сроком погашения от 10 до 30 лет. Эти виды ценных бумаг выпускают для кредитования кратко-, средне- и долгосрочного государственного долга. Соответственно различаются и процентные выплаты по ним. Так, в США в 90-х гг. они составили: по казначейским векселям — порядка 6%, по казначейским облигациям — порядка 7%. В России в 90-е гг. выпускались:

• государственные краткосрочные бескупонные облигации (ГКО) с 1993 г. Эмитентом выступает Министерство финансов РФ. ГКО выпускаются на срок 3, 6 и 12 мес и размещаются через учреждения Центробанка РФ;

• казначейские обязательства (КО) в бездокументальной форме в виде записи на счетах, так же как и ГКО;

• облигации федерального займа (ОФЗ) с 1995 г., обращающиеся в единой системе вместе с ГКО в безналичной форме, с переменным купонным процентом и сроком действия более одного года;

• облигации государственного сберегательного займа (ОГСЗ) на предъявителя с 1995 г., предназначенные главным образом для населения;

• облигации внутреннего валютного займа (ОВВЗ), являющиеся средством реструктуризации внутреннего валютного долга.

Наряду с центральным правительством и его органами ценные бумаги для кредитования задолженности выпускают местные органы власти. Это уже иной тип ценных бумаг — м у н и ц и па л ьн ые о б л и г а ц и и. Как и другие облигации, они представляют собой обязательства по возмещению долга к определенному сроку с выплатой фиксированных процентов. Муниципальные облигации выпускаются и в России.

 

Рынок ценных бумаг в России

Во-первых, обычно развитие эффективных рынков ценных бумаг сопровождает рост всей национальной экономики. В России же зарождение и становление… Во-вторых, «непрозрачность» рынка (т.е. недостаточность или неточность… В-третьих, дестабилизирующее влияние на российский рынок ценных бумаг оказывают инфляция и инфляционные ожидания. Риск…

Облигации и акции

Рассмотрим более подробно два основных вида ценных бумаг в мире — облигации и акции.

Рынки акций и облигаций теснейшим образом связаны между собой и зачастую денежные средства с одного из них напрямую перекачиваются на другой. Эта связь действует и на уровне акционерных обществ, так как многие из них выпускают оба вида бумаг, и показатели акций общества влияют на показатели стоящих за ними облигаций.

 

Облигации

Привлекательность облигаций компаний (как и других облигаций) состоит в том, что они, в отличие от акций, могут продаваться по эмиссионной стоимости… Суммарный доход (процент и ажио или дизажио) облигации считается важным…  

Акции

Из ценных бумаг с нефиксированным доходом важнейшими являются акции. Для того чтобы осуществить публичный выпуск ( э м и с с и ю ) акций, компания обязана представить подробную информацию о своем финансовом положении, после чего ей будет выдано официальное разрешение на указанный выпуск. Обычно от компании требуются данные о ее средствах (активах), долгах, прибылях и убытках за последние несколько лет, всех ранее осуществленных выпусках ценных бумаг и их условиях.

Получив разрешение, компания объявляет о выпуске акций и распространяет их, как правило, через инвестиционный банк. Первая продажа акций (так называемое п е р в и ч н о е р а с п р е д е л е н и е ) производится по номинальной цене. Правда, если выпуск распространяется в течение нескольких месяцев, при высоком общем росте цен изменяется и продажная цена акций в сторону повышения.

Сегодня в России акции выпускаются как в наличной, так и в безналичной форме. В первом случае акционер получает специальный документ с подписью и печатью, на котором написано, что это акция. При безналичной форме акции просто производится запись на счете, открываемом на имя акционера. В большинстве стран наличная форма выпуска акций постепенно уходит в прошлое. В США, например, начиная с 1983 г. все ценные бумаги акционерных обществ выпускаются лишь в безналичной форме, хотя в обращении находятся и сертификаты ранее выпущенных ценных бумаг.

После выпуска и первичного размещения начинается «трудовая» жизнь акций. Как это происходит, рассмотрим на условном примере.

 

 

Пример 24.2. Допустим, посредством выпуска акций удалось собрать 10 млн руб., необходимых для аренды здания, закупки машин и оборудования, найма рабочих и т.д. Всего продано 10 тыс. акций по 1000 руб. Каждая такая акция дает своему владельцу право на получение дивиденда. Скажем, если компания в текущем году получила прибыль в размере 2 млн руб., то часть этой суммы (пусть 1 млн руб.) распределяется среди акционеров по 100 руб. на тысячную акцию в качестве дивиденда.

 

 

Одна из главных особенностей акции как титула собственности заключается в том, что акционер не имеет права потребовать у акционерного общества вернуть ему внесенную сумму. Именно это позволяет акционерному обществу свободно распоряжаться своим капиталом, не опасаясь, что часть его придется вернуть акционерам. Отсюда вытекает, что акция — бессрочная бумага, она не выпускается на какой-то заранее оговоренный период. Жизнь акции обрывается лишь с прекращением существования акционерного общества. Это происходит при добровольной ликвидации, поглощении другой компанией или слиянии с ней, банкротстве.

Акция как титул собственности обладает такой основной особенностью, как право голоса. В нем реализуется возможность каждого акционера как совладельца капитала акционерного общества участвовать в управлении последним.

Еще одна из главных особенностей акции — право на часть прибыли, однако акционерное общество не берет на себя никаких безусловных обязательств производить регулярные выплаты держателям его акций. Если компания не выплачивает дивиденды, акционеры не имеют возможности взыскать их по суду или объявить компанию банкротом. Они — совладельцы капитала и добровольно берут на себя риски, связанные с возможностью убытков или разорения компании. Отсюда вытекает возможность колебания дивиденда в зависимости от результатов деятельности акционерного общества в тот или иной период. Ведь акционерное общество может решить, распределить между акционерами полученную им прибыль полностью или только ее часть. В последнем случае другая часть составит нераспределенную прибыль, оставшуюся в распоряжении общества.

У акции есть еще одно очень важное преимущество перед твердопроцентными бумагами. Рост их дивидендов в основном опережает темпы роста инфляции. Инфляция — главный бич кредиторов — не отражается значительно на акционерном капитале. Можно говорить о том, что акции обладают антиинфляционной устойчивостью.

 

Величина дивиденда. Доход по акциям

  Y = D . 100, (24.2) P

Векселя

У ч е т, или д и с к о н т векселя — это, во-первых, покупка векселя до истечения срока его действия по цене ниже номинала и, во-вторых, в… В России вексельное обращение развивается в условиях глубокого кризиса… В западной практике вексель в качестве многооборотного документа, как правило, не используется. Получатель векселя…

Фондовая биржа и внебиржевой рынок

Акции и облигации стали популярным средством вложения благодаря тому, что их можно выгодно продать. Операции по продаже и покупке осуществляются на рынке ценных бумаг, иначе именуемом фондовым. Существуют два основных типа фондового рынка: б и р ж е в о й и в н е б и р ж е в о й .

 

Посредничество

Те, кто берет на себя функцию проведения операций с ценными бумагами, становятся посредниками, или, говоря по-другому, профессиональными участниками… В отдельно взятой фондовой сделке (на фондовой бирже или вне ее) задействованы… В России развиваются все виды профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг. Помимо дилерской и брокерской…

Понятие фондовой биржи и биржевые системы

Биржа строго следит за тем, чтобы никто из продавцов или покупателей не мог диктовать цены. Наконец, все сделки заключаются методом открытого торга… Ф о н д о в ы е ц е н н о с т и — это ценные бумаги, с которыми разрешены… Биржевой курс ценных бумаг определяется следующими факторами:

Члены и участники биржи

Российская фондовая биржа организует торговлю только между членами биржи. Другие участники рынка ценных бумаг могут совершать операции на бирже… Круг бумаг, с которыми проводятся сделки на бирже, ограничен. Чтобы попасть в… Число акционерных обществ измеряется десятками и сотнями тысяч (в США — несколькими миллионами), а на биржах счет…

Внебиржевой рынок

Основу внебиржевого рынка составляет компьютеризированная сеть связи, по каналам которой передается информация о миллиардах котируемых акций. По… В отличие от биржи внебиржевой рынок не локализован и представляет собой… Главная особенность внебиржевого рынка заключается в системе ценообразования. Фирма, ведущая операции с ценными…

Модели фондовой биржи и внебиржевого рынка

При всей условности такой схемы различия между моделями отражают суть происходящего в реальной жизни. В англо-американской модели акций на фондовой…

Фондовый рынок России

В России развитие фондового рынка происходило в двух направлениях: создание, во-первых, собственно фондовых бирж и, во-вторых, универсального… Примером первого направления является Московская межбанковская валютная биржа… В короткой и бурной истории развития российского фондового рынка почти каждый год неповторим и отличен особыми…

Виды операций на рынке ценных бумаг

При классификации сделок с ценными бумагами можно исходить из нескольких критериев. Наиболее важным является деление на кассовые и срочные операции. Различают также арбитражные сделки, основанные на перепродаже ценных бумаг на различных биржах, когда имеется разница в их курсах, и пакетные сделки, являющиеся сделками по купле-продаже крупных партий ценных бумаг.

 

Кассовые и срочные операции

Типичным для кассовой операции является то, что ее выполнение в основном происходит непосредственно после заключения сделки. В Германии, например, операция должна быть завершена не позднее второго рабочего дня после заключения сделки. В США существуют дифференцированные сроки выполнения кассовых операций — от немедленной оплаты до пяти дней. Аналогичный принцип действует и в Великобритании. В Японии в зависимости от договора кассовые сделки могут выполняться от одного до 14 дней; в Швейцарии на их осуществление полагается до пяти дней. В России подобные сделки осуществляются, как правило, в течение двух-трех дней.

Следует указать, что сами ценные бумаги физически не участвуют в операциях, потому что, как правило, хранятся на специальных счетах банков. Для того чтобы перевести проданные ценные бумаги из банка покупателю, их владелец выписывает специальный чек на ценные бумаги. После введения комплексных компьютерных систем биржевых расчетов необходимость выставления чеков на ценные бумаги отпала и все переводы осуществляются с помощью ЭВМ.

Срочные операции являются, по существу, договорами о поставке, в силу которых одна сторона обязуется сдать в установленный срок определенное количество фондовых ценностей, а другая — немедленно их принять и оплатить заранее установленную сумму. Срочные сделки обычно заключаются на срок от одного до трех месяцев, редко — на полгода. Подобные операции разрешены далеко не во всех странах. Так, в Германии в 1931 г. вследствие мирового экономического кризиса они были запрещены и только с 1970 г. срочные сделки с фондовыми ценностями вновь разрешены в модифицированном виде и с определенными ограничениями. По российскому законодательству оформление сделки и ее оплата могут отстоять друг от друга не более чем на 90 дней. Срочные сделки широко практикуются в США и Швейцарии.

Срочные операции представлены, прежде всего, простыми срочными операциями, фьючерсами и опционами Ф и н а н с о в ы й ф ь ю ч е р с — это стандартная сделка, которая заключается по установленным биржей правилам, когда партнером в каждой сделке является сама биржа в лице ее клиринговой (расчетной) палаты. Рынок фьючерсов имеет большую ликвидность, так как стандартные правила обеспечивают возможность свободной торговли для сколь угодного количества участников.

Если к фьючерсному контракту добавить такое условие, как право выбора за определенное вознаграждение (премию) купить (продать) ценную бумагу по заранее оговоренной в контракте цене или отказаться от сделки, то этот дополнительный параметр превращает срочную сделку в опцион'.

 

 

От англ. option — выбор.

 

Тем самым рассмотренные сделки выполняют функцию х е д ж и р о в а н и я , т.е. ограничения рисков при проведении различных биржевых операций.

Как правило, срочные операции с фондовыми ценностями носят явно выраженный спекулятивный характер. Биржевые спекулянты, играющие на понижение (так называемые м е д в е д и ), заключают к установленному сроку по существу фиктивные продажи (именуемые на биржевом лексиконе короткими продажами). Они продают ценные бумаги, которых еще не имеют к моменту заключения сделки (другими словами, спекулируют на падении курса). Биржевики, играющие на повышение (так называемые б ы к и ), совершают покупки ценных бумаг на срок в ожидании повышения курса (именуемые длинными сделками)'.

 

 

 

' Названия «быки» и «медведи» интерпретируются следуюшим образом: играющие на повышение подобны быкам, которые стремятся «поднять на рога»; играющие на понижение — медведи, которые «подминают под себя».

 

Сделка должна быть выполнена, как правило, к концу месяца.

«Медведи» надеются, что незадолго до окончания срока сделки, т.е. в конце месяца, они смогут купить ценные бумаги по более низкому курсу и продать их по более высокой цене, установленной в договоре срочной сделки, и таким образом получить курсовую разницу. «Быки», напротив, предполагают, что они впоследствии смогут продать ценные бумаги по более высокому курсу. Для этого они по установленному в сделке курсу приобретают ценные бумаги.

 

Купля-продажа ценных бумаг

В действительности дилер получает гораздо большее количество заявок на куплю и продажу одних и тех же ценных бумаг с запросами достаточно… Если сделка совершается, то из продажной цены фондовых ценностей вычитаются… Куртаж, складывающийся из комиссионных, — не единственный источник доходов посредника. Другой источник восходит к…

Государственное регулирование операций на рынке ценных бумаг

Идет также процесс качественных изменений на фондовом рынке, который требует адекватной реакции регулирующих органов. Эти изменения происходят в… Второе направление — это видоизменение инструментов, форм деятельности, а… В России на государственном уровне также создается система регулирования рынка и обеспечивается ее функционирование,…

Как читать биржевые индексы, котировки и рейтинговые оценки

Как свидетельствует российская и зарубежная практика, реально складывающуюся картину спроса и предложения могут исказить в основном спекулятивные операции. Однако, несмотря на это, биржа (точнее, биржевые индексы и котировки) остается достаточно точным индикатором положения дел в экономике.

 

Биржевые индексы

Индекс Доу Джонса рассчитывается: а) для акций 30 ведущих промышленных корпораций США, имеющих наибольшую престижность с точки зрения инвесторов… Наиболее важным является промышленный индекс. Суммарный показатель (composite)… Следует отметить, что индекс Доу Джонса имеет значение только тогда, когда возможно регулярное сопоставление его…

Биржевые котировки в России и за рубежом

На первый взгляд биржевые сводки устрашают своим объемом, обилием цифр и сокращений. Однако прочитать их не составляет труда. Большинство инвесторов…    

Таблица 24.2. Основные индексы российского фондового рынка, использовавшиеся в 90-е гг.

 

 

Компания	Идексы
CS First Boston   Агентство «Скейт – Пресс»     Агентство «АК & М»   Агентство « Интерфакс»     ФЦ Грант   Коммерсантъ - Daily	ROS- Index   MT – Index, АСП – Дженерал, АСП – финансы, АСП – металл, АСП – 12   АК & М – свободный, АК & М – финансы , АК & М – промышленный ИФ – финансы, ИФ – металл, ИФ – нефте- газ   Грант – 100, Грант – 5, Грант – нефтегаз   Банковский индекс «Ъ», промышленный индекс «Ъ»

 

 

В настоящее время официальным индикатором состояния российского рынка ценных бумаг, позволяющим отслеживать текущую ситуацию на нем, является индекс «РТС-Интерфакс».

И н д е к с « Р Т С - И н т е р ф а к с » ( в а л ю т н о е з н а ч е н и е ) рассчитывается как отношение текущей суммарной рыночной капитализации (стоимости) ценных бумаг, включенных в список для расчета индекса, к суммарной рыночной капитализации (стоимости) бумаг на базовый момент времени по следующей формуле:

 

 

где Iо — начальное значение индекса «РТС-Интерфакс» на базовый момент времени (5 января 1998 г.); In — индекс «РТС-Интерфакс» (валютное значение) на текущий момент времени (n= 1,2,3, ...); К— сглаживающий коэффициент, который вводится вследствие изменений в списке акций, включаемых в расчет индекса (в первоначальный момент К= 1); MktCap_n — суммарная рыночная капитализация ценных бумаг из листинга для расчета индекса на текущий момент времени; MktCap₀ — суммарная рыночная капитализация бумаг, включенных в список для расчета индекса на базовый момент времени.

С у м м а р н а я р ы н о ч н а я к а п и т а л и з а ц и я ц е н н ы х б у м а г Российской торговой системы (РТС) определяется как произведение рыночной цены акций данного типа в момент n на количество таких акций:

 

 

где MktCap_n — суммарная рыночная капитализация ценных бумаг; Р_nⁱ — рыночная цена акции i-го типа на текущий момент времени; Q _nⁱ — общее количество акций i-го типа, выпущенных на текущий момент времени; N — число акций в списке, по которому рассчитывается индекс.

В табл. 24.3 приведены показатели рынка корпоративных ценных бумаг на конкретные даты.

Таблица 24.3. Отдельные покязатели рынка корпоративных ценных бумаг

 

 

И н д е к с « Р Т С – И н т е р ф а к с » ( р у б л е в о е з н а ч е н и е ) рассчитывается на основе валютного значения с учетом изменения текущего курса рубля к доллару США по сравнению с курсом на начальную дату:

 

 

где Im — индекс «РТС-Интерфакс» (рублевое значение); In — индекс «РТС-ИНтерфакс» (валютное значение); R — курс рубля к доллару США на день расчета индекса; R_o — курс рубля к доллару США на начальную дату расчета индекса.

 

Как уже отмечалось выше, основной объем торговли ценными бумагами в России в настоящее время приходится на внебиржевой рынок. Это в значительной мере связано со схемой приватизации. Основы внебиржевого рынка были заложены в 1993—1994 гг. Торговые системы наряду с увеличением объемов деятельности стремятся решать задачи стандартизации условий сделок, котировок акций, обязательности выполнения брокерами указанных в заявке условий, ответственности за нарушение правил торгов, обеспечения переоформления прав собственности, соблюдения сроков перерегистрации и оплаты, поддержания ликвидности рынков и др. С учетом всего этого в декабре 1996 г. на базе Российской торговой системы (РТС) открылась РТС-2 для акций второго эшелона. РТС сосредоточивается на наиболее ликвидных акциях. Их насчитывается около 20. РТС-2 обслуживает еще примерно 1500 акционерных обществ, в частности, ценные бумаги региональных предприятий энергетического комплекса, связи, металлургии и др. Таким образом, торговля менее ликвидными более ликвидными акциями разделяется.

 

Рейтинговые оценки облигаций

В мире наибольшую известность получили системы оценки двух основных рейтинговых агентств: «Standart & Poor's Corporation» и «Moody's Investors… Их оценки, чаще всего, совпадают. Инициатива определения рейтинга ценной бумаги, как правило, принадлежит эмитенту, который выплачивает агентству…

Таблица 24.4. Виды рейтинговых оценок

 

 

Облигации	Уровень надежности
Инвестиционного класса : Высшее качество Высокое качество Качество выше среднего Среднее качество Спекулятивные » Эмитент на пороге банкротства или банкрот То же »	ААА АА А ВВВ ВВ В ССС СС D

 

Финансовая глобализация

Во многом это проявляется в глубоком взаимодействии всех крупнейших фондовых бирж мира. Колебания курсов акций и других финансовых активов на биржах… Практически полная отмена ограничений на перемещение капитала в 70-х гг. в… Е в р о о б л и г а ц и я — долгосрочная ценная бумага, которая выпускается на рынке евровалют корпорациями,…

Выводы

1. Финансовый рынок (рынок ссудных капиталов) — это механизм перераспределения финансовых ресурсов между кредиторами и заемщиками при помощи посредников на основе спроса и предложения денежных средств. На практике это совокупность кредитных организаций (финансово-кредитных институтов). Главная функция данного рынка — трансформация бездействующих денежных средств в ссудный капитал.

2. Рынок ссудных капиталов делится на денежный рынок и рынок капиталов. Под денежным рынком понимается рынок краткосрочных кредитных операций (до одного года). В свою очередь, денежный рынок обычно подразделяется на учетный, межбанковский и валютный рынки, а также рынокдеривативов. Рынок капиталов включает рынок ценных бумаг и рынок средне- и долгосрочных банковских кредитов.

3. Финансовый рынок делится также на первичный рынок (на нем мобилизуются финансовые ресурсы) и вторичный рынок (на котором эти ресурсы перераспределяются), на национальный и международный финансовые рынки.

4, К ценным бумагам, обращающимся на финансовом рынке, относятся ценные бумаги с фиксированным и нефиксированным доходом, государственные, муниципальные и корпоративные бумаги. Есть и смешанные формы.

5. Фондовые бумаги — это те ценные бумаги, которые допущены для операций на фондовой бирже. Последняя представляет собой регулярно функционирующую и организованную. Определенным образом часть рынка ценных бумаг (акций, облигаций, казначейских билетов, векселей, сертификатов), где с этими бумагами при посредничестве членов биржи совершаются сделки купли-продажи.

6. Членами биржи являются физические и юридические лица. Существует и внебиржевой рынок ценных бумаг, где представлены фирмы, чьи размеры пока «не дотягивают» до биржевых стандартов. Операции на рынке ценных бумаг делятся на кассовые и срочные.

7. Для оценки конъюнктуры рынка ценных бумаг рассчитываются биржевые индексы и составляются таблицы биржевых котировок акций, проводятся рейтинговые оценки облигаций.

8. Финансовая глобализация — это более высокая стадия интернационализации деятельности финансовых рынков во всех ее формах с целью обеспечения потребностей развития валютно-финансовых отношений.

 

Термины и понятая

Денежный рынок Рынок капиталов Учетный рынок

Вопросы для самопроверки

2. Чем отличается облигация от акции? 3. Рассчитайте, какой будет получен годовой доход на облигацию, по которой… 4. Определите доход владельца облигации с выплатой по ней 8% годовых по истечении установленных 10 лет ее…

Глава 25. Макроэкономическое равновесие

Рассмотрение экономики как единого целого, анализ работы экономического механизма на уровне национального хозяйства — необходимая предпосылка выработки основ экономической политики.

Сущность, предпосылки и значение теории экономического равновесия

К тому же на рынке предлагаются и покупаются не только рубашки и галстуки, но и множество других товаров. В этом случае речь идет о совокупном…  

Совокупный спрос и совокупное предложение

С одной стороны, это совокупный спрос домашних хозяйств на потребительские товары и услуги (С), фирм — на инвестиционные товары и услуги (I),… Итак, совокупный спрос — это спрос на тот общий объем товаров и услуг, который… Проблемы макроэкономики — это проблемы функционирования отдельных секторов и хозяйства в целом, т.е. на национальном…

Макроэкономическое равновесие в экономике

По отношению к рынку равновесие — это соответствие между производством благ и платежеспособным спросом на них. Обычно равновесие достигается посредством либо ограничения потребностей (на… А. Маршалл рассматривал равновесие на уровне отдельного хозяйства или отрасли. Это микроуровень, который характеризует…

Модель равновесия Вальраса

Вальрас исходил из того, что решение проблемы может быть достигнуто с помощью использования математического аппарата. Весь экономический мир он… Цены экономических факторов зависят от размеров производства, спроса, а… Построив довольно сложную систему взаимосвязанных уравнений, Вальрас доказывает, что система равновесности может быть…

Выводы из модели Вальраса

Основной вывод, вытекающий из модели Вальраса, — взаимосвязанность и взаимообусловленность всех цен как регулирующего инструмента, причем не только на рынке товаров, но и на всех рынках. Цены на потребительские товары устанавливаются во взаимосвязи и взаимодействии с ценами на факторы производства, цены на рабочую силу — с учетом и под влиянием цен на продукты и т.д.

