Бизнес-план инвестиционного проекта состоит из следующих 7 семи разделов

БИЗНЕС-ПЛАН.

 

 

Бизнес-план инвестиционного проекта состоит из следующих 7 (семи) разделов:

 

Резюме (основные положения проекта).

Общие сведения о владельце инвестиционного проекта.

Сущность инвестиционного проекта.

План маркетинга (исследование и анализ рынка).

5. Производственный план (обоснование производственной программы и затрат на её реализацию).

Организационный план (организационно-экономический механизм реализации инвестиционного проекта).

Финансовый план (оценка эффективности и финансовой реализуемости инвестиционного проекта).

  Содержание указанных глав бизнес-плана должно содержать ответы на следующие… 1. РЕЗЮМЕ.

ОБЩИЕ СВЕДЕНИЯ О ВЛАДЕЛЬЦЕ ИНВЕСТИЦИОННОГО ПРОЕКТА.

2.1 Наименование предприятия, форма его собственности, организационно - правовая форма, номер свидетельства и дата регистрации. 2.2 Полные реквизиты предприятия. 2.3 Профиль деятельности предприятия, характеристика его деятельности на рынке рассматриваемого вида продукции или…

СУЩНОСТЬ ИНВЕСТИЦИОННОГО ПРОЕКТА.

3.2 Характеристика продукции (услуг), получаемой в результате реализации инвестиционного проекта (с указанием потребительских свойств, а также… 3.3 Обзор состояния производства данной продукции в отрасли и на мировом… 3.4 Характеристика существующего или потенциального места расположения предприятия по производству предлагаемой…

ПРОИЗВОДСТВЕННЫЙ ПЛАН.

5.2 Расчет потребности и планирование создания основных фондов (приобретение земли или прав на нее, строительство зданий, сооружений и… 5.3 Обоснование режима работы оборудования. 5.4 Расчет производственной мощности предприятия.

ОРГАНИЗАЦИОННЫЙ ПЛАН.

6.1 Обоснование организационной формы реализации инвестиционного проекта (на базе действующего предприятия, в рамках вновь создаваемого… 6.2 Эмиссионная и дивидендная политика предприятия: порядок выпуска ценных… 6.3 Обоснование форм и условий участия инвесторов в реализации инвестиционного проекта: права и обязанности, льготы,…

ФИНАНСОВЫЙ ПЛАН.

7.1 Обоснование доходов и расходов 7.1.1 Экономическое окружение проекта: необходимость учета инфляции, участие… 7.1.2 Обоснование единовременных (инвестиционных) затрат (стоимость земли или получение прав на нее, стоимость…

В стоимость проекта следует включать необходимые затраты на регистрацию залогового обеспечения и полисов страхования, которые могут покрываться из предоставляемых владельцу проекта кредитных средств.

В пояснительной записке к смете должен быть указан ее разработчик, а также перечень нормативных проектных документов, на основе которых она была составлена.

2. Владелец проекта, по согласованию с ЗАО “РЭ Группа”, определяет поставщиков оборудования, генерального подрядчика и субподрядчиков, обеспечивающих реализацию проекта в установленные сроки и с заданным качеством

Для оценки экономических рисков, связанных с осуществлением проекта, предоставляется следующая информация:

- обоснование выбора предприятий, организаций и физических лиц, ответственных за реализацию отдельных частей проекта с указанием их конкретных функций;

- юридические документы, подтверждающие организационно-правовой статус исполнителей проекта, а также их реквизиты;

- справки, характеризующие репутацию исполнителей, или основные технико-экономические показатели их деятельности за 2-3 предшествующих года;

- референции банков, в которых обслуживаются исполнители, по стандартной международной форме;

- проекты договоров с исполнителями (если таковые имеются) или перечень основных договоренностей с ними, включая согласованные графики выполненных работ, условия их оплаты и гарантия качества;

- контрольные сроки начала работ в рамках общего графика реализации проекта и мероприятия по обеспечению их соблюдения;

- перечень дополнительных работ или затрат в случае непредвиденных задержек с началом работ.

3. С целью привлечения к реализации проекта профессиональных участников рынка необходимо обеспечить коммерческие принципы и гласность при производстве закупок оборудования, комплектующих, сырья и материалов.

Для этого следует:

- определить систему критериев и приоритетов выбора поставщиков материальных ресурсов;

- обосновать стратегию закупок и выбрать методы ее реализации;

- ознакомиться с особенностями и условиями закупок материальных ресурсов в разных странах и у разных поставщиков;

- предоставить согласованные проекты договоров.

7.2 Источники финансирования

7.2.1 Виды источников финансирования, привлекаемых для реализации инвестиционного проекта (собственные средства, кредиты, займы).

7.2.2 Условия финансирования (процентные ставки, график погашения, выплата дивидендов и др.)

 

Рекомендации ЗАО “РЭ Группа” при разработке данного раздела:

 

1. Рассматриваются все возможные источники и организационные формы финансирования расходов по проекту. Организация заемного финансирования проектов через ЗАО “РЭ Группа” является лишь одной из возможных организационных форм заемного финансирования. В общем случае необходимо рассматривать все возможные источники и организационные формы финансирования, примерная разбивка которых представлена ниже.