Равновесные цены устанавливаются в результате взаимосвязанности всех рынков (рынков товаров, труда, денежных рынков, рынков ценных бумаг).

В данной модели возможность существования равновесных цен одновременно на всех рынках доказывается математически. К этому равновесию в силу присущего ей механизма стремится рыночная экономика.

Из теоретически достижимого экономического равновесия следует вывод об относительной устойчивости системы рыночных отношений. Установление («нащупывание») равновесных цен происходит на всех рынках и, в конечном счете, приводит к равновесию спроса и предложения на них.

Равновесие в экономике не сводится к равновесию обмена, к рыночному равновесию. Из теоретической концепции Вальраса вытекает принцип взаимосвязанности основных элементов (рынков, сфер, секторов) рыночной экономики.

Модель Вальраса — упрощенная, условная картина национального хозяйства. Она не рассматривает, как устанавливается равновесие в развитии, динамике. В ней не учитываются многие факторы, действующие на практике, например, психологические мотивы, ожидания. В модели рассматриваются сложившиеся рынки, устоявшаяся и соответствующая потребностям рынка инфраструктура.

 

Макроэкономическая неравновесность

В результате существует немало различий между традиционной картиной, складывающейся на макрорынке, на котором командные высоты занимают равновесные… Система равновесных цен как своего рода «идеал» существует только в теории. В… В качестве примера сошлемся на так называемую ловушку ликвидности, при которой количество денег в обращении (в…

Значение модели равновесия Вальраса

Теоретический анализ Вальраса представляет собой концептуальную основу для решения более конкретных и практических задач, связанных с нарушением и…   2.Модели АD – AS и IS-LM

Классическая модель макроравновесия в экономике

В классической (и неоклассической) модели экономического равновесия рассматривается прежде всего взаимосвязь сбережений и инвестиций на макроуровне. Прирост доходов стимулирует увеличение сбережений; превращение сбережений в инвестиции увеличивает объемы производства и занятости. В итоге вновь возрастают доходы, а вместе с тем и сбережения, и инвестиции. Соответствие между совокупным спросом (AD) и совокупным предложением (AS) обеспечивается через гибкие цены, механизм свободного ценообразования. Согласно классикам, цена не только регулирует распределение ресурсов, но и обеспечивает «развязку» неравновесных (критических) ситуаций. Согласно классической теории, на каждом рынке имеется одна ключевая переменная (цена Р, процент r, заработная плата W), обеспечивающая равновесность рынка. Равновесие на рынке товаров

P

(через спрос и предложение инвестиций) определяет норма процента. На денежном рынке в качестве определяющей переменной выступает уровень цен. Соответствие между спросом и предложением на рынке труда регулирует величина реальной заработной платы.

Классики не видели особой проблемы в превращении сбережений домохозяйств в инвестиционные расходы фирм. Государственное вмешательство они считали излишним. Но между отложенными расходами (сбережениями) одних и использованием этих средств другими может возникнуть (и возникает) разрыв. Если часть доходов откладывается в форме сбережений, значит она не потребляется. Но чтобы потребление росло, сбережения не должны лежать без движения; они должны трансформироваться в инвестиции. Если этого не происходит, то тормозится рост валового продукта, значит, снижаются доходы, ужимается спрос.

Картина взаимодействия между сбережениями и инвестициями не столь проста и однозначна. Сбережения нарушают макроравновесие между совокупным спросом и совокупным предложением. Расчет на механизм конкуренции и гибкие цены при определенных условиях не срабатывает.

В результате, если инвестиции больше сбережений, возникает опасность инфляции. Если же инвестиции отстают от сбережений, то тормозится прирост валового продукта.

 

Кейнсианская модель

Кейнсианская модель AD - AS — базовая для анализа процессов выпуска товаров и услуг и уровня цен в экономике. Она позволяет выявить факторы… Кривая совокупного спроса AD — количество товаров и услуг, которое способны…  

Модель IS— LM

В разработке модели, объединившей реальный и денежный секторы экономики, также принимал участие американец Элвин Хансен, и поэтому ее называют… Первая часть модели призвана отразить условие равновесия на рынке товаров,… Изменения на рынке товаров вызывают определенные сдвиги на рынке денег и наоборот. Согласно Хиксу равновесие на обоих…

Чем определяется форма кривых IS и LM

Кривая IS отображает равновесие на рынке товаров. Инвестиции находятся в обратной зависимости от нормы процента. К примеру, при низкой норме…  

Взаимодействие двух рынков

 

Равновесие в статике и динамике

Все это говорит о том, что равновесное состояние только условно может рассматриваться как статичное. Согласование спроса и предложения, взаимосвязь… Равновесие в экономике — это такое состояние системы, в которое она постоянно… Общее экономическое равновесие — это сбалансированность всей экономики страны, система взаимосвязанных и…

Выводы

1. Экономическое равновесие — это такое состояние экономики, при котором произведенная продукция реализована, а спрос удовлетворен. Оно предполагает, что имеющиеся рабочая сила и производственные мощности используются полностью, нарушаемые пропорции постоянно восстанавливаются.

Экономическое равновесие — это согласованное, равновесное развитие всех рынков: товаров и услуг, рабочей силы, денег, капиталов, ценных бумаг. Оно достигается в ходе взаимодействия и взаимоприспособления всех сфер, секторов, факторов производства.

2. Теорию общего рыночного равновесия разработал экономист и математик Л. Вальрас, утверждавший, что всякое рыночное хозяйство стремится к равновесию в виде тенденции. Основным инструментом реализации взаимозависимости и достижения взаимосогласованных пропорций является обмен. Дж. Хикс, Э. Хансен и другие теоретики сформулировали условия равновесия, определили методы достижения равновесности в экономике.

3. Теория общего равновесия предполагает проведение четкого разграничения между «идеальной» моделью (моделями) и фактическим состоянием равновесности экономической системы.

4. Основоположником методологии макроэкономического анализа является Дж.М. Кейнс. Именно он ввел в практику функциональный анализ макропоказателей, показал ограниченность классической теории общего равновесия. Модели Кейнса и его последователей, в том числе модели AD—AS, IS—LM, помогают уяснить взаимосвязанность основных макропоказателей, представить картину общего рыночного равновесия в динамике.

В отличие от монетарной концепции, согласно которой равновесие в экономике устанавливается автоматически, кейнсианцы исходят из того, что для достижения соответствия между основными параметрами рынка необходимо участие внешних факторов, вмешательство государства.

5. В переходной экономике достижение равновесности является одной из целей проводимых преобразований. Переход к рыночной системе равновесности — весьма сложный, противоречивый и длительный процесс.

 

 

Термины и понятия

Совокупный спрос

Совокупное предложение

Макроэкономическое равновесие

Равновесие на товарном и денежном рынках

«Ловушка ликвидности»

Модель AD— AS

Модель IS—LM

Макроэкономическая неравновесность

Условия общего равновесия

Закон Вальраса

Теория макроэкономического равновесия Кейнса

 

Вопросы для самопроверки

2. Какое влияние на совокупный спрос и совокупное предложение оказывают следующие факторы: сокращение экспорта нефти вследствие падения производства; снижение мировых цен на жидкое топливо и цветные металлы?

Глава 26. Государственное регулирование экономики

Во всех общественных системах государство играет весомую экономическую роль, выполняя больший или меньший набор хозяйственных и социальных функций. Поскольку наиболее совершенным образом такая деятельность организована в странах с развитой рыночной экономикой, проблемы государственного регулирования экономики рассматриваются на примере этой группы государств. Проблемы экономической политики в странах, переходящих к рыночному хозяйству, рассмотрены в гл. 30.

Сущность государственного регулирования экономики и его место в хозяйственном механизме современного капитализма

 

Необходимость и сущность госрегулирования

1. Несостоятельность конкуренции, выражающаяся в том, что на некоторых отраслевых и региональных рынках могут возникать (и возникают) монополии,… 2. Наличие многочисленных товаров, жизненно необходимых обществу, которые либо… 3. Внешние эффекты (экстерналии), типичный пример которых — загрязнение окружающей среды, нанесение теми или иными…

Место госрегулирования в хозяйственном механизме

Уровень с т и х и й н о р ы н о ч н о г о р е г у л и р о в а н и я начал формироваться еще в XVI—XVII вв., т.е. в период зарождения… Уровень корпоративного регулирования сформировался за 20—25 лет до начала… Уровень г о с у д а р с т в е н н о г о ( м а к р о э к о н о м и ч е с к о г о ) р е г у л и р о в а н и я сложился…

Цели госрегулирования

Во многих научных и учебных публикациях на Западе выделяются четыре главные цели госрегулирования (цели первого порядка), объединяемые понятием… Из высших целей госрегулирования вытекают различные ц е л и в т о р о г о п о… Из целей первого и второго порядка вытекают ц е л и т р е т ь е г о п о р я д к а и т.д. Число таких целей…

Средства государственного регулирования экономики

В условиях развитой рыночной экономики государство для реализации отмеченных выше и других целей использует целый набор средств как экономического, так и неэкономического характера. К ним относятся следующие инструменты (термины «средство» и «инструмент» в экономической теории и практике равнозначны и далее используются как синонимы).

Административно-правовые средства

Ведущую роль в хозяйственном праве стран с развитой рыночной экономикой играют принимаемые парламентами законы, в деталях регулирующие даже мелкие… А д м и н и с т р а т и в н ы е с р е д с т в а чрезвычайно многочисленны и… К данной категории относятся, прежде всего, различного рода р а з р е ш е н и я (в том числе в форме соответствующих л…

Государственные финансы

После Второй мировой войны государственные финансы стали активно применяться для целенаправленного воздействия на темпы и пропорции экономического… Средства расходных статей государственного бюджета используются для…  

Денежно-кредитный инструментарий

а) маневрирование учетной ставкой центрального (государственного) эмиссионного банка (ЦБ), т.е. изменение процента, взимаемого ЦБ при приобретении… б) изменение нормы минимальных резервов, т.е. процентного отношения денежных… в) операции на так называемом открытом рынке, т.е. акты купли-продажи государственных ценных бумаг (казначейских…

Государственная собственность

В марксистской, прежде всего советской, литературе госсобственность объединялась понятием «государственный сектор», который создавал иллюзию… В действительности такой сектор, построенный на чисто капиталистической основе… И в настоящее время ни в одной из развитых стран нет интегрированного государственного сектора. Предприятия с…

Внешнеэкономический инструментарий

Объекты и направления государственного регулирования экономики

По объекту воздействия со стороны государства выделяются различные направления регулирования.

Регулирование инвестиций

Прежде всего, государство воздействует на общие, «рамочные» условия инвестирования, формируя для капиталовложений благоприятный климат. Посредством… Особой разновидностью инвестиционных налоговых льгот является предоставляемое… Сущность ускоренной амортизации состоит в том, что государство разрешает предпринимателям списывать в амортизационный…

Госрегулирование сбыта

Временное соответствие между спросом и предложением стало устанавливаться в ходе и результате циклических кризисов. Что касается превышения спроса… Противоречие между спросом и предложением сдерживает экономический рост; оно… Фискальная часть госрегулирования сбыта реализуется посредством взимания различных налогов: с оборота и добавленной…

Госрегулирование рынка труда

Вместе с тем, государство осуществляет специальные, целенаправленные мероприятия в области занятости и безработицы. Прежде всего, ч е р е з с е т ь… Подготовке рабочей силы в достаточном для рынка труда количестве и нужной… Что касается величины з а р а б о т н о й п л а т ы, то государство прямо регулирует ее только на предприятиях и в…

Содействие НИОКР

Развертывание НИОКР в подобных масштабах было бы немыслимо без самого активного стимулирующего воздействия государства на этот процесс. Государства… Прежде всего государство играет ключевую роль (особенно в Западной Европе) в… Государства Запада финансируют подавляющую часть затрат на фундаментальные исследования. Частный капитал лишь частично…

Экологическое регулирование

К важнейшим элементам экологического регулирования относится, прежде всего, г о с у д а р с т в е н н о е п о о щ р е н и е (путем субсидий,… Другим элементом является установление и реализация правовых норм,… Важнейшими элементами экологического регулирования во всех странах Запада являются также установление государством в…

Социальные аспекты госрегулирования

   

Внешнеэкономическое регулирование

Внешнеторговый режим развитых стран характеризуется наивысшей степенью либерализации, что является закономерным следствием высокой международной… Указанная степень либерализации внешней торговли развитых стран достигнута… Либерализация отнюдь не означает, что государство в странах Запада играет пассивную роль во внешней торговле, особенно…

Формы государственного регулирования экономики

По характеру воздействия на процесс экономического развития можно выделить две основные формы государственного регулирования экономики: краткосрочное антициклическое регулирование (конъюнктурная политика) и среднесрочное и долгосрочное целевое регулирование (оно включает структурную политику и политику общего стимулирования экономического роста на определенную перспективу).

 

Антициклическое регулирование

В 50-е — первой половине 70-х гг. в подавляющем большинстве стран Запада антициклическое регулирование осуществлялось преимущественно на базе… В указанный период в Западной Европе и Японии, правда, отмечались циклические… Кейнсианское дефицитное финансирование антициклического регулирования и экономического роста способствовало быстрому…

Долгосрочное регулирование

В теории и практике госрегулирования данная форма получила различные названия: макроэкономическое, рамочное и индикативное планирование,… В основе рамочного планирования лежит с р е д н е с р о ч н о е (на 4—5 лет) и… Как правило, правительство поручает разработку подобных прогнозов одновременно нескольким авторитетным и постоянно…

Возможности и границы государственного регулирования экономики

Госрегулирование в целом, безусловно, доказало свою высокую эффективность. После того, как оно было встроено в хозяйственный механизм… В то же время эффективность госрегулирования далеко не безгранична. Так, оно… Целевые установки «магического четырехугольника» во многом противоречат друг другу. Это отчетливо проявилось на…

Выводы

1. Государственное регулирование экономики (госрегулирование) представляет собой процесс воздействия государства на хозяйственную жизнь общества и связанные с ней социальные процессы, в ходе которого реализуется экономическая и социальная политика государства, основанная на определенной доктрине (концепции). Оно включает в себя момент целеполагания, целеустановки, причем для достижения поставленных целей используется определенный набор административно-правовых и экономических средств (инструментов).

2. После «великого кризиса» 1929—1933 гг. и особенно после Второй мировой войны госрегулирование было органично встроено в хозяйственный механизм капиталистического общества в качестве третьего, верхнего «слоя» (уровня) наряду с двумя другими «слоями» — спонтанно-рыночным и корпоративным регулированием. В результате сложился рыночно-государственно регулируемый, социально ориентированный капитализм (современный капитализм), который выгодно отличается от исторически предшествовавших ему форм капитализма (капитализм свободной конкуренции, корпоративно-олигополистический, по В.И. Ленину, «монополистический» капитализм) значительно большими экономической и социальной стабильностью, эффективностью общественного производства, уровнем и качеством жизни.

3. В условиях быстрой интернационализации и глобализации хозяйственной жизни в современном мире внутриэкономическое и внешнеэкономическое госрегулирование тесно связаны и взаимопереплетены.

4. По объекту воздействия со стороны государства выделяются различные направления госрегулирования: инвестиций, сбыта (включая регулирование цен), рынка труда, НИОКР, экологическое, социальных отношений, внешнеэкономическое и т.д.

5. По характеру воздействия на процесс общественного воспроизводства выделяются две основные формы госрегулирования: краткосрочное (антициклическое), которое на Западе чаще всего именуется конъюнктурной политикой, и среднесрочное и долгосрочное целевое регулирование (оно включает структурную политику и политику общего стимулирования экономического роста на определенную перспективу), которое, как правило, осуществляется при помощи различного рода прогнозов и программ.

6. Эффективность госрегулирования далеко не беспредельна. Оно не может преодолеть цикличность капиталистического воспроизводства с ее многочисленными негативными последствиями, постоянно обеспечивать высокий уровень занятости населения и его всестороннюю социальную защиту. Оно движется в замкнутом пространстве «магического четырехугольника», цели которого (обеспечение темпов роста ВВП, соразмерных хозяйственному потенциалу страны, минимизация безработицы, стабильность цен, внешнеэкономическое равновесие) во многом противоречат друг другу.

7. В развитых странах сложились три главные модели госрегулирования (американская, западноевропейская и японская), характеризующиеся различным сочетанием основных инструментов экономической политики (бюджетно-налоговых, денежно-кредитных, государственной собственности и др.).

8. Нет никаких объективных оснований полагать, что госрегулирование в обозримой перспективе не обеспечило бы поддержание высокого уровня экономической, социальной, а на этой основе и политической стабильности в странах Запада. Для России и других стран с переходной экономикой опыт госрегулирования на Западе, эффективно адаптированный к своим специфическим условиям, имеет большое значение.

 

 

Термины и помятая

Государственное регулирование экономики (госрегулирование)

Цели госрегулирования

Средства (инструменты) госрегулирования

Направления госрегулирования

Формы госрегулирования

Дерегулирование

 

 

Вопросы для самопроверки

2. Почему современный капитализм следует охарактеризовать как рыночно-государственно регулируемый, социально ориентированный капитализм? 3. Почему экономическая система в странах Западной Европы в наибольшей мере по… 4. Чем отличаются административно-правовые средства (инструменты) госрегулирования от экономических?

Глава 27. Бюджет и налоги

Главными средствами перераспределения доходов и наиболее важными орудиями государственного регулирования экономики и экономической политики являются бюджет и налоги. Это тесно связанные категории, поэтому часто говорят о бюджетно-налоговой политике (сфере, системе, отношениях и т.п.). Часто вместо термина «бюджетно-налоговый» используют его синоним — «фискальный» (от лат. fiscus — государственная казна и fiscalis — относящийся к казне).

В качестве другого синонима бюджета и налогов используют также термины «государственные финансы», «финансы страны». Для обозначения совокупности бюджетно-налоговой и денежно-кредитной систем употребляют термин «финансово-кредитная система» (сфера, отношения и т.д.) или иногда просто — «финансы».

Государственный бюджет

Через бюджет перераспределяется значительная часть ВВП страны. В России эта величина составляет примерно 1/3.

Понятие государственного бюджета

Государственный бюджет всегда представляет собой компромисс между основными социально-экономическими группами в стране. Это компромисс между…

Теоретические подходы к бюджету

Огромные государственные расходы на социальную сферу, науку и культуру (в российской статистике их объединяют под названием «социально-культурные… В ряде стран, и развивающихся, и с переходной экономикой, в последнее… Для развитых стран с рыночной экономикой характерно внимание не столько к величине бюджетов, сколько к их…

Бюджетная система

Государственные внебюджетные фонды — это денежные средства государства, имеющие целевое назначение и не включенные в государственный бюджет. Эти… Существуют также целевые бюджетные фонды, являющиеся, в отличие от… В бюджетной системе стран с федеративным устройством можно выделить три уровня: бюджет центрального (федерального)…

Бюджетный федерализм (межбюджетные отношения).

Основа бюджетного федерализма — автономность всех трех уровней бюджета, например, через закрепление за ними собственных налогов. Однако она редко… Что касается России, то в консолидированном бюджете на долю территориальных… Хотя у территориальных бюджетов возникают дефициты, обычно они покрываются из бюджетов более высокого уровня или за…

Статьи госбюджета

Структуру бюджетных доходов и расходов и долю отдельных статей в консолидированном бюджете рассмотрим на примере Консолидированного бюджета России в 1998 г. (табл. 27.1).

 

 

Таблица 27.1. Консолидированный бюджет России в1998г.

 

 

 

Отметим, что учетом государственных внебюджетных фондов (а это еще около 9% по отношению к ВВП) доля социально-культурных мероприятий в расходах бюджета расширенного правительства резко возрастает — примерно до 18% всего российского ВВП.

 

Бюджетные расходы

Первое место в бюджетных расходах занимают социально-культурные статьи: социальные пособия, образование, здравоохранение, культура, наука и др. В… В затратах на хозяйственные нужды обычно выделяются бюджетные субсидии… Расходы на национальную оборону, правоохранительную деятельность и обеспечение безопасности, а также…

Проблема сбалансированности госбюджета

Возникающий в результате превышения расходов над доходами бюджетный дефицит покрывается государственными займами (внутренними и внешними). Они… Государственные займы — не единственный путь покрытия дефицита… В целях сохранения хозяйственной и социальной стабильности правительства развитых стран всемерно избегают…

Государственный долг

Государственный долг подразделяется на внутренний и внешний, а также на краткосрочный (до одного года), среднесрочный (от одного года до пяти лет) и…  

Проблема внешнего долга

Обычно правительства стран-должников принимают все возможные меры, чтобы не попасть в положение безнадежных должников, так как это ограничивает… 1. Традиционный путь - выплата долгов за счет золотовалютных резервов; для… 2. Реструктуризация (консолидация) внешнего долга, которая возможна только с согласия кредиторов. Кредиторы создают…

Налоги

Как уже отмечалось, главной статьей бюджетных доходов являются налоги.

Сущность налога и налоговой системы

Совокупность взимаемых в государстве налогов, сборов, пошлин и других обязательных платежей (далее — налоги), а также форм и методов их построения…  

Виды и группы налогов

Второй вид — налога на товары и услуги: налог с продаж, который в большинстве развитых стран в настоящее время заменен налогом на добавленную…  

Основные налоги

В последние десятилетия заметна тенденция понижения ставок подоходного налога в мире. Тем не менее в развитых странах физические лица расходуют… 2. Налог на прибыль предприятий, организаций (фирм, корпораций) взимается в… Налог на прибыль предприятий (корпоративный налог) составляет основную часть их налоговых выплат. Обложению налогом…

Федеральные, региональные и местные налоги

В связи с определенными противоречиями между интересами центрального правительства и территориальными экономическими интересами вокруг разделения…

Налоговое бремя

В США, Великобритании, Италии и некоторых других странах размеры налога на прибыль определяются исключительно ее величиной. В ФРГ, Франции, Японии,… На практике у большинства компаний на выплату налогов уходит доля прибыли,… Налоговая льгота (льгота на налоги) устанавливается, как и налог, в порядке и на условиях, определяемых…

Структура налогообложения

  Налоги на личные доходы ......................... 40 Налоги на прибыль корпораций (фирм) . .10

Принципы налогообложения

Наглядно это демонстрирует кривая Лаффера, получившая название по имени американского экономиста, обосновавшего зависимость бюджетных доходов от… Современные принципы налогообложения таковы. 1. Уровень налоговой ставки должен устанавливаться с учетом возможностей налогоплательщика.

Налоговая ставка и ее виды

Различают минимальные, максимальные и средние налоговые ставки. Например, в США подоходный налог с физических лиц прогрессивный: годовой доход до 21…   Пример 27.1. Предположим, молодой американец имеет годовой доход 25 000 долл. В этом случае величина его налогового…

Проблемы сбора налогов

При нормальной организации таможенной службы сбор таможенных пошлин также не связан с серьезными проблемами. Наибольшие трудности возникают при получении налогов с корпораций (фирм) в… Существуют проблемы объективной оценки стоимости земли и другой недвижимости при взимании налогов с этого вида…

Международные аспекты налогообложения

Однако правительства различных государств все активнее сотрудничают между собой в области налоговой политики. Необходимость такого сотрудничества… Национальная конкурентоспособность экспортируемых товаров и услуг, возможности… Примером воздействия налогов на международные экономические отношения может служить НДС. Обычно этот налог не…

Международное регулирование двойного налогообложения

В России налоговые органы засчитывают уплаченные за рубежом российскими физическими и юридическими лицами налоги. Тем не менее Россия имеет с рядом…  

Гармонизация налоговых систем

Бюджетно-налоговая (фискальная) политика

Фискальная политика может быть направлена на стимулирование хозяйственной жизни, например, в период спада, и тогда ее называют фискальной… Направленная на ограничение экономического бума, точнее, на борьбу с вызванной…  

Государство и совокупный спрос

    AD= C + I + G + X, (27.1)

Госбюджет, сбережения и инвестиции. Эффект вытеснения

  S +T = I+ G. (27.2) Если преобразовать это уравнение, то получим

Госбюджет и динамика ВВП

Рис. 27.1 демонстрирует, что при росте ВВП (Y) рост государственных доходов (Т) приводит к тому, что они со временем начинают превышать…  

Налоги и совокупное предложение

Отметим также, что косвенные налоги, в отличие от прямых, являются одним из встроенных стабилизаторов бюджета. В фазе спада, когда объем прибыли и…    

Выводы

1. Главным средством перераспределения ВВП служат бюджет и налога.

2. Государственный бюджет представляет собой форму образования и расходования фонда денежных средств, предназначенных для финансового обеспечения задач и функций государства и местного самоуправления. Он состоит из центрального и территориальных бюджетов; их проекты и отчеты об исполнении ежегодно принимаются парламентом.

3. Расходная часть бюджета представлена ассигнованиями на социальные, хозяйственные, военные цели, а также на содержание управленческих органов и платежи по государственному долгу. Бюджетные расходы на хозяйственные цели осуществляются в форме государственных кредитов, субсидий и поручительств.

4. В случае превышения расходов над доходами возникает государственная внутренняя и внешняя задолженность. Некоторые страны-должники прибегают к консолидации международной задолженности и к конверсии долгов в иностранную собственность на своей территории.

5. Под налогом, пошлиной, сбором понимается осуществляемый в порядке, определенном законодательными актами, обязательный взнос в бюджет или во внебюджетный фонд. Налоги бывают прямые и косвенные: они различаются по объекту налогообложения и по механизму расчета и взимания, по их роли в формировании доходной части бюджета.

6. Основные функции налогов: фискальная, социальная и регулирующая.

7. Большое воздействие налогообложение (НДС, таможенные пошлины, двойное налогообложение) оказывает и на внешнеэкономические связи.

8. В современных условиях налоги стали предметом международных соглашений. В первую очередь, это относится к таможенным пошлинам, согласуемым в рамках ВТО, а также к внутренним налогам в странах — участницах интеграционных объединений.

9. Бюджетно-налоговая (фискальная) политика может быть направлена на стимулирование хозяйственной жизни или на ее ограничение. Она осуществляется через государственные расходы и сбор налогов.

 

 

Термины и понятия

Финансово-кредитная система Финансово-кредитная политика Государственный бюджет

Вопросы для самопроверки

2. Из каких статей состоят доходная и расходная части бюджета? 3. Почему существуют центральные и территориальные бюджеты, как они… 4. Почему государство вынуждено прибегать к займам?

Глава 28. Доходы населения и социальная политика

Доходы участников рыночной экономики распределяются по факторам производства (земля, труд, капитал, предпринимательские способности, знания). Рыночная система влечет за собой значительное неравенство в распределении доходов между различными слоями населения. С целью смягчения этого неравенства государство проводит социальную политику, главным содержанием которой является перераспределение доходов между отдельными категориями населения.

Доходы и их измерение. Проблема дифференциации доходов

 

Определение дохода

Д е н е ж н ы е д о х о д ы н а с е л е н и я включают все поступления денег в виде оплаты труда работающих лиц, доходов от предпринимательской…  

Классификация доходов

С о в о к у п н ы е д о х од ы представляют собой общую сумму 1нежных и натуральных доходов по всем источникам их поступления с учетом стоимости бесплатных или льготных услуг, оказываемых за счет социальных фондов.

Н о м и н а л ь н ые д о х о ды характеризуют уровень денежных доходов независимо от налогообложения и изменения цен. Р а с п о л а г а е м ы е д о х о д ы — это номинальные доходы за вычетом налогов и других обязательных платежей, т.е. средства, используемые населением на потребление и сбережение. Для измерения динамики располагаемых доходов применяется показатель «реальные располагаемые доходы», рассчитываемый с учетом индекса цен. Р е а л ь н ы е д о х о д ы характеризуют номинальные доходы с учетом изменения розничных цен (и тарифов). Р е а л ь н ы е р а с п о л а г а е м ы е д е н е ж н ы е д о х о д ы определяются исходя из денежных доходов текущего периода за минусом обязательных платежей и взносов, скорректированных на индекс потребительских цен.

Заработная плата — это цена трудовых услуг, предоставляемых наемными работниками разных профессий при реализации их деловой активности. Н о м и н а л ь н а я з а р а б о т н а я п л а т а — это сумма денег, полученная работником за определенный промежуток времени (неделю, месяц и т.д.). Р е а л ь н а я з а р а б о т н а я п л а т а — это номинальная заработная плата с учетом движения розничных цен (и тарифов). Так, повышение номинальной заработной платы на 15% приросте уровня розничных цен на 10% дает прирост реальной заработной платы на 5%. Номинальная заработная плата может повыситься, а реальная понизиться, если цены на товары и услуги растут быстрее, чем номинальная заработная плата.

Распределение доходов

Главными составляющими денежных доходов населения являются оплата труда, доходы от предпринимательской деятельности и собственности, а также… При переходе к рыночной экономике в России произошли значительные изменения в…  

Дифференциация доходов

Для количественной оценки дифференциации доходов применяются различные показатели. Степень неравенства доходов отражает кривая Лоренца (рис. 28.1),…  

Таблица 28.2. Распределение доходов населения и уровень дифференциации

 

2. Государственная политика доходов.

Государственная политика доходов является составной частью социальной политики и направлена на решение двух главных задач: оказание прямой помощи наиболее уязвимым слоям населения через систему социального обеспечения и нейтрализацию инфляционного обесценивания доходов и сбережений населения.

Государственная политика доходов заключается в перераспределении их через госбюджет путем дифференцированного налогообложения различных групп получателей дохода и социальных выплат. При этом значительная доля национального дохода переходит от слоев населения с высокими доходами к слоям с низкими доходами. Ныне все развитые страны мира создали системы социальной поддержки малоимущих.

Социальные трансферты — это система денежных или натуральных выплат населению, не связанных с его участием в хозяйственной деятельности в настоящее время или в прошлом. Целью социальных трансфертов является гуманизация отношений в обществе, предотвращение роста преступности, а также поддержание внутреннего спроса.

Государство, организуя через бюджет перераспределение доходов, решает проблему повышения доходов малоимущих слоев населения, создает условия для нормального воспроизводства рабочей силы, способствует ослаблению социальной напряженности и т.д. Степень воздействия государства на процесс перераспределения доходов можно измерить объемом и динамикой расходов на социальные цели за счет центрального и местных бюджетов, а также размером налогообложения доходов.

Возможности государства в перераспределении доходов во многом ограничиваются бюджетными поступлениями. Наращивание социальных расходов сверх налоговых поступлений ведет к превращению их в мощный фактор роста бюджетного дефицита и инфляции. Увеличение социальных расходов госбюджета, даже в пределах полученных доходов, ведет к чрезмерному росту налогов, способному подорвать рыночные стимулы.

Механизм социальных трансфертов включает изъятие в форме налогов части доходов у средне- и высокодоходных слоев населения и выплату пособий наиболее нуждающимся и инвалидам, а также пособий по безработице. Государство перераспределяет доходы также путем изменения цен, устанавливаемых рынком, например, гарантированием цен фермерам и введением минимальных ставок заработной платы.

Главный аргумент в пользу равного распределения доходов заключается в том, что оно необходимо для максимизации удовлетворения нужд потребителя, или предельной полезности. Основное возражение против равенства доходов состоит в том, что для достижения этой цели государство должно изъять в виде налогов часть доходов высокооплачиваемых семей и передать их низкооплачиваемым. Тем самым уменьшается стремление и тех, и других к максимальному увеличению заработка. В результате подрываются стимулы к производительному труду, а следовательно, снизится эффективность экономики и народное хозяйство (при прочих равных условиях) рискует войти в полосу затяжной стагнации (что и произошло в СССР в 70-х — первой половине 80-х гг.).

Перераспределение доходов от богатых к бедным американский экономист А. Окунь (Оукен) сравнил с «дырявым ведром», т.е. этот процесс неизбежно ведет к снижению экономической эффективности. Масштабы «утечки» из «ведра Окуня» определяются тем, в какой мере повышение налогов и рост социальных трансфертов уменьшают объемы предложения труда. В случае, если эластичность предложения труда по заработной плате высока, повышение налогов с целью увеличения социальных трансфертов приводит к значительному сокращению предложения труда в легальном секторе экономики и перетеканию его в теневой сектор (где оплата труда не облагается государственными налогами).

 

Регулирование доходов

Методы осуществления политики доходов в условиях рыночной и переходной экономики могут быть различными. Предпочтение обычно отдается методам… Наиболее эффективным средством государственного регулирования заработной платы… В России с 1991 г. действует периодически пересматриваемый минимальный размер оплаты труда (МРОТ). В условиях высокой…

Индексация доходов

Индексация осуществляется как на уровне общегосударственном, так и отдельных предприятий через коллективный договор Она предусматривает… В России индексация денежных доходов установлена законом от 24 октября 1991 г.… Индексация доходов имеет и существенные недостатки. Гак, она может отрицательно сказаться на стремлении к более…

Поддержка бедных слоев населения

Для отнесения определенных категорий населения к числу имеющих право на получение социальной помощи используются показатели, определяющие уровень… А б с о л ю т н а я ч е р т а б е д н о с т и — это минимальный уровень жизни,… П р о ж и т о ч н ы й м и н и м у м представляет собой натуральный набор продуктов питания, обеспечивающих минимально…

Проблема социальной ориентации экономики. Противоречия социальной справедливости и экономической эффективности

• задачами гуманизации общественных отношений, предотвращения роста бедности и преступности; • научно-технической революцией, главным двигателем которой является… • необходимостью создания нормальных условий жизнедеятельности людей, когда уровень экономического развития многих…

Социальная ориентация экономики в переходный период

• достижение рационального уровня потребления для большинства населения, что предполагает, в частности, сокращение дифференциации в уровне… • создание условий для квалифицированного творческого труда, что тесно связано… • переход от хронического дефицита потребительских товаров и услуг к широкому предложению их на рынке;

Противоречия социальной справедливости и экономической эффективности

Экономическая эффективность — это способ действий, обеспечивающий получение в результате осуществляемых усилий и затрат ресурсов максимального… В современных условиях применяется более широкое понятие… Экономическая эффективность, направленная на увеличение общественного «пирога», наилучшим образом достигается, как…

Социальная политика государства

1 ) стабилизация жизненного уровня населения и недопущение массовой бедности; 2) сдерживание роста безработицы и материальная поддержка безработных, а также… 3) поддержание стабильного уровня реальных доходов населения путем проведения антиинфляционных мер и индексации…

Выводы

1. Государственная политика доходов заключается в перераспределении их через госбюджет путем дифференцированного налогообложения различных групп получателей дохода и социальных выплат. Наиболее эффективным средством государственного регулирования заработной платы является установление гарантированного минимума,

2. Прожиточный минимум - это стоимость товаров и услуг, признаваемых существом необходимыми для поддержания приемлемого уровня жизни.

3. Квинтильный (децильный) коэффициент применяется для оценки степени дифференциации доходов и выражает соотношение между средними доходами 20% (10%) наиболее высокооплачиваемых слоев населения и средними доходами 20% (10%) наименее обеспеченных. Минимальный потребительский бюджет - социальный минимум товаров и услуг в объеме, необходимом для обеспечения нормальной жизнедеятельности человека. Рациональный потребительский бюджет - набор товаров и услуг, обеспечивающий удовлетворение рациональных потребностей человека.

4. Социальная ориентация экономики предполагает ее подчинение задачам развития личности. Социальная справедливость в сфере экономики - соответствие системы экономических отношений представлениям, которые господствуют в данном обществе.

5. Социальная политика есть система мер государства, направленных на смягчение неравенства в распределении доходов, урегулирование противоречий

между участниками рыночной экономики.

6. Бедность представляет собой такое экономическое состояние части общества, при котором определенные слои населения не имеют минимальных по нормам данного общества средств к существованию. Различают абсолютную и относительную бедность, глубокую и неглубокую (измеряемую дефицитом доходов бедных слоев по отношению к прожиточному минимуму).

7. Социальное партнерство - это согласование экономической и социальной политики (особенно доходов и налогов) между правительством, предпринимателями и профсоюзами.

 

Термины и понятия

Совокупные доходы Номинальные доходы Денежные доходы населения

Вопросы для самопроверки

а) пополнение доходов госбюджета, б) противодействие инфляции; в) повышение конкурентоспособности отечественных товаров;

СОДЕРЖАНИЕ

 

Глава 29. Концепции переходной экономики

1. Содержание и закономерности переходной экономики

2. Варианты системных реформ в переходной экономике

3. Промежуточные итоги реформ в странах с переходной экономикой

4. Специфика российских реформ

Глава 30. Экономическая политика в переходной экономике

1. Функции государства. Направления и средства государственного регулирования в переходной экономике

2. Стабилизационная и структурная политика

3. Институциональные преобразования (создание основ рыночной экономики)

Глава 31. Перестройка отношений собственности

1. Трансформация собственности

2. Приватизация в России: итоги и перспективы

Глава 32. Частное и государственное предприятие в переходной экономике

1. 1. Предприятие в условиях перехода к рынку

2. 2. Государственные предприятия в переходной экономике

3. 3. Частные предприятия в переходной экономике

4. 4. Реструктуризация в реальном секторе

 

РАЗДЕЛ IV. ПЕРЕХОДНАЯ ЭКОНОМИКА

 

Россия и другие постсоциалистические страны в ходе экономических реформ переходят от административно-командной системы к современной рыночной экономике. Вначале преобладала точка зрения (причем и среди отечественных, и среди иностранных экономистов), что этот переход займет годы. Теперь становится ясно, что этот переход растянется на десятилетия. В постсоциалистических странах еще долгое время будет существовать своеобразная, так называемая переходная экономическая система, или экономика переходного периода. Это некая смесь элементов административно-командной и современной рыночной систем. В ряде стран к этому добавляются элементы рыночной экономики свободной конкуренции и традиционной хозяйственной системы.

Экономическая теория разработала некоторые подходы к решению проблем переходного периода, однако это были проблемы стран, переходящих от традиционной к современной рыночной системе, г.е. развивающихся стран. Эти рецепты пригодны лишь частично, а остро необходимое для постсоциалистических стран новое направление экономической теории — экономические проблемы переходного периода — еще только в стадии становления.

Тем не менее уже сейчас можно отметить некоторые черты этого периода. Это прежде всего своеобразное сочетание экономических законов коммунистической и капиталистической систем. В Этом сочетании они частично нейтрализуют друг друга. Более того, можно говорить и о собственных законах переходной системы. При этом, если переходная система означает постепенное усиление в ней элементов современного рыночного хозяйства и ослабление элементов административно-командной системы (причем этот процесс идет неравномерно), подобной системе присуща изменчивость, нестабильность как одна из самых характерных ее черт.

 

 

Глава 29. Концепции переходной экономики

Необходимость перехода от административно-командной экономики к современной рыночной была обусловлена нараставшей недееспособностью нетоварной экономики по мере исчерпания экстенсивных факторов экономического роста.

Административно-командная система имеет два существенных недостатка. Первый — это ее негибкость, медленная адаптация к переменам. Адаптационные механизмы в форме происходящего по решению высшего руководства перераспределения материальных и финансовых ресурсов включаются лишь тогда, когда глубина диспропорций близка к критической точке. Второй недостаток — это крайне низкая производительность вследствие тотального подавления хозяйственной инициативы.

Содержание и закономерности переходной экономики

Переход от административно-командной к рыночной экономике в разных странах имеет общие тенденции. Этот процесс включает либерализацию экономики, глубокие институциональные изменения (прежде всего в отношениях собственности), структурные преобразования, но в то же время обычно предполагает осуществление финансовых стабилизационных мер (преимущественно в денежно-кредитной и финансовой сферах, особенно в ценообразовании для уменьшения нестабильности хозяйственной и социальной ситуации).

Содержанием переходной экономики является преобразование всей системы экономических отношений, а не реформирование ее отдельных элементов или корректировку экономической политики.

Понятие и сущность переходного периода

Поскольку преобразование административно-командной системы означает изменение основы этой системы и замену ее качественно иной (рыночной), то такого…  

Сферы системных реформ

1. Л и б е р а л и з а ц и я э к о н о м и к и — это система мер, направленных на отмену или резкое сокращение запретов и ограничений, а также… 2. Д е м о н о п о л и з а ц и я э к о н о м и к и и с о з д а н и е к о н к у… 3. И н с т и т у ц и о н а л ь н ы е п р е о б р а з о в а н и я, включающие изменения отношений собственности…

Варианты системных реформ в переходной экономике

Важное значение для хода и результатов реформ в странах с переходной экономикой имеют исходные условия.

 

Роль исходных условий

• длительность существования административно-командной системы; • доля частного сектора в экономике; • размер структурных диспропорций и уровень милитаризации народного хозяйства;

Варианты перехода к рыночной экономике

Практика стран, входивших некогда в «мировую социалистическую систему», демонстрирует два основных варианта трансформации административно-командной системы в рыночную экономику: первый (исторически более ранний) — эволюционный путь постепенного создания рыночных институтов (Китай и в немалой степени Венгрия); второй — «шоковая терапия», применявшаяся с той или иной степенью интенсивности в России и большинстве стран Центральной и Восточной Европы (в классической форме — в Польше).

Различия между указанными путями заключаются в сроках осуществления системных преобразований и стабилизационных мер, степени охвата рыночными механизмами народного хозяйства, объеме регулирующих функций государства и др.

Выбор эволюционного или «шокового» пути перехода к рыночной экономике зависит не столько от воли политического руководства, сколько от комплекса политических, экономических, социальных, исторических и других факторов. В пользу эволюционного перехода говорит наличие довольно развитого сельского хозяйства и кустарного производства, в которых заняты поколения работников, сохранивших навыки частного предпринимательства; сравнительно невысокий удельный вес тяжелой промышленности и особенно военно-промышленного комплекса; стабильность финансовой системы; преобладание среди политической и хозяйственной элиты слоев, заинтересованных в проведении реформ, и др.

Выбор «шокового» варианта обычно является вынужденной мерой. Он связан в большинстве случаев с необходимостью преодоления крайне тяжелого финансового положения, доставшегося в наследство от административно-командной системы, а также острого товарного дефицита, вызванного накопившимися структурными диспропорциями.

 

Эволюционный путь («градуализм»)

Можно выделить следующие общие черты эволюционного пути перехода к рыночной экономике.

1. Государство на основе долгосрочной стратегии реформ последовательно, шаг за шагом заменяет механизмы административно-командной системы рыночными отношениями. Так, в Венгрии этот процесс происходил с 1968 по 1990 гг., а в Китае продолжается с 1979 г.

2. Начало реформы связывается с установлением динамического равновесия на потребительском рынке, причем не только с помощью более гибкой системы цен, но и прежде всего благодаря быстрому развертыванию в частном секторе производства потребительских товаров и оказания услуг и насыщению ими рынка. В Китае ограничения на создание частных производственных предприятий были отменены в середине 80-х гг., что позволило спустя пять-шесть лет полностью насытить потребительский рынок.

3. Рыночные отношения первоначально охватывают сферу производства и сбыта потребительских товаров и лишь затем распространяются на инвестиционные отрасли.

4. Либерализация цен проводится на последующих этапах реформы, причем нередко с сохранением государственного контроля над ценами в отраслях с сильными монополистическими тенденциями, с целью избежать резкого снижения жизненного уровня населения.

5. Проводится жесткая финансовая политика в целях недопущения высокой инфляции. В Венгрии максимальный годовой прирост розничных цен составил 35% (1991 г.), а в Китае — 24,1% (1994 г.).

6. Активно формируется рыночная инфраструктура, поощряется частное предпринимательство, главным образом в мелком производстве и сфере услуг.

Импульс, данный развитию сельского хозяйства и связанных с ним отраслей по производству потребительских товаров, становится своеобразным мотором дальнейшего распространения рыночных механизмов и одновременно приводя к насыщению потребительского рынка, создает благоприятный социальный фон для дальнейшего углубления реформ.

 

Вариант радикального перехода к рынку («шоковая терапия»).

Стратегия «шоковой терапии» основана на неолиберальной теории. Согласно неолиберализму рыночная экономика является саморегулирующейся системой. Поэтому главная задача преобразований заключается в сведении к минимуму экономической роли государства. За ним сохраняется важнейшая функция — поддержание устойчивости финансовой системы, а для этого необходимо решительное подавление инфляции, которая препятствует регулирующей роли рынка.

В числе важнейших институциональных преобразований стратегия радикального перехода предполагает:

• одномоментную либерализацию цен на основную массу товаров и услуг и переход от государственного материально-технического снабжения к свободной торговле средствами производства и предметами потребления. Эта мера приводит к устранению товарного дефицита и запускает механизмы рыночного саморегулирования;

• скорейшее разрушение прежней системы централизованного планирования и замена административных способов государственного регулирования экономическими, среди которых главными являются ужесточение условий предоставления кредита, ограничение денежной эмиссии;

• ускоренную приватизацию государственной собственности, переход к частной собственности на землю;

• либерализацию внешнеэкономической деятельности, что приводит к широкому открытию внутреннего рынка и экономики в целом для иностранных товаров и капитала.

Недостатки стратегии радикального перехода к рыночной экономике сводятся к следующему: во-первых, в условиях унаследованных от прежней системы огромных структурных диспропорций переход к свободному ценообразованию приводит к тому, что наиболее прибыльной сферой вложения капитала становится перераспределительная деятельность в финансовом секторе при оттоке ресурсов из реального сектора; во-вторых, стремительный переход к ценообразованию на основе спроса и предложения в условиях доставшегося от планового хозяйства товарного дефицита и монопольного положения производителей на первых порах вызывает высокую инфляцию; в-третьих, стратегия радикального перехода, сопровождаемая высокой инфляцией, влечет за собой падение жизненного уровня преобладающей части населения и усиление социальной дифференциации.

Финансовая стабилизация

Вместе с тем следует уточните, что вышеописанная схема представляет собой скорее теоретическую концепцию, реализация которой связана с самыми… На практике либерализация цен почти всегда и везде (кроме Китая и отчасти… Снижению инфляции и повышению сбалансированности рынка способствуют также ликвидация или, по крайней мере, резкое…

Промежуточные итоги реформ в странах с переходной экономикой

 

Либерализация экономики

В России основная часть перечисленных мероприятий по либерализации экономики пришлась на 1991—1993 гг. Иначе сложились отношения государства и рынка в ходе экономических реформ в… В результате проводимой с 1979 г. экономической реформы в Китае сформировалась двухсекторная модель экономики.…

Противоречия либерализации.

Своеобразным анклавом административно-командной системы, где переход к рыночным отношениям осуществляется с немалыми трудностями, остается… Хронически неэффективными остаются и многие крупные государственные…  

Преобразование отношений собственности

Однако приватизация крупных государственных предприятий в странах ЦВЕ проходила с гораздо большими трудностями: местные граждане и коммерческие… Вместе с тем опыт преобразования отношений собственности в странах ЦВЕ… Банковская система в странах ЦВЕ была сознательно слабо приватизирована. Это позволяло государству сохранять контроль…

Специфика российских реформ

Для рыночных реформ в России характерно использование в самом их начале (1992—1993 гг.) радикального варианта преобразований. Это выразилось в… С точки зрения характера проводимых преобразований в России преобладали… Для России характерна ярко выраженная неравномерность проведения рыночных реформ в различных сферах и отраслях…

Выводы

1. Переход от административно-командной экономики к рыночной означает коренное преобразование всей системы экономических отношений (форм собственности, распределения ресурсов, связей между экономическими агентами и т.д.).