	СКВ	Рубли РФ	В натур. выражении	Итого	Доля в %
Акционерный капитал в денежном выражении
- Местные партнеры
- Другие участники
Акционерный капитал в натуральном выражении
- Местные партнеры
- Иностранные партнеры
- Другие участники
Кредит
- Через ЗАО “РЭ Группа”
- Через другую компанию

Поэтому необходима следующая информация о возможности привлечения других участников к софинансированию проекта:

- степень готовности других российских организаций, имеющих соответствующий опыт инвестиционной деятельности, вкладывать свои капиталы в поддержку проекта, считая его достаточно экономически обоснованным;

- результаты переговоров о возможности привлечения других финансовых компаний и/или банков к участию в проекте либо путем предоставления кредитов, либо путем приобретения пая в акционерном капитале проекта, или другое.

В тех случаях, когда проект предусматривает расширение уже действующих объектов, предприятие – владелец проекта должен предоставить текущие бухгалтерские балансы, отчеты о доходах и о движении денежных средств, а также последнее аудиторское заключение о финансовой деятельности предприятия в соответствии с международными стандартами.

 

2. В состав информации об источниках финансирования должны входить следующие данные:

2.1. по акционерному капиталу:

- структура акционерного капитала по участникам;

- доля акционерного капитала, вносимая в денежной и натурально-вещественной форме;

- принципы и методы определения размеров паев (долей) (включая паи членов трудового коллектива).

2.2. по кредитам:

- структура заемного капитала по участникам;

- наименование головного и субординированного кредиторов;

- валюта (валюты) кредитов;

- условия выдачи и возврата кредитов;

- связаны ли какие-либо кредиты такими условиями, как дотированные процентные ставки или договоренности о закупке товаров и услуг;

- каковы условия всех остальных относящихся к проекту или уже находящихся на балансе проекта кредитов

2.3. по вспомогательным соглашениям:

- характеристика любых соглашений, которые будут влиять на условия финансирования по проекту;

- соглашения о продаже или закупочные соглашения;

- любые гарантии или обязательства третьих сторон или перед третьими сторонами;

- другие вспомогательные соглашения;

- поддержка администрации, т.е. дотации, налоговые отсрочки и т.п.

2.4. по ипотеке:

- виды существующих закладных, прав удержания и обременений.

7.3 Прогнозирование денежных потоков и финансового положения предприятия.

 

7.3.1 Прогнозные расчеты денежных потоков от всех видов деятельности предприятия (оперативной, инвестиционной, финансовой).

7.3.2 Подбор наиболее целесообразной схемы финансирования и оценка финансовой реализуемости инвестиционного проекта.

7.3.3 Формирование прогнозного баланса предприятия и прогнозирование его финансового состояния (расчет финансовых коэффициентов платежеспособности, ликвидности, деловой активности).

 

Рекомендации ЗАО “РЭ Группа” при разработке данного раздела:

 

1. Необходимо проанализировать и оценить экономический потенциал проекта с целью обеспечения своевременного поступления денежных средств от его реализации в объемах, достаточных для обслуживания долга или выплаты дивидендов.

Для обеспечения реальности проекта, объемы и сроки кредита должны быть увязаны с объемами и сроками реализации проекта.

2. Основные экономические показатели проекта с разбивкой по годам:

- объем продаж и цены на продукцию, включая скидки и комиссии;

- расходы на основную деятельность, включая:

- заработную плату;

- энергоресурсы;

- сырье;

- транспорт;

- коммунальные услуги;

- сбыт и управление;

- затраты на техническое обслуживание;

- оборотный капитал:

- под запасы сырья, материалов и готовой продукции;

- под оплату выставляемых счетов;

- под оплату счетов поставщиков.

3. Финансовые прогнозы:

- прибылей и убытков, включая предполагаемые дивиденды;

- поток денежных средств от всех видов деятельности (операционной, инвестиционной и финансовой), а также чистого потока денежных средств;

- бухгалтерских балансов;

- финансовых коэффициентов;

- погашения кредитов и уплаты процентов с указанием сроков и условий выплаты долга;

- амортизации активов;

- динамики оборотного капитала;

- условий уплаты налогов в течение срока кредита (если от администрации предоставляются льготы или отсрочки – необходимо предоставить документ их подтверждающий).

Финансовые прогнозы разрабатываются по согласованным с ЗАО “РЭ Группа” временным интервалам (год, квартал, месяц) без привязки к конкретным календарным датам реализации проекта.

 

7.4 Учет факторов неопределенности и риска.

 

7.4.1 Оценка возможных отклонений параметров и условий реализации инвестиционного проекта от средних (наиболее вероятных).

7.4.2 Критерии оценки эффективности проекта с учетом факторов риска и неопределенности.

7.4.3 Методы оценки риска (корректировка нормы дисконта, построение дерева решений, анализ чувствительности, статистические испытания).

 

7.5 Оценка эффективности инвестиционного проекта.

 

7.5.1 Виды эффективности проекта (общественная, коммерческая, бюджетная).

 

7.5.2 Дефлирование денежных потоков для расчета эффективности проекта (при необходимости учета инфляции).

7.5.3 Расчет показателей оценки эффективности (чистого дисконтируемого дохода, внутренней нормы доходности, срока окупаемости, индекса доходности).

7.5.4 Оценка вероятности успешной реализации инвестиционного проекта с учетом факторов неопределенности и риска.

 

Рекомендации ЗАО “РЭ Группа” при разработке данного раздела:

 

Показатели эффективности:

 

- чистый дисконтируемый доход;

- срок окупаемости;

- внутренняя норма доходности;

- индекс доходности.