2. Переход к рынку осуществляется по следующим главным направлениям: а) либерализация экономики (отмена или резкое сокращение запретов и ограничений во всех сферах хозяйственной деятельности); б) институциональные преобразования (изменение отношений собственности, становление новых субъектов хозяйственной деятельности, создание новых формальных и неформальных правил хозяйствования); в) структурные преобразования (перестройка структуры народного хозяйства с целью удовлетворения платежеспособного спроса); г) формирование адекватной рыночному хозяйству системы социальной защиты населения.

3. Практика продемонстрировала два пути преобразования административно-командной экономики в рыночную: эволюционный (постепенное создание рыночных институтов) и радикальный («шоковая терапия»). В действительности почти все страны с переходной экономикой используют те или иные элементы как эволюционного, так и радикального пути.

4. Опыт стран с переходной экономикой показал, что не что не столько изменение формы собственности (приватизация), сколько изменение условий (создание конкурентной среды) определяет экономический рост и эффективность управления предприятиями.

 

 

Термины и понятия

Переходная экономика

Либерализация

Приватизация

Системные реформы

Рыночная инфрастуктура

Эволюционный путь перехода к рыночной экономике

Радикальный путь перехода к рыночной экономике («шоковая терапия»)

Институциональные преобразования

Финансовая стабилизация

Демонополизация экономики

 

 

Вопросы для самопроверки

2. Почему в России оказался невозможным китайский вариант перехода к рыночной экономике? 3. Какой вариант перехода от административно-командной к рыночной экономике… 4. Какими проблемами в переходной экономике должно заниматься государство: а) оказывать помощь предприятию,…

Глава 30. Экономическая политика в переходной экономике

В переходной экономике по сравнению с административно-командной системой происходит коренное изменение роли государства. Отказ от прежнего всевластия государства сопровождается превращением его в одного из участников хозяйственной деятельности.

В то же время, поскольку рынок еще не стал целостной системой, а стихийное действие рыночных механизмов не всегда приводит к повышению экономической эффективности, в переходный период существенную роль в проведении преобразований играет экономическая политика государства.

Функции государства. Направления и средства государственного регулирования в переходной экономике

В переходный период государство изменяет свое положение в экономике и обретает новые функции.

 

Роль государственного регулирования экономики

В переходной экономике роль государственного регулирования в целом выше, чем в развитом рыночном хозяйстве. Это обусловлено следующими причинами.…  

Функции государственного регулирования экономики

Первая группа включает функции, которые обычно выполняет государство в современной рыночной системе: • обеспечение институционально-правовой основы деятельности экономических… • ликвидация или компенсация негативных эффектов рыночного поведения (государство занимается вопросами охраны…

Средства государственного регулирования экономики

Однако административные средства продолжают применяться в ряде областей. Во-первых, государство на начальном этапе перехода к рынку зачастую… По мере усиления рыночных механизмов возрастает значение денежно-кредитной и…  

Институты государственного регулирования переходной экономики

Стабилизационная и структурная политика

1) инфляция, подрывающая стимулы к производственной деятельности; 2) трансформационный спад, глубина которого зависит от величины накопившихся в… 3) снижение накоплений и инвестиционной активности, которые становятся невыгодными при высокой инфляции.

Понятие стабилизационной политики

Эта политика обычно связана с воздействием на совокупный спрос как более динамичный компонент макроэкономического равновесия, регулируя который,…  

Проблема макроэкономической стабилизации в переходный период

 

Монетарный подход к финансовой стабилизации

Повышение темпов прироста денежной массы приводит к соответствующему повышение темпов инфляции, в то время как их снижение вызывает обратный эффект.… Рост денежной массы влияет на инфляцию через определенные временные промежутки…  

Немонетарный подход к финансовой стабилизации

Во-первых, с т р у к т у р н ы й ф а к т о р, т.е. значительные диспропорции в развитии отдельных отраслей экономики, которые быстро не могут быть… Во-вторых, м о н о п о л и с т и ч е ск и й ф а к т о р, который в… В-третьих, и н с т и т у ц и о на л ь н ы й ф а к т о р, связывающий инфляцию с особенностями правовых и…

Инструменты макроэкономической стабилизации

1) сокращение (в лучшем случае ликвидация) дефицита консолидированного государственного бюджета до уровня ниже 5% ВВП; 2) проведение жесткой денежно-кредитной политики (прекращение льготного… 3) установление «монетарного (номинального) якоря», под которым понимаются макроэкономические показатели, которые…

Ортодоксальный и гетеродоксный сценарии макроэкономической стабилизации.

Г е т е р од о к с н ы й с ц е н а р и й предполагает проведение жесткой денежно-кредитной и бюджетно-налоговой политики в сочетании с… На практике ортодоксальная программа стабилизации дополняется использованием… В ходе макроэкономической стабилизации происходит переход от системы с мягкими бюджетными ограничениями к системе…

Макроэкономическая несбалансированность в переходной экономике

Неравномерность в развитии отдельных отраслей во всех странах с плановой экономикой проявлялась прежде всего в гипертрофированном развитии отраслей,… Неравномерность технического оснащения отдельных отраслей выражалась в…  

Структурная политика и ее главные направления в переходный период

Структурная политика оказывает воздействие прежде всего на совокупное предложение. При этом различают как прямое, так и косвенное воздействие на… Важной задачей структурной политики переходного периода, особенно на начальных… Одним из главных направлений структурной политики в этот период должно стать формирование финансовой системы, которая…

Концепция структурной перестройки экономики России

Концепция структурной перестройки в России исходит из сохранения отраслевого разнообразия народнохозяйственного комплекса. В структуре… 1) топливно-энергетический комплекс. Эти отрасли сохраняют свою… 2) отрасли обрабатывающей промышленности, способные поставлять продукцию на экспорт (авиакосмическая, энергетическое…

Взаимосвязь стабилизационной и структурной политики

Институциональные преобразования (создание основ рыночной экономики)

Формирование правовой основы рыночной экономики

а) права собственности; б) договоры между экономическими агентами, включая их выполнение; в) порядок начала и окончания хозяйственной деятельности (процедуры открытия фирм или регистрации юридических лиц,…

Становление рыночных институтов

В переходный период в экономике России возникли основные институты рынка: частная собственность; свобода установления хозяйственных связей;…  

Особенности рыночных институтов в переходной экономике

Во-первых, институциональная неполнота (институциональные лакуны), т.е. отсутствие или крайне слабое развитие некоторых важных институтов рынка. В… Другой институциональной лакуной, характерной для всех стран с переходной… Во-вторых, структурная асимметричность, т.е. неравномерное развитие различных сегментов рынка. В России наибольшее…

Выводы

1. Переход к рынку сопровождается либерализацией экономики — отказом государства от монополии на те или иные виды хозяйственной деятельности или резким ограничением его регулирующих функций. Одновременно происходит переход от преимущественно административных методов государственного регулирования к экономическим (через денежно-кредитную и бюджетно-налоговую системы).

2. При переходе от плановой к рыночной экономике, как правило, возникает необходимость в макроэкономической (финансовой) стабилизации. Ее главной целью является подавление (или предотвращение) высокой инфляции, а также смягчение (или недопущение) трансформационного спада.

3. Сложились два главных подхода к финансовой стабилизации, в основе которых лежат различные представления о природе инфляции в переходной экономике. В соответствии с монетарным подходом инфляция целиком зависит от темпов прироста денежной массы. Согласно немонетарному подходу на инфляцию в переходной экономике влияют такие факторы, как диспропорции в структуре народного хозяйства, высокая степень монополизации экономики и т.д.

4. Выделяются два основных сценария макроэкономической стабилизации: ортодоксальный (сокращение или ликвидация дефицита госбюджета, жесткий контроль за денежной эмиссией, установление «монетарного якоря») и гетеродоксный (те же меры в сочетании с регулированием цен и доходов).

5. Структурная политика в переходный период направлена на создание условий для устойчивого долгосрочного экономического роста и перестройку отраслевой структуры народного хозяйства с целью защиты отраслей, конкурентоспособных на внутреннем и внешнем рынках или обслуживающих национальные интересы (производственная и социальная инфраструктура, отдельные производства ВПК).

6. Институциональные преобразования включают разработку рыночного законодательства и контроль за его применением; изменение отношений собственности, формирование новых хозяйствующих субъектов рыночного типа; создание новой системы управления народным хозяйством.

 

 

Термины и понятия

Макроэкономическая (финансовая) стабилизация Монетарный подход к финансовой стабилизации Немонетарный подход к финансовой стабилизации

Вопросы для самопроверки

2. Какие меры необходимы для финансовой стабилизации в переходной экономике: а) свобода частнопредпринимательской деятельности; б) отмена государственной… в) повышение ссудного процента сверх уровня инфляции? 3. Какими проблемами в переходной экономике должно заниматься…

Глава 31. Перестройка отношений собственности

 

Трансформация собственности

Различают м а л у ю и б о л ь ш у ю приватизацию. Различия состоят в том, что в первом случае создаются индивидуальные частные предприятия, мелкие… В с т р а н а х т р е т ь е й г р у п п ы (КНР и Вьетнам), взявших курс на… С точки зрения изменений в структуре собственности к этой группе стран можно отнести и бывшие республики СФРЮ, где…

Интенсивность приватизации в странах с переходной экономикой

  Страны Доля негосударственного сектора вВВП(%)

Общие тенденции, проблемы и противоречия приватизации

1. Приватизация в первую очередь охватила промышленность и сферу услуг, торговлю и общественное питание. При этом использовались схожие методы… 2. В большинстве стран первой и второй группы новые правящие элиты в начале… Вследствие таких обстоятельств во всех указанных странах стали исходить из того, что дальнейшая приватизация должна…

Чешский путь приватизации

Все совершеннолетние граждане ЧСФР получили за административную пошлину в 1035 крон (тогда около 40 долл.) именные, не подлежащие свободной… Вместе с тем, бесплатный характер распределения купонных книжек привел к тому,…  

Польский путь приватизации

Продажа акций указанных 5000 предприятий проходит поэтапно с августа 1995 г. (первоначально 413 из них) через специально созданные национальные… Польская приватизация оказалась достаточно жесткой для населения из-за резкого…  

Общая перспектива

вступление в него в качестве полноправных членов и ведут с ЕС переговоры об этом или готовятся их начать (см. гл. 39). 2. Приватизация в России: итоги и перспективы Российская приватизация протекала в целом в рамках рассмотренных выше общих тенденций этого процесса. Вместе с тем она…

Этапы приватизации

Большая приватизация на этом этапе осуществлялась преимущественно в безвозмездной форме, посредством приватизационных чеков (ваучеров). Всего было… С середины 1994 г. осуществляется переход ко второму этапу, когда…  

Малая приватизация

При наличии в неаграрных секторах российской экономики в настоящее время всего около 1 млн малых предприятий (по российскому законодательству к… Как известно, во всех странах с развитой рыночной экономикой именно данная…

Большая приватизация

Поскольку ваучеры (в отличие от чехословацких купонных книжек) не были именными ценными бумагами и подлежали свободной купле-продаже, значительная… На основе ваучерной приватизации возникли новые формы экономической… Весьма сомнительными оказались и льготы коллективам предприятий. Надо отметить, что такие льготы во многом оправданы…

Итоги приватизации

По существу, уже на первом этапе в стране сложилась принципиально новая структура отношений собственности, не имеющая ничего общего с прежним… Поскольку приватизация во многом носила бесплатный характер, она не…

Эволюция отношений собственности в сельском хозяйстве

Бывшие советские колхозы, как правило, пошли по пути преобразования в общества с ограниченной ответственностью (ООО). Каждому их члену, бывшему… Фермерские хозяйства, как правило, создаются на базе не использовавшихся ранее…  

Современные тенденции и перспективы

В настоящее время приватизация носит постепенный и «точечный» характер в том смысле, что в каждом конкретном случае государственные органы стремятся… Как отмечалось выше, в течение всего переходного периода доля государственных… Перспективы российской экономики во многом будут зависеть от того, пойдет трансформация отношений собственности только…

Выводы

1. Развитое рыночное хозяйство, которое стремятся построить все страны с переходной экономикой, основывается на частной собственности на экономические ресурсы. Поэтому вполне закономерно, что преобразование отношений собственности посредством приватизации является ключевым моментом трансформации планового хозяйства постсоциалистических стран, в том числе России, в рыночное.

2. Приватизация в странах с переходной экономикой характеризуется сочетанием общих тенденций и национальных особенностей. С точки зрения социальной справедливости, она была наиболее успешной в Чехии, экономической эффективности ~ в Польше. Российская приватизация, к сожалению, не отличалась ни тем, ни другим.

3. В российской приватизации выделяются два этапа, что главным образом обусловливается протеканием процессов большой приватизации. Последняя на первом этапе (1992 г. — конец июня 1994 г.) осуществлялась на безвозмездной основе посредством приватизационных чеков (ваучеров) при предоставлении крупных приватизационных льгот коллективам предприятий. На втором этапе (с 1 июля 1994 г.) эти льготы отменены, приватизация ведется исключительно на возмездной основе с акцентом на формирование реального капитала.

4. Итоги приватизации в России оказались противоречивыми, причем скорее негативными, чем позитивными. В этом отношении они в худшую сторону отличаются от итогов приватизации, проведенной в других постсоциапистических странах, особенно в Чехии, Польше и Венгрии.

 

 

Термины и понятия

Малая и большая приватизация

Реституция

Ваучеры

 

 

Вопросы для самопроверки

1. Чем различаются малая и большая приватизация в качественном отношении?

2. В чем коренное отличие чехословацких купонных книжек от российских ваучеров?

3. Почему проблема реституции не была в России актуальной?

4. Что в российской приватизации способствовало криминализации экономики страны?

5. Чем нынешние общества с ограниченной ответственностью в российском сельском хозяйстве отличаются от советских колхозов?

 

 

Глава 32. Частное и государственное предприятие в переходной экономике

К концу 90-х гг. большинство стран с переходной экономикой располагали уже десятилетним опытом рыночной трансформации. Этот срок оказался в целом достаточным для решения такой основополагающей задачи, как устранение монополии государственной собственности и развитие предпринимательства на базе частной и смешанной собственности.

Предприятие в условиях перехода к рынку

 

Проблемы крупных предприятий

Большинство бывших социалистических промышленных гигантов оказались в чрезвычайно сложном финансово-экономическом положении, генерируют и умножают… Более того, трудно трансформируемые крупные предприятия консервировали те… Столь негативные тенденции в реальном секторе заставили пересмотреть и уточнить ряд принципиальных положений…

Условия рыночной адаптации предприятий

• формирование механизмов эффективного современного управления предприятиями; • проведение организационной, производственной и финансовой реструктуризации… • привлечение стратегических инвесторов (национальных или иностранных), способных принести с собой не только капитал,…

Государственные предприятия в переходной экономике

 

Понятие государственного сектора

Отношение к государственному сектору экономики и после десятилетия рыночных реформ остается одним из наиболее спорных вопросов. Начало рыночной…

Коммерциализация государственных предприятий

В восточноевропейских странах коммерциализация государственных предприятий рассматривалась главным образом как подготовительный, переходный этап к… Более того, на первоначальном этапе рыночной трансформации отмечалась и прямая… В Польше государственные предприятия с помощью дискриминирующей системы налогов были сознательно поставлены в худшее…

Состав государственной собственности и особенности управления ею

Масштабное сокращение госсектора в развитых странах в 80-х гг. в основном преследовало цель устранения чрезмерной бюрократизации управления… В переходной экономике опыт преобразования государственных предприятий в АО с… Во-первых, во всех странах с переходной экономикой возобладало мнение, что сохранять в руках государства целесообразно…

Масштабы государственного сектора

Оценки необходимых масштабов госсектора формировались в странах с переходной экономикой в условиях столкновения и борьбы различных точек зрения, на… Опыт функционирования государственного сектора переходной экономики в… Во-первых, идет поиск методов эффективного управления теми предприятиями, в капитале которых в течение длительного…

Частные предприятия в переходной экономике

Что же касается средних и особенно крупных частных предприятий, образованных в результате приватизации, то в их рамках неизбежно происходит…

Типы частных компаний

1. Компании, приватизированные методом прямых продаж внешнему (в том числе иностранному) инвестору. Это был первоначально наиболее предпочтительный… 2. Компании, выкупленные менеджментом и работниками. В переходной экономике… В таких компаниях обычно не возникает грубых конфликтов интересов внутренних собственников (инсайдеров), ибо они, как…

Типы корпоративного управления

1) управление средними и крупными предприятиями, когда основной контроль концентрируется в руках банков и банковских посреднических фирм. Банки… 2) управление компаниями, имеющими стратегического иностранного инвестора.… 3) управление компаниями, преимущественно небольшими, не имеющими крупных стратегических инвесторов и вынужденных…

Реструктуризация в реальном секторе

 

Методы реструктуризации предприятий

Первый — проблемы реструктуризации могут решаться непосредственно на микроуровне экономики, т.е. индивидуально на каждом предприятии,… Второй — реструктуризация может быть результатом общесистемных изменений в… Многообразие методов реструктуризации может быть сведено к двум большим группам: организационные и финансовые.

Роль банков в реструктуризации реального сектора

Оказалось, что банки плохо понимают собственно производственные проблемы, чего и не требуется в здоровой экономике, но что совершенно необходимо для… Именно это противоречие интересов коммерческих банков, скупивших в целях…  

Выводы

1. Десятилетие рыночной трансформации позволило странам с переходной экономикой ликвидировать тотальное огосударствление хозяйства, провести широкую приватизацию и создать условия для развития предпринимательства на базе частной и смешанной собственности.

2. В сфере производства реальные результаты трансформации не вполне отвечали поставленным целям. Предприятия многих отраслей, особенно крупные, плохо адаптировались к условиям рынка, в большинстве оставались экономически неэффективными, сохраняли избыточную занятость, дорогую социальную инфраструктуру. Индустриальные гиганты по-прежнему оставались монополистами на соответствующих сегментах рынка. Тяжелое финансово-экономическое положение большинства крупных предприятий способствовало увеличению взаимной задолженности и приводило к невозврату кредитов, невозможности платить налоги и взносы в социальные фонды. Главной причиной продолжающегося трансформационного кризиса предприятий была слабость структурных реформ в экономике.

3. В переходной экономике, как правило, сохраняется достаточно масштабный государственный сектор, включающий стратегически важные предприятия. Однако предприятия, находящиеся полностью или частично в государственной собственности, подвергаются реорганизации — преобразованию в акционерные общества с соответствующим изменением системы управления, позволяющей отделить функции профессионального менеджмента от контроля собственника. Под государственным контролем остаются также сделки купли-продажи земель сельскохозяйственного назначения.

4. Частный сектор переходной экономики включает предприятия двух типов: частные фирмы на собственной основе, учрежденные на средства граждан и негосударственных юридических лиц, а также частные и смешанные компании, образованные путем частичной или полной приватизации государственных предприятий. Тип этих компаний по структуре акционерного капитала и особенностям корпоративного управления зависит от конкретного метода приватизации.

5. Ключевую роль в рыночной адаптации как государственных, так и приватизированных предприятий играют их последовательная и целенаправленная реструктуризация. Последняя имеет организационный и финансовый аспекты. В результате организационной реструктуризации число и характер субъектов реального сектора приближается к нормам рыночной экономики. Финансовая реструктуризация способствует оздоровлению активов, расчистке балансов компаний по критериям рыночной экономики. Значительную роль в реструктуризации играют банки.

 

Термины и понятия

Государственный сектор экономики

Коммерциализация государственных предприятий

Реструктуризация предприятий

Организационная реструктуризация

Финансовая реструктуризация

 

Вопросы для самопроверки

2. Что такое государственный сектор экономики, каковы его рамки в переходной экономике? 3. Что такое коммерциализация государственных предприятий, каковы ее… 4. Какие предприятия полностью или частично сохраняются в государственной собственности, в чем смысл государственного…

СОДЕРЖАНИЕ

 

Глава 33. Сущность и главные тенденции мировой экономики

1. Становление и сущность мирового хозяйства

2. Возникновение и развитие экономических связей между странами. Интернационализация, транснационализация и глобализация хозяйственной жизни

Глава 34. Мировая торговля

1. 1. Основные черты мировой торговли

2. 2. Классические теории международной торговли

3. 3. Стандартная модель международной торговли

4. 4. Альтернативные теории международной торговли. Теория конкурентных преимуществ

5. 5. Внешняя торговля России: тенденции и перспективы развития

Глава 35.Международноедвижение капитала

1. 1. Понятие и формы международного движения капитала. Масштабы, динамика и география этого процесса

2. 2. Теории международного движения капитала

3. 3. Механизм прямых инвестиций

4. 4. Инвестиционный климат и инвестиционные риски

5. 5. Россия в международном движении капитала

Глава 36. Международная миграция рабочей силы

1. 1. Миграция рабочей силы в современном мире

2. 2. Россия в мировых миграционных потоках

3. 3. Последствия международной миграции кадров

Глава 37. Мировая валютная система

1. 1. Национальные и мировая валютные системы

2. 2. Валютные курсы и конвертируемость

3. 3. Факторы, определяющие валютные курсы

4. 4. Национальная валютная политика: пример России

Глава 38. Платежный баланс

1. 1. Методика составления и теории платежного баланса

2. 2. Анализ платежного баланса: пример России

3. 3. Анализ внешних активов и обязательств страны: пример России

4. 4. Регулирование платежного баланса

Глава 39. Международная экономическая интеграция

1. 1. Сущность, предпосылки, цели и эффекты интеграции

2. 2. Теории международной экономической интеграции

3. 3. Главные интеграционные группировки мира

4. 4. Механизм интеграции: пример ЕС

5. 5. Экономическая интеграция на постсоветском пространстве

 

 

РАЗДЕЛ V. МИРОВАЯ ЭКОНОМИКА

Мировая экономика оказывает все большее влияние на национальное хозяйство любой страны, в том числе России. В то же время мировая экономика имеет свои собственные проблемы, отличные от проблем национальных экономик. Поэтому мировое хозяйство является традиционным предметом изучения со стороны экономической теории.

Глава 33. Сущность и главные тенденции мировой экономики

Для изучения мировой экономики вначале нужно выяснить, что подразумевается под этим термином, какие формы принимают мирохозяйственные связи и как они развиваются. Этим вопросам и посвящена данная глава.

Становление и сущность мирового хозяйства

 

Понятие мировой экономики

Международные экономические отношения и их формы

Традиционно в отдельную форму выделяют международную (мировую) торговлю товарами и услугами. Перемещение факторов производства лежит в основе таких… Подобная типология международных экономических отношений не претендует на то,…  

Становление мировой экономики

Все началось с международной (мировой) торговли, т.е. движения товаров и услуг между странами. Жители первого в мире государства — Египта — еще пять… Район Средиземного моря вместе с прилегающими странами Западной Азии стал тем… Особо большой вклад в становление мировой торговли товарами и услугами внесло активное распространение в новое время…

Этапы развития мировой экономики

Период с начала Первой мировой войны до начала 50-х гг. характеризуется сворачиванием мирохозяйственных связей (в ходе двух мировых войн, революций… Период 50—70-х гг. был временем, когда возникали интеграционные группировки… Период 80—90-х гг. характеризуется прежде всего тем, что для наиболее развитых стран он стал временем перехода в эру…

Возникновение и развитие экономических связей между странами. Интернационализация, транснационализация и глобализация хозяйственной жизни

Коренная причина возникновения и развития международных экономических отношений — это различия в наделенности стран факторами производства (экономическими ресурсами). С одной стороны, это ведет к международному разделению труда. С другой стороны, разная наделенность стран факторами производства ведет к перемещению самих этих факторов между странами.

Международное разделение труда

Вследствие разной наделенности факторами производства хозяйствующие субъекты специализируются на производстве ограниченного набора продукции. При этом они достигают высокой производительности труда в ее изготовлении, но одновременно вынуждены обмениваться ею для удовлетворения своих потребностей. Вначале это разделение труда зарождается в рамках страны, затем охватывает соседние страны и, наконец, весь мир.

Международное разделение труда представляет собой специализацию отдельных стран на производстве товаров и услуг, которыми эти страны обмениваются между собой. До промышленного переворота (конец XVIII — первая половина XIX вв.) международное разделение труда базировалось на различиях в наделенности стран природными ресурсами — климатом, почвами, недрами, водными и лесными ресурсами и др. Однако затем стала усиливаться специализация, базирующаяся на различиях в наделенности стран остальными факторами производства — капиталом, трудом, предпринимательскими способностями, знаниями. Именно это сегодня во многом определяет, на производстве каких товаров и услуг для мирового рынка специализируется страна.

Так, и сто лет тому назад, и сейчас Россия поставляла на мировой рынок продукцию, производство которой обеспечивалось прежде всего обилием природных ресурсов (на их базе тогда производились и экспортировались, как уже отмечалось, зерно, лен, лесоматериалы, сейчас — прежде всего энергоносители). Однако в настоящее время в российском экспорте значительное место занимают товары, производство которых требует обилия не только природных, но и других ресурсов (например, металлы и удобрения), или же вообще мало зависит от обилия или скудости в стране природных ресурсов (вооружение).

Движение факторов производства

На этой основе строятся теории международной торговли и международного движения факторов производства, которые описаны в последующих главах…

Интернационализация хозяйственной жизни. Уровень участия страны в мировой экономике

В первую очередь это показатели участия в мировой торговле. Так, часто подсчитывают экспортную квоту, т.е. отношение экспорта к ВВП страны. Этот… Из других относительных показателей интернационализации на базе внешней… Важны и абсолютные показатели интернационализации, например, стоимостной объем экспорта товаров и услуг на душу…

Транснационализация хозяйственной деятельности

В начале ХХ века уже существовало немало ТНК, часть из которых имела длинную историю. Однако массовым явлением, которое определяет ход… Несмотря на все более свободный доступ их товарок на зарубежные рынки и… В настоящее время ТНК контролируют 1/5—1/4 часть мирового ВВП, а на торговлю между родительскими компаниями и их…

Понятие глобализации хозяйственной деятельности

Целью современных корпораций является не столько максимизация прибыли, сколько максимизация рынка. В противном случае конкуренты из других регионов…

Понятие регионализации

Примером может быть внешняя торговля России. В 1997 г. на другие страны — члены СНГ приходилось около 22% российского экспорта и импорта товаров, на…  

Особенности регионализации по странам и формам внешнеэкономических связей

Подобное особенно характерно в международном движении капитала. Например, в экспорте товаров из США на другие американские страны приходится около… Что касается регионализации остальных форм международных экономических… Меньше регионализация проявляется в международной торговле знаниями. Центры производства и экспорта знаний расположены…

Понятие международной экономической интеграции и интеграционных объединений

Интеграционным объединением называют хозяйственную группировку, созданную для регулирования интеграционных процессов между ее странами-участницами.… Из определения сути международной экономической интеграции и интеграционных… В то же время пример ЕС говорит о том, что процесс быстро развивающихся связей между компаниями соседних стран можно…

Понятие либерализация хозяйственной жизни

Процесс уменьшения государственного регулирования хозяйственной деятельности называется либерализацией экономической деятельности (дерегуляцией,…

Внешнеэкономическая либерализация в различных регионах мира

В последние два-три десятилетия активно идет процесс либерализации международного движения капитала, который также охватил прежде всего развитые… Ощутимые ограничения сохраняются лишь при осуществлении такой формы… В развивающихся странах и государствах с переходной экономикой внешнеэкономическая либерализация началась намного…

Сочетание либерализации и протекционизма во внешнеэкономической политике

 

Понятие открытой и закрытой экономики

В тех случаях, когда протекционизм явно преобладает над либерализмом во внешнеэкономической деятельности, говорят о закрытой экономике. В мире их…    

Выводы

1. Мировой экономике (мировому хозяйству, всемирному хозяйству) можно дать широкое и узкое определение. По широкому определению, мировая экономика — это сумма всех национальных экономик мира. По узкому определению — это совокупность только тех частей национальных экономик, которые взаимодействуют с внешним миром. Однако различие между двумя определениями становится все менее заметным, так как в любой стране остается все меньше отраслей и подотраслей, которые не взаимодействуют с внешним миром прямо или косвенно, например, через те отрасли национальной экономики, которые активно торгуют на внешнем рынке.

2. Между странами существуют международные экономические отношения (внешнеэкономические связи, мирохозяйственные связи), т.е. хозяйственные отношения между юридическими и физическими лицами разных стран. Их можно классифицировать по следующим формам: международная (мировая) торговля товарами и услугами, международное движение капитала, международная миграция рабочей силы, международная торговля знаниями (международная передача технологии), а также международные валютно-расчетные отношения.

3. Мировой (всемирный) рынок товаров и услуг, т.е. совокупность национальных рынков (по узкому определению — это совокупность только тех товаров и услуг, которые продаются и покупаются на внешнем рынке) сложился к концу XIX в. После того как к началу ХХ в. к этому добавилось мощное международное движение факторов производства, стало возможным говорить о более широком понятии мирового (всемирного) хозяйства.

4. Коренная причина возникновения и развития международных экономических отношений заключается в различии в наделенности стран факторами производства (экономическими ресурсами). С одной стороны, это ведет к международному разделению труда, с другой — к перемещению этих факторов между странами.

5. Усиление участия страны в мировом хозяйстве, называемое интернационализацией ее хозяйственной жизни, измеряется набором показателей, в первую очередь, экспортной квотой, долей иностранных товаров на внутреннем рынке, объемом экспорта товаров и услуг на душу населения, отношением иностранных капиталовложений к ВВП страны, их долей в ее ежегодных инвестициях, долей иностранной рабочей силы в общем числе занятых, долей иностранных патентов и лицензий в общем количестве зарегистрированных в стране патентов и лицензий.

6. В свою очередь уровень интернационализации растет во многом в результате деятельности ТНК, число и размах хозяйствования которых особенно быстро увеличивается начиная со второй половины ХХ в. Их деятельность базируется на прямых инвестициях, принимающих форму зарубежных филиалов ТНК.

7. Деятельность ТНК все больше превращает мировое хозяйство в единый рынок товаров, услуг, рабочей силы и капитала. Подобный процесс называется глобализацией, которая, в сущности, является более высокой стадией интернационализации.

8. Глобализация осуществляется прежде всего через регионализацию, когда внешнеэкономические связи страны ориентируются на свой и соседние регионы. На базе регионализации идет международная экономическая интеграция, т.е. срастание экономик соседних стран в единый региональный хозяйственный комплекс на основе глубоких и устойчивых экономических связей между их компаниями. Так возникают интеграционные объединения, призванные регулировать интеграционные процессы междустранами-участницами.

9. Хотя на протяжении большей части ХХ в. государственное регулирование экономики усиливалось, в последние десятилетия преобладает тенденция к дерегуляции (либерализации). Различают внутри- и внешнеэкономическую либерализацию. Последняя начала сменять внешнеэкономический протекционизм как главное направление во внешнеэкономической деятельности развитых стран в 50— 60 гг., а в остальных группах стран — в основном позже. В результате экономики большинства стран мира превращаются во все более открытые, характеризующиеся более высокими темпами экономического роста по сравнению с закрытыми экономиками.

 

 

Термины и понятия

Международные экономические отношения Мировой рынок Торгуемые и неторгуемые товары

Вопросы для самопроверки

2. Что такое торгуемые и неторгуемые товары и услуги? 3. Как соотносится активное участие в мирохозяйственных связях с экономической… 4. Экспортная квота в странах с примерно одинаковым уровнем экономического развития заметно различается: в Японии —…

Глава 34. Мировая торговля

Мировая торговля является наиболее распространенной формой международных отношений. Значительный интерес представляет изучение как закономерностей развития международной торговли, так и теорий, обосновывающих принципы оптимального участия национальных экономик в международном товарообмене.

 

Основные черты мировой торговли

Содержание мировой торговли

Международная (мировая) торговля представляет собой процесс купли-продажи товаров и услуг, осуществляемый между покупателями, продавцами и посредниками в разных странах. Весьма часто под международной торговлей подразумевают только торговлю товарами.

Международная торговля включает экспорт и импорт товаров, сумма которых называется т о в а р о о б о р о т о м , а соотношение между ними — т о р г о в ы м б а л а н с о м . В статистических справочниках ООН приводятся данные об объеме и динамике мировой торговли как суммы стоимости экспорта всех стран мира.

Основные этапы в развитии мировой торговли и ее динамика в современных условиях

Так, среднегодовой темп роста мирового экспорта товаров составил: в 50-х гг. - 6%; 60-х гг. - 8,2; 70—80-х гг.-9,0 и в 90-97 гг. — 6% (среднегодовые… Беспрецедентно высокие темпы послевоенного роста мировой торговли обусловлены,…  

Структура и основные товаропотоки мировой торговли. Роль торговли услугами в международном обмене

Во второй половине ХХ в. наряду с быстрым ростом мировой торговли товарами опережающими темпами расширяется международный обмен услугами. Помимо…    

Ценообразование на мировом рынке товаров. Интернациональные издержки и мировые цены

Для международной торговли характерна множественность цен, т.е. существование различных цен на один и тот же товар. Мировые цены различаются в…

Классические теории международной торговли

Классические теории заложили основы анализа мирохозяйственных связей. Выводы, содержащиеся в этих теориях, стали своего рода отправными аксиомами для дальнейшего развития экономической мысли в рассматриваемой области.

Теория абсолютных преимуществ А. Смита

   

Теория сравнительных преимуществ Д. Рикардо

Теория сравнительных преимуществ основана на ряде допущений. Она исходит из наличия двух стран и двух товаров; издержек производства только в виде… Рассмотрим действие принципа сравнительных преимуществ (издержек) в…  

Теория соотношения факторов производства Хекшера— Олина

Уровень относительных цен, т.е. соотношение цен на капитал и труд в странах, более насыщенных капиталом, будет меньше, чем в странах, где имеется… Это в свою очередь приводит к различию относительных цен на одни и те же…  

Теорема выравнивания цен на факторы производства (теорема Хекшера— Олина— Самуэльсона)

Участие в международной торговле и специализация страны на производстве капиталоемких товаров приводят к переливу капитала в экспортные отрасли.… В другой же стране, относительно лучше наделенной трудовыми ресурсами,…  

Парадокс Леонтьева

Теория соотношения факторов производства многократно подвергалась эмпирическим проверкам путем анализа конкретных статистических данных… Наиболее известное исследование такого рода было осуществлено в 1953 г.… Экономика США после Второй мировой войны характеризовалась высокой насыщенностью капиталом и относительно более…

Стандартная модель международной торговли

Используемая в настоящее время стандартная модель международной торговли объединяет различные теории, развивающие фундаментальные положения классических теорий на основе использования концепций предельных величин и общего равновесия экономической системы.

Базовые понятия стандартной модели были разработаны английскими экономистами Френсисом Эджуортом и Альфредом Маршаллом и американским экономистом австрийского происхождения Готфридом Хаберлером.

 

Основы стандартной модели

Рассмотрим на конкретном примере, при каких условиях обеспечивается состояние равновесия в национальной экономике.  

Понятие условий торговли

Подобная логика лежит в основе расчета условий торговли, т.е. показателя, равного частному от деления цены экспортируемого товара (товаров) на цену…

Выигрыш от внешней торговли

Дополнительные доходы получают производители экспортных товаров в связи с ростом их цен и увеличением объема производства. С развитием внешней торговли проигрывают производители товаров, конкурирующих… Неодинаковое воздействие внешней торговли на благосостояние различных слоев населения находит отражение в проводимой…

Альтернативные теории международной торговли. Теория конкурентных преимуществ

Теория специфических факторов производства

Рассмотрим на конкретном примере, как формируется граница производственных возможностей в стране в соответствии с теорией специфических факторов…    

Внешняя торговля на основе эффекта масштаба

Рассмотрим на конкретном примере, как развивается международная торговля на основе эффекта масштаба. Предположим, что две страны, А и В, обладают примерно одинаковым экономическим…  

Торгуемые и неторгуемые товары и услуги

В соответствии с этой концепцией все товары и услуги подразделяются на торгуемые, т.е. участвующие в международном обмене (вывозимые и ввозимые), и… Исключение неторгуемых товаров и услуг из международного товарооборота… На практике большинство товаров и услуг, произведенных в сельском хозяйстве, добывающей и обрабатывающей…

Теорема Рыбчинского

Он доказал теорему, согласно которой при неизменных мировых ценах и наличии только двух секторов в экономике расширение использования избыточного…  

Теория конкурентных преимуществ страны Майкла Портера

   

Место внешней торговли в экономике России

Но если роль России в мировой торговле невелика, то для нее самой значение внешнеэкономической сферы весьма существенно. Величина экспортной квоты…

Структура внешней торговли России

Существенные изменения произошли в товарной структуре российского импорта. В нем сократилась доля инвестиционных товаров, тогда как доля…    

Конкурентные преимущества и слабые стороны России

Однако использование этих преимуществ сдерживается рядом причин. Это неразвитость финансовой и организационной инфраструктур внешнеторгового…  

Перспективы развития внешней торговли России

Имеются возможности для стабилизации и расширения традиционного машинотехнического экспорта, к которому относятся легковые и грузовые автомобили,… Имеются определенные перспективы для расширения экспорта наукоемкой продукции,… По мере развития отечественного сельского хозяйства и легкой промышленности, очевидно, в российском импорте будет…

Выводы

 

1. В послевоенный период характерными чертами международной торговли являются беспрецедентно высокие темпы ее роста, концентрация товарного обмена в зоне развитых стран, увеличение в мировом товарообороте доли промышленных, в первую очередь, наукоемких товаров.

2. Теории международной торговли прошли в своем развитии ряд этапов вместе с развитием мировой экономической мысли.

3. Классические теории международной торговли заложили основы анализа мирохозяйственных связей. Создателями этих теорий были разработаны фундаментальные понятия мировой экономики, обоснованы методологические приемы ее углубленного изучения. Выводы, содержащиеся в классических теориях, стали своего рода отправными аксиомами для всего дальнейшего развития экономической мысли в рассматриваемой области.

4. Стандартная модель международной торговли, опираясь на достижения неоклассической теории, позволила дать математическую и графическую интерпретацию мирового товарного обмена и его воздействия на экономику отдельных стран. Тем самым была создана теория, более глубоко и детально отразившая реалии развития мирохозяйственных связей.

5. В альтернативных теориях международной торговли раскрываются ее отдельные аспекты, не объясненные классическими теориями. Некоторые из представителей этого направления, критически переосмыслив достижения своих предшественников, предложили собственную оригинальную трактовку участия национальных экономик в международном товарообмене. Особо следует отметить значительный вклад в развитие теории международной торговли М. Портера — автора теории международной конкуренции. Большое внимание в ней уделяется формированию национальной макросреды в процессе взаимодействия основных детерминантов, определяющих конкурентные преимущества ведущих отраслей и фирм на мировом рынке. Она имеет практическое значение и для разработки внешнеэкономической стратегии России.

6. Внешняя торговля России ни по своему объему, ни по структуре экспорта и импорта не соответствует экономическому потенциалу страны. Более полное использование ее конкурентных преимуществ и преодоление присущих ей недостатков возможно только в процессе возрождения экономики страны, создания полноценной системы государственной поддержки ее экспортного потенциала.

 

Термины и понятия

Мировая торговля Структура мировой торговли Мировые цены

Вопросы для самопроверки

Начав специализацию и сосредоточив 1000 работников в более эффективных отраслях, страны стали торговать друг с другом. Пользуясь соотношением… 2. Предположим, что каждая из двух стран (А и Б) имеет по 2 млн работников,… Осуществив специализацию и сосредоточив по 2 млн работников в отраслях, имеющих сравнительное преимущество, страны…

Глава 35. Международное движение капитала

Вывозя средства за рубеж в виде кредитов иностранным партнерам или через организацию своего дела за границей, оставляя там свои деньги на банковских и других счетах или же покупая иностранные ценные бумаги и недвижимость — во всех этих случаях отечественный предприниматель осуществляет вывоз капитала из России. Капитал вывозит и российское государство, например, через предоставление другим странам займов. По этим же направлениям капитал ввозится в Россию.

Любая страна мира вывозит капитал, например, путем открытия в зарубежных банках корреспондентских счетов своих банков. И каждая страна ввозит капитал из-за рубежа. Поэтому можно говорить о международном движении капитала применительно к любой стране, подразумевая двустороннее движение (но отнюдь не то, что каждая страна ввозит капитала ровно столько, сколько вывозит).

Понятие и формы международного движения капитала. Масштабы, динамика и география этого процесса

 

Сущность и формы движения капитала

Классификация форм международного движения капитала отражает различные стороны этого процесса. Капитал вывозится, ввозится и функционирует за… 1. В форме частного или государственного капитала в зависимости от того,… 2. В денежной и товарной формах. Так, вывозом капитала могут быть машины и оборудование, патенты и ноу-хау, если они…

Прямые и портфельные инвестиции

Нужно вообще иметь в виду, что граница между прямыми и портфельными инвестициями во многом условна. Часто возможность управленческого контроля может… Через вывоз прямых инвестиций инвесторы учреждают за рубежом новую фирму… В свою очередь, эти филиалы подразделяются на отделения, дочерние и ассоциированные компании. О т д е л е н и е (англ.…

Масштабы, динамика и география международного движения капитала

В мире в 1997 г. насчитывалось почти 450 тыс. зарубежных филиалов, которыми владеют 54 тыс. родительских компаний (ТНК). Их число постоянно растет,… В результате картина современной международной экономической жизни создается… Для компаний многих стран производство товаров и услуг за рубежом уже стало важнейшим способом работы на внешнем…

Таблица 35.1. Масштабы и география международного движения капитала (по данным платежных балансов), млрд долл.

 

 

 

 

Теории международного движения капитала

Почему вывозится и ввозится капитал? На этот простой, казалось бы, вопрос пытались и пытаются ответить многие теории, прежде всего так называемые традиционные. Под ними обычно понимают неоклассическую и неокейнсианскую теории международного движения капитала; к ним же можно отнести и марксистскую теорию.

 

Неоклассическая теория

Неоклассическая теория развивалась в рамках классической теории международной торговли. Так, одной из ее основ является рикардианский принцип сравнительных преимуществ в международной торговле. Опираясь на этот принцип, один из классиков экономики, англичанин Дж.С. Милль в XIX в. впервые в мире начал разрабатывать вопросы движения капитала между странами. Вслед за Д. Рикардо он показал, что капитал движется между странами из-за разницы в норме прибыли, которая в наиболее богатых капиталом странах имеет тенденцию к понижению. Причем Милль подчеркивал, что перепад в нормах прибыли между странами должен быть существенным, чтобы покрыть еще и риск, который иностранный инвестор имеет в чужой стране.

Окончательно неоклассическую теорию международного движения капитала сформулировали в первые десятилетия ХХ в. Э. Хекшер и Б. Олин, Р. Нурксе и К. Иверсен.

Так, Э. Хекшер в рамках своей концепции, опираясь на теорию предельной полезности, сформулировал тезис о тенденции к международному равновесию цен на факторы производства. Эта тенденция пробивает себе дорогу как через международную торговлю, так и через международное движение факторов производства, чья стоимость и количественное соотношение в разных странах неодинаковы.

Б. Олин в своей концепции международной торговли показал, что движение факторов производства объясняется разным спросом на них в разных странах: они движутся оттуда, где их предельная производительность низка, туда, где она высока. Для капитала предельная производительность определяется прежде всего процентной ставкой. Но при этом один указывал на дополнительные моменты (помимо разницы в процентных ставках), которые воздействуют на международное движение капитала: таможенные барьеры (мешают ввозу товаров и тем самым подталкивают зарубежных поставщиков на ввоз капитала для проникновения на рынок), стремление фирм к географической диверсификации капиталовложений, политические разногласия между странами, риск зарубежных инвестиций и их деление на этой основе на безопасные и рискованные.

Р. Нурксе создал различные модели международного движения капитала и пришел к выводу, что в стране с быстро растущим экспортом товаров быстро увеличивается спрос на капитал и она его преимущественно импортирует (и наоборот).

К. Иверсен показал, что разные виды капитала имеют различную международную мобильность (прежде всего из-за издержек перевода капитала, т.е. трансакционных) и этим объясняется тот факт, что одна и та же страна может активно вывозить и ввозить капитал. Иверсен сформулировал и вывод о том, что перевод капитала из страну, где его предельная производительность низка, в страну с более высокой его производительностью означает более эффективную комбинацию факторов производства в обеих странах и увеличение их совокупного национального дохода.

 

Неокейнсианская теория

Особый интерес неокейнсианская теория проявляет к связи между движением капитала и состоянием платежного баланса страны. Сам Кейнс исходил из того,… Р. Харрод в своей модели «экономической динамики» подчеркивает, что чем ниже… Неокейнсианская теория стала одной из основ так называемой политики помощи развитию государств Африки, Азии и…

Марксистская теория и ее эволюция

Последующие поколения экономистов-марксистов, не отходя от постулата избытка капитала, выделили еще несколько причин его экспорта (иногда называя их…  

Современные концепции ТНК

На марксистскую концепцию ТНК оказал воздействие Дж. Гэлбрейт, который считает, что генезис ТНК обусловлен технологическими причинами: современная… Главная черта ТНК — это наличие у них зарубежного производства товаров и… 1. Модель монополистических преимуществ. Эта модель была разработана С. Хаймером и далее развита Ч.П. Киндлебергером,…

Теории портфельных инвестиций

Эти теории во многом определяются тем, что портфельных инвесторов интересуют за рубежом прежде всего четыре момента: а) уровень доходности иностранных ценных бумаг; б) степень риска по этим вложениям; в) уровень ликвидности этих бумаг; г) желание диверсифицировать свой портфель ценных бумаг за счет бумаг иностранного происхождения. Комбинация этих четырех моментов приводит к тому, что портфельные инвестиции особенно сильно подвержены колебаниям экономической и политической конъюнктуры.

Теория бегства капитала

Механизм прямых инвестиций

 

Мотивы предпринимательства за рубежом

Первым и основным мотивом является стремление к наиболее выгодному вложению капитала, что достигается производством товаров и услуг на месте. На это… Второй мотив — технико-экономический. Часть прямых инвестиций нацелена на… Третья группа мотивов — экономическая и политическая нестабильность, высокие налоги, «отмывание» незаконных средств и…

Механизм подготовки и осуществления прямых инвестиций

В большинстве случаев создание за рубежом фирм с российским капиталом являлось логическим шагом в освоении зарубежных рынков, потребляющих… Подготовка проекта осуществления прямых инвестиций включает ряд этапов. Она… Затем определяется способ закупок товаров и услуг у российских поставщиков и/или продаж их российским покупателям (с…

Инвестиционный климат и инвестиционные риски

 

Понятие инвестиционного климата

1) социально-политическая ситуация в стране и ее перспективы; 2) внутриэкономическая ситуация и перспективы ее развития; 3) внешнеэкономическая деятельность и ее перспективы.

Понятие инвестиционных рисков и их оценка

Социально-политический риск оценивается прежде всего исходя из того, насколько стабильна ситуация в стране с точки зрения социально-политических… Существует и чаще используется также другой подход к классификации рисков'. …  

Учет рисков

2) создание (расширение) резервного фонда фирмы в качестве страховки от возможных потерь от инвестиционной деятельности за рубежом; 3) страхование от политического риска через частные страховые компании, а…  

Россия в международном движении капитала

 

Особенности ввоза капитала в Россию

Как страна — импортер капитала Россия является заметным объектом приложения ссудного капитала, преимущественно государственного и международных… Что же касается предпринимательского капитала, то, несмотря на все усилия… Россия особенно заинтересована в притоке прямых инвестиций, так как они не увеличивают внешний долг (а напротив,…

Особенности вывоза капитала из России

Ведущей формой вывоза капитала из России в период 1991— 1993 гг. являлся экспорт ссудного капитала в бывшие советские республики. Россия… Вывоз предпринимательского капитала из России относительно невелик. Эти… Представляется, что в будущем важнейшим регионом размещения российского капитала могут стать бывшие советские…

Выводы

1. Вывоз и ввоз капитала осуществляется всеми странами, хотя и в разных масштабах. Капитал вывозится, ввозится и функционирует за рубежом в частной и государственной, денежной и товарной, краткосрочной и долгосрочной, ссудной и предпринимательской формах. Вывезенный в предпринимательской форме капитал представлен портфельными и прямыми инвестициями.

2. Существуют различные теории международного движения капитала, прежде всего так называемые традиционные; неоклассическая, кейнсианская, марксистская. Особое место занимают концепции ТНК, так как в них много внимания уделено моделям предпринимательских инвестиций. В первую очередь это модели монополистических преимуществ, жизненного цикла продукта, интернализации, марксистская модель прямых инвестиций, эклектическая модель.

3. Фирма направляет прямые инвестиции или на производство товаров и услуг за рубежом, или на организацию там товаре- и услугопроводящей сети, или вывозит капитал в рамках его бегства. Для российских прямых инвестиций характерны два последних направления вывоза капитала.

4. Механизм подготовки и осуществления прямых инвестиций базируется на проектном анализе, но имеет свои особенности. Создание за рубежом фирм и компаний с российским капиталом являлось логическим шагом в освоении зарубежных рынков. Подготовка проекта осуществления прямых инвестиций — длительный процесс.

5. Инвестиционным климатом называется ситуация в стране с точки зрения условий для иностранных инвестиций. Инвестиционный климат характеризуется различными инвестиционными рисками: политическим (социально-политическим), финансовым, внешнеторговым и производственным. В России отмечается не очень благоприятный инвестиционный климат.

6. В международном движении капитала Россия участвует весьма специфически. Она активно ввозит ссудный капитал и слабо — предпринимательский. Одновременно для России характерны широкие масштабы бегства капитала.

 

 

Термины и понятия

Международное движение капитала

Прямые инвестиции

Портфельные инвестиции

Интернализация

Бегство капитала

Оффшорная компания

Инвестиционный климат

Инвестиционный риск

 

 

Вопросы для самопроверки

2. Вы купили акции «Дженерал моторс». Вывоз ли это капитала из России? Если да, то в какой форме? А если вы купили облигации этой компании? 3. Чем отличаются отделения, дочерние и ассоциированные компании? 4. Что собой представляет концепция интернализации ТНК?

Глава 36. Международная миграция рабочей силы

По мере глобализации мировой экономики все более важным фактором экономического, социального и демографического развития многих стран становится международная миграция рабочей силы и населения.

Миграция рабочей силы в современном мире

 

Сущность международной миграции

Международная миграция включает две основные составляющие: эмиграцию и иммиграцию. Под э м и г р а ц и е й понимается выезд из страны на постоянное… М е ж д у н а р о д н ы е м и г р а н т ы подразделяются на пять основных… • иммигранты и неиммигранты, легально допущенные в страну. Для стран, которые традиционно принимают иммигрантов,…

Теории международной миграции

Существует несколько теорий, объясняющих причины и направленность международных миграционных процессов. Наиболее распространенный концептуальный… В отличие от классических теорий приверженцы исторических и структуралистских… В реальной жизни все перечисленные подходы и объяснения дополняют друг друга и взаимопереплетены.

Основные центры притяжения миграционных потоков

Другим крупнейшим центром притяжения мигрантов является Западная Европа: средний ежегодный прирост иностранной рабочей силы составляет 600—700 тыс.…  

Страны-доноры

За прошедшие десятилетия изменился не только этнический состав, но и квалификационный и образовательный уровень иммигрантов. В 80-х гг. в США,…

Регулирование международной миграции

В каждой стране вырабатывается национальная м и г р а ц и о н н а я п о л и т и ка. Это комплекс законодательных, организационных и иных мер,… С целью недопущения неконтролируемого влияния международной миграции на… В связи с ростом политической и демографической нестабильности в 90-х гг., усложнением процесса адаптации и…

Регулирование внешней миграции в России

В целях регулирования миграционных потоков в Россию, а также регламентирования использования в стране иностранной рабочей силы были приняты Указы… Регулирование миграционных потоков в России осуществляет Федеральная…

Россия в мировых миграционных потоках

Тенденции эмиграции из России

Десятки тысяч наших сограждан работают таким образом в Венгрии, тысячи — в Германии и США. (Легально выехавших в США гораздо больше. Только в… Согласно официальным данным численность российских граждан, трудоустроенных за… Исходя из уже проявившихся миграционных тенденций, а также принимая во внимание внутриэкономические и…

Проблема иммиграции в Россию

Прием, размещение и трудоустройство наших соотечественников потребует от России значительных материальных и организационных усилий. Серьезного…

Последствия международной миграции кадров

Каковы же последствия международной миграции рабочей силы для стран-доноров и для принимающих стран? Вряд ли можно дать однозначный ответ на этот…  

Последствия для принимающих стран

Другим ярким примером преимущественно позитивного влияния иммиграции на экономику страны может служить Израиль. Проводя целенаправленную политику на…

Последствия для стран-доноров

Важным позитивным последствием для стран-доноров являются доходы от эмиграции, т.е. денежные переводы эмигрантов в свои страны. В некоторых странах…

Последствия для России

Масштабы выезда на работу и постоянное место жительства ученых и инженеров составляют ежегодно около 8 тыс. человек (ученых — 4,5 тыс. человек).… Несмотря на возможность оттока за рубеж части наиболее квалифицированных… Серьезные последствия имеет для России процесс иммиграции (репатриации) из стран ближнего зарубежья. Приезд в Россию…

Выводы

1. Международная миграция рабочей силы представляет собой объективный процесс, отражающий интернационализацию хозяйственной жизни. Трудовые ресурсы, как и прочие экономические ресурсы, ориентированы на максимально эффективное использование, в том числе и в масштабах мировой экономики.

2. Правовая база современных миграционных процессов отражает тенденцию не только к экономическому либерализму и открытой экономике, но и к протекционизму и ограничениям в области международной миграции.

3. Основными мировыми центрами притяжения миграционных потоков являются развитые страны, прежде всего США и Западная Европа. Существуют и локальные, региональные центры притяжения миграционных потоков. Главными странами-донорами в сфере международной миграции являются развивающиеся страны Азии, Латинской Америки и Африки, а также бывшие социалистические страны.

4. Международная миграция населения и рабочей силы становится одной из острых социально-экономических проблем России. С одной стороны, кризисные явления в экономике, падение жизненного уровня населения вызывают довольно значительную эмиграцию рабочей силы, прежде всего наиболее квалифицированной, а с другой стороны, резко возрос поток в Россию русскоязычных беженцев и временных переселенцев из других стран — членов СНГ, которые сталкиваются там с национальной, экономической и политической дискриминацией. Направить эти процессы в цивилизованное русло призвано законодательство России и международные соглашения в этой области.

5. Процессы миграции оказывают многогранное влияние на экономику, социальную сферу и внутриполитическое положение как принимающих стран, так и стран-доноров. Баланс позитивных и негативных последствий для стран — участниц данного процесса обусловливается конкретными внутренними условиями каждой страны, ее положением в мировой экономике и международных отношениях.

 

 

Термины и понятия

Международная миграция рабочей силы

Эмиграция

Иммиграция

Международные мигранты

Беженцы

Принимающие страны

Репатриация

 

 

Вопросы для самопроверки

силы? 2. Какова правовая база процесса международной миграции рабочей силы и населения? 3. Что представляют собой современные мировые миграционные потоки?

Глава 37. Мировая валютная система

Денежные единицы различных стран, каждая из которых имеет свой национальный «мундир», опосредуют процесс международного движения товаров, услуг, капитала и рабочей силы и тем самым формируют мировую валютную систему.

Национальные и мировая валютные системы

М е ж д у н а р о д н ы е р а с ч е т ы — это расчеты между государствами, организациями, фирмами и гражданами, находящимися на территории различных… а) как устанавливать и регулировать соотношения обмена национальной денежной… б) как решать проблемы несбалансированности расчетов национальной экономики с внешним миром.

Золотой (золотомонетный) стандарт

Исторически в своем классическом виде з о л о т о й с т а н д а р т сформировался в Великобритании в начале XIX в., а к концу его он был установлен… В условиях золотого стандарта регулирование платежного баланса осуществлялось… Объективная основа для ликвидации системы золотого стандарта в его классическом варианте была подготовлена развитием…

Золотовалютный стандарт (Бреттон-Вудская валютная система)

Б р е т т о н – В у д с к ая в а л ю т н а я с и с т е м а —мировая валютная система, при которой доллар США, а также в значительно меньшем объеме… Для нормального функционирования з о л о т о в а л ю т н о г о с т а н д а р т… Кроме того, более высокие темпы прироста валютных резервов по сравнению с темпами прироста золотого компонента…

Система плавающих курсов

Плавание валютных курсов имело ряд особенностей в связи с тем, что многие страны предпринимали определенные усилия по ограничению колебаний валютных… В 1978 г. вступили в силу поправки к Уставу МВФ, которые зафиксировали…  

Валютные курсы и конвертируемость

Любая национальная денежная единица является валютой, она приобретает целый ряд дополнительных функций и характеристик, как только начинает рассматриваться не в узких рамках национальной системы макроэкономических координат, а с позиции участника международных экономических отношений и расчетов.

 

Валюты и их виды

Эти платежные документы, выраженные в различных валютах, покупаются и продаются на специальном рынке — валютном. Спрос и предложение на национальном… Спрос и предложение валюты формируются и в связи со всеми другими операциями,…  

Конвертируемость валюты

С этой точки зрения все валюты условно можно разделить на три группы: свободно конвертируемые, частично конвертируемые и неконвертируемые… Валюта стран, где отсутствуют какие-либо законодательные ограничения на… Ч а с т и ч н о к о н в е р т и р у е м ы м и являются валюты тех стран, где существуют количественные ограничения или…

Валютный рынок

Дилер банка-покупателя связывается напрямую по телефону с банком-продавцом и заключает сделку. Время совершения сделки, как правило, составляет от… Подавляющая часть валютных операций проводится в безналичной форме, т.е. по… В ряде стран часть межбанковского рынка организационно оформлена в виде в а л ю т н о й б и р ж и.

Валютные курсы

Фиксирование курса национальной денежной единицы в иностранной называется в а л ю т н о й к о т и р о в к о й. При этом курс национальной денежной… В дальнейшем все выводы о закономерностях динамики валютных курсов будут… Для профессиональных участников валютных рынков просто понятие «валютный курс» не существует. Оно распадается на курс…

Динамика валютных курсов

   

Коллективные валюты и счетные единицы

В связи с тем, что курс «корзины», как правило, гораздо более стабилен, чем курсы отдельных валют, входящих в нее, коллективные счетные единицы, а…  

Евро

Искусственные счетные единицы нельзя путать с реальной валютой, которая возникает в результате экономической и валютной интеграции ряда стран. С 1 января 1999 г. одиннадцать из пятнадцати государств Евросоюза ввели в безналичном обороте единую валюту евро. В числе этих государств — Австрия, Бельгия, Германия, Ирландия, Испания, Италия, Люксембург, Нидерланды, Португалия, Финляндия, Франция.

Переход этих стран на единую валюту проводится в два этапа. Первый начался 1 января 1999 г. На этот день были зафиксированы курсы валют указанных одиннадцати стран к евро. По этим курсам проводится деноминация и пересчитываются все финансовые и другие активы как внутри валютного союза, так и за его пределами. Началось параллельное использование евро и привязанных к нему валют для безналичных расчетов.

Второй этап начнется 1 января 2002 г. С этого момента в течение 6 месяцев в странах — членах валютного союза параллельно будут обращаться банкноты и монеты евро, а также национальные валюты. С 1 июля 2002 г. обращение национальных валют прекратится, что будет означать полный переход экономики стран — участниц «зоны евро» на новую валюту. Остаточные суммы национальных валют еще в течение нескольких лет можно будет обменивать на евро.

Факторы, определяющие валютные курсы

Остановимся на некоторых базовых понятиях, которые необходимы для более глубокого понимания закономерностей динамики валютных курсов.  

Динамика ВВП

Общий спрос на денежных рынках зависит от количества сделок, в которых деньги выполняют функцию средства обращения и платежа. Объем сделок тесно…

Паритет покупательной способности

Разработанная на базе этой гипотезы теория ППС связывает динамику валютного курса с изменением соотношения цен в соответствующих странах:   Р1 = r l P2 , или r=Р1/Р2 (37.1)

Торговый баланс и баланс текущих операций

В целом между ними существует обратная связь. Если торго-• вый баланс ухудшается (увеличивается отрицательное сальдо), то это является показателем… Однако очевидно, что падение курса национальной валюты (девальвация)… При повышении курса национальной валюты (ревальвация) происходит все наоборот. Конечно, на практике проявление этой…

Различия в процентных ставках

Зависимость здесь простая. Более высокие процентные ставки, например, в США по сравнению с ФРГ при прочих равных условиях делают доллар более… При понижении процентных ставок в США, наоборот, возникает тенденция к… Естественно, при анализе влияния процентных ставок на валютный курс необходимо учитывать, что данная закономерность…

Денежно-кредитная политика и валютный курс

При ужесточении денежно-кредитной политики ограничивается рост денежной массы, а значит, относительно сокращается предложение национальной валюты на… Смягчение денежно-кредитной политики создает тенденцию к понижению курса… Одним из инструментов валютной политики официальных органов являются валютные интервенции центрального банка с целью…

Ликвидация системы государственной валютной монополии в России

Расчеты с предприятиями осуществлялись на базе внутренних цен, при этом в бюджет изымались все положительные разницы этих цен с внешнеторговыми… Госбанк СССР устанавливал единый официальный курс рубля к иностранным валютам… Госбанк СССР имел исключительное право на совершение сделок с валютными ценностями на территории страны, а проведение…

Валютный рынок в России

Валютные биржи играют в настоящее время ключевую роль прежде всего в силу того, что курсы валюты и объемы операций по результатам торгов на биржах… Механизм торгов на всех биржах в целом одинаков и проводится на основе… Перед началом торгов дилеры, представляющие участников торгов, сообщают курсовому маклеру заявки на покупку и/или…

Динамика валютного курса рубля и его регулирование

За пять лет реформ номинальный рыночный курс рубля по отношению к доллару снизился с 60 руб. в октябре 1991 г. до 6000 руб. в декабре 1997 г., а… • инфляция, и прежде всего такие ее показатели, как кредитная эмиссия (точнее,… • динамика процента, особенно соотношение процента по краткосрочным рублевым кредитам и депозитам и процента по…

Выводы

1. В сфере международных расчетов возникают две базовые проблемы:

а) как устанавливать и регулировать соотношение обмена национальной денежной единицы с иностранными;

б) как решать проблемы несбалансированности расчетов национальной экономики с внешним миром. Отсюда вытекают все проблемы валютных отношений.

2. Валютой является любой платежный документ или денежное обязательство, выраженное в той 'или иной денежной единице и используемое в международных расчетах. Эти платежные документы, выраженные в различных валютах, покупаются и продаются на специальном рынке — валютном.

3. Национальный режим регулирования валютных сделок по различным видам операций для резидентов и нерезидентов определяет степень так называемой конвертируемости валюты. С этой точки зрения все валюты можно разделить на три группы: свободно конвертируемые, частично конвертируемые и неконвергируемые (замкнутые).

4. Соотношение обмена двух денежных единиц или цена денежной единицы одной страны, выраженная в денежной единице другой страны, называется валютным курсом. Формирование валютной политики государства в значительной степени зависит от установленного режима валютных курсов. Этот курс может быть фиксированным или плавающим.

Термины и понятия

Национальная валютная система Международные расчеты Резервные валюты

Вопросы для самопроверки

а) курс продавца и курс покупателя; б) кросс-курс; в) валютный арбитраж;

Глава 38. Платежный баланс

Взаимосвязь международного движения товаров, услуг, знаний, капиталов и рабочей силы с макроэкономическими параметрами развития отдельных стран находит свое отражение в их платежных балансах.

Платежный баланс представляет собой статистический отчет обо всех международных сделках резидентов той или иной страны с нерезидентами за определенный период времени. Он отражает соотношение между объемом товаров и услуг, полученных данной страной из-за границы и предоставленных ею загранице, а также изменения в ее финансовой позиции по отношению к загранице.

Отметим, что платежный баланс имеет дело с потоками, а не с запасами, с изменениями в реальных и финансовых активах и пассивах, происходящими за базовый период, а не с общими суммами экономических активов и пассивов страны, которые существуют в некий конкретный момент времени.

Платежный баланс составляется с целью выполнения как учетных, так и аналитических задач, которые тесно связаны между собой. Анализ платежного баланса позволяет сделать выводы о том, насколько динамика внешнеэкономических потоков факторов производства соответствует целям макроэкономической, кредитно-денежной, валютной и налоговой политики.

Методика составления и теории платежного баланса

 

Система двойной записи

Большинство записей в платежном балансе касаются операций, в которых одни экономические ценности предоставляются или приобретаются в обмен на… В качестве примера возьмем экспортера, получившего за свой товар иностранную…  

Принципы построения платежного баланса

Существует два различных подхода к регистрации операций для статистики платежного баланса: регистрация сделок на момент операции и на момент… Составление платежного баланса на момент расчета охватывает только сделки,… Базирующийся на операциях подход обеспечивает учет различных стадий заграничных операций, отражая все требования и…

Ошибки и пропуски

Классификация статей платежного баланса

Периодически издавая Руководство по платежному балансу, МВФ разработал его унифицированную схему, которая позволяет осуществлять межстрановые сопоставления. Приведенный в табл. 38.1 платежный баланс России составлен на базе стандартных компонентов в соответствии с методикой, изложенной в пятом издании МВФ Руководства по платежному балансу, действующего с 1993 г.

Таблица 38.1. Платежныйбаланс Российской Федерацииза 1994-1998гг.. (нейтральное представление): основные агрегаты, млн долл.

 

 

 

 

Классификация статей платежного баланса по методике МВФ базируется на различии двух основных разделов: I. Счет текущих операций (текущий платежный баланс) и II. Счет операций с капиталом и финансовыми инструментами (так называемые капитальные статьи).

В свою очередь, счет текущих операций подразделяется на три широкие категории: товары и услуги, доходы от инвестиций и оплата труда и текущие трансферты. Текущий счет отражает операции с реальными ресурсами (товарами, услугами, доходом), а счет движения капитала показывает финансирование движения потоков реальных ресурсов. При этом трансферты включаются в текущий счет, поскольку являются балансирующими статьями по текущим операциям, а не формой их финансирования. Сальдо платежного баланса по текущим операциям равняется сумме сальдо торгового баланса (экспорт-импорт) и сальдо «невидимых операций» (услуги, некоммерческие операции, включая доходы и платежи по инвестициям, а также трансферты).

Счет движения капитала и финансов включает в части счета движения капитала только переводы капитала (но не инвестиции) и операции с другими активами непроизводственного и нефинансового характера (такими, как патенты и авторские права). Вся остальная масса операций с финансовыми активами и обязательствами (инвестициями и резервными активами) включается в счет финансов.

Счет движения капитала (капитальные статьи) использует классификацию по типу капитала (прямые инвестиции, портфельные инвестиции, прочий капитал и резервы), традиционное деление на долгосрочные активы (финансовые требования резидентов к нерезидентам) и пассивы (финансовые требования нерезидентов к резидентам), а также разбивку в соответствии с институциональной принадлежностью (государственные органы, финансовые власти, прочие банки и др.). Прочие инвестиции — остаточная категория, в которой учитывают капитал, не попавший в состав прямых и портфельных инвестиций и резервов. Сюда относятся коммерческие кредиты поставщиков, авансы, просроченные платежи, а также долгосрочные кредиты МВФ.

К резервным активам принадлежат сугубо определенные активы — государственный золотой запас (монетарное золото), СДР, резервная позиция страны в МВФ, активы в иностранной валюте и другие активы, имеющиеся в распоряжении центральных денежно-кредитных органов для целей регулирования платежного баланса.

В платежном балансе России операции, связанные с изменением внешней задолженности, имеют важное значение. Основные принципы учета данных операций сводятся к следующему.

По статьям «Ссуды и займы предоставленные (непросроченные)» и «Ссуды и займы привлеченные (непросроченные)» показываются все операции, приводящие к изменению задолженности по непросроченным ссудам и займам. Операциями, приводящими к росту задолженности, являются использование новых кредитов и образование нового долга в результате реструктуризации (или переноса сроков погашения) старого. Снижение непросроченной задолженности по ссудам и займам происходит в соответствии с графиком ее погашения и в результате ее досрочного погашения.

По статье «Изменение задолженности по своевременно непоступившей экспортной валютной и рублевой выручке и непогашенным импортным авансам» показывается движение просроченной задолженности по предоставленным торговым кредитам.

По статьям «Просроченная задолженность» (активы и обязательства) показываются все операции, приводящие к изменению просроченной задолженности (кроме просроченной задолженности по торговым кредитам, которая показывается по отдельной статье): накопление, включая накопление задолженности по просроченным процентам, погашение, в том числе погашение за счет ре-структуризации и переоформления в новое кредитное соглашение.

Например, если ссуда была просрочена, то по статье «Ссуды и займы» показывается, что ссуда была погашена, но при этом проводится возникновение нового требования по статье «Просроченная задолженность». Таким образом, в платежном балансе считается, что если ссуда была просрочена, то задолженность по ней более не является ссудной, так как последняя по определению представляет собой предоставление кредитором финансовых средств дебитору в рамках некоторого первоначального соглашения.

Сходный подход используется для отражения просрочек по процентам. Например, если подлежащие выплате проценты фактически не были выплачены, то в счете текущих операций показывается график платежей процентов, а в финансовом счете —возникновение просроченной задолженности по процентам. Если же в отчетном периоде проценты, просроченные в предыдущих периодах, фактически выплачиваются, то в финансовом счете платежного баланса показывается погашение просроченной задолженности по процентам, а не выплаты процентов в счете текущих операций.

Если же непросроченная ссуда была переоформлена в новый кредит, то по статье «Ссуды и займы» показывается ее погашение и одновременно по этой же статье проводится возникновение новой задолженности в соответствии с но^ым соглашением. Аналогично показывается переоформление в новый кредит просроченной задолженности: по статье «Просроченная задолженность» проводится снижение задолженности, а по статье «Ссуды и займы непросроченные» — возникновение ее.

В случае если реструктуризация непросроченных и просроченных ссуд происходит посредством выпуска ценных бумаг, то по статьям «Ссуды и займы непросроченные» и «Просроченная задолженность» показывается соответственно снижение задолженности, а по статье «Портфельные инвестиции» — рост задолженности, переоформленной в ценные бумаги. Именно так был отражен в платежном балансе 1997 г. факт переоформления в еврооблигации просроченной российской задолженности Лондонскому клубу кредиторов.

Описанные методы отражения операций с долговыми финансовыми инструментами позволяют показывать в платежном балансе трансформации долга и переходы его из одной категории в другую, независимо от того, связаны они с фактическими (кассовыми) платежами или нет.

В настоящее время Банк России публикует и аналитическое представление платежного баланса, в котором статьи группируются таким образом, чтобы выявить операции, которые имели наибольшее значение именно для платежного баланса страны и которые не могут быть четко выделены в нейтральном представлении, составляющемся в рамках международных стандартов (без учета страновой специфики). В частности, финансовый счет платежного баланса в данном аналитическом представлении позволяет проследить, во-первых, общий объем привлеченных от нерезидентов финансовых ресурсов, который интерпретируется как чистый приток иностранных инвестиций в экономику России, а во-вторых, чистый прирост всех иностранных активов резидентов страны или чистый отток капитала за границу.

В данном аналитическом представлении активы и обязательства прежде всего классифицируются не по функциональному признаку (как в нейтральном представлении), а по секторам российской экономики. Это позволяет проследить влияние различных секторов экономики на платежный баланс.

Таким образом, важным аспектом группировки статей и определения сальдо платежного баланса является проведение различия между основными и балансирующими статьями. Согласно современной концепции МВФ сальдо баланса по текущим операциям и капитальным статьям (за исключением официальных резервов) классифицируется как итоговый баланс, который уравновешивается операциями с официальными резервами. Кроме резервных активов, в аналитических целях (в рамках так называемого аналитического представления платежного баланса — см. табл. 38.2) к балансирующим статьям могут быть отнесены операции в рамках так называемого исключительного финансирования дефицита платежного баланса. В этом случае общее финансирование дефицита платежного баланса складывается не только из изменений резервных активов, но из просроченных и перенесенных платежей по обслуживанию внешнего долга и использования зарубежных займов органами государственного управления.

Таблица 38.2 Платежный баланс Российской Федерации за 1998 г., млн долл. ( аналитическое представление)

 

 

 

Теоретические подходы к сбалансированности платежного баланса

Обычно внутри общего платежного баланса выделяются сальдо торгового баланса, баланса по текущим операциям, баланса движения капитала и баланса… Сальдо торгового баланса формируется как разница между экспортом и импортом… Сальдо баланса по текущим операциям (наиболее часто упоминаемое сальдо) рассматривается, как правило, в качестве…

Теории платежного баланса

Затем сформировался неоклассический э л а с т и ц и о н н ы й подход, разработанный прежде всего Дж. Робинсон, А. Лернером, Л. Мецлером. Этот подход… Ведь девальвация национальной валюты снижает экспортные цены в иностранной… Но что особенно важно, степень этих изменений в зарубежном спросе на экспорт страны и в отечественном спросе на импорт…

Регулирование платежного баланса

 

Воздействие платежного баланса на внутри - и внешнеэкономическое положение страны

Неравновесие платежных балансов, бывшее ранее скорее исключением, стало характерной чертой нашего времени. Во второй половине ХХ в. темпы… Неравновесие платежного баланса страны, будучи прежде всего регулятором… Стабильно положительное сальдо баланса по текущим операциям укрепляет позиции национальной валюты и одновременно…

Методы государственного регулирования платежного баланса

Первый метод — это прямой контроль, включая регламентацию импорта (например, через количественные ограничения), таможенные и другие сборы, запрет… В краткосрочном плане прямой контроль дает положительный эффект (он больше или… Не вызывает враждебности, а наоборот, приветствуется отечественными фирмами такая прямая мера, как субсидирование…

Выводы

1. Платежный баланс представляет собой статистический отчет обо всех международных сделках резидентов той или иной страны с нерезидентами за определенный период времени. Он отражает соотношение между объемом товаров и услуг, полученных данной страной из-за границы и предоставленных загранице, а также изменения в финансовой позиции страны по отношению к загранице. Динамика платежного баланса является важным индикатором для правительства любой страны при проведении экономической политики, особенно в валютной, денежно-кредитной и налоговой сферах.

2. В соответствии с принципами построения платежного баланса он всегда является сбалансированным. Понятие отрицательного или положительного сальдо применимо только к отдельным его частям. Обычно внутри общего платежного баланса выделяется сальдо торгового баланса, баланса текущих операций, баланса движения капитала и баланса официальных расчетов.

3. Анализ платежного баланса России за 1994—1998 гг. позволяет выявить ряд устойчивых тенденций в его динамике, предопределенных процессом либерализации внешних экономических связей и макроэкономической политикой правительства в период рыночных реформ:

• большое положительное сальдо торгового баланса:

• устойчивое отрицательное сальдо баланса услуг:

• постоянно увеличивающееся отрицательное сальдо баланса доходов от инвестиций в результате нарастающих платежей по обслуживанию внешнего долга:

• огромные объемы перенесенных платежей по обслуживанию внешнего долга бывшего СССР и просроченных платежей по обязательствам развивающихся стран перед Россией:

• резкие колебания сальдо баланса движения капиталов и резервных активов;

• значительные отрицательные суммы по статье «Чистые ошибки и пропуски»

Термины и понятия

Платежный баланс

Резиденты

Нерезиденты

Чистая международная инвестиционная позиция страны

Текущие операции

Текущий платежный баланс (баланс по текущим операциям)

Итоговый баланс (баланс официальных расчетов)

Международная инвестиционная позиция страны

Эластиционный подход

Абсорбционный подход

Монетаристский подход

 

Вопросы для самопроверки

2. Кто из перечисленных юридических лиц является российским резидентом: а) представительство компании «Дженерал Моторс» в Москве; б) предприятие, зарегистрированное в Москве со 100%-ным участием компании «Дженерал Моторс»;

Глава 39. Международная экономическая интеграция

В настоящее время в мировой экономике действуют две тенденции. С одной стороны, усиливается целостность мирового хозяйства, его глобализация, что вызвано развитием экономических связей между странами, либерализацией торговли, созданием современных систем коммуникации и информации, мировых технических стандартов и норм. Особенно этот процесс проявляется через деятельность ТНК.

С другой стороны, происходит экономическое сближение и взаимодействие стран на региональном уровне, формируются крупные региональные интеграционные структуры, развивающиеся в направлении создания относительно самостоятельных центров мирового хозяйства.

Сущность, предпосылки, цели и эффекты интеграции

Содержание и формы международной экономической интеграции

Международная экономическая интеграция — это процесс хозяйственного и политического объединения стран на основе развития глубоких устойчивых взаимосвязей и разделения труда между национальными хозяйствами, взаимодействия их экономик на различных уровнях и в различных формах. На микроуровне этот процесс идет через взаимодействие отдельных фирм близлежащих стран на основе формирования разнообразных экономических отношений между ними, в том числе создания филиалов за границей. На межгосударственном уровне интеграция происходит на основе формирования экономических объединений государств и согласования национальных политик.

Бурное развитие межфирменных связей порождает необходимость межгосударственного (а в ряде случаев надгосударственного) регулирования, направленного на обеспечение свободного движения товаров, услуг, капитала и рабочей силы между странами в рамках данного региона, на согласование и проведение совместной экономической, валютно-финансовой, научно-технической, социальной, внешней и оборонной политики. В результате создаются целостные региональные хозяйственные комплексы единой валютой, инфраструктурой, общими экономическими «задачами, финансовыми фондами, общими наднациональными или межгосударственными органами управления.

Самая простая и наиболее распространенная форма экономической интеграции — з о н а с в о б о д н о й т о р г о в л и в рамках которой отменяются торговые ограничения между странами-участницами, и прежде всего таможенные пошлины.

Создание зон свободной торговли усиливает конкуренцию на внутреннем рынке между национальными и зарубежными производителями товаров, что, с Одной стороны, увеличивает опасность банкротств, а с другой — является стимулом для совершенствования производства и внедрения нововведений. Отмена таможенных пошлин и нетарифных ограничений касается, как правило, промышленных товаров; в отношении сельскохозяйственных товаров либерализация импорта ограниченна. Это было характерно для ЕС и сейчас наблюдается в Североамериканском регионе и Латинской Америке. Другая форма — т а м о ж е н н ы й с о ю з —предполагает наряду с функционированием зоны свободной торговли установление единого внешнеторгового тарифа и проведение единой внешнеторговой политики в отношении третьих стран.

В обоих случаях межгосударственные отношения касаются лишь сферы обмена, с тем чтобы обеспечить для стран-участниц одинаковые возможности в развитии взаимной торговли и финансовых расчетов.

Таможенный союз часто дополняется п л а т е ж н ы м с о ю з о м, обеспечивающим взаимную конвертируемость валют и функционирование единой расчетной денежной единицы.

Более сложной формой является о б щ и й р ы н о к, который призван обеспечивать его участникам наряду со свободной взаимной торговлей и единым внешнеторговым тарифом свободу передвижения капитала и рабочей силы, а также согласование экономической политики.

При функционировании единого рынка формируются общие фонды содействия социальному и региональному развитию, создаются наднациональные органы управления и контроля, совершенствуется правовая система, т.е. возникает единое экономическое, правовое, информационное пространство.

Высшей формой межгосударственной экономической интеграции является экономический и валютный союз, совмещающий все указанные формы интеграции с проведением общей экономической и валютно-финансовой политики: Этот союз имеет место лишь в Западной Европе. Только здесь процесс экономической интеграции прошел все указанные этапы.

 

Факторы, определяющие интеграционные процессы

• глобализация хозяйственной жизни; • углубление международного разделения труда (см. гл. 33); • общемировая по своему характеру научно-техническая революция;

Цели и эффекты интеграции

В Европе Римский договор (1957 г.), провозгласив в качестве конечной цели создание общего рынка, т.е. целостного рыночного пространства, по существу… • создание «зоны без внутренних границ» со свободным движением всех факторов… • проведение общей отраслевой и научно-технической политики в приоритетных сферах хозяйственной деятельности;

Теории международной экономической интеграции

Представители раннего н е о л и б е р а л и з м а (1950—1960 гг. ) — швейцарский экономист Вильгельм Репке и француз Морис Аллэ под полной… Однако развитие международной экономической интеграции, формирование… В середине 60-х гг. возникло направление к о р п о р а ц и о н а л и з м а , представители которого — американские…

Главные интеграционные группировки мира

Среди многочисленных интеграционных группировок можно выделить: в Западной Европе — ЕС, в Северной Америке — НАФТА, в Азиатско-Тихоокеанском регионе… Исторически наиболее четко интеграционные процессы проявились в Западной…  

ЕС как наиболее зрелая интеграционная группировка

• Европейского объединения угля и стали (ЕОУС); Парижский договор о создании ЕОУС вступил в силу в 1951 г.; • Европейского экономического сообщества (ЕЭС); Римский договор о создании ЕЭС… • Европейского сообщества по атомной энергии (Евратом); договор вступил в силу с 1958 г.

Перспективы расширения Евросоюза

Но для того, чтобы иметь право претендовать на членство в ЕС, страны Центральной и Восточной Европы должны обеспечить выполнение целого ряда… На присоединение к Евросоюзу претендуют Болгария, Венгрия, Кипр, Латвия,… Если в ЕС показатель ВВП на душу населения составляет в среднем 22 тыс. долл., то в Болгарии — всего 1540 долл.,…

Особенности интеграции в Североамериканском регионе

О масштабах экономической взаимосвязи этих стран на основе взаимной торговли и движения капитала можно судить по следующим данным. В США реализуется… Существующая структура североамериканского интеграционного комплекса имеет… Другая особенность североамериканской экономической группировки заключается в том, что ее участники находятся в разных…

Экономическая интеграция в Азиатско-Тихоокеанском регионе

В Юго-Восточной Азии сложилась довольно развитая структура — Ассоциация стран Юго-Восточной Азии (АСЕАН), в которую входят Индонезия, Малайзия,… Помимо АСЕАН в Азиатско-Тихоокеанском регионе действует еще несколько… Деятельность АТЭС направлена на стимулирование взаимной торговли и развитие сотрудничества, в частности, в таких…

Интеграция в Латинской Америке

К середине 90-х гг. интеграционные процессы усилились. В результате заключенного в 1991 г. и вступившего в силу с 1 января 1995 г. торгового пакта… МЕРКОСУР имеет определенную систему управления и координации интеграционными… Стремление стран Центральной Америки (Гватемала, Гондурас, Коста-Рика, Никарагуа и Сальвадор) к экономическому…

Система управления ЕС

Законодательным и представительным органом ЕС является Европейский парламент в количестве 626 депутатов, избираемых прямым тайным голосованием… Система исполнительных органов включает: Европейский Совет (Евросовет), Совет… Европейский совет (Евросовет) имеет статус форума политического сотрудничества стран — членов ЕС. В его состав входят…

Правовая основа ЕС

• Римский договор (1957 г.) о создании Общего рынка, или ЕЭС, подписанный Италией, Францией, ФРГ и странами Бенилюкса и вступивший в силу с 1958… • Единый европейский акт (ЕЕА, 1987 г.); • Маастрихтские соглашения (1991—1992 гг.);

Финансы и бюджет ЕС

Важную роль в финансовой деятельности играет Счетная палата, 15 членов которой назначаются Советом ЕС. Палата осуществляет общее финансовое… Доходная часть бюджета ЕС формируется за счет как собственных финансовых… Что касается расходов бюджета, то они в последние годы распределялись примерно следующим образом, %:

Структурная и региональная политика ЕС

Наибольшие успехи достигнуты в проведении совместной аграрной политики. Ее финансирование представляет крупнейшую статью расходов в бюджете ЕС. В… В настоящее время в ЕС действует единый структурный фонд, финансирующий… В 80-х гг. были разработаны И стали реализовываться четыре межгосударственные региональные программы по важнейшим…

Совместная научно-техническая политика

В настоящее время научно-техническая политика возведена в ранг приоритетов ЕС. Институты ЕС активно формируют необходимую инфраструктуру и… Наиболее известными из научно-технических программ являются ЭСПРИТ… Большое значение имеет действующая с 1985 г. независимая крупномасштабная многоцелевая программа сотрудничества 19…

Экономическая интеграция на постсоветском пространстве

Сразу же после распада СССР возникли интеграционные тенденции у бывших советских республик. На первом этапе они проявлялись в попытках оградить,… Россия — естественное ядро СНГ. Из всех постсоветских республик на нее…

Факторы экономической интеграции бывших советских республик

• разделение труда, которое невозможно было полностью изменить за короткий промежуток времени. Во многих случаях это было и нецелесообразно,… • длительное совместное проживание в пределах одного государства многих… • технологическая взаимозависимость, единые технические нормы.

Структура органов СНГ

С о в е т г л а в г о с у д а р с т в, в функции которого входит принятие основополагающих решений на уровне глав государств; С о в е т г л а в п р а в и т е л ь с т в, координирующий сотрудничество… С о в е т м и н и с т р о в и н о с т р а н н ы х д е л, который согласовывает позиции стран — членов СНГ в отношениях…

Успехи и неудачи СНГ

Неудачей можно считать то, что с 1992 г. по 1998 г. в органах СНГ было принято около тысячи совместных решений в самых различных областях… Критика неэффективности работы СНГ особенно стала слышна в 1997—1998 гг. Часть… Однако все же главное препятствие для успешной интеграции заключалось не в недостатках функционирования…

Перспективы СНГ

Технологическое разделение труда и единые стандарты, унаследованные от советского периода, знакомство с продукцией друг друга, характер общей… Мировой финансовый кризис, начавшийся с потрясений в странах Юго-Восточной… Некоторое оживление и модификацию внесла в интеграционные процессы идея интеграции «разных скоростей», т.е. создание…

Выводы

1. Экономическая интеграция представляет собой объективный процесс, основанный на интернационализации хозяйственной жизни и международном разделении труда. При этом взаимодействие осуществляется как на макро-, так и на микроуровне. Основные формы международной экономической интеграции — зона свободной торговли, таможенный союз, экономический и валютный союз.

2. Международные интеграционные процессы все в большей степени определяются не чисто торговыми связями, а долгосрочным сотрудничеством отдельных фирм, прежде всего входящих в системы различных ТНК.

3. В мировом хозяйстве выделяются регионы, где процессы экономической интеграции наиболее выражены: Западноевропейский, Североамериканский и Азиатско-Тихоокеанский. Однако механизм и степень интегрирования в каждом из регионов имеют свои особенности.

4. Наиболее зрелой формой экономической интеграции является Европейский союз, сформировавшийся на основе целого ряда договоров и соглашений. В рамках ЕС не только отменены барьеры на пути движения товаров, услуг, капитала и рабочей силы, но и создается экономический, валютный и политический союз. Реализация принятого в 1987 г. Единого европейского акта предусматривает также создание в Западной Европе единого европейского экономического пространства, в которое войдут и другие европейские страны.

5. Интеграция в СНГ опирается на такие объективные факторы, как сложившиеся в прошлом разделение труда, технологическая взаимозависимость, элементы общего культурно-цивилизационного пространства.

6. Главные препятствия интеграции: опасения в странах — членах СНГ ограничить свой суверенитет, экономические трудности, незавершенность строительства новой социально-экономической системы.

7. Организационные рамки интеграционных процессов определяются разветвленной системой органов Содружества. Кроме того, на постсоветском пространстве возникло большое число союзов экономического, политического и гуманитарного характера между отдельными странами — членами СНГ, целью которых является развитие внутрирегионального сотрудничества — интеграция «разных скоростей»,

8. Результаты интеграции в СНГ оказались противоречивыми: были достигнуты многие договоренности, но большинство из них не было выполнено. В то же время Содружество не распалось и в целом доказало целесообразность своего существования.

 

 

Термины и понятия

Зона свободной торговли Таможенный союз Платежный союз Общий рынок

Вопросы для самопроверки

2. В чем сущность международной экономической интеграции? 3. Влияют ли внешнеполитические условия на процесс интеграции? 4. Каким образом функционируют зона свободной торговли, таможенный союз, общий рынок, экономический и валютный союз? …

ГЛОССАРИЙ

А   Абсолютная черта бедности — минимальный уровень жизни, определяемый на основе физиологических потребностей человека в…

Оглавление

 

ПРЕДИСЛОВИЕ К ТРЕТЬЕМУ ИЗДАНИЮ............................................................................ 1

ВВЕДЕНИЕ................................................................................................................................... 2

Понятие и задачи экономической теории.............................................................................. 2

Позитивная и нормативная экономическая теория.............................................................. 2

Экономическая политика и ее цели........................................................................................ 2

Микро- и макроэкономика....................................................................................................... 2

Экономические законы и принципы...................................................................................... 2

Гипотезы, теоремы, теории, концепции и модели................................................................ 2

Направления и школы в экономической теории.................................................................. 2

Допущения................................................................................................................................. 2

Методы....................................................................................................................................... 2

СОДЕРЖАНИЕ............................................................................................................................ 2

Глава 6. Спрос, предложение, цена................................................................................ 2

РАЗДЕЛ I.ОСНОВЫ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ ТЕОРИИ............................................................ 2

Глава 1. Экономические системы и их сущность................................................................. 2

1. Типы и модели экономических систем.......................................................................... 2

Элемент экономической системы................................................................................... 2

Традиционная экономическая система............................................................................... 2

Модели в рамках систем...................................................................................................... 2

2. Российская модель переходной экономики................................................................... 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 2. Экономические потребности, блага и ресурсы...................................................... 2

1. Экономические потребности и блага............................................................................. 2

Понятие экономических потребностей и благ.................................................................. 2

2. Экономические ресурсы.................................................................................................. 2

Понятие экономических ресурсов...................................................................................... 2

Виды экономических ресурсов........................................................................................... 2

Понятие рынков ресурсов.................................................................................................... 2

3. Производственные возможности. Предельные величины........................................... 2

Понятие производственных возможностей. Кривая производственных возможностей... 2

4. Экономическая эффективность....................................................................................... 2

Понятие экономической эффективности........................................................................... 2

Измерение эффективности производства и потребления благ........................................ 2

5. Разделение труда, специализация и обмен.................................................................... 2

Понятия разделения труда и специализации..................................................................... 2

Обмен..................................................................................................................................... 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 3. Экономические агенты. Собственность и доходы................................................. 2

1. Экономические агенты.................................................................................................... 2

Экономические интересы.................................................................................................... 2

2. Собственность................................................................................................................... 2

Какая из форм собственности лучше?................................................................................ 2

3. Доходы и их виды. Прибыль........................................................................................... 2

Понятие издержек и прибыли............................................................................................. 2

Теории прибыли.................................................................................................................... 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 4. Экономический кругооборот.................................................................................... 2

1. Производство, обмен и распределение.......................................................................... 2

2. Потребление, сбережение, инвестиции......................................................................... 2

Понятие потребления........................................................................................................... 2

3. Кругооборот товаров и услуг.......................................................................................... 2

Упрощенная схема кругооборота........................................................................................ 2

Выводы.................................................................................................................................. 2

Глава 5. Рынок........................................................................................................................... 2

1. Сущность и условия возникновения рынка.................................................................. 2

2. Виды рынков и их структура.......................................................................................... 2

3. Функции рынка................................................................................................................. 2

Ценообразующая функция................................................................................................... 2

Информационная функция.................................................................................................. 2

Регулирующая функция....................................................................................................... 2

Посредническая функция..................................................................................................... 2

4. Конкуренция..................................................................................................................... 2

Понятие конкуренции.......................................................................................................... 2

Защита конкурентной среды............................................................................................... 2

5. Экономическая неопределенность и риски................................................................... 2

6. Несовершенства рынка.................................................................................................... 2

Выводы.................................................................................................................................. 2

Термины и понятия............................................................................................................... 2

Глава 6. Спрос, предложение, цена........................................................................................ 2

1. Полезность, ценность (стоимость) и цена товара.......................................................... 2

Парадокс ценности............................................................................................................... 2

Понятие и сущность цены................................................................................................... 2

Два лезвия одних ножниц.................................................................................................... 2

2.Спрос, предложение, рыночная цена.............................................................................. 2

Что такое предложение?....................................................................................................... 2

Равновесная цена.................................................................................................................. 2

Рыночный механизм спроса и предложения..................................................................... 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 7. Современные направления и школы экономической теории............................... 2

1. Развитие и преемственность экономической науки..................................................... 2

Экономическая теория и доктрина..................................................................................... 2

Истоки проблем и концепций............................................................................................. 2

2. Неоклассическая теория................................................................................................... 2

Концепция равновесной цены............................................................................................ 2

Неоклассический синтез...................................................................................................... 2

3. Институционализм........................................................................................................... 2

Три основные идеи............................................................................................................... 2

4. Кейнсианство.................................................................................................................... 2

Спрос создает предложение................................................................................................. 2

Инструменты регулирования.............................................................................................. 2

5. Монетаризм....................................................................................................................... 2

Назад к Смиту....................................................................................................................... 2

Механизм денежных импульсов......................................................................................... 2

6. Экономика предложения................................................................................................. 2

Рекомендации в области налоговой политики................................................................. 2

7. Неолиберализм.................................................................................................................. 2

8. Марксистская теория........................................................................................................ 2

9. Теоретические разработки экономистов России........................................................... 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

СОДЕРЖАНИЕ............................................................................................................................ 2

РАЗДЕЛ II. МИКРОЭКОНОМИКА.......................................................................................... 2

Глава 8. Фирма как объект микроэкономического анализа................................................. 2

1. Предпринимательские способности (предпринимательство как экономический ресурс) 2

Что такое предпринимательские способности (предпринимательство)?....................... 2

Предпринимательский доход.............................................................................................. 2

2. Цели и функции фирмы................................................................................................... 2

Целевые установки фирмы.................................................................................................. 2

Система ценностей............................................................................................................... 2

3. Организационные формы предпринимательства......................................................... 2

Хозяйственные товарищества и общества......................................................................... 2

Государственные и муниципальные унитарные предприятия........................................ 2

4. Конкурентоспособность фирмы...................................................................................... 2

Понятие конкурентоспособности фирмы...................................................................... 2

Механизм обеспечения конкурентоспособности фирмы................................................. 2

4. Предпринимательский потенциал России..................................................................... 2

Характерные черты предпринимательского потенциала России................................... 2

Факторы и перспективы развития...................................................................................... 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 9. Эластичность спроса и предложения на рынке товаров. Потребительское поведение 2

1. Эластичность..................................................................................................................... 2

Эластичность спроса............................................................................................................ 2

Измерение эластичности спроса......................................................................................... 2

Эластичность спроса по доходу.......................................................................................... 2

Эластичность предложения................................................................................................. 2

Кривые безразличия............................................................................................................. 2

Бюджетные линии................................................................................................................ 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 10. Издержки фирмы...................................................................................................... 2

1. Структура издержек фирмы............................................................................................. 2

Постоянные, переменные и валовые издержки................................................................ 2

2. Предельные издержки фирмы......................................................................................... 2

Предельный продукт............................................................................................................ 2

Предельные издержки.......................................................................................................... 2

2. Эффект масштаба.............................................................................................................. 2

Положительный и отрицательный эффект масштаба....................................................... 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 11. Цена и объем производства.................................................................................... 2

Объем выпуска и реализации в условиях совершенной конкуренции.......................... 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 12. Конкуренция и монополия на рынке..................................................................... 2

1. Монополия......................................................................................................................... 2

Что такое монополия?.......................................................................................................... 2

Предельный доход монополиста......................................................................................... 2

Максимизация прибыли монополистом............................................................................ 2

Монополия и эластичность спроса..................................................................................... 2

Как влияют налоги на поведение монополиста?.............................................................. 2

Монополия и эффективность.............................................................................................. 2

2. Монополистическая конкуренция.................................................................................. 2

Цена и объем производства в условиях монополистической конкуренции.................. 2

3. Олигополия....................................................................................................................... 2

Что такое олигополия?......................................................................................................... 2

Модели олигополии............................................................................................................. 2

4. Использование и распределение ресурсов фирмой...................................................... 2

Предельная доходность ресурса.......................................................................................... 2

Предельные издержки ресурса............................................................................................ 2

Выбор варианта сочетания ресурсов.................................................................................. 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 13. Анализ безубыточности.......................................................................................... 2

1. Определение объема выручки, обеспечивающего покрытие всех затрат.................. 2

Точка безубыточности.......................................................................................................... 2

2. Методы калькуляции. Выбор ассортимента выпускаемой продукции.......................... 2

Методы калькуляции затрат................................................................................................ 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 14. Трудовые ресурсы.................................................................................................... 2

1. Спрос, предложение и равновесие на рынке труда...................................................... 2

Неоклассический подход..................................................................................................... 2

Марксизм об особенностях рынка труда............................................................................ 2

Особенности российского рынка труда............................................................................. 2

2. Сегментация рынка труда. Структура рабочей силы....................................................... 2

Основные сегменты рынка труда....................................................................................... 2

Понятие рабочей силы и занятых....................................................................................... 2

3. Безработица, ее измерение и регулирование................................................................. 2

Сущность безработицы........................................................................................................ 2

Структура и формы безработицы........................................................................................ 2

Масштабы безработицы....................................................................................................... 2

3. Государственное регулирование рынка труда.............................................................. 2

Основные направления государственного регулирования рынка труда....................... 2

Концептуальные основы регулирования........................................................................... 2

Регулирование рынка труда в России................................................................................ 2

5. Наем, оплата труда и трудовые отношения в фирмах.................................................. 2

Наем рабочей силы и планирование человеческих ресурсов.......................................... 2

Оплата труда.......................................................................................................................... 2

Современная практика мотивации труда и трудовые отношения.................................. 2

Регулирование трудовых отношений в России................................................................ 2

Производительность труда.................................................................................................. 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 15. Природные ресурсы................................................................................................. 2

1. Природные ресурсы как экономический фактор. Рента.............................................. 2

2. Экологическая проблема.................................................................................................. 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 16. Знания........................................................................................................................ 2

1. Знания как экономический ресурс.................................................................................. 2

2. Наука.................................................................................................................................. 2

Понятие науки....................................................................................................................... 2

НИОКР (НИР): пример России........................................................................................... 2

3. Рынок знаний.................................................................................................................... 2

Особенности рынка знаний................................................................................................. 2

Интеллектуальный продукт, интеллектуальная собственность и ее охрана.................. 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 17. Капитал..................................................................................................................... 2

1. Понятие и теории капитала............................................................................................. 2

2. Основной капитал............................................................................................................ 2

Амортизация основного капитала...................................................................................... 2

3. Оборотный капитал.......................................................................................................... 2

Анализ оборотного капитала............................................................................................... 2

4. Оценка капитала............................................................................................................... 2

Рыночный подход................................................................................................................. 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 18. Инвестиции.............................................................................................................. 2

1. Сущность, структура и источники финансирования инвестиций.............................. 2

Сущность инвестиций.......................................................................................................... 2

2. Теории и анализ инвестиций........................................................................................... 2

Теория инвестиций............................................................................................................... 2

3. Проектный анализ как концепция.................................................................................. 2

4. Техника и принципы проектного анализа. Стоимость денег во времени................. 2

Наименьшие затраты............................................................................................................ 2

Подход к амортизации и инфляции.................................................................................... 2

5. Показатели эффективности в проектном анализе......................................................... 2

Чистая приведенная стоимость........................................................................................... 2

Внутренняя норма доходности............................................................................................ 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................. 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 19. Бизнес-план и консалтинговые услуги................................................................. 2

1. Принципы и техника составления бизнес-плана.......................................................... 2

2. Содержание бизнес-плана................................................................................................ 2

3. Использование консультантов........................................................................................ 2

Таблица 19.1 Участие консультантов в разработке бизнес-плана................................... 2

Составление бизнес-плана на основе информационно-компьютерных программ....... 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

СОДЕРЖАНИЕ............................................................................................................................ 2

РАЗДЕЛ III.МАКРОЭКОНОМИКА.......................................................................................... 2

Глава 20. Система национальных счетов и ее показатели................................................... 2

1. Понятие Системы национальных счетов....................................................................... 2

2. Основные макроэкономические показатели................................................................. 2

3. Методы подсчета валового внутреннего продукта....................................................... 2

Расчет ВВП по отраслям...................................................................................................... 2

Расчет ВВП по расходам...................................................................................................... 2

4. Макроэкономические индикаторы................................................................................. 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 21. Экономическое развитие, рост и структурные изменения.................................. 2

1. Экономическое развитие и его уровень......................................................................... 2

Показатели уровня экономического развития................................................................... 2

3. Экономический рост, его источники и измерение........................................................... 2

Факторы экономического роста.......................................................................................... 2

3. Теории экономического роста......................................................................................... 2

Неоклассическое направление............................................................................................ 2

Государственное регулирование экономического роста................................................. 2

4. Циклические колебания экономического роста. Теории экономических циклов.... 2

Промышленный экономический цикл............................................................................... 2

Эволюция экономических циклов...................................................................................... 2

4. Структурные изменения в экономическом развитии................................................... 2

Сущность экономической структуры................................................................................. 2

Отраслевая структура........................................................................................................... 2

Структурные кризисы.......................................................................................................... 2

Выводы.................................................................................................................................. 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 22. Инфляция.................................................................................................................. 2

1. Инфляция как многофакторный процесс....................................................................... 2

Что такое инфляция.............................................................................................................. 2

Рост цен и покупательная сила денег................................................................................. 2

2. Измерение и показатели инфляции................................................................................ 2

Ползучая, галопирующая и гиперинфляция...................................................................... 2

Последствия инфляции........................................................................................................ 2

Почему нужно бояться инфляции?..................................................................................... 2

3. Регулирование инфляции................................................................................................ 2

Антиинфляционная политика............................................................................................. 2

Управление инфляцией в переходной экономике............................................................ 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия............................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 23. Деньги и кредит....................................................................................................... 2

1. Деньги и денежная система............................................................................................. 2

Сущность денег..................................................................................................................... 2

Спрос и предложение денег................................................................................................ 2

Особенности денежной системы России........................................................................... 2

Электронные средства платежа........................................................................................... 2

2. Кредит и кредитная система............................................................................................ 2

Ссудный капитал и кредит.................................................................................................. 2

Формы кредита...................................................................................................................... 2

Кредитная система................................................................................................................ 2

Функции центрального банка............................................................................................. 2

Коммерческие банки............................................................................................................ 2

3. Банковские операции....................................................................................................... 2

Сущность пассивных операций.......................................................................................... 2

Сущность активных операций............................................................................................ 2

Банковские услуги................................................................................................................ 2

4. Денежно-кредитная политика......................................................................................... 2

Методы денежно-кредитной политики.............................................................................. 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы дм самопроверки...................................................................................................... 2

Глава 24. Финансовый рынок................................................................................................. 2

1. Денежный рынок и рынок капиталов............................................................................ 2

Структура финансового рынка........................................................................................... 2

Государство и финансовый рынок..................................................................................... 2

Особенности финансового рынка России......................................................................... 2

2. Рынок ценных бумаг........................................................................................................ 2

Виды ценных бумаг.............................................................................................................. 2

Рынок ценных бумаг в России............................................................................................ 2

3. Облигации и акции.......................................................................................................... 2

Облигации............................................................................................................................. 2

Акции..................................................................................................................................... 2

Величина дивиденда. Доход по акциям............................................................................. 2

Векселя................................................................................................................................... 2

4. Фондовая биржа и внебиржевой рынок......................................................................... 2

Посредничество.................................................................................................................... 2

Члены и участники биржи................................................................................................... 2

5. Виды операций на рынке ценных бумаг....................................................................... 2

Кассовые и срочные операции............................................................................................ 2

Купля-продажа ценных бумаг............................................................................................. 2

Государственное регулирование операций на рынке ценных бумаг............................. 2

6. Как читать биржевые индексы, котировки и рейтинговые оценки........................... 2

Биржевые котировки в России и за рубежом.................................................................... 2

Рейтинговые оценки облигаций......................................................................................... 2

Финансовая глобализация................................................................................................... 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки................................................................................................. 2

Глава 25. Макроэкономическое равновесие.......................................................................... 2

1. Сущность, предпосылки и значение теории экономического равновесия................ 2

Совокупный спрос и совокупное предложение................................................................ 2

Выводы из модели Вальраса................................................................................................ 2

Макроэкономическая неравновесность.............................................................................. 2

2.Модели АD – AS и IS-LM................................................................................................. 2

Взаимодействие двух рынков............................................................................................. 2

Равновесие в статике и динамике....................................................................................... 2

Выводы.................................................................................................................................. 2

Термины и понятия............................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 26. Государственное регулирование экономики........................................................ 2

1. Сущность государственного регулирования экономики и его место в хозяйственном механизме современного капитализма....................................................................................................... 2

Необходимость и сущность госрегулирования................................................................. 2

Место госрегулирования в хозяйственном механизме..................................................... 2

2. Средства государственного регулирования экономики.............................................. 2

Денежно-кредитный инструментарий............................................................................... 2

Внешнеэкономический инструментарий........................................................................... 2

3. Объекты и направления государственного регулирования экономики..................... 2

Госрегулирование сбыта...................................................................................................... 2

Экологическое регулирование............................................................................................ 2

Внешнеэкономическое регулирование.............................................................................. 2

4. Формы государственного регулирования экономики.................................................. 2

Антициклическое регулирование....................................................................................... 2

5. Возможности и границы государственного регулирования экономики................... 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и помятая................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 27. Бюджет и налоги...................................................................................................... 2

1. Государственный бюджет................................................................................................ 2

Бюджетная система............................................................................................................... 2

Статьи госбюджета............................................................................................................... 2

Проблема внешнего долга................................................................................................... 2

2. Налоги................................................................................................................................ 2

Виды и группы налогов....................................................................................................... 2

Основные налоги.................................................................................................................. 2

Федеральные, региональные и местные налоги................................................................ 2

Структура налогообложения............................................................................................... 2

Налоговая ставка и ее виды................................................................................................. 2

Проблемы сбора налогов..................................................................................................... 2

Гармонизация налоговых систем........................................................................................ 2

3. Бюджетно-налоговая (фискальная) политика................................................................ 2

Государство и совокупный спрос....................................................................................... 2

Госбюджет, сбережения и инвестиции. Эффект вытеснения.......................................... 2

Госбюджет и динамика ВВП............................................................................................... 2

Налоги и совокупное предложение.................................................................................... 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 28. Доходы населения и социальная политика........................................................... 2

1. Доходы и их измерение. Проблема дифференциации доходов................................... 2

Определение дохода............................................................................................................. 2

Классификация доходов....................................................................................................... 2

Распределение доходов........................................................................................................ 2

Дифференциация доходов................................................................................................... 2

Социальная ориентация экономики в переходный период............................................. 2

4. Социальная политика государства................................................................................. 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

СОДЕРЖАНИЕ............................................................................................................................ 2

РАЗДЕЛ IV. ПЕРЕХОДНАЯ ЭКОНОМИКА.......................................................................... 2

Глава 29. Концепции переходной экономики....................................................................... 2

1. Содержание и закономерности переходной экономики.............................................. 2

Сферы системных реформ................................................................................................... 2

2. Варианты системных реформ в переходной экономике.............................................. 2

Роль исходных условий....................................................................................................... 2

Варианты перехода к рыночной экономике...................................................................... 2

3. Промежуточные итоги реформ в странах с переходной экономикой........................ 2

Либерализация экономики.................................................................................................. 2

Преобразование отношений собственности...................................................................... 2

4. Специфика российских реформ...................................................................................... 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 30. Экономическая политика в переходной экономике............................................ 2

1. Функции государства. Направления и средства государственного регулирования в переходной экономике................................................................................................................................... 2

Роль государственного регулирования экономики.......................................................... 2

Средства государственного регулирования экономики.................................................. 2

Институты государственного регулирования переходной экономики.......................... 2

2. Стабилизационная и структурная политика.................................................................. 2

Понятие стабилизационной политики............................................................................... 2

Проблема макроэкономической стабилизации в переходный период........................... 2

Монетарный подход к финансовой стабилизации........................................................... 2

Немонетарный подход к финансовой стабилизации........................................................ 2

Структурная политика и ее главные направления в переходный период..................... 2

Взаимосвязь стабилизационной и структурной политики.............................................. 2

3. Институциональные преобразования (создание основ рыночной экономики)........ 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 31. Перестройка отношений собственности............................................................... 2

1. Трансформация собственности....................................................................................... 2

Общие тенденции, проблемы и противоречия приватизации........................................ 2

Чешский путь приватизации............................................................................................... 2

Польский путь приватизации.............................................................................................. 2

Общая перспектива............................................................................................................... 2

2. Приватизация в России: итоги и перспективы............................................................. 2

Малая приватизация............................................................................................................. 2

Итоги приватизации............................................................................................................. 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 32. Частное и государственное предприятие в переходной экономике.................. 2

1. Предприятие в условиях перехода к рынку................................................................... 2

Проблемы крупных предприятий....................................................................................... 2

2. Государственные предприятия в переходной экономике............................................ 2

Понятие государственного сектора.................................................................................... 2

3. Частные предприятия в переходной экономике........................................................... 2

4. Реструктуризация в реальном секторе............................................................................ 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

СОДЕРЖАНИЕ............................................................................................................................ 2

РАЗДЕЛ V. МИРОВАЯ ЭКОНОМИКА................................................................................... 2

Глава 33. Сущность и главные тенденции мировой экономики......................................... 2

1. Становление и сущность мирового хозяйства.............................................................. 2

Понятие мировой экономики.............................................................................................. 2

Международные экономические отношения и их формы............................................... 2

Становление мировой экономики...................................................................................... 2

2. Возникновение и развитие экономических связей между странами. Интернационализация, транснационализация и глобализация хозяйственной жизни.............................................. 2

Понятие глобализации хозяйственной деятельности....................................................... 2

Понятие либерализация хозяйственной жизни................................................................. 2

Сочетание либерализации и протекционизма во внешнеэкономической политике.... 2

Понятие открытой и закрытой экономики........................................................................ 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 34. Мировая торговля.................................................................................................... 2

1. Основные черты мировой торговли............................................................................... 2

Содержание мировой торговли........................................................................................... 2

2. Классические теории международной торговли........................................................... 2

3. Стандартная модель международной торговли............................................................. 2

Понятие условий торговли.................................................................................................. 2

4. Альтернативные теории международной торговли. Теория конкурентных преимуществ 2

Внешняя торговля на основе эффекта масштаба............................................................... 2

Торгуемые и неторгуемые товары и услуги...................................................................... 2

Теория конкурентных преимуществ страны Майкла Портера........................................ 2

5. Внешняя торговля России: тенденции и перспективы развития................................ 2

Место внешней торговли в экономике России................................................................. 2

Конкурентные преимущества и слабые стороны России................................................ 2

Перспективы развития внешней торговли России........................................................... 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 35. Международное движение капитала..................................................................... 2

1. Понятие и формы международного движения капитала. Масштабы, динамика и география этого процесса...................................................................................................................................... 2

Сущность и формы движения капитала............................................................................. 2

Прямые и портфельные инвестиции.................................................................................. 2

2. Теории международного движения капитала................................................................ 2

Неоклассическая теория....................................................................................................... 2

3. Механизм прямых инвестиций....................................................................................... 2

Механизм подготовки и осуществления прямых инвестиций........................................ 2

4. Инвестиционный климат и инвестиционные риски.................................................... 2

Понятие инвестиционного климата................................................................................... 2

Понятие инвестиционных рисков и их оценка................................................................. 2

Учет рисков........................................................................................................................... 2

5. Россия в международном движении капитала.............................................................. 2

Особенности ввоза капитала в Россию.............................................................................. 2

Особенности вывоза капитала из России.......................................................................... 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 36. Международная миграция рабочей силы.............................................................. 2

1. Миграция рабочей силы в современном мире.............................................................. 2

Страны-доноры..................................................................................................................... 2

Регулирование внешней миграции в России.................................................................... 2

2. Россия в мировых миграционных потоках.................................................................... 2

3. Последствия международной миграции кадров........................................................... 2

Последствия для принимающих стран............................................................................... 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 37. Мировая валютная система..................................................................................... 2

1. Национальные и мировая валютные системы............................................................... 2

Система плавающих курсов................................................................................................ 2

2. Валютные курсы и конвертируемость........................................................................... 2

Валюты и их виды................................................................................................................ 2

Валютные курсы................................................................................................................... 2

Динамика валютных курсов................................................................................................ 2

Коллективные валюты и счетные единицы...................................................................... 2

3. Факторы, определяющие валютные курсы.................................................................... 2

Динамика ВВП...................................................................................................................... 2

Паритет покупательной способности................................................................................. 2

Торговый баланс и баланс текущих операций.................................................................. 2

Различия в процентных ставках.......................................................................................... 2

Денежно-кредитная политика и валютный курс.............................................................. 2

4. Национальная валютная политика: пример России..................................................... 2

Валютный рынок в России.................................................................................................. 2

Динамика валютного курса рубля и его регулирование.................................................. 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 38. Платежный баланс................................................................................................... 2

1. Методика составления и теории платежного баланса.................................................. 2

Система двойной записи...................................................................................................... 2

Принципы построения платежного баланса..................................................................... 2

Ошибки и пропуски............................................................................................................. 2

Теоретические подходы к сбалансированности платежного баланса............................ 2

Теории платежного баланса................................................................................................. 2

2. Анализ платежного баланса: пример России................................................................ 2

3. Анализ внешних активов и обязательств страны: пример России............................. 2

4. Регулирование платежного баланса............................................................................... 2

Методы государственного регулирования платежного баланса..................................... 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

Глава 39. Международная экономическая интеграция......................................................... 2

1. Сущность, предпосылки, цели и эффекты интеграции................................................ 2

Факторы, определяющие интеграционные процессы...................................................... 2

Цели и эффекты интеграции............................................................................................... 2

2. Теории международной экономической интеграции................................................... 2

3. Главные интеграционные группировки мира............................................................... 2

ЕС как наиболее зрелая интеграционная группировка.................................................... 2

Особенности интеграции в Североамериканском регионе............................................. 2

4. Механизм интеграции: пример ЕС................................................................................. 2

Правовая основа ЕС............................................................................................................. 2

5. Экономическая интеграция на постсоветском пространстве...................................... 2

Структура органов СНГ....................................................................................................... 2

Перспективы СНГ................................................................................................................ 2

Выводы...................................................................................................................................... 2

Термины и понятия................................................................................................................... 2

Вопросы для самопроверки..................................................................................................... 2

ГЛОССАРИЙ................................................................................................................................ 2

 

Учебное издание

Коллектив авторов

ЭКОНОМИКА

Учебник

 

 

Редактор 3. К. Зазулина

Художественный редактор Е.Ю. Молчанов

Корректоры Е.Е. Смирнова, Л.В. Краденых

Компьютерная верстка И.Г. Долгой

Оформление переплетал.А.Л Бондаренко

 

 

Книги Издательской группы «Юристь»

можно приобрести или заказать

в объединении «Юристъ—Гардарика»:

 

 

107120, Москва, Мельницкий пер., д. 8/1

(ст. метро «Курская», «Чкаловская»)

Тел.: (095) 917-2991,917-7144

 

Розница, мелкий опт, книга—почтой, доставка по Москве

 

107082, Москва, ул. Ф. Энгельса, д. 75, стр. 10

(ст. метро «Бауманская»)

Тел.: (095) 261-9624, 267-7650. Факс: (095) 261-6010

Опт, розница, доставка

 

 

Москва, ул. Знаменка, д. 10

(ст. метро «Арбатская»)

Розница

 

 

Санкт-Петербург, Невский пр-т, д. 85/11

(вход с ул. Гончарной, д. 11)

Тел.: (812) 168-4928 Опт, розница

 

 

 

ЛР №071461 от 26.06.97.

Подписано в печать 17.08.99. Формат 60 х 90 1/16. Гарнитура Ньютон.

Печать офсетная. Усл. печ. л. 56,0. Тираж 100 000 экз. (1-й завод - 10 000 экз.).

Заказ 1130

 

Издательская группа «Юристь»

107120, Москва, Мельницкий пер., д. 8/1.

Тел.: (095) 917-2991,917-7144

 

Отпечатано в полном соответствии с качеством предоставленных диапозитивов

в ОАО «Можайский полиграфкомбинат»

143200, г. Можайск, ул. Мира, 